Petrleo y Gas de Reservorios No Convencionales:

"Situacin Actual y Perspectivas"

Buenos Aires, martes 9 de abril de 2013

PERSPECTIVAS DEL LARGO PLAZO

EN EL DESARROLLO DEL SHALE
La FIEBRE del ORO, en BLANCO y NEGRO

Perspectivas
Desde el punto de vista provincial

1. PASADO RECIENTE:
Factores Crticos Superados
2. CORTO Y MEDIANO PLAZO:
Desafos Pendientes

3. LARGO PLAZO:
Barreras a Superar

Shaliuska

Requerimiento de tiempo e
inversiones para su conocimiento
Diversos Factores Crticos
Alta Tecnologa
Numerosos Actores
Nuevo en Argentina

Perspectivas
Desde el punto de vista provincial

1. PASADO RECIENTE:
Factores Criticos Superados
2. CORTO Y MEDIANO PLAZO:
Desafios Pendientes
3. LARGO PLAZO:
Barreras a Superar

Perspectivas
Desde el punto de vista provincial

1. PASADO RECIENTE:
Factores Criticos Superados

2. CORTO Y MEDIANO PLAZO:

Desafios Pendientes
3. LARGO PLAZO:
Barreras a Superar

Desafios Pendientes

Precios
Cuestiones Regulatorias
Caracterizacin de la formacin desde
el punto de vista productivo
Determinacin de Costos
Polticas estables

Desafios Pendientes

Precios MEJORA PERO

INSUFICIENTE

Cuestiones Regulatorias
Caracterizacin de la formacin desde
el punto de vista productivo
Determinacin de Costos
Polticas estables

Comparativa de Costos

Costo fractura (ejemplo)

USA us$ 200k
Argentina us$ 800k
Sistema de Costo Plus
Se va a implementar? Como?
Que incentivo a mejorar los
costos?
Se beneficia el mas caro?
Como va a jugar la tecnologa?

Distribucin de la Renta Petrolera

10

Distribucin de la Renta Petrolera

11

Inflacin en Dlares

Tiempo de Perforacin Histrico

Una Fbrica de Envergadura

Recrear condiciones de una

Gran Fbrica
Lograr costos decrecientes
con la mayor produccin

Desafios Pendientes

Precios MEJORA PERO

INSUFICIENTE
Cuestiones Regulatorias MAYOR
INCERTIDUMBRE
Caracterizacin de la formacin desde
el punto de vista productivo
EVOLUCIONA FAVORABLEMENTE
Determinacin de Costos
IINCERTIDUMBRES Y SENDERO DE
INCREMENTO DE PRODUCTIVIDAD
Polticas estables RETROCESO

Perspectivas
Desde el punto de vista provincial

1. PASADO RECIENTE:
Factores Crticos Superados
2. CORTO PLAZO:
Desafos Pendientes

3. MEDIANO Y LARGO PLAZO:

Barreras a Superar

Barreras a Superar

Aspectos Ambientales
Definiciones
comunicacionales
Existencia de Personal
Capacitado
Disponibilidad de
Equipamiento

Conflictividad (Gobierno,
Sindicatos, Superficiarios,
Organizaciones Ambientales)

Barreras a Superar

Aspectos Ambientales
Definiciones
comunicacionales
Existencia de Personal
Capacitado
Disponibilidad de
Equipamiento

Conflictividad (Gobierno,
Sindicatos, Superficiarios,
Organizaciones Ambientales)

Barreras a Superar

Aspectos Ambientales
Definiciones
comunicacionales
Existencia de Personal
Capacitado
Disponibilidad de
Equipamiento

Conflictividad (Gobierno,
Sindicatos, Superficiarios,
Organizaciones Ambientales)

Barreras a Superar

Aspectos Ambientales
Definiciones
comunicacionales
Existencia de Personal
Capacitado
Disponibilidad de
Equipamiento

Conflictividad (Gobierno,
Sindicatos, Superficiarios,
Organizaciones Ambientales)

Reducir la Curva de Aprendizaje

Barreras a Superar

Aspectos Ambientales
Definiciones
comunicacionales
Existencia de Personal
Capacitado
Disponibilidad de
Equipamiento

Conflictividad (Gobierno,
Sindicatos, Superficiarios,
Organizaciones Ambientales)

Barreras a Superar

Aspectos Ambientales
Definiciones comunicacionales
Existencia de Personal
Capacitado
Disponibilidad de Equipamiento
Conflictividad (Gobierno,
Sindicatos, Superficiarios,
Organizaciones Ambientales)

