CENTRAL DE DISPOSITIVOS, S.A.

Balance de situacin
ACTIVO TOTAL Tesorera operativa Clientes Existencias Activo corriente (AC) Activo no corriente (ANC) PASIVO + PATRIMONIO NETO Proveedores Acreedores a c/plazo Hacienda Pblica Acreedora Prstamo bancario a corto plazo Pasivo corriente (PC) Pasivo no corriente (Prstamo bancario a l/plazo) (PNC) Pasivo exigible (PC + PNC) Patrimonio neto (PN) (Capital + Reservas + B del ejercicio - Dividendos)

Miles de euros 2X00 17,020 2,140 5,420 6,370 13,930 3,090 17,020 680 0 950 4,000 5,630 1,000 6,630 10,390 2X01 18,190 1,760 7,000 6,310 15,070 3,120 18,190 1,480 0 110 1,750 3,340 4,000 7,340 10,850 2X02 19,520 2,070 9,830 3,500 15,400 4,120 19,520 2,040 0 170 0 2,210 5,500 7,710 11,810

Cuenta de prdidas y ganancias

(Datos en miles de euros) Ventas Coste de la mercanca vendida + Existencias iniciales de mercaderas + Compras netas - Existencias finales de mercaderas Resultado bruto de explotacin (RBE) = EBITDA Amortizacin Gastos generales B antes de intereses e impuestos (BAII) Ingresos financieros Gastos financieros Resultado financiero (Ingresos financieros - gastos financieros) B antes de impuestos (BAI) Impuesto sobre beneficios B neto (BN) Dividendos (D) Beneficio retenido (BR = BN - D)

Miles de euros 2X00 8,780 2X01 9,570 7,670 6,370 7,610 6,310 1,900 40 900 960 0 260 -260 700 210 490 30 460 2X02 14,740 11,090 6,310 8,280 3,500 3,650 40 960 2,650 0 200 -200 2,450 1,390 1,060 100 960

PRUEBA DE CONOCIMIENTOS - SEGUNDA PARTE - ANALISIS DE ESTADOS FINANCIEROS

CENTRAL DE DISPOSITIVOS, S.A.

Balance de situacin
Miles de euros % verticales s/ total % horizontales activo y s/ pasivo + patrimonio neto 2X01 2X02 20X1 s / 20X0 100.0% 100.0% 7.3% 9.7% 10.6% 17.6% 38.5% 50.4% 40.4% 34.7% 17.9% -44.5% 82.8% 78.9% 2.2% 17.2% 21.1% 32.1% 100.0% 100.0% 7.3% 8.1% 10.5% 37.8% 0.0% 0.0% 0.0% 0.6% 0.9% 54.6% 9.6% 0.0% -100.0% 18.4% 11.3% -33.8% 22.0% 28.2% 37.5% 40.4% 39.5% 5.0% 59.6% 60.5% 8.9%

ACTIVO TOTAL Tesorera operativa Clientes Existencias Activo corriente (AC) Activo no corriente (ANC) PASIVO + PATRIMONIO NETO Proveedores Acreedores a c/plazo Hacienda Pblica Acreedora Prstamo bancario a corto plazo Pasivo corriente (PC) Pasivo no corriente (Prstamo bancario a l/plazo) (PNC) Pasivo exigible (PC + PNC) Patrimonio neto (PN) (Capital + Reservas + B del ejercicioDividendos)

2X00 17,020 2,140 5,420 6,370 13,930 3,090 17,020 680 0 950 4,000 5,630 1,000 6,630 10,390

2X01 18,190 1,760 7,000 6,310 15,070 3,120 18,190 1,480 0 110 1,750 3,340 4,000 7,340 10,850

2X02 19,520 2,070 9,830 3,500 15,400 4,120 19,520 2,040 0 170 0 2,210 5,500 7,710 11,810

Balance financiero

Miles de euros 2X00 15,390 12,300 0 3,090 15,390 4,000 4,000 1,000 5,000 10,390 2X01 16,600 13,480 0 3,120 16,600 1,750 1,750 4,000 5,750 10,850 14,850 1,590 16,600 5,750 3,990 16,600 18,190 2X02 17,310 13,190 0 4,120 17,310 0 0 5,500 5,500 11,810 17,310 2,210 17,310 5,500 3,430 17,310 19,520

