REGIMEN

FISCAL
DE DIVIDENDOS

MAESTRIA EN FISCAL

ALEJANDRO SILVA GARCIA

JOSE ALEJANDRO DELGADO DEL
ANGEL
CARMEN MONTOYA SANCHEZ

TEMARIO

QUE ES UN DIVIDENDO
ASPECTOS JURIDICOS
CUENTA DE UTILIDAD FISCAL NETA
CASO PRACTICO 1
CASO PRACTICO 2

QUE ES UN DIVIDENDO?

Si el resultado contable del ejercicio arroja

utilidad, los accionistas tienen el derecho
a gozar de la misma a travs de una
distribucin de utilidades, la cual debe
acordarse mediante Asamblea Ordinaria
de accionistas (misma que debe
realizar- se por lo menos una vez al
ao, dentro de los cuatro meses
siguientes al trmino del ejercicio) en
la que se aprueben los estados
financieros del ejercicio (artculo 181
de la Ley General de Sociedades
Mercantiles LGSM).

QUE ES UN DIVIDENDO?

A partir de la definicin anterior, en este artculo

nos interesa enfocamos al tratamiento fiscal que
debe darle la Persona Fsica a la cuota por accin
que de la utilidad distribuida tiene derecho a
recibir, es decir, el dividendo:
ste se encuentra regulado en el Ttulo IV,
Captulo VIII, de los Ingresos por Dividendos y
en General por las Ganancias Distribuidas por
Personas Morales, en el Artculo 165 de la LISR.
Para estos efectos debemos entender que el
ingreso lo percibe el propietario del ttulo valor y,
en el caso de partes sociales, la persona que
aparezca como su titular.

ASPECTOS JURIDICOS DE LOS

DIVIDENDOS.

Para concluir con las consideraciones

legales de este tema, podemos sostener
que dividendo (efecto) es el rendimiento
que el socio tiene derecho a percibir por
las utilidades que provengan de las
inversiones (causa) que efecta en el
capital de una persona moral.
Para decretar una distribucin de
dividendos apegada a derecho, deben
observarse los siguientes puntos:

La distribucin entre los socios capitalistas

se har proporcionalmente a sus
aportaciones, considerando el importe
exhibido de las acciones (Arts. 16 y 117
de la LGSM) la distribucin puede
efectuarse en efectivo o especie si as lo
acuerdan los accionistas, al no existir
impedimento legal para ello de las
utilidades netas debe separarse el cinco
por ciento, como mnimo, para formar el
fondo de reserva (debe representar
cuando menos hasta la quinta parte del
capital social).

Articulo 172. Las sociedades annimas,

bajo la responsabilidad de sus
administradores, presentarn a la
asamblea de accionistas, anualmente, un
informe que incluya por lo menos:
Un estado que muestre la situacin
financiera de la sociedad a la fecha de
cierre del ejercicio.
Un estado que muestre, debidamente
explicados y clasificados, los resultados
de la sociedad durante el ejercicio.

EFECTOS DEL ISR EN LA DISTRIBUCION DE DIVIDENDOS

EFECTOS DEL ISR EN LA

DISTRIBUCION DE DIVIDENDOS

SI LOS DIVIDENDOS DECRETADOS

PROVIENEN DE

LA EMPRESA

EL ACCIONISTA

CUFIN

NO PAGARA EL ISR POR LA

DISTRIBUCION

DEBERA ACUMULAR LOS

DIVIDENDOS MAS EL IMPUESTO
PAGADO POR LA EMPRESA EN SU
DECLARACION ANUAL, PUDIENDO
ACREDITAR ESTE ULTIMO
GRAVAMEN

CUFINRE

PAGARA EL ISR QUE HUBIERA

DIFERIDO

DEBERA ACUMULAR LOS

DIVIDENDOS MAS EL IMPUESTO
PAGADO POR LA EMPRESA EN SU
DECLARACION ANUAL, PUDIENDO
ACREDITAR ESTE ULTIMO
GRAVAMEN

NINGUNA CUENTA

PAGARA EL ISR POR LA

DISTRIBUCION

DEBERA ACUMULAR LOS

DIVIDENDOS MAS EL IMPUESTO
PAGADO POR LA EMPRESA EN SU
DECLARACION ANUAL, PUDIENDO
ACREDITAR ESTE ULTIMO
GRAVAMEN

No obstante que en el contexto legal se establece tanto un factor de

acumulacin como la tasa aplicable para calcular el impuesto sobre la
renta que se debe acumular y pagar, en su caso, la fraccin l del
Artculo Segundo de Disposiciones de Vigencia Temporal para el
2010, se establece que en lugar de aplicar la tasa y el factor de
referencia establecidos en el artculo 11 de la Ley, se aplicarn para
los ejercicios fiscales sealados, los siguientes:

