UNIVERSIDAD NACIONAL DE SAN MARTN

Facultad de Ciencias Econmicas

Escuela Acadmica Profesional de
Administracin
DOCENTE

Lic. Segundo Sal Rodrguez Mendoza

Hidalgo
ASIGNATURA

Comercio Internacional

INTEGRANTES:

o Arvalo Vsquez, Luis Jhonattan.

o Barboza Ramrez, Mara Deisy.

TARAPOTO PERU
2016

FACTORING

1.DEFINICINES
Es un contrato mediante el cual una
empresa traspasa las facturas que ha
emitido

cambio

obtiene

manera inmediata el dinero.

Segn el Superintendente de
Banca
factoring
mediante

Seguros(SBS),
es
la

la

el

operacin

cual

el

factor

adquiere, a ttulo oneroso de una

persona

natural

jurdica,

denominada cliente, instrumentos

de contenido crediticio, prestando

de

El
contrato
de
factoring es calificado
por
la
doctrina
cientfica
como
un
contrato atpico, mixto
y complejo, llamado a
cubrir
diversas
finalidades econmicas
y
jurdicas
del
empresario por una

Segn SBS, el contrato de factoring deber

contener como mnimo lo siguiente:

Nombre, razn o denominacin social y domicilio de las

partes;
Identificacin de los instrumentos que son objeto de
factoring o de ser el caso, precisar los criterios que
permitan identificar los instrumentos respectivos;
Precio a ser pagado por los instrumentos y la forma de
pago;
Retribucin correspondiente al factor, de ser el caso;

CARACTERSTICAS

a. Principal.

Tiene esta caracterstica por contar con autonoma

independencia propias, es decir no depende ni est
subordinado a ningn otro contrato, pudiendo existir por
s solo.
b.Obligacional.
Porque su celebracin slo genera obligaciones,
careciendo de efectos reales.
c. Oneroso.
Porque impone prestaciones para cada una de las partes que
stas ejecutan una a cambio de la otra (ventaja por desventaja),
es decir es opuesto al gratuito.

d.De prestaciones recprocas (bilateral).

e. Conmutativo.

Ya que las prestaciones son determinadas y ciertas

entonces las partes pueden prever sus resultados.
f. Formal.
As lo es en el Per, toda vez que aqu no basta el solo
acuerdo entre las partes para consumar la celebracin el
contrato de factoring, sino que tal como lo prev el art. 3
del reglamento de factoring, descuento y empresas de
factoring,
aprobado
por
resolucin
de
la
Superintendencia de Banca y Seguros N 1021-98-SBS
del 01 de octubre de 1998, este contrato se perfecciona
por escrito y con las indicaciones precisadas en la
referida norma.
g. De tracto sucesivo.
Puesto que su ejecucin se prolonga en el tiempo y no se

h. Complejo.
Porque puede contener una diversidad de prestaciones
(servicios) que el factor brinda al factorado. Estos
servicios se dividen en tres grupos que son:
a. Los servicios administrativos.- entre los que
resaltan los de investigacin de la clientela y la
contabilidad de las transacciones.
b. El servicio de garanta .- consistente en que el
factor asume el riesgo de la insolvencia de los
deudores, se trata de una garanta de cobro.
c. El servicio de financiacin.-consistente en el
pago anticipado que el factor hace al cliente
factorado.

De adhesin.
Esta es una caracterstica muy frecuente en el
contrato de factoring, es comnmente considerado
un contrato de adhesin debido a que en la gran
mayora de los casos el cliente se limita a aceptar
las condiciones del factor sin poder discutirlas, ni
modificarlas ni objetar las ya establecidas, ni
proponer las suyas. Es decir, el cliente
simplemente lo toma o lo deja.
j. Comercial o mercantil y de empresa.
Porque el factor debe necesariamente ser una
entidad financiera (banco o empresa de factoring
i.

k. De colaboracin.

