Working Paper

5 de Febrero de 2012

BASE DE CÁLCULO DE LOS FONDOS

OBLIGATORIOS EN LAS COOPERATIVAS

CALCULATION BASIS OF COMPULSORY FUNDS DERRIGORREZKO FUNTSAK ZENBATZEKO

IN CO-OPERATIVES OINARRIA KOOPERATIBETAN

1. Los criterios legales para la definición de la
base de cálculo para la determinación de los
fondos obligatorios son sensiblemente distintos
de unas legislaciones cooperativas a otras.
El criterio general en las distintas legislaciones ha
sido partir del concepto de resultado o resultado
distribuible en vigor en cada país, sin una
específica reflexión sobre la conveniencia o no de
diferenciar el concepto de resultado y el
concepto de base de cálculo para la dotación de
fondos obligatorios.
No obstante, como consecuencia de los
esencialmente diferentes conceptos de resultado
en unas y otras legislaciones cooperativas, la
base de cálculo de los fondos obligatorios
también varía sustancialmente.
Es esta misma variabilidad del concepto de
resultado la que justifica una reflexión específica

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sobre un elemento de consecuencias prácticas establece sobre dicha base de cálculo, de

tan directas como es la base de dotación de la cual se detrae la cuantía de los fondos
fondos. obligatorios.

2. En síntesis, podemos identificar tres modelos En particular, el que en la base de cálculo se

básicos de determinación de la base de cálculo incluyan los intereses del capital o los retornos
de los fondos obligatorios: supone, alternativamente, penalizar la
retribución del capital o la retribución del trabajo
A. Modelo español en la distribución de los resultados.

Incluir en la base de cálculo de los fondos
obligatorios los retornos y excluir la
retribución del capital.
B. Modelo general europeo
Incluir en la base de cálculo de los fondos
obligatorios la retribución del capital y
excluir los retornos
C. Modelo francés
Incluir en la base de cálculo de los fondos
obligatorios tanto la retribución de capital
como los retornos.
3. No se trata de un mero debate conceptual. La
determinación de la base de cálculo de los fondos
obligatorios tiene importancia desde distintos
puntos de vista. Básicamente:
a) Lógicamente, porque la cuantía de la
base es una de las referencias para definir
las cuantías que efectivamente se van a
destinar a los fondos obligatorios.
b) Indirectamente, por los efectos
indirectos de penalización que la Ley
4. Aunque en nuestro entorno resulte chocante,
incluir los retornos dentro de la base de cálculo
de la dotación a fondos obligatorios no es lo
habitual en la legislación cooperativa.
Dada la naturaleza común de la retribución de las
operaciones con socios que tienen tanto los
retornos como los anticipos/precio de las
operaciones, tiene lógica que las dos
modalidades de retribución se sometan a cargas
equivalentes. O que, en todo caso, se prime el
esfuerzo de previsión/ahorro/contención de
retribuciones que supone la generación de
retornos al final del ejercicio, y no al contrario.
Que la legislación cooperativa establezca unas
cargas específicas sobre el retorno parece, en
principio, un elemento distorsionador de una
gestión prudente y eficaz de la Cooperativa.
(No obstante, esta distorsión hay que analizarla
en el marco del conjunto de cargas fiscales y de
Seguridad Social).
5. Un problema derivado del establecimiento de
cargas específicas sobre los retornos radica en la
dificultad conceptual y práctica de delimitar los
conceptos de retornos y de anticipos/precio de
operaciones. Esta dificultad conceptual y práctica

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puede favorecer la utilización de diversas capital en la base imponible del Impuesto de

técnicas que, mediante retribuciones variables,
participativas, etc. intenten reducir el impacto de
las cargas que recaen específicamente sobre los
retornos.
6. Una posible exclusión del retorno de la base
de cálculo de los fondos obligatorios podría ser
un argumento añadido (aunque tampoco
demasiado significativo por sí mismo) en una
posible defensa de la deducibilidad fiscal de los
retornos en el Impuesto de Sociedades de las
cooperativas.
7. Incluir la retribución del capital en la base de
cálculo de los fondos obligatorios podría tener las
siguientes ventajas básicas:
Sociedades. (Aunque siempre cabría defender
que, en tal caso, los retornos deberían ser
fiscalmente deducibles).
8. Desde un punto de vista teórico, podría tener
sentido que la base de cálculo de los fondos
obligatorios incluyera todo o parte del importe
del precio de las operaciones/anticipos o bien
adoptara alguna referencia sobre valor añadido.
Por supuesto, un mecanismo de dotación como
éste tendría una mayor estabilidad en la
constitución de los fondos pero, como
contrapartida, nos encontraríamos ante una
dotación con características más procíclicas que
el sistema actual.

- Asimilar nuestra regulación a los criterios
generales en Europa.
- Aligerar la carga desincentivadora del
retorno, al repartir la dotación de fondos
sobre una base mayor.
- Homogeneizar el tratamiento de capital y
trabajo en la distribución de los resultados (o,
si se prefiere, evitar el actual trato
“privilegiado” del capital).
- Hacer recaer el “coste” de las dotaciones a
fondos obligatorios sobre los recursos
verdaderamente “excedentes” al final del
ejercicio.
Una dotación de fondos establecida sobre valor
añadido (especialmente en cuanto a fondos de
reserva) podría quizás impulsar el ahorro y el
compromiso inversor en las cooperativas,
contrarrestando la falta de capitalización en
cooperativas sin resultados positivos,
tensionando el esfuerzo inversor de los socios.
No obstante, aunque teóricamente pudiese tener
una base lógica avanzar en esta dirección
estableciendo, por ejemplo, dotaciones a fondos
obligatorios sobre valor añadido, quizás en
porcentajes crecientes, las dificultades prácticas
no parecen hacer recomendable efectuar
propuestas concretas en esta dirección por el
momento.

Como posible efecto negativo de una medida de 9. En definitiva, en caso de plantearse un ajuste
este tipo, podríamos citar el riesgo de dar un en la regulación normativa de la definición de la
paso más hacia la inclusión de la retribución del base de cálculo de los fondos obligatorios, sería

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probablemente recomendable un acercamiento a

la regulación francesa y al concepto de
“resultado empresarial” en vigor en la legislación
contable española, incorporando la retribución
del capital en dicha base de cálculo.

10. La inclusión de la cuota del Impuesto sobre

Sociedades en la base de cálculo de los fondos
obligatorios haría perder lógica conceptual a la
definición de la base pero simplificaría las
operaciones de cálculo a realizar por las
cooperativas.

11. Una hipotética inclusión de la retribución del

capital en la base de cálculo de los fondos
obligatorios recomendaría un ajuste paralelo en
la regulación de la imputación de pérdidas,
teniendo en cuenta también la necesidad de
ajustar la cifra de pérdidas en base a los
resultados derivados del Patrimonio Neto a
efectos de definir la base de cálculo para la
detracción de pérdidas del FRO.

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