La letra de cambio es un

documento que substituye

al dinero, originalmente
fue creado en la poca de
los fenicios, y tena la
funcin de substituir la
mercanca usada para el
trueque o substituir el
dinero.
Una letra de cambio es un
documento con el que se
puede obligar a una
persona a pagar una cierta
cantidad de dinero a otra o
a una tercera persona.
Pagar por medio de una tercera persona
ajena al negocio
Para realizar cobros econmicos
Para realizar pagos sin contar con efectivo.
Puede tener fecha lmite, aunque existen
muchas variantes en este sentido. Puede
endosarse para que la deuda se transfiera a
otra persona.

a) Ser un documento al alcance de todos,
b) Su valor causa obligacin
c) Forma un compromiso
d) Puede formar historial crediticio

Personas que intervienen en la letra de cambio:
El girador, o sea la persona que suscribe el documento
El girado o pagador, que es la persona a cuyo cargo se
extiende el documento; esto es, la que debe pagarlo.
El beneficiario o tomador, que es la persona a cuyo favor
se extiende el documento, es decir, la que debe cobrarlo.
Tambin en la prctica suelen llamarse a las tres personas
con otros nombres que son:
Girador: librador, suscriptor.
Beneficiario: tenedor, portador, cobrador.
Girado: librado, pagador.

Lugar y fecha en que se expide.
Plazo en que debe pagarse.
Orden incondicional al girado para efectuar el pago.
Mencin de ser letra de cambio, escrita en el texto
del documento.
Lugar donde debe cubrirse el documento.
Nombre del beneficiario a cuya orden debe hacerse
el pago.
Cantidad que debe cubrirse, en nmero y letra.
Concepto por el cual se extiende el documento (valor
recibido, valor en cuenta, etc.)
Firma del girador.
Nombre y direccin del girado o pagador.

A la vista. Significa que el pagador debe cubrir el importe
de la letra de cambio en cuanto le sea presentada por el
tenedor o beneficiario de la misma.
La presentacin puede hacerse en cualquier da dentro de los
seis meses que sigan a la fecha de expedicin, salvo acuerdo
especial en contrario, que debe anotarse en el documento.
A cierto tiempo vista. Significa que la letra debe pagarse
tantos das despus de que ha sido presentada por el
tenedor, y aceptada por el girado o pagador.
A cierto tiempo fecha. Significa que el documento debe
pagarse tantos das despus de la expedicin, a contratar
de la fecha en que se extendi el documento.
A das o plazo fijo. Significa que la letra debe pagarse
precisamente en el da que en la misma se indica. En estos
casos, la expresin a tantos das vista se constituye por la
de el 1 de octubre del ao en curso por ejemplo.

para tal fin es necesario endosarla, y esto consiste en
escribir el nombre del nuevo propietario en la parte
trasera del documento y debe contener a las dos partes
que son:
Letra de cambio en su uso cotidiano en tramites
El endosante (quien cede el derecho del documento) y
El endosario (que es el que recibe el derecho sobre el
mismo)
En caso de que el documento se encuentre imposibilitado
de ser suscrito por la parte posterior, se aadir un
fragmento de papel, en el cual se continuarn los endosos
y en su caso los abonos.
Se aclara que la accin de aadir un fragmento al
documento no altera su validez y podr ser endosado las
veces que se considere necesario, limitndose solamente
por la prescripcin del documento.

El pagar es un documento realizado en papel
con dimensiones aproximadas o variables de
entre 7 a 11 centmetros de altura por 22 a 24
centmetros de ancho, formando un rectngulo.
Se realiza en diferentes colores, e incluso hay
empresas, que solicitan que los realicen con
logotipos y tamaos diversos.
El color ms difundido del pagar es el verde,
aunque puede ser de color amarillo o incluso
blanco.
En este documento, es legalmente aceptado que
se utilice un documento redactado por las
partes, y no solo los proporcionados en las
blocks de los mismos.

Imagen de un pagar simple debidamente
llenado
Este documento, consiste en una promesa de
pago, realizada por una parte llamada deudor,
quien se compromete a pagarla en un plazo
determinado a otra parte (la contra parte),
denominada el tenedor o acreedor, quien podr
cobrarla en los plazos pactados en dicho
documento.
El pagar a diferencia de la letra de cambio, es
susceptible de cobrar intereses, que se deben
ingresar en el campo correspondiente.
Los formatos o machotes de los pagars deben
constar de nombre del deudor, monto de la
deuda porcentaje de inters y la firma del
deudor, as como el nombre del beneficiario. El
uso de avales o fiadores puede o no utilizarse,
siendo esto ltimo a criterio de las partes.

Un pagar sirve para realizar transacciones
comerciales, es tambin utilizado para
garantizar mercanca, e incluso en controversias
judiciales como garanta de reparacin de daos.
El pagar sirve para cerrar contratos.
Los intereses que se aplican en este documento,
pueden establecerse a discrecin de las partes,
aunque tambin existen regulaciones en
este sentido en las leyes.
Estas regulaciones tambin cambian segn las
ciudades, pases y culturas.