Por cuanto el factor asiste a la empresa, prestndole

servicios tales como el control de los crditos, la
investigacin de clientes, la contabilidad de las
acreencias, marketing, etc., y sobre todo la cobranza
judicial y extrajudicial (gestin de cobros) de los crditos
vencidos, morosos, etc.
l. Tpico y nominado.
En el Per, el Factoring cuenta con estas caractersticas por ser
un Contrato que tiene regulacin jurdica propia, tal como se
verifica de lo dispuesto por los Arts. 221 inc. 10 y 282 inc. 8 de
la Ley General del Sistema Financiero y del Sistema de Seguros y
Orgnica de la Superintendencia de Banca y Seguros (Ley N

MODALIDADES DE FACTORING
Hay muchas modalidades por las que se puede celebrar el contrato de
factoring, pero entre las principales tenemos las siguientes:
a. Segn su contenido.
Dependiendo de que haya o no financiacin.
Factoring "con financiacin" o "a la vista".
En el cual el cliente o empresa factorada recibe el pago inmediato de las
facturas que contienen los derechos sobre los crditos transferidos,
previamente a sus vencimientos.
Factoring "sin financiacin" o "al vencimiento".
En esta modalidad no existe la financiacin anticipada. El factoring sin
financiamiento carece de uno de los propsitos esenciales del Factoring
moderno que es la obtencin por el cliente del pago inmediato de los
crditos cedidos para favorecer la pronta liquidez de la empresa. Esta

Segn su forma de ejecucin

Por el hecho de que se notifique o no a los deudores
cedidos la transferencia de los crditos a la empresa de
factoring.
b.

Factoring "con notificacin".

El cliente debe poner en conocimiento del deudor cedido
sobre la transferencia a favor del factor de las facturas que
contienen su deuda y de que este ltimo ser el nico
legitimado para cobrrselas.
Factoring "sin notificacin".
El cliente facturado, en esta modalidad, no avisa a sus
deudores sobre la transmisin de los crditos, por lo que
continuar siendo el acreedor. El pago deber efectursele

c. Segn la asuncin del riesgo

sta es una submodalidad del Factoring con financiacin.
Depender de que el factor asuma o no los riesgos de
cobrabilidad. En este caso el factoring podr ser "con
recurso" y "sin recurso".
Factoring "impropio" o "con recurso".
En esta modalidad es el factorado quien asume el riesgo
por la falta de pago del deudor, el factor no garantiza el
riesgo por la insolvencia del deudor cedido.
Factoring "propio" o "sin recurso".
Por el contrario, aqu el factor s garantiza el riesgo por
insolvencia del deudor, a no ser de que el incumplimiento
se haya producido por otras causas (como por ejemplo que

VENTAJAS DEL FACTORING

Ahorro de tiempo, ahorro de gastos y precisin de

la obtencin de informes.
Permite la mxima movilizacin de la cartera de
deudores y garantiza el cobro de todos ellos.
Simplifica la contabilidad ya que mediante el
contrato de factoring el usuario pasa a tener un
solo cliente, que paga al contado.
Saneamiento de la cartera de clientes.
Permite recibir anticipos de los crditos cedidos.
Reduce el endeudamiento de la empresa
contratante, no endeudamiento: Compra en firme y
sin recurso.

Inconvenientes del Factoring

Coste elevado, concretamente el tipo de inters aplicado
es mayor que el descuento comercial convencional.
El factor puede no aceptar algunos de los documentos de
su cliente.
Quedan excluidas las operaciones relativas a productos
perecederos y las de a largo plazo (ms de 180 das).
El cliente queda sujeto al criterio de la sociedad factor
para evaluar el riesgo de los distintos compradores.
El Factor slo comprar la Cuentas por Cobrar que
quiera, por lo que la seleccin depender de la calidad
de las mismas, es decir, de su plazo, monto y posibilidad
de recuperacin.
Una empresa que este en dificultades financieras

Pasos para realizar el Factoring

La primera etapa es de estudio, la empresa de
factoring hace un anlisis a la empresa (deudora de la
factura), luego de que sta entregue informacin
financiera o de crditos.
La empresa de factoring aprueba su evaluacin.
Se firma el contrato y se cede el crdito. As el cliente
entrega sus cheques a fecha, facturas, Boucher de
tarjetas de crdito, letras, pagars y otros
documentos similares a la empresa de factoring.
Esta paga comnmente entre un 80 y un 90 por
ciento del o de los valores documentados en forma
inmediata.