La Historia del ORO BLANCO

24

Oro blanco: LATEX

Este ao se cumple un siglo del fin de lo que

los historiadores han bautizado como la era
del caucho
El ORO BLANCO: la leche (ltex) del rbol
que llora
Una poca de prosperidad en la Amazonia
sin precedentes

El rbol de las lgrimas blancas, del que se

extraa la sustancia fue el gran objeto del
deseo
25

La Invencin: El CAUCHO

En 1839, por accidente, un

inventor de Boston, Charles
Goodyear, dej caer una
mezcla de caucho y de azufre
sobre una estufa caliente.
Fue el principio de la
vulcanizacin, el proceso que
hizo el caucho inmune a los
elementos, transformndolo de
rareza en producto esencial de
la era industrial
Con la invencin, medio siglo despus, de los neumticos por otro norteamericano, John
Dunlop, se masific su uso para las bicicletas, la industria automotriz, las
telecomunicaciones (cables submarinos), medicina y hasta en los zepelines- el caucho pas
a ser el oro blanco del nuevo mundo
Elevando su cotizacin por las nubes hasta enloquecer su demanda.
26

MANAOS: Madre de los Dioses

Fue conocida como el Pars de los trpicos por

su derroche de lujo.

27

MANAOS: Vacas Gordas

El antroplogo Wade Davis

describa as las escenas
cotidianas de esta poca de
vacas gordas que todava
hoy nos asombra

Los magnates del caucho prendan sus habanos con billetes de cien dlares y aplacaban la
sed de sus caballos con champaa helado en cubetas de plata
Sus esposas, que desdeaban las aguas fangosas del Amazonas, enviaban la ropa sucia a
Portugal para que la lavaran all
Los banquetes se servan en mesas de mrmol de Carrara, y los huspedes se sentaban en
asientos de cedro importados desde Inglaterra
Despus de cenas que costaban a veces hasta cien mil dlares, los hombres se retiraban a
elegantes burdeles. Las prostitutas acudan en tropel desde Mosc y Tnger, El Cairo, Paris,
Budapest, Bagdad y Nueva York. .
28

MANAOS: La Pro Social

El caucho se ha convertido en uno de los

compuestos qumicos ms importantes para
la sociedad moderna
Muchos productores haban esclavizado y
agredido a las poblaciones locales por las
dificultades para conseguir manos de obra
barata (tren transamaznico)
En Brasil, miles de trabajadores del
empobrecido y seco nordeste fueron llevados
a la selva para trabajar en las mismas
condiciones precarias de sus compaeros
peruanos y colombianos. Los llamaron
soldados del caucho.

29

Fin del Boom del ORO BLANCO

Dos razones

Fin del monopolio Cuando las semillas fueron sacadas

ilegalmente de la selva por el ingls Henry Wickman, conocido
como el primer biopirata de la historia, florecieron en Asia
donde su extraccin se organiz de forma ms sistematizada
y econmica, lo que abarat los precios y acab con el
monopolio suramericano
En 1912 se recolectaron los primeros litros de ltex que
acabaron con el monopolio generado por el imperio del
caucho levantado en torno a ciudades como Iquitos o Manaus
Las plantaciones que los ingleses instalaron en Asia resultaron
mucho ms eficientes en cuanto a la produccin, comparadas
con las de Brasil, al estar bien organizadas y preparadas para
la produccin a una escala comercial
Wickman fue premiado con el ttulo de Sir en la corte
britnica y recibido como hroe a pesar de haber violado las
leyes brasileas de la poca que prohiban, bajo pena de
30
muerte, la salida de su ms preciado tesoro

Aparicin del caucho sinttico

En Alemania fueron conscientes

de algunos de los problemas del
proceso de extraccin de caucho:
dependan de un recurso natural,
era agotable y lento de producir
De esta manera, una empresa
qumica del pas ofreci una
recompensa para el que
descubriera la manera de fabricar
caucho sinttico
En menos de tres aos, uno de
los empleados, llamado Fritz
Hofmann, patent la frmula y la
revolucin alcanz un nuevo
nivel, pese a ser tan solo un
primer paso.
31

Fin de la Fiebre del ORO BLANCO

32

La Fiebre del CAUCHO

y del PETROLEO: ANALOGIA

Que podemos aprender de esta historia

Dos razones
Fin del monopolio
Irrupcin tecnolgica
Energa infinita el SOL
Las plantas son los que mejor lo
aprovechan

33

Situacin Global

Plan Quinquenal NQN+E

F.O.D.A. (SWOT)
Fortalezas (Strengths)

Oportunidades (Opportunities)