EN QUE MOMENTO PUEDE UNA

EMPRESA PAGAR DIVIDENDOS

No es vlido decretar anticipos de

utilidades o dividendos sobre ejercicios no
concluidos.
Esto obedece a que los dividendos
representan el derecho de los accionistas
sobre las utilidades de la empresa, las
cuales sern las que reflejen los estados
financieros del ejercido que deben ser
aprobadas por la Asamblea Ordinaria,
hecho que no puede darse en un ejercicio
que no ha concluido

Cualquier estipulacin en contrario a los

dos ltimos puntos, no producir efecto
legal y tanto la sociedad como sus
acreedores podrn reclamar por los
anticipos o reparticiones de utilidades
hechas contra las personas que las
hubieran recibido, o exigir su reembolso a
los administradores que las hubieran
pagado, siendo stos mancomunada y
solidariamente responsables (Art. 19 de la
LGSM)

FORMAS EN LAS QUE SE PUEDEN

PAGAR DIVIDENDOS

a) En efectivo. Es la forma ms comn en que se efecta el

pago del dividendo como rendimiento por haber realizado una
inversin en determinada sociedad y su tratamiento fiscal no
ofrece ninguna excepcin a las reglas establecidas para el
pago del impuesto sobre la renta.
b) En acciones. Es la forma por medio de la cual la persona
moral, en lugar de efectuar el pago en efectivo, capitaliza las
utilidades acumuladas mediante el aumento de partes
sociales o la entrega de acciones
c) Acciones por reinversin de dividendos. Es la forma en que
el accionista obtiene en efectivo un ingreso por concepto de
dividendo y lo reinvierte en la misma persona moral en la
suscripcin de acciones y pago de aumento de capital, dentro
de los 30 das naturales Siguientes a su distribucin.

SUJETOS DEL IMPUESTO

LOS SOCIOS O ACCIONISTAS DE PERSONAS

MORALES QUE OBTENGAN INGRESOS POR
DIVIDENDOS O UTILIDADES DISTRIBUIDAS

LOS INTEGRANTES DE UNA ASOCIACION EN

PARTICIPACION
POR
LAS
UTILIDADES
PERCIBIDAS POR LAS OPERACIONES DE DICHA
ASOCIACION

(FUNDAMENTO ART. 8 Y 65, LISR)

NO SUJETOS DEL IMUESTO

LAS QUE PERCIBAN DIVIDENDOS O UTILIDADES

DISTRIBUIDOS POR SOCIEDADES RESIDENTES EN EL
EXTRANJERO

LOS INTEGRANTES DE PERSONAS MORALES CON FINES

NO LUCRATIVOS, POR LA PARTE DEL REMANENTE
DISTRIBUIBLE QUE LES CORRESPONDA

LAS
QUE
RECIBAN
DIVIDENDOS
O
UTILIDADES
PROVENIENTES DE INVERSIONES SUJETAS A REGIMENES
FISCALES PREFERENTES

LOS TRABAJADORES QUE PERCIBAN INGRESOS POR

CONCEPTO DE LA PARTICIPACION EN LAS UTILIDADES DE
LAS EMPRESAS (PTU).

LAS PERSONAS UBICADAS EN LOS

SUPUESTOS ANTERIORES, DEBERAN CUMPLIR
SUS OBLIGACIONES FISCALES DE
CONFORMIDAD A CON LO SIGUIENTE
LAS PERSONAS FISICAS CON INGRESOS POR
DIVIDENDOS O UTILIDADES DISTRIBUIDOS POR
SOCIEDADES RESIDENTES EN EL EXTRANJERO, ASI
COMO LOS INTEGRANTES DE PERSONAS MORALES
CON FINES NO LUCRATIVOS, POR LA PARTE DEL
REMANENTE
DISTRIBUIBLE
QUE
LES
CORRESPONDA, DEBEN TRIBUTAR EB EL REGIMEN
DE LOS DEMAS INGRESOS QUE OBTENGAN LAS
PERSONAS FISICAS CAPITULO IX, TITULO IV, DE
LA LEY DE ISR.

