EL BANCO EUROPEO

DE RECONSTRUCCIÓN
Y DESARROLLO
CONSENSO POLÍTICO Y COOPERACIÓN
FINANCIERA INTERNACIONAL EN LA
ADAPTACIÓN DE EUROPA CENTRAL Y
DEL ESTE A LA DEMOCRACIA PLURALISTA
Y LA ECONOMÍA DE MERCADO

Ferran Armengol Ferrer

Profesor de Derecho internacional público
Universidad Pompeu Fabra
Universidad Abat Oliba-CEU
 Colección: Atelier Internacional
Director: Sixto Sánchez Lorenzo
Catedrático de Derecho internacional privado
de la Universidad de Granada

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 Als meus pares,
a la Cristina i a la Berta
ÍNDICE

ABREVIATURAS . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 15

PRÓLOGO . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 19

INTRODUCCIÓN . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 21

CAPÍTULO I.
LA CREACIÓN DE UN «BANCO PARA LA EUROPA DEL ESTE»: ORÍGENES
Y EVOLUCIÓN DEL BANCO EUROPEO DE RECONSTRUCCIÓN Y DESARROLLO ..... 25
1. Europa en 1989: colapso del «socialismo real» en Europa central
y del Este. Fin de la Guerra Fría y «nuevo orden» en Europa . . . . . . . . . 25
2. La creación de una institución financiera internacional ad hoc para
la cooperación a la transición política y económica de los estados
de Europa central y del este . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 33
3. De Estrasburgo a París. La negociación del Convenio BERD . . . . . . . . . . 38
4. El BERD bajo la presidencia Attali (1991-1993): el intento de crear
una institución financiera con orientación política . . . . . . . . . . . . . . . . . . 47
5. La consolidación definitiva del BERD, entre la ortodoxia neoliberal
y el espíritu democrático . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 53
6. Situación actual y perspectivas de futuro: el «desplazamiento»
del BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 58

CAPÍTULO II.
LA «FUNCIÓN DE ADAPTACIÓN» DEL BERD: MANDATOS TRANSVERSALES,
SUPERVISIÓN DEL PROCESO DE TRANSICIÓN Y PRINCIPIOS INFORMADORES
DE SU ACTUACIÓN . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
...... 63
1. La función de adaptación del BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 63
2. Los mandatos transversales del Banco: el mandato político y
el mandato medioambiental . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 66
2.1. El mandato político . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 66
2.2. El mandato medioambiental . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 70
3. La supervisión de los avances en el proceso de transición . . . . . . . . . . . 73

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 Ferran Armengol Ferrer

4. La proyección de los objetivos del BERD sobre sus operaciones:

la regla 60-40 y los principios de «adicionalidad»
y «complementariedad» . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 74
5. La cooperación del BERD con otras organizaciones internacionales . . . . 81

CAPÍTULO III.
MEDIOS DE ACTUACIÓN DEL BERD: ACTIVIDAD DE CRÉDITO Y ACTIVIDAD
DE ASISTENCIA TÉCNICA .............................................. 85
1. La actividad de crédito del BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 85
2. Los límites de las potestades de intervención en el ámbito financiero:
limitaciones a favor de los miembros y limitaciones a favor del Banco . . 96
2.1. Las limitaciones de las potestades de intervención a favor
de los miembros beneficiarios . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 96
2.2. Las limitaciones a favor del Banco: La sujeción a sólidos criterios
bancarios y la protección de los recursos del Banco. . . . . . . . . . . . . 98
3. Modalidades de las operaciones de crédito: préstamos, participaciones
de capital y otras operaciones . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 101
3.1. Préstamos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 102
3.2. Adquisición de participaciones y emisión de títulos de capital . . . . 104
3.3. Apoyo al acceso a los mercados de capitales . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 105
4. Los contratos de financiación. Procedimiento. Condiciones
generales . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 105
5. La actividad de asistencia técnica . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 110