Qu empresas suelen contratar el

Factoring?
Todas las empresas, pequeas, medianas o grandes
que renan algunas de las siguientes caractersticas:
Realizan ventas con pago aplazado entre 30 y 270
das. Por ejemplo proveedores de grandes cadenas
de distribucin, multinacionales, organismos
pblicos y corporaciones donde los plazos de pago
son dilatados.
Utilizan la transferencia o el cheque cmo forma de
pago; tambin las empresas que cobran por pagar
o letra aceptada, pueden acudir al factoring, debido
a los plazos que puedan tardar en recibir los

El Factoring en el Banco de Crdito del Per

El Banco mediante el factoring ofrece:
Reduccin del manejo de documentos, efectivo y
cheques.
Disminucin de procesos administrativos como
resultado de mayor eficiencia y rapidez.
Aumento del poder de negociacin con sus
proveedores, gracias a este moderno servicio de
Factoring Electrnico dado que stos podrn
acceder a mejores tasas de financiamiento.
Acceso a la ms completa informacin electrnica

Modalidades

Los pagos a los proveedores podrn realizarse bajo

tres modalidades:
a.Adelanto Total: El Banco proceder a hacer los
abonos al da siguiente, directamente en las
cuentas de sus Proveedores, aplicando la tasa de
descuento respectiva
b.Pago al vencimiento:. Esta opcin tiene la
ventaja de permitirle a su empresa enviar pagos
programados en una misma planilla con diferentes
fechas de vencimiento.
c.Adelantado

en

lnea: Su Empresa deber

 Su empresa deber contar con

telecrdito.

Requisitos

Tanto su empresa como sus

proveedores debern firmar un
contrato con el banco y
debern tener al menos una
cuenta en el banco.
Su empresa deber contar con
una lnea de crdito que
respalde los adelantos que se
hagan a sus proveedores

Veamos los derechos y obligaciones que a cada una de las partes le

corresponde:
a. Derechos y obligaciones del factor

.Derechos

Realizar todos los actos de disposicin con relacin a l

instrumentos adquiridos.

Cobrar una retribucin por los servicios adicionales que ha

realizado.
.Obligaciones

Adquirir los instrumentos de acuerdo a las condiciones pactad

en el Contrato.

Derechos y obligaciones del cliente.

Derechos
Exigir el pago por los instrumentos transferidos en el plazo establecido y
conforme a las condiciones pactadas.
Exigir el cumplimiento de los servicios adicionales que hubiesen sido
pactados.
Obligaciones:
Garantizar la existencia, exigibilidad y vigencia de los instrumentos al
tiempo de celebrarse el Factoring.
Transferir al Factor los instrumentos en la forma acordada o establecida
por la ley.
Notificar la realizacin del factoring a sus deudores cuando sea el caso.

El Plazo.

Es el lapso de tiempo durante el cual el

Contrato podr y deber producir sus
efectos, es decir durante el cual la
entidad de factoring va a permanecer
obligada

adquirir

los

crditos

provenientes de las ventas del cliente

factorado o a recibir del mismo los
documentos

representativos

de

estos

CONCLUSIONES

Se concluye que el Factoring es un Contrato por el que

se puede acordar mltiples derechos y obligaciones;
evidentemente

es

un

contrato

complejo

que

tericamente consta de diferentes prestaciones.

El

Factoring

es

una

solucin

ideal,

si

se

utiliza

oportunamente que permite a la empresa librarse del

trabajo contable y legal en relacin con las Cuentas por
Cobrar.
El Factoring es un contrato mediante el cual una
empresa traspasa las facturas que ha emitido y a