CAPITALES INVERTIDOS = ACTIVOS NETOS Necesidades Operativas de Fondos (NOF = ACO - PCO) Inversiones financieras temporales (IFT) Activo no corriente (ANC) CAPITALES EMPLEADOS = FINANCIACIN CON COSTE Prstamo bancario a corto plazo Pasivo corriente bancario (PCB) Pasivo no corriente (Prstamo bancario a l/plazo) (PNC) Deuda bancaria o financiera (PC bancario + PNC) Patrimonio neto (PN) (Capital + Reservas + B del ejercicio- Dividendos)

% verticales s/ total % horizontales activo y s/ pasivo + patrimonio neto 2X01 2X02 20X1 s / 20X0 91.3% 88.7% 4.3% 74.1% 67.6% -2.2% 0.0% 0.0% 0.0% 17.2% 21.1% 32.1% 91.3% 88.7% 4.3% 9.6% 0.0% -100.0% 9.6% 0.0% -100.0% 22.0% 28.2% 37.5% 31.6% 28.2% -4.4% 59.6% 81.6% 8.7% 91.3% 31.6% 21.9% 91.3% 100.0% 60.5% 88.7% 11.3% 88.7% 28.2% 17.6% 88.7% 100.0% 8.9% 16.6% 39.0% 4.3% -4.4% -14.0% 4.3% 7.3%

Recursos permanentes (PN + PNC) Financiacin espontnea Financiacin con coste (PC bancario + PNC + PN) Deuda bancaria o financiera (PC bancario + PNC) Deuda financiera neta (Deuda financiera - IFT - Tesorera) Activos netos (Net Assets) = (Activos totales - Financiacin espontnea) Activos del negocio (Business Assets) = (Activos totales - IFT)

11,390 1,630 15,390 5,000 2,860 15,390 17,020

PRUEBA DE CONOCIMIENTOS - SEGUNDA PARTE - ANALISIS DE ESTADOS FINANCIEROS

CENTRAL DE DISPOSITIVOS, S.A.

Cuenta de prdidas y ganancias
(Datos en miles de euros) 1. Ventas 2. Coste de la mercanca vendida (CMV = Ei + Cn - Ef) + Existencias iniciales de mercaderas + Compras netas - Existencias finales de mercaderas 3. Resultado bruto de explotacin (RBE) (1-2) 4. Amortizacin 5. Gastos generales 6. B antes de intereses e impuestos (BAII) (3-4-5) 7. Ingresos financieros 8. B antes de gastos financieros e impuestos (BAGFI) (6+7) 9. Gastos financieros 10. B antes de impuestos (BAI) (8-9) 11. Impuesto sobre beneficios 12. B neto (BN) (10-11) 13. Dividendos (D) 14. Beneficio retenido (BR) (12-13) Apalancamiento Operativo: % Incremento de beneficio neto / % de incremento de ventas Miles de euros 2X01 9,570 7,670 6,370 7,610 6,310 1,900 40 900 960 0 960 260 700 210 490 30 460 2X02 14,740 11,090 6,310 8,280 3,500 3,650 40 960 2,650 0 2,650 200 2,450 1,390 1,060 100 960 % Verticales s/ ventas 2X01 100.00% 80.15% 66.56% 79.52% 65.94% 19.85% 0.42% 9.40% 10.03% 0.00% 10.03% 2.72% 7.31% 2.19% 5.12% 0.31% 4.81% % horizontales 2X02 2X02 s / 2X01 100.00% 54.02% 75.24% 44.59% 42.81% -0.94% 56.17% 8.80% 23.74% -44.53% 24.76% 92.11% 0.27% 0.00% 6.51% 6.67% 17.98% 176.04% 0.00% 0.00% 17.98% 1.36% 16.62% 9.43% 7.19% 0.68% 6.51% 176.04% -23.08% 250.00% 561.90% 116.33% 233.33% 108.70%