Gran inters mundial de empresas dedicadas a los

Yacimientos No Convencionales
Geologa concentrada y de alta eficiencia y recursos
identificados
Historia petrolera de 100 aos en la cuenca con
conocimiento de la geologa y la industria
Infraestructura parcialmente ociosa y disponible
Programas existentes de Gas Plus, Petrleo Plus y
Refino Plus
Trabajo continuo de 4 aos en la Prov. De Neuqun
(Nuevas tecnologas, Nuevos Inversores)

Lograr nuevamente el
autoabastecimiento de petrleo y gas en
Argentina
Desarrollar el Shale en Neuqun,
Argentina
Pruebas exitosas en los sondeos
realizados tanto en gas como en petrleo
Alta demanda de inversores, que han
demostrado ese inters con inversiones

Debilidades (Weaknesses)

Amenazas (Threats)

Variabilidad de las normas y reglas de

juego en Argentina
Precios bajos y regulados
Falta de equipos, materiales y recursos
humanos en cantidad suficiente
Restricciones al movimiento de capitales
e inversiones
Altos costos operativos y de desarrollo

Perder la oportunidad frente a inversores

que hoy estn dispuestos a invertir y que
tienen otras alternativas (Colombia,
Brasil, Mxico, Sudfrica, Australia,
Polonia, China, Rumania y otros)
Falta de credibilidad en el mediano y
largo plazo que requiere esta actividad

Sensibilidad del Mercado

La Fiebre del CAUCHO

y del PETROLEO: ANALOGIA

Que podemos aprender de esta historia

Dos razones
Fin del monopolio
Irrupcin tecnolgica
Energa infinita el SOL
Las plantas son los que mejor lo
aprovechan

37

Factores Criticos Superados

Geolgicos
Infraestructura Disponible
Situacin Macro Pas

Factores Criticos Superados

Geologicos AUN MEJOR QUE LO

ESPERADOS
Infraestructura con Capacidad
Disponible AUN MAYOR
DISPONIBILIDAD OCIOSA
Situacion Macro Pais
(Evolucion PBI; incremento consumo)
DEMANDA CRECIENTE Y GAP
CRECIENTE (por menor produccin)

La formacin Vaca Muerta en Neuqun es

una de las de mayor espesor en el mundo

Cuenca Neuquina vs. Otras Cuencas

Espesor Mximo Comparado
metros

150

300

Vaca
Muerta

717
717

450

Barnett Haynesville

152
152

107
107

Marcellus Eagle Ford Horn River

91
91

67

183

Espesor Mximo Estimado (metros)

El espesor estimado puede variar segn las
distintas fuentes consultadas

600

40

Factores Criticos Superados

Geologicos AUN MEJOR QUE LO

ESPERADOS
Infraestructura con Capacidad
Disponible AUN MAYOR
DISPONIBILIDAD OCIOSA
Situacion Macro Pais
(Evolucion PBI; incremento consumo)
DEMANDA CRECIENTE Y GAP
CRECIENTE (por menor produccin)

Factores Criticos Superados

Geologicos AUN MEJOR QUE LO

ESPERADOS
Infraestructura con Capacidad
Disponible AUN MAYOR
DISPONIBILIDAD OCIOSA
Situacion Macro Pais
(Evolucion PBI; incremento consumo)
DEMANDA CRECIENTE Y GAP
CRECIENTE (por menor produccin)

Producto Bruto Interno (PBI)

El Espacio Futuro del Shale

Abastecimiento de Gas

Mm3/d

Abastecimiento de
Demanda
Gas Natural

160
140

GNL

120

Bolivia
No Convencional

100
80
60

Convencional

40
20
2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

2019

Hoy dnde estamos? (ao pasado)

Hoy dnde estamos? (2012)

Estrategia para el largo plazo

Largo plazo:
interrogantes para ir pensando y definiendo.
Si hay y cuando haya dividendos en el largo
plazo, los voy a poder repatriar?
Voy a poder exportar si la oferta local es mayor
a la demanda local?
O lo tengo que guardar para generaciones
futuras?
47

La Shailuska ya tiene forma

Cooperacin
Entre Empresas
Entre Gobierno Nacional y
Provincial
Entre gobiernos y
empresas
Universidades y
Organizaciones
Entre Operadoras y
Empresas de Servicios

Sinergia y Colaboracin

www.clustershale.com

Communicational Situation

YEIL Las nuevas reservas

YEIL Las joyas de la abuela

Diamante en bruto

A diferencia del tesoro intacto que supone la analoga con las

Joyas de la Abuela, Vaca Muerta no ser nada a menos que ese
diamante sea tallado
53

Gracias por su atencin

YEIL Las Nuevas Reservas