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ACTIVIDAD EVALUATIVA – EJE 4 – NEGOCIACIÓN DE DIVISAS

Actividad Evaluativa Eje 4 – Negociación de Divisas

Lorena Patricia Ibarra Meza

Julio César Rivera Gutiérrez

Fundación Universitaria del Área Andina

Especialización en Gerencia Financiera

Finanzas Internacionales

Bogotá, 19 de agosto de 2019

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INTRODUCCIÓN

A través de este eje lo que se busca es analizar los diferentes cambios que afronta la

economía y la necesidad de buscar nuevas alternativas de mercados para poder realizar

inversiones que nos permitan tener una mayor rentabilidad. Es importante encontrar el negocio

idóneo para realizar esas inversiones y poder entrar en otros tipos de mercados.

Los mercados internacionales nos permiten realizar compras y ventas ya sean de bienes o

servicios con diferentes países esto permite el crecimiento de la economía de un país, aunque

todavía existen países que no permiten la libre circulación del comercio lo que afecta en gran

medida la competitividad.

La posibilidad de crecer en un universo tan diverso está ligado a la inclusión internacional

de países a través de la comercialización de productos, los cuales vienen acompañados de ciertas

políticas que incluyen la competitividad y la innovación entre otras. Existen factores afectan la

oferta y la demanda entre estos tenemos la política monetaria, los factores de situaciones

económicas de cada país y por último el comercio internacional. Cuando un país importa más

bienes de los que exporta su moneda perderá valor y si por el contrario exporta más bienes de los

que importa su moneda ganará valor.

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Tipo de negociación a realizar por la empresa:

 Producto Negociado: Café

 Cantidad a Negociar: 1350 sacos de 60K

 Características y Costos de la negociación: Se vende producto a Estados Unidos a través

de contrato forward.

 Costo de la negociación pactada es de US 1.08 la libra COP/USD

 Característica de la negociación: El contrato se firma el 29 de junio de 2019 US 1.13 y

la cancelarán el 26 de julio de 2019.

Se firma un contrato que contenga entre el comprador y el vendedor que contenga lo siguiente

 Monto mínimo que se contrata.

 Fecha de suscripción.
 Período de vigencia del contrato.
 Moneda, tasa de interés o instrumento de renta fija,
 Fechas de vigencia del contrato.
 Entrega de garantías.
 Procedimiento de devolución de la garantía.
 Modalidad de entrega o liquidación.
 Plazos involucrados en la liquidación.
 Posibilidad de anticipar el proceso de liquidación.
 Precio referencial de mercado.

Luego de la entrega de la mercancía se espera la fecha pactada, al verificar el precio del café
disminuyó es de US 1.08 por libra. El comprador debe pagar la suma pactada.

Proceso para el pago

 Tipo de Transferencia y Hora de la Operación: Se debe conocer la hora en que se va a

realizar la transferencia y el tipo. El mercado de divisas funciona 24 horas al día durante
5,5 días a la semana, existen 2 tipos de transferencias Swift y SEPA SWIFT sigla de
(Society for World Interbank Financial Telecommunication) este sistema, cuenta con miles
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de bancos afiliados SEPA o Zona Única de Pagos en Euros lo único es que funcionan en
Europa.1
 Valor por Transferir: Conocer a qué país pertenece la cuenta bancaria del proveedor
donde vamos a realizar la transferencia con el fin de verificar si el Banco del comprador
permite realizar transferencia a ese destino. Si no permite realizar la transferencia al
proveedor extranjero, se puede utilizar otros servicios.
Asimismo, podemos verificar si el Banco donde se tiene la cuenta Bancaria tiene
sucursales en el país donde debemos realizar el pago, de ser así el Banco puede utilizar su
Banco Corresponsal. Para realizar este tipo de operaciones el Banco puede ofrecer
diferentes tipos de pagos como son Carta de Crédito, Garantías Bancarias, Créditos
Contingentes, Agencias de Créditos, Crédito Comprador entre otros con el fin de darle más
confiabilidad a la transacción, esto con el fin de mitigar los riegos de incumplimiento por
una de las partes. Si el Banco acepta la transferencia del dinero hasta la cuenta del
proveedor, es necesario saber la cantidad a transferir, es normal que los Bancos limiten la
cantidad máxima de dinero que se va a enviar, se debe conocer los límites de transferencias
diarias permitidas.

 Costo de la transacción: Es importante conocer el método de transferencia a utilizar

debido a que este cuenta con costos implícitos que no se detectan a simple vista. El costo
de las tarifas para transferir dinero puede variar mucho desde no tener que pagar costos
adicionales, hasta un porcentaje de comisión dependiendo de cantidad de dinero a
transferir. Algunas entidades pueden cobrar un valor base de comisión más un
porcentaje variable por valor de transacción. Hay otros cargos relacionados dependiendo
del tipo de cambio se produzca al realizar la transferencia entre divisas,

Recordemos que las monedas no tienen el mismo valor, por lo tanto, se tiene que acudir
al tipo de cambio. Existen diferentes tipos de cambios que se expresan, por ejemplo.
USD /EUR, las primeras 3 letras corresponden a la moneda base y las 3 últimas hacen
referencia a la moneda cotizada. Los Bancos pueden variar las tasas de cambio a favor de
ellos, aunque no lo hagan público y no se observe al momento de verificar las tarifas

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https://transferwise.com
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publicitadas por ellos. A todos los gastos mencionados anteriormente como comisiones,
diferencias en tasas de cambio, se le suman los gastos que se ocasionan por
transferencias SWIFT, dependiendo la entidad.

 Código BIC o Código SWIFT : Se debe tener conocimiento del código que no es más que el
que nos permite identificar las instituciones financieras y bancos. Asimismo, debemos
tener claridad del código del Banco al cual vamos a realizar la transferencia de dinero

 Transferencia Bancaria Internacional: Luego de conocer todos los datos anteriores se

puede realizar la transferencia. Es importante corroborar bien la información porque en
el caso de que sean incorrectos la transferencia podría ser devuelta y se tendría que pagar
una comisión por dicho concepto. Escoger la opción adecuada para realizar este tipo de
transferencia contribuye en un ahorro para la empresa.
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Documentos requeridos para la operación de Negociación de divisas

Los documentos a diligenciar por el cliente es la Solicitud de Compra de Divisas o una
Solicitud de Venta de Divisas, según sea el caso y por cada operación a realizar.
Legalización de Importación y Exportación
Actualización o aclaración de documentos Aduaneros
Declaración de Orgen de Fondos
Declaración de Origen de Fondos
Solicitud Única de Conocimiento del Cliente
Solicitud Única de vinculación/actualización del Cliente PJ
Divisas
Registro de Cuentas y Personal Autorizado
Solicitud Compra de Divisas
Solicitud Venta de Divisas
Carta de Crédito Documentario
Solicitud de Apertura de Carta de Crédito sobre el Exterior
Contrato Marco
Contrato Marco

Conclusiones

Referencias
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