2.01

PRUEBA DE CONOCIMIENTOS - SEGUNDA PARTE - ANALISIS DE ESTADOS FINANCIEROS

CENTRAL DE DISPOSITIVOS, S.A. Ratios de liquidez

1. RATIOS DE LIQUIDEZ A CORTO PLAZO Liquidez (Activo corriente / Pasivo corriente) Activo corriente Pasivo corriente Test cido ((Activo corriente - Existencias) / Pasivo corriente) Activo corriente - Existencias Pasivo corriente Disponibilidad inmediata ((Activo corriente - Existencias Clientes) / Pasivo corriente) Activo corriente - Existencias - Clientes Pasivo corriente 2. RATIOS DE SOLVENCIA O LIQUIDEZ A LARGO PLAZO Solvencia (Activo total / Pasivo exigible) Activo total Pasivo exigible (PC + PNC) Autofinanciacin (Patrimonio neto / Activo total) Patrimonio neto Activo total Cobertura (Recursos permanentes / Activo no corriente) Recursos permanentes (PN + PNC) Activo no corriente 2X01 4.51 15,070.0 3,340.0 2.62 8,760.0 3,340.0 0.53 1,760.0 3,340.0 2X01 247.82% 18,190.0 7,340.0 59.65% 10,850.0 18,190.0 475.96% 14,850.0 3,120.0 % horizontales 6.97 54.44% 15,400.0 2,210.0 5.38 105.30% 11,900.0 2,210.0 0.94 2,070.0 2,210.0 2X02 77.75% 2X02

% horizontales 253.18% 5.36 p.p. 19,520.0 7,710.0 60.50% 0.85 p.p. 11,810.0 19,520.0 420.15% -55.82 p.p. 17,310.0 4,120.0

PRUEBA DE CONOCIMIENTOS - SEGUNDA PARTE - ANALISIS DE ESTADOS FINANCIEROS

CENTRAL DE DISPOSITIVOS, S.A. Anlisis Fondo de maniobra - Necesidades operativas de fondos

Datos en miles de euros FONDO DE MANIOBRA = (Recursos permanentes Activo no corriente (ANC)) Recursos permanentes = (PN+PNC) Patrimonio neto (PN) Pasivo no corriente (PNC) Activo no corriente (ANC) NECESIDADES OPERATIVAS DE FONDOS (Activo corriente operativo - Pasivo corriente operativo) Activo corriente operativo (ACO) Tesorera Clientes Existencias Pasivo corriente operativo (PCO) Proveedores Acreedores a c/plazo Hacienda Pblica Acreedora NOF-FM Datos en miles de euros NECESIDAD DE RECURSOS NEGOCIADOS (NRN) 1,750.0 RECURSOS NEGOCIADOS A CORTO PLAZO (RNC) = Deuda bancaria a c/p - IFT Deuda de largo plazo reclasificada a corto Prstamo bancario a corto plazo IFT 1,750.0 0.0 1,750.0 0.0 2X01 140.86% 13,480.0 9,570.0 87.02% 11,730.0 13,480.0 89.46% 14,850.0 16,600.0 3,120.0 13,480.0 0 2X01 2X02 % verticales s/ total activo % y s/ pasivo + patrimonio horizontale neto s 13,190.0 17,310.0 11,810.0 5,500.0 4,120.0 13,190.0 15,400.0 2,070.0 9,830.0 3,500.0 2,210.0 2,040.0 0.0 170.0 0.0 64.49% 67.57% 12.45%

11,730.0 14,850.0 10,850.0 4,000.0 3,120.0 13,480.0 15,070.0 1,760.0 7,000.0 6,310.0 1,590.0 1,480.0 0.0 110.0 1,750.0 2X01

74.11% 82.85%

67.57% 78.89%

-2.15% 2.19%

8.74%

11.32%

38.99%

9.62%

0.00%

-100.00%

2X02 % verticales s/ total activo % y s/ pasivo + patrimonio horizontale s 0.0 9.62% 0.00% -100.00% 0.0 0.0 0.0 0.0 2X02 9.62% 0.00% 9.62% 0.00% 0.00% 0.00% 0.00% 0.00% -100.00% 0.00% -100.00% 0.00%

Ratios asociados a FM y a NOF

NOF s/ Ventas = (NOF / Ventas) x 00 NOF Ventas FM s/ NOF = (FM / NOF) x 100 FM NOF Coeficiente bsico de financiacin = (Recursos permanentes / (ANC + NOF + ACNO)) x 100 Recursos permanentes ANC + NOF + ACNO Activo no corriente (ANC) NOF Activo corriente no operativo (ACNO) = (IFT)

% horizontales 89.48% -51.38 p.p. 13,190.0 14,740.0 100.00% 12.98 p.p. 13,190.0 13,190.0 100.00% 17,310.0 17,310.0 4,120.0 13,190.0 0 10.54 p.p.