CAPÍTULO IV.
LA PERSONALIDAD JURÍDICA DEL BERD. PRINCIPALES MANIFESTACIONES.
ESTRUCTURA INSTITUCIONAL . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 113
1. La personalidad jurídica del BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 113
1.1. Personalidad jurídica internacional y estatuto jurídico del BERD:
Independencia de la institución y mandato político . . . . . . . . . . . . . 113
1.2. La sede y los establecimientos del Banco . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 115
2. Estructura institucional. Órganos de gobierno . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 117
2.1. Principios estructurales del BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 117
2.2. La Junta de Gobernadores . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 118
2.3. El Consejo de Administración . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 120
2.4. El Presidente y los vicepresidentes . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 125
2.5. La organización y el personal del BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 129

CAPÍTULO V.
LOS MIEMBROS DEL BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 135
1. Grupos de miembros: miembros beneficiarios y otros miembros . . . . . . 135
2. Los factores dominantes: solidaridad «europea» versus poder de facto
del G-8 . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 139
2.1. La solidaridad en los valores «europeos» como fundamento
del BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 139
2.2. El G-8 como grupo dominante «de facto» . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 141
3. Análisis de algunos casos singulares de participación en el BERD . . . . . 142
3.1. La participación de la Comunidad Europea y del BEI como
miembros del BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 142

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 El Banco Europeo de Reconstrucción y Desarrollo...

3.2. Un supuesto de admisión en condiciones restringidas:

el caso de la Unión Soviètica . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 144
3.3. Un miembro beneficiario no europeo: el caso de Mongolia . . . . . . 146
3.4. Intervenciones «extraterritoriales» del BERD: los casos de Bosnia
Herzegovina y Kosovo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 147
4. Adquisición de la condición de miembro . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 148
4.1. Admisión por el procedimiento ordinario (arts. 3 y 61 del Convenio
BERD) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 148
4.2. La admisión de nuevos miembros como consecuencia
de las modificaciones territoriales de los miembros originarios:
los casos de los estados sucesores de Checoslovaquia, la URSS
y Yugoslavia . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 150
5. Renuncia, suspensión y pérdida de la condición de miembro . . . . . . . . . 153
5.1. Renuncia . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 153
5.2. La suspensión de la condición de miembro. La suspensión como
sanción en el caso de incumplimiento de las condiciones
de carácter político . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 154
5.3. La pérdida de la condición de miembro . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 161

CAPÍTULO VI.
LOS RECURSOS DE CAPITAL DEL BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 163
1. El BERD y la utilización de los recursos de capital . . . . . . . . . . . . . . . . . . 163
2. El capital social . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 164
2.1. El capital social: Esencia de la personalidad jurídica del Banco
y medida de la responsabilidad de los miembros . . . . . . . . . . . . . . 164
2.2. Estructura del capital social: Capital social autorizado y capital
suscrito. Capital desembolsado y capital exigible . . . . . . . . . . . . . . . 170
2.3. La denominación del capital . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 172
2.4. Ampliación y revisión del importe del capital . . . . . . . . . . . . . . . . . . 172
2.5. Desembolso del capital . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 174
2.6. Provisiones para pérdidas . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 179
3. El producto de las operaciones del Banco. La emisión de empréstitos.
Los ingresos derivados de las operaciones de crédito . . . . . . . . . . . . . . . . 180
3.1. La emisión de empréstitos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 180
3.2. El producto de las operaciones de crédito. Otros recursos . . . . . . . 182
4. La gestión de los fondos especiales . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 182

CAPÍTULO VII.
EL CONVENIO BERD: FUNCIÓN CONSTITUCIONAL, INTERPRETACIÓN
Y APLICACIÓN .......................................................... 189
1. La «función constitucional» del Convenio BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 189
2. Ratificación y entrada en vigor del convenio constitutivo.
Sus modificaciones . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 191
2.1. La ratificación y la entrada en vigor del Convenio BERD . . . . . . . . . 191
2.2. Modificaciones del convenio constitutivo. Supuestos
de modificación extraestatutaria: las «mutaciones» del convenio . . . 191
3. La vinculación del Convenio BERD con el Acta Final de Helsinki:
la aplicación de los principios de igualdad soberana, no intervención
y libre determinación . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 194

