HERRAMIENTAS FINANCIERAS PARA LA

TOMA DE DECISIONES
FICHAS TÉCNICAS MULTIMEDIA
UNIDAD 3: El proceso presupuestario y la planificación financiera
APARTADO 2: Como se elabora el Presupuesto de Explotación y el
Presupuesto de Capital
DIAPOSITIVA Nº: 6 Contenido teórico
EJERCICIO RESUELTO Nº 1: PRESUPUESTO DE VENTAS

PRESUPUESTO DE VENTAS: ENUNCIADO

La Compañía DAFESA vendió 5.000.000€ netos. ¿Cuál será el Presupuesto de Ventas

para el siguiente año, si se espera un incremento del volumen de ventas del 25% como
resultado de las campañas de publicidad y de los incentivos al equipo comercial, un
impacto positivo del 15% como consecuencia del fluctuaciones favorables en el tipo de
cambio para las exportaciones y un incremento adicional del 5% por ajustes en la
demanda global del mercado.
SOLUCIÓN

FÓRMULA: PV = VR (1+TFV) (1+TFE) (1+TFA)

DATOS:

VR: 5.000.000€

TFV: 25%/100 = 0.25

TFE: 15%/100 = 0.15

TFA: 05%/100 = 0.05

PV = 5.000.000(1+0.25) (1+0.15)(1+0.05)

PV = 5.000.000(1.25)(1.15)(1.05)

PV = 7 546 875.

_______________________________________________________________________________________________________ 1
HERRAMIENTAS FINANCIERAS PARA LA TOMA DE DECISIONES
 HERRAMIENTAS FINANCIERAS PARA LA
TOMA DE DECISIONES
FICHAS TÉCNICAS MULTIMEDIA
UNIDAD 3: El proceso presupuestario y la planificación financiera
CUADRO DEL PRESUPUESTO DE VENTAS

Ventas reales del año anterior: BsF --------------------------------------- 5.000.000

+ FV, publicidad y comisiones: BsF 5.000.000 * 0.25 ---------------- 1.250.000

= PRESUPUESTO CON FV.: BsF --------------------------------------- 6.250.000

+ FE, por inflación y tipo de cambio: BsF 6 250 000 * 0.15 ---------------- 937.500

= PRESUPUESTO CON FE.: BsF --------------------------------------- 7 187 500

+ FA, por ajustes de demanda BsF 7.187.500 * 0.05 ---------------- 359.375

= PRESUPUESTO DE VENTAS BsF-- ------------------------------------- 7.187.500

_______________________________________________________________________________________________________ 2
HERRAMIENTAS FINANCIERAS PARA LA TOMA DE DECISIONES