PRUEBA DE CONOCIMIENTOS - SEGUNDA PARTE - ANALISIS DE ESTADOS FINANCIEROS

CENTRAL DE DISPOSITIVOS, S.A. Perodo medio de maduracin

En das Perodo medio de almacenamiento (PMA) (Saldo medio de existencias / Coste medio diario de la mercanca vendida) Saldo medio de existencias (Coste de la mercanca vendida) / 365 Perodo medio de cobro (PMC) (Saldo medio de clientes / Ventas medias diarias) Saldo medio de clientes (Ventas x 1,16) / 365 Perodo medio de pago (PMP) (Saldo medio de proveedores / Compras medias diarias) Saldo medio de proveedores (Compras x 1,16) / 365 Perodo medio de maduracin (PMM = PMA + PMC - PMP) 2X01 2X02 % Variacin en horizontales das

301.7 6,340.0 21.0 204.2 6,210.0 30.4 44.7 1,080.0 24.2 461.2

161.4 4,905.0 30.4 179.6 8,415.0 46.8 66.9 1,760.0 26.3 274.2

-46.49%

-140.3

-12.02%

-24.5

49.78%

22.2

-40.55%

-187.0

PRUEBA DE CONOCIMIENTOS - SEGUNDA PARTE - ANALISIS DE ESTADOS FINANCIEROS

DESGLOSE DE LA RENTABILIDAD FINACIERA (RF o ROE) CON DETERMINACIN DEL FACTOR APALANCAMIENTO SEGN ENDEUDAMIENTO POR MARGEN Rentabilidad financiera (RF o ROE) = (ROIC + ((Pasivo exigible bancario medio / Patrimonio neto medio ) x (ROIC Coste de la deuda)) x (1 - t) Rentabilidad econmica (RE o ROIC) Pasivo exigible bancario medio (PCB + PNC) Patrimonio neto medio Endeudamiento = Pasivo exigible bancario medio / Patrimonio neto medio (veces) Gastos financieros Pasivo exigible bancario medio (PCB + PNC) Coste de la deuda (i) = Gastos financieros / Pasivo exigible bancario medio Rentabilidad econmica (RE o ROIC) - Coste de la deuda (i) Factor de Apalancamiento = Endeudamiento x (RE - i) Rentabilidad financiera antes de impuestos = RE + Apalancamiento financiero Efecto impositivo (1-t) t = Impuesto sobre beneficios / Beneficio antes de impuestos (BAI) Impuesto s/ beneficios Beneficio antes de impuestos (BAI) DESGLOSE DE LA RENTABILIDAD FINACIERA (RF o ROE) SEGN LA FRMULA DE PRODUCTOS Rentabilidad financiera (RF o ROE) = Margen x Rotacin x Estructura financiera x Coste financiero x Efecto impuestos Margen sobre ventas (ROS) = (BAGFI / Ventas) Beneficio antes de gastos financieros e impuestos (BAGFI) Ventas Rotacin (CT) = Ventas / Activo neto medio Ventas Capital invertido medio = Capital empleado medio = Activo neto medio Estructura financiera = Activo neto medio / Patrimonio neto medio Capital invertido medio = Capital empleado medio = Activo neto medio Patrimonio neto medio Coste financiero = Beneficio antes de impuestos / Beneficio antes de gastos financieros e impuestos (BAGFI) Beneficio antes de impuestos (BAI) Beneficio antes de gastos financieros e impuestos (BAGFI) Efecto impositivo = Beneficio neto / Beneficio antes de impuestos Beneficio neto (BN) Beneficio antes de impuestos (BAI)

2X01

2X02

% horizontales

4.61% 6.00% 5375.0 10620.0 0.51 260.0 5,375.0 4.84% 1.16% 0.59% 6.59% 0.70 0.30 210.0 700.0 2X01

9.36% 15.63% 5625.0 11330.0 0.50 200.0 5,625.0 3.56% 12.07% 5.99% 21.62% 0.43 0.57 1,390.0 2,450.0 2X02

4.74 p.p. 9.63 p.p. 4.7% 6.7% -0.01 v -23.1% 4.7% -1.28 p.p. 10.91 p.p. 5.40 p.p. 15.03 p.p. -38.2% 89.1% 561.9% 250.0% % horizontales 4.74 p.p. 7.95 p.p. 176.0% 54.0% 0.27 v 54.0% 6.0% -0.6% 6.0% 6.7% 19.54 p.p. 250.0% 176.0% -26.73 p.p. 116.3% 250.0%