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 Ferran Armengol Ferrer

4. El Informe del Presidente de la Conferencia Constituyente del BERD:

Interpretación autorizada o derecho complementario del convenio? . . . 201
5. La recepción del Convenio BERD en el ordenamiento jurídico español . . 204

CAPÍTULO VIII.
FUNCIÓN NORMATIVA Y RÉGIMEN JURÍDICO DEL BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 213
1. Las normas elaboradas por los órganos del BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 213
1.1. La potestad normativa de los órganos del BERD: contenido
y límites . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 214
1.2. La producción de normas en sentido formal (reglamentos
internos) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 215
1.3. Las directrices políticas o «policies»: su fundamento contractual
y la remisión a otras normas internacionales . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 216
2. La aplicación de otras normas de derecho internacional público . . . . . . 220
2.1. Los convenios internacionales firmados por el BERD . . . . . . . . . . . . 221
2.2. El derecho aplicable a los contratos del BERD con personas
privadas: El problema de la determinación de los límites
del Derecho internacional público . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 222
2.3. El recurso a los principios generales del Derecho . . . . . . . . . . . . . . 229
3. La recepción en el BERD de las normas de Derecho comunitario
europeo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 230
3.1. El Convenio BERD y las normas emanadas del Banco como parte
del Derecho comunitario europeo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 231
3.2. Supuestos de remisión a las normas de Derecho comunitario
europeo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 233

CAPÍTULO IX.
EL CONTROL DEMOCRÁTICO SOBRE EL BERD: LOS PRINCIPIOS DE TRANSPARENCIA
Y RESPONSABILIDAD PÚBLICA . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 235
1. Control democrático y responsabilidad pública (accountability)
en el marco del BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 235
2. Responsabilidad pública indirecta: el control del Banco a través
de las instituciones democráticas de los estados miembros . . . . . . . . . . . 236
2.1. El control político de los Gobiernos de los estados miembros
a través de la Junta de Gobernadores . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 236
2.2. El control a través de los parlamentos nacionales. Especial
referencia al Parlamento español . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 238
3. Hacia un control democrático «directo» a partir de los órganos
parlamentarios de las organizaciones internacionales: la función
de «tribuna parlamentaria» de la Asamblea Parlamentaria del Consejo
de Europa. La acción del Parlamento Europeo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 244
3.1. El control de la Asamblea Parlamentaria del Consejo de Europa . . . 245
3.2. La actividad de control del Parlamento Europeo . . . . . . . . . . . . . . . . 247
4. La apertura del BERD a la sociedad civil: la política de información
pública . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 250
4.1. El principio de transparencia como fundamento de la política
de información pública del BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 250
4.2. Análisis de un supuesto concreto: La transparencia y la política
medioambiental del Banco . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 256

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 El Banco Europeo de Reconstrucción y Desarrollo...

5. Transparencia y régimen lingüístico del BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 259

6. El «Mecanismo Independiente de Recurso»: El derecho de audiencia
de los grupos afectados por los proyectos del Banco . . . . . . . . . . . . . . . . 261

CAPÍTULO X.
SOLUCIÓN DE CONTROVERSIAS Y CONTROL JUDICIAL EN LA ACTIVIDAD
DEL BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 265
1. La solución de controversias en el marco del BERD. Cuestiones
generales . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 265
2. Los sistemas no judiciales de solución de controversias: negociación,
conciliación y arbitraje . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 267
2.1. La negociación . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 267
2.2. El arbitraje . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 269
3. La solución de los conflictos de interpretación y aplicación
del Convenio entre el Banco y los países miembros. Examen
del artículo 57 del Convenio BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 275
4. El control judicial del Banco . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 278
4.1. Acciones ante los tribunales de justicia como consecuencia
de las operaciones del Banco . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 278
4.2. Posibilidades de control del BERD por el Tribunal de Justicia
de las Comunidades Europeas . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 281
5. Sobre la posible exigencia de responsabilidad a los Estados
por las actividades del Banco . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 282