Se entiende como descuento de pagars a un prstamo o
financiamiento que se realiza en favor de un empresario, que
requiere capital econmico y que no cuenta con otro medio o
decide hacer uso de los ttulos de crdito que tiene a su favor.
Este movimiento econmico solo es realizado por empresas de
financiamiento o bancos, y toman como garanta los pagars con
que cuente el empresario o quien necesite de dicho
financiamiento; como procedimiento se debe realizar una
investigacin a los deudores firmantes de los pagars para
conocer la solvencia y circunstancias para despus resolver si se
aprueba o no el crdito correspondiente.
Para la investigacin se debe tener muy en cuenta, el tiempo de
vencimiento del pagar, puesto que el vencimiento puede
estipularse en forma independiente a la ley quedando por debajo
del ao que se encuentra en el general de las legislaciones
mundiales.
Prstamo de capital por medio de documentos de crdito

En caso de aprobacin, se realizar el prstamo al empresario,
pasando la obligacin de cobrar el monto a la institucin financiera
que realiz el prstamo ya sea banco o empresa de financiamiento.
Se notificar a cada deudor, que ser una institucin diferente quien
cobrar el monto establecido en el pagar correspondiente.
Generalmente este tipo de trmites es realizado en el pagar, debido
al blindaje que suele tener por su naturaleza especial, aunque tambin
puede llegarse a llevar a cabo en otros ttulos de crdito como los
cheques y letras de cambio.
Se realiza un contrato que formaliza el descuento de pagar y se
endosa debidamente el documento.
En el caso de que se nieguen a pagar a la institucin bancaria, ser el
empresario quien deber cubrir el monto adeudado al banco o
financiadora y el empresario se har cargo de cobrar el monto en lo
particular.
Este tipo de pagars pueden catalogarse como incobrables y para
recuperar una parte del monto perdido, los empresarios los venden a
terceras personas en un monto por debajo del costo real, y son
vendidas como inversin de riesgo y generalmente son adquiridas por
empresas o agencias de cobranza y son susceptibles de cobro por
medio de litigio Judicial.
El vencimiento de un pagar es muy importante y debe siempre
tomarse en cuenta, pues dicho vencimiento marca la posibilidad
de comenzar una instancia judicial (generalmente juicio
ejecutivo mercantil), que tiene como objetivo resarcir el derecho
del acreedor por el monto econmico del documento.
El vencimiento de un pagar vara en plazo por das no hbiles o
festivos.
En el caso de que caiga en un da inhbil se recorre al da hbil
siguiente, y en caso de que las partes lo consideren as, pueden
renovar la vigencia del documento, fijando otro plazo.
Existe el plazo a la vista y que es cuando el pagar corre en
vigencia cuando es presentado para su cobro y por lo general es
un plazo de un ao.
Se puede omitir la fecha de vencimiento, cuando es firmado en
blanco, y es muy utilizado por empresas que tratan de solventar
una garanta. En estos casos el vencimiento o plazo comienza en
el momento en que se exige su cobro.
Es conveniente aclarar, que si un documento pierde su validez
por vencimiento, el derecho del acreedor se pierde y no podr
cobrar dicho monto por ningn medio.

La prescripcin se interrumpe en forma inmediata al presentar ante la
autoridad correspondiente la debida denuncia.
En los documentos de crdito, al entrar en instancia judicial, se
interrumpen los plazos de vencimiento, y pasa al proceso para definir el
monto total, sumando los intereses y las costas judiciales
correspondientes.
El vencimiento de un documento, (ttulo de crdito) tambin se
interrumpe en caso de que se realice un abono, contndose desde la
fecha de dicho abono en adelante una nueva prescripcin, siempre
conforme a los plazos que establezca la ley correspondiente.
Este tipo de litigios puede demorarse e incluso se pueden gestionar
peritajes sobre la validez o invalidez del documento en cuestin, as
como peritajes sobre la validez de las firmas plasmadas.
Es por ello, que es muy recomendable que al firmar ttulos de crdito, se
realice con un contrato o convenio que formalice dicha transaccin y
firma de documentos.
Tambin es comn que un notario certifique estos procedimientos, sobre
todo en el mbito empresarial, donde se manejan grandes cantidades de
dinero.
Los vencimientos o prdida de validez de un documento se presentan
por:
Vencimiento del documento por la fecha.
Muerte del acreedor.
Muerte del deudor.
Por resolucin judicial.


El librado: Es quien se compromete a pagar
la suma de dinero, a la vista o en una fecha
futura fija o determinable. La persona del
librado coincide con la del librador que es
aquel que emite el pagar.
El beneficiario o tenedor: Es aquel a cuya
orden debe hacerse el pago de la suma de
dinero estipulada en el pagar, si este ha
sido transmitido o endosado por el librador.
El avalista : Es la persona que garantiza el
pago del pagar.
La principal diferencia entre un pagar y un
cheque radica en la determinacin del momento
en que puede hacerse efectivo su cobro: en el
momento de emisin del pagar ya se fija el
momento en que podr cobrarse, mientras que
ello no ocurre en el cheque, el cual es pagadero
a la vista.
Por su parte, la diferencia ms importante de un
pagar con respecto a la letra de cambio radica
en la persona que emite el documento: el pagar
lo emite, normalmente, el propio deudor,
mientras que, por su parte, la letra de cambio la
emite el acreedor.