4.61% 10.03% 960.0 9,570.0 0.60 9,570.0 15,995.0 1.51 15,995.0 10,620.0 72.92% 700.0 960.0 70.00% 490.0 700.0

9.36% 17.98% 2,650.0 14,740.0 0.87 14,740.0 16,955.0 1.50 16,955.0 11,330.0 92.45% 2,450.0 2,650.0 43.27% 1,060.0 2,450.0

CENTRAL DE DISPOSITIVOS, S.A.

ANLISIS DEL CRECIMIENTO SOSTENIBLE 20X0 ICI = Beneficio retenido (BR) / Patrimonio neto medio Beneficio retenido (BR) Patrimonio neto medio (PN) 20X0 ICI = Tasa de retencin de beneficio (TRB) x Rentabilidad financiera (ROE) Tasa de retencin de beneficio (TRB) = Beneficio retenido (BR) / Beneficio neto (BN) Beneficio retenido (BR) Beneficio neto (BN) Rentabilidad financiera (ROE) = Beneficio neto (BN) / Patrimonio neto medio (PN) Beneficio neto (BN) Patrimonio neto medio (PN) 20X0 8,780.0 2X01 4.33% 460.0 10,620.0 2X01 4.33% 93.88% 460.0 490.0 4.61% 490.0 10,620.0 2X01 9,570.0 9.00% 20X0 ICI - TCV = (Dficit ) / Supervit Incide de crecimiento interno (ICI) Tasa de crecimiento de las ventas (TCV) 2X02 8.47% 960.0 11,330.0 2X02 8.47% 90.57% 960.0 1,060.0 9.36% 1,060.0 11,330.0 2X02 14,740.0 54.02%

Ventas Tasa de crecimiento de las ventas (TCV) = (Ventas finales - Ventas iniciales) / Ventas iniciales

2X01 2X02 -4.67 p. p. -45.55 p. p. 4.33% 8.47% 9.00% 54.02%

CENTRAL DE DISPOSITIVOS, S.A.

ESTADO DE CAMBIOS DEL PATRIMONIO NETO ESTADO DE INGRESOS Y GASTOS RECONOCIDOS A) Resultado de la Cuenta de Prdidas y Ganancias B) Ingresos y gastos imputados directamente al patrimonio neto (I+II+III+IV+V) I. Por valoracin de instrumentos financieros (1 + 2) 1. Activos financieros disponibles para la venta 2. Otros ingresos / gastos II. Por coberturas de flujos de efectivo III. Subvenciones, donaciones y legados recibidos. IV. Por ganancias y prdidas actuariales y otros ajustes. V. Efecto impositivo. C) Transferencias a la Cuenta de Prdidas y Ganancias (VI+VII+VIII+IX) VI. Por valoracin de instrumentos financieros (1 + 2) 1. Activos financieros disponibles para la venta 2. Otros ingresos / gastos VII. Por coberturas de flujos de efectivo VIII. Subvenciones, donaciones y legados recibidos IX. Efecto impositivo TOTAL INGRESOS Y GASTOS RECONOCIDOS (A+B+C) ESTADO TOTAL DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO NETO
Resultados de ejercicios anteriores (Acciones y participaciones en patrimonio propias) Otras aportaciones de socios Ao 2 Ao 1

