Estudio Econmico. COSTOS FINANCIEROS Tabla de pago de la deuda INGRESOS COSTO DE CAPITAL CAPITAL DE TRABAJO DEPRECIACIN Y AMORTIZACIN NVERSIN TOTAL Fija y Diferida ESTADO DE RESULTADOS PUNTO DE EQUILIBRIO BALANCE GENERAL EVALUACIN ECONMICA Costos de Produccin 1.- Materias Primas: Materiales que forman parte del producto terminado, incluyendo fletes de compra, costos de almacenamiento y manejo. 2.- Mano de Obra Directa: Es la que se utiliza para transformar la materia prima en producto terminado. 3.- Mano de Obra Indirecta: Es la necesaria en el departamento de produccin, pero que no interviene directamente en la transformacin de las materias primas. Ejemplo: personal de supervisin, jefes de turno, personal de control de calidad. 4.- Materiales Indirectos: Son Parte de la presentacin del producto terminado sin ser el producto en s. Ejemplo envases y etiquetas. 5.-Costo de Insumos: Ejemplo: agua, energa elctrica, combustibles, detergentes, gases industriales, reactivos para control de calidad. 6.-Costo de Mantenimiento: Costo de los materiales y mano de obra que se requieran para ello. En general, se considera como un porcentaje del costo de la adquisicin de los equipos. 7.- Cargo por depreciacin y amortizacin: Son costos virtuales; es decir, tienen el efecto de un costo sin serlo. Para calcularlos, se emplea los porcentajes autorizados por la Ley del ISR.
Costos de Administracin. Son los costos provenientes de realizar la funcin de administracin dentro de la empresa. Tambin deben incluirse los correspondientes cargos por depreciacin y amortizacin, en su caso.
Costos de Venta. Vender no significa slo hacer llegar el producto al intermediario o consumidor, sino que implica una actividad ms amplia. Por ello, un departamento de ventas pude constar no slo de un gerente, una secretaria, vendedores y choferes, sino tambin de personal altamente capacitado y especializado, desarrollando actividades como la investigacin y desarrollo de nuevos mercados o productos.
Costos Financieros. Son los intereses que se deben pagar en relacin con los capitales obtenidos en prstamo. La Ley del ISR permite cargar estos intereses como costos de deducibles de impuestos.
Inversin Total Inicial: Fija y Diferida La inversin inicial comprende la adquisicin de todos los activos fijos o tangibles y diferidos o intangibles, necesarios para iniciar las operaciones de la empresa, con excepcin del capital de trabajo
Activo tangible Bienes propiedad de la empresa, tales como terrenos, edificios, maquinaria, equipo, mobiliario, vehculos de transporte, herramientas, etc. Activos intangibles Bienes propiedad de la empresa necesarios para su funcionamiento, y que incluyen: patentes, marcas, diseos comerciales o industriales, nombres comerciales, asistencia tcnica o transferencia de tecnologa, gastos preoperativos y de instalacin y puestas en marcha, contratos de servicios, estudios administrativos o de ingeniera, estudios de evaluacin, capacitacin de personal, etc. 12.- Depreciaciones y amortizaciones: Las depreciaciones se aplican a los activos fijos, ya que con el uso en el tiempo estos bienes tienen un valor menor. las amortizaciones se aplican a los activos diferidos o intangibles, los cuales no bajan de precio. El trmino amortizacin, significa el cargo anual que se hace para recuperar esa inversin. La cantidad porcentual del valor del bien que se puede recuperar cada ao, la establece el Gobierno Federal, en base a la vida til de los bienes (Ley del Impuesto sobre la Renta). 13.- Capital de trabajo: Es el capital, distinto de la inversin en activo fijo y diferido, con el que hay que contar para que empiece a funcionar una empresa. Esto es el financiamiento de la primera produccin, antes de recibir ingresos, comprende: compra de materia prima, pago de mano de obra directa, otorgamiento de crditos en la primera venta, as como cierto efectivo para los gastos diarios de la empresa. Todo lo anterior, constituye el Activo Circulante. Tambin se puede obtener crdito a corto plazo para el pago de conceptos tales como servicios y proveedores (Pasivo Circulante).
Composicin de Activo Circulante a) Caja y Bancos.- Es el dinero, ya sea en efectivo o en documentos, con que debe contar la empresa para realizar sus operaciones cotidianas.
b) Inventario.- Existen costos que aumentan mientras ms inventario se tenga, como los costos de almacenamiento, seguros y obsolescencia. Sin embargo, existen otros que disminuyen cuando mayor es la cantidad existente en inventarios, tales como las interrupciones en produccin por falta de materia prima y los posibles descuentos en la compra.
El lote econmico, encuentra el equilibrio entre los costos que aumentan y los que disminuyen, de manera que aplicando el modelo se optimiza econmicamente su manejo.
c) Lote Econmico.- El costo total mnimo, se encuentra manejando una cierta cantidad de inventario y se calcula como:
Lote econmico = LE = 2FU CP LE = Cantidad ptima que ser adquirida, cada vez que se compre materia prima para inventario.
F= Costos fijos de colocar y recibir una orden de compra.
U= Consumo anual en unidades de materia prima.
C= Costo de mantener el inventario, expresado como la tasa de rendimiento que producira el dinero en una inversin distinta a la inversin en la compra de inventarios. Se puede usar la tasa bancaria vigente.
P= Precio Unitario de Compra.
d) Cuenta por cobrar.- Estiman cual es la inversin necesaria como consecuencia del vender a crdito, lo cual depende del periodo promedio del tiempo en que la empresa recupere el crdito.
CC= $Ventas Anuales X p.p.r 365
p.p.r = Perodo promedio de recuperacin
Punto de Equilibrio: Es el nivel de produccin en le son exactamente iguales los beneficios por venta, con la suma de los costos fijos y variables.
Costos Fijos.- Son aquellos que son independientes del volumen de produccin. Costos Variables o Directos.- Varan directamente con el volumen de produccin.
Punto de equilibrio= CF CV 1 P x Q Continuacin. Estado de Resultados (o de Prdidas y Ganancias): Se emplea para calcular la utilidad neta y los flujos netos de efectivo del proyecto.
Balance General: Tiene como resultado determinar anualmente, cul es el valor real de la empresa en ese momento.
Todos los Valores de la Empresa La Pertenecen a
Activos Fijos Activos Diferidos Capital de Trabajo Otros Activos Tercera personas o entidades con deudas a corto, mediano y largo plazo. + Accionistas o propietarios de la empresa. ACTIVOS = PASIVOS + CAPITAL = Presentacin General del Estado de Resultados Flujo Concepto Observaciones + Ingresos Precios de Venta x el nmero de Unidades Vendidas - Costos de Produccin = Utilidad Marginal - Costos de Administracin - Costos de Ventas - Costos Financieros = Utilidad Bruta Impuesto sobre la Renta (42%) Reparto de Utilidades (10%) - ISR - RUT = Utilidad Neta + Depreciacin y Amortizacin - Pago a Principal = Flujo Neto de Efectivo (FNE)