LAS PERSONAS FISICAS CON INGRESOS POR

DIVIDENDOS O UTILIDADES PROVENIENTES
DE INVERSIONES SUJETAS A REGIMENES
FISCALES PREFERENTES, DEBERAN TRIBUTAR
CONFORME AL REGIMEN DENOMINADO DE
LOS REGIMENES FISCALES PREFERENTES,
CAPITULO I, TITULO VI DE LA LEY DE ISR
LOS TRABAJADORES CON INGRESOS POR
CONCEPTO DE PTU DEBERAN PAGAR EL ISR
CONFORME A LO ESTABLECIDO ENEL
CAPITULO I TITULO IV DE LA LEY DE ISR, DE
LOS INGRESOS POR SALARIOS Y EN GENERAL
POR LA PRESTACION DE UN SERVICIO
PERSONAL SUBORDINADO
FRACC V Y X Y 213,.LSIR

FUNDAMENTO ARTS. 11,110,166,

DIVIDENDOS FICTOS

Existen algunos conceptos de

erogaciones a cargo de las personas
fsicas accionistas de la persona
moral cuyas causales el legislador
hace suponer que dichos accionistas
perciben un dividendo. La
mencionada presuncin se aprecia
en el tercer prrafo del artculo 165
fracciones I y II de la Ley y que a
continuacin se transcribe:

DIVIDENDOS FICTOS

Para los efectos de este artculo, tambin se consideran

dividendos o utilidades distribuidos, los siguientes:
1. Los intereses a que se refiere el artculo 123 de la Ley
General de Sociedades Mercantiles Y las participaciones en la
utilidad que se paguen a favor de obligacionistas u otros, por
sociedades mercantiles residentes en Mxico o por sociedades
nacionales de crdito.
II. Los prstamos a los socios o accionistas, a excepcin de
aquellos que renan los siguientes requisitos:
a) Que sean consecuencia normal de las operaciones de la
persona moral.
b) Que se pacto a plazo menor de un ao.
c) Que e/inters pactado sea igual o superior a la tasa que
fije la Ley de Ingresos de la Federacin para la prrroga de
crditos fiscales.
d) Que efectivamente se cumplan estas condiciones pacta
das.

CMO SE DETERMINA LA CUFIN?

El artculo 88 de la LISR, seala que las personas

morales se encuentran obligadas a llevar una
cuenta de utilidad fiscal neta (CUFIN). En este
tenor es importante mencionar que la cuenta
indicada sirve para conocer las utilidades que se
repartan a los socios, las cuales no generara
pago impuestos. Cabe sealar que el hecho de
tener saldo en la CUFIN no quiere decir que se
puedan repartir utilidades, en virtud de que las
utilidades a repartir son las que arroja la
contabilidad. Ahora bien, el procedimiento de
clculo es el siguiente:

CASO PRACTICO

ACTUALIZACION CUFIN

CASO PRACTICO 1

DISTRIBUCION

DIVIDENDOS

DE

CASO PRACTICO 2

SALARIOS

Y
DISTRIBUCION DE
DIVIDENDOS

SALARIOS Y DIVIDENDOS

Las personas fsicas que obtengan

ingresos por dividendos o utilidades,
distribuidos por personas morales
residentes en Mxico, debern
acumularlos a sus dems ingresos
del ejercicio para determinar el ISR
del mismo (art. 165 de la LISR).

La LISR tambin considera como

dividendos o utilidades distribuidos los
siguientes:

Los intereses que se paguen sobre las

acciones en trminos del artculo 123 de
la Ley General de Sociedades Mercantiles
durante un perodo que no exceda de tres
aos, contados desde la fecha de la
emisin (no podrn ser mayores del
nueve por ciento anual)
Las participaciones en la utilidad que se
paguen a favor de accionistas u otros, por
sociedades mercantiles residentes en
Mxico o por sociedades nacionales de
crdito

Prstamos a los socios o accionistas, a

excepcin de aqullos que cumplan los
Sean consecuencia normal de las operaciones de la persona
siguientes
requisitos:
moral

Se pacten a plazo menor de un ao

El inters pactado sea igual o superior a la tasa que fije la Ley
de Ingresos de la Federacin.
Erogaciones que no sean deducibles conforme a la LISR y
beneficien a los accionistas
Omisiones de ingresos o compras no realizadas e
indebidamente registradas
La utilidad fiscal determinada presuntivamente por las
autoridades fiscales
La modificacin a la utilidad fiscal hecha por las autoridades
fiscales derivada de la determinacin de los ingresos
acumulables y de las deducciones autorizadas en operaciones
celebradas entre partes relacionadas