1,060

490

1,060

490
Otros instrumentos de patrimonio neto TOTAL

Escriturado

No exigido

5,800 I. Ajustes por cambios de criterio (ao 0 y anteriores) II. Ajustes por errores (ao 0 y anteriores) B. SALDO AJUSTADO, INICIO DEL AO 1 (A+I+II) I. Total ingresos y gastos reconocidos II. Operaciones con socios o propietarios (1+2+3+4+5+6+7) 1. Aumentos de capital. 2. Reducciones de capital. 3. Conversin de pasivos financieros en patrimonio neto (conversin de obligaciones, condonaciones de deudas.) 4. Distribucin de dividendos. 5. Operaciones con acciones o participaciones propias (netas). 6. Incremento (reduccin) de patrimonio neto resultante de una combinacin de negocios. 7. Otras operaciones con socios o propietarios III. Otras variaciones del patrimonio neto. C. SALDO FINAL DE AO 1. (B+I+II+III) I. Ajustes por cambios de criterio (ao 1) II. Ajustes por errores (ao 1) D. SALDO AJUSTADO, INICIO DEL AO 2 (C+I+II) I. Total ingresos y gastos reconocidos II. Operaciones con socios o propietarios (1+2+3+4+5+6+7) 1. Aumentos de capital. 2. Reducciones de capital. 3. Conversin de pasivos financieros en patrimonio neto (conversin de obligaciones, condonaciones de deudas.) 4. Distribucin de dividendos. 5. Operaciones con acciones o participaciones propias (netas). 6. Incremento (reduccin) de patrimonio neto resultante de una combinacin de negocios. 7. Otras operaciones con socios o propietarios III. Otras variaciones del patrimonio neto. E. SALDO FINAL DE AO 2. (D+I+II+III)

4,590

Subvenciones, donaciones y legados recibidos

Ajustes por cambios de valor

Resultado del ejercicio

Capital

(Dividendo a cuenta)

Prima de emisin

Reservas

10,390

5,800

4,590 490 -30

10,390 490 -30

-30

-30

5,800

4,560

490

10,850

5,800

4,560 -100

490 1,060

10,850 1,060 -100

-100

-100

5,800

490 4,950

-490 1,060

11,810

Ajustes por cambios de valor

Resultado del ejercicio

Otros instrumentos de patrimonio neto

Otras aportaciones de socios

Escriturado

No exigido

A. SALDO FINAL DEL AO 0 I. Ajustes por cambios de criterio (ao 0 y anteriores) II. Ajustes por errores (ao 0 y anteriores) B. SALDO AJUSTADO, INICIO DEL AO 1 (A+I+II) I. Total ingresos y gastos reconocidos II. Operaciones con socios o propietarios (1+2+3+4+5+6+7)

55.82%

44.18%

Subvenciones, donaciones y legados recibidos

(Dividendo a cuenta)

(Acciones y participaciones en patrimonio propias)

Capital

Prima de emisin

ESTADO TOTAL DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO NETO - CENTRAL DE DISPOSITIVOS, S.A.

Resultados de ejercicios anteriores

Reservas

100.00%

55.82%

44.18% 100.00% 100.00%

100.00% 100.00% 100.00%

1. Aumentos de capital. 2. Reducciones de capital. 3. Conversin de pasivos financieros en patrimonio neto (conversin de obligaciones, condonaciones de deudas.) 4. Distribucin de dividendos. 5. Operaciones con acciones o participaciones propias (netas). 6. Incremento (reduccin) de patrimonio neto resultante de una combinacin de negocios. 7. Otras operaciones con socios o propietarios III. Otras variaciones del patrimonio neto. C. SALDO FINAL DE AO 1. (B+I+II+III) I. Ajustes por cambios de criterio (ao 1) II. Ajustes por errores (ao 1) D. SALDO AJUSTADO, INICIO DEL AO 2 (C+I+II) I. Total ingresos y gastos reconocidos II. Operaciones con socios o propietarios (1+2+3+4+5+6+7) 100.00% 1. Aumentos de capital. 2. Reducciones de capital. 3. Conversin de pasivos financieros en patrimonio neto (conversin de obligaciones, condonaciones de deudas.) 4. Distribucin de dividendos. 5. Operaciones con acciones o participaciones propias (netas). 6. Incremento (reduccin) de patrimonio neto resultante de una combinacin de negocios. 7. Otras operaciones con socios o propietarios III. Otras variaciones del patrimonio neto. E. SALDO FINAL DE AO 2. (D+I+II+III) 49.11% 41.91% 8.98% 100.00% 53.46% 42.03% 4.52% 100.00%

100.0%

100.0%

53.46%

42.03%

4.52% 100.00%

100.00% 100.00% 100.00%

100.0%

100.0%

TOTAL

Ajustes por cambios de valor

Resultado del ejercicio

Otros instrumentos de patrimonio neto

Otras aportaciones de socios

Escriturado

No exigido

A. SALDO FINAL DEL AO 0 I. Ajustes por cambios de criterio (ao 0 y anteriores) II. Ajustes por errores (ao 0 y anteriores) B. SALDO AJUSTADO, INICIO DEL AO 1 (A+I+II) I. Total ingresos y gastos reconocidos II. Operaciones con socios o propietarios (1+2+3+4+5+6+7)

100.00%

100.66%

Subvenciones, donaciones y legados recibidos

(Dividendo a cuenta)

(Acciones y participaciones en patrimonio propias)

Capital

ESTADO TOTAL DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO NETO - CENTRAL DE DISPOSITIVOS, S.A.

Resultados de ejercicios anteriores

Prima de emisin

Reservas

95.76%

100.00%

100.66% 100.00% -0.66%

95.76% 4.52% -0.28%

1. Aumentos de capital. 2. Reducciones de capital. 3. Conversin de pasivos financieros en patrimonio neto (conversin de obligaciones, condonaciones de deudas.) 4. Distribucin de dividendos. 5. Operaciones con acciones o participaciones propias (netas). 6. Incremento (reduccin) de patrimonio neto resultante de una combinacin de negocios. 7. Otras operaciones con socios o propietarios III. Otras variaciones del patrimonio neto. C. SALDO FINAL DE AO 1. (B+I+II+III) I. Ajustes por cambios de criterio (ao 1) II. Ajustes por errores (ao 1) D. SALDO AJUSTADO, INICIO DEL AO 2 (C+I+II) I. Total ingresos y gastos reconocidos II. Operaciones con socios o propietarios (1+2+3+4+5+6+7) -2.02% 1. Aumentos de capital. 2. Reducciones de capital. 3. Conversin de pasivos financieros en patrimonio neto (conversin de obligaciones, condonaciones de deudas.) 4. Distribucin de dividendos. 5. Operaciones con acciones o participaciones propias (netas). 6. Incremento (reduccin) de patrimonio neto resultante de una combinacin de negocios. 7. Otras operaciones con socios o propietarios III. Otras variaciones del patrimonio neto. E. SALDO FINAL DE AO 2. (D+I+II+III) -2.02% -0.85% -0.66% -0.28%

100.00%

100.00%

100.00%

100.00%

100.00%

92.12%

46.23% 100.00%

91.87% 8.98% -0.85%

100.00%

9.90% 100.00%

-46.23% 100.00%

100.00%

TOTAL

CENTRAL DE DISPOSITIVOS, S.A.

8. ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO
A) FLUJOS DE EFECTIVO DE LAS ACTIVIDADES DE EXPLOTACIN 1. Resultado del ejercicio antes de impuestos 2. Ajustes del resultado a) Amortizacin del inmovilizado b) Correcciones valorativas por deterioro c) Variacin de provisiones d) Imputacin de subvenciones e) Resultados por bajas y enajenaciones de inmovilizado f) Resultados por bajas y enajenaciones de instrumentos financieros g) Ingresos financieros h) Gastos financieros i) Diferencias de cambio j) Variacin de valor razonable en instrumentos financieros k) Otros ingresos y gastos 3. Cambios en el capital corriente a) Existencias b) Deudores y otras cuentas a cobrar c) Otros activos corrientes d) Acreedores y otras cuentas a pagar e) Otros pasivos corrientes f) Otros activos y pasivos no corrientes 4. Otros flujos de efectivo de las actividades de explotacin a) Pagos de intereses b) Cobros de dividendos c) Cobros de intereses d) Cobros (pagos) por impuesto sobre beneficio e) Otros pagos (cobros) 5. Flujos de efectivo de las actividades de explotacin (1+2+3+4) B) FLUJOS DE EFECTIVO DE LAS ACTIVIDADES DE INVERSIN 6. Pagos por inversiones a) Empresas del grupo y asociadas b) Inmovilizado intangible c) Inmovilizado material d) Inversiones inmobiliarias e) Otros activos financieros f) Activos no corrientes matenidos para la venta g) Otros activos 7. Cobros por desinversiones a) Empresas del grupo y asociadas b) Inmovilizado intangible c) Inmovilizado material d) Inversiones inmobiliarias e) Otros activos financieros f) Activos no corrientes matenidos para la venta g) Otros activos 8. Flujos de efectivo de las actividades de inversin (7-6) C) FLUJOS DE EFECTIVO DE LAS ACTIVIDADES DE FINANCIACIN 9. Cobros y pagos por instrumentos de patrimonio (a+b+c+d+e) a) Emisin de instrumentos de patrimonio b) Amortizacin de instrumentos de patrimonio c) Adquisicin de instrumentos de patrimonio propio d) Enajenacin de instrumentos de patrimonio propio e) Subvenciones, donaciones y legados recibidos 10. Cobros y pagos por instrumentos de pasivo financiero (a-b) a) Emisin de (1+2+3+4) 1. Obligaciones y otros valores negociables 2. Deudas con entidades de crdito 3. Deudas con empresas del grupo y asociadas 4. Otras deudas b) Devolucin y amortizacin de (1+2+3+4) 1. Obligaciones y otros valores negociables 2. Deudas con entidades de crdito 3. Deudas con empresas del grupo y asociadas 4. Otras deudas 11. Pagos por dividendos y remuneraciones de otros instrumentos de patrimonio (a+b) a) Dividendos b) Remuneracin de otros instrumentos de patrimonio 12. Flujos de efectivo de las actividades de financiacin (9+10-11) D) EFECTO DE LAS VARIACIONES DE LOS TIPOS DE CAMBIO E) AUMENTO / DISMINUCIN NETA DEL EFECTIVO O EQUIVALENTES (5+8+12+D) Efectivo o equivalentes al comienzo del ejercicio Efectivo o equivalentes al final del ejercicio 2X02 2,450 240 40

(+) (+/-) (+/-) (-) (+/-) (+/-) (-) (+) (+/-) (+/-) (+/-) (+/-) (+/-) (+/-) (+/-) (+/-) (+/-) (-) (+) (+) (+/-) (-/+)

200

540 2,810 -2,830 560

-1,530 -200

-1,330 1,700

(-)

1,040

1,040

(+)

-1,040 0 (+) (-) (-) (+) (+) -250 1,500 (+) (+) (+) (+) (-) (-) (-) (-) (-) (-) 1,500

-1,750 -1,750

-100 -100 -350 310 1,760 2,070

CENTRAL DE DISPOSITIVOS, S.A.

ANLISIS DE RATIOS DEL EFE RATIO 1: FEAE / Importe neto de la cifra de negocios FEAE Importe neto de la cifra de negocios RATIO 2: FEAE / EBITDA FEAE EBITDA RATIO 3: Cobros por actividades de explotacin / Pagos por actividades de explotacin Cobros por actividades de explotacin Pagos por actividades de explotacin RATIO 4: (Ajustes al resultado + Otros flujos de explotacin ) / RAI Ajustes al resultado + Otros flujos de explotacin Resultado antes de impuestos (RAI) RATIO 5: Cambio en el capital corriente / (RAI + Ajustes al resultado + Otros flujos de explotacin) Cambio en el capital corriente RAI + Ajustes al resultado + Otros flujos de explotacin RATIO 6: FEAE / FEAI FEAE FEAI RATIO 7: FEAE / Deuda financiera FEAE Deuda financiera promedio RATIO 8: Cobros por desinversiones / Pagos por inversiones Cobros por desinversiones Pagos por inversiones RATIO 9: Flujo libre de caja / Deuda financiera Flujo libre de caja (FEAE + FEAI) Deuda financiera promedio RATIO 10: Flujo libre de caja / FEAF Flujo libre de caja (FEAE + FEAI) FEAF RATIO 11: Cobros por financiacin / Pagos por financiacin Cobros por financiacin Pagos por financiacin -81.08% 1,500.0 -1,850.0 0.00% 0.0 1,040.0

11.53% 1,700.0 14,740.0

63.20% 1,700.0 2,690.0

No disponible No disponible No disponible

-52.65% -1,290.0 2,450.0

46.55% 540.0 1,160.0

-163.46% 1,700.0 -1,040.0

30.22% 1,700.0 5,625.0

11.73% 660.0 5,625.0

-188.57% 660.0 -350.0

FEAE FEAI FEAF

1,700 -1,040 -350

ANLISIS GRFICO DEL EFE DE CENTRAL DE DISPOSITIVOS, 34,597 S.A. 465,300

2,000 1,500 1,000 500 0 FEAE -500 -1,000 -1,500 -2,000 FEAI FEAF

1,700

60,183

Miles de euros

-350
10,880 41,822

-1,040

34,597

-31,273

-51,800 38,600