CONCLUSIONES . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 287

BIBLIOGRAFÍA . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 293

DOCUMENTACIÓN . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 323
1. Banco Europeo de Reconstrucción y Desarrollo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 323
1.1. Convenio constitutivo y normas conexas . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 323
1.2. Reglamentos generales . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 323
1.3. Normas internas y políticas del BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 324
1.4. Informes y publicaciones del BERD . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 324
2. Otras instituciones financieras internacionales . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 325
2.1. Banco Internacional de Reconstrucción y Desarrollo
(Banco Mundial) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 325
2.2. Fondo Monetario Internacional . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 325
2.3. Corporación Financiera Internacional . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 325
2.4. Banco Interamericano de Desarrollo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 326
2.5. Banco Asiático de Desarrollo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 326
3. Otras organizaciones internacionales . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 326
3.1. Organización de las Naciones Unidas . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 326
3.2. Consejo de Europa . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 327
3.3. Organización para la Seguridad y la Cooperación en Europa . . . . . 328
3.4. G-8 . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 328
3.5. OCDE . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 329
4. Unión Europea . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 329
4.1. Tratados constitutivos . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 329

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 Ferran Armengol Ferrer

4.2. Derecho derivado . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 329

4.3. Consejo Europeo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 331
4.4. Documentos del Consejo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 331
4.5. Documentos de la Comisión . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 331
4.6. Documentos del Parlamento Europeo . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 332
4.7. Banco Europeo de Inversiones . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 332
5. Práctica estatal . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 333
5.1. Canadá . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 333
5.2. España . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 333
5.3. Francia . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 335
5.4. Gran Bretaña . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 336
5.5. Estados Unidos de América . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 336

PÁGINAS WEB CONSULTADAS . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 337

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ABREVIATURAS
ADC Anuario de Derecho Civil
AFDI Annuaire Français de Droit International
AID Asociación Internacional para el Desarrollo
AJIL American Journal of International Law
APCE Asamblea Parlamentaria del Consejo de Europa
Ar Repertorio de Legislación Aranzadi
BAfD Banco Africano de Desarrollo
BAsD Banco Asiático de Desarrollo
BCE Banco Central Europeo
BCIE Banco Centroamericano de Integración Económica
BDC Banco de Desarrollo del Caribe
BDCE Banco de Desarrollo del Consejo de Europa
BDEAC Banco de Desarrollo de los Estados de Centroáfrica
BEI Banco Europeo de Inversiones
BERD Banco Europeo de Reconstrucción y Desarrollo
BID Banco Interamericano de Desarrollo
BII Banco Internacional de Inversiones
BIRD Banco Internacional de Reconstrucción y Desarrollo
BISD Banco Islámico de Desarrollo
BNI Banco Nórdico de Inversiones
BOAD Banco de Desarrollo del Oeste Africano
BOCG Boletín Oficial de las Cortes Generales
BOE Boletín Oficial del Estado
BPI Banco de Pagos Internacionales
BYIL British Yearbook of International Law
CAEM Consejo de Ayuda Económica Mutua
CAF Corporación Andina de Fomento
CDE Cahiers de Droit Européen
CECA Comunidad Europea del Carbón y del Acero
CEDH Convención Europea de los Derechos Humanos
CEE Comunitat Econòmica Europea

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 Ferran Armengol Ferrer

CE Comunidad Europea
CFI Corporación Financiera Internacional
CMLRev: Common Market Law Review
CSCE Conferencia para la Seguridad y la Cooperación en
Europa
DOCE Diario Oficial de la Comunidad Europea
EJIL European Journal of International Law
ETS European Treaty Series
FEI Fondo Europeo de Inversiones
FMI Fondo Monetario Internacional
GATT Acuerdo General sobre Aranceles y Comercio
GYIL German Yearbook of International Law
ICE Información Comercial Española
ICLQ International and Comparative Law Quarterly
ILM International Legal Materials
INCE Iniciativa Centroeuropea
IO International Organization
JDI Journal de Droit International
JO Journal Officiel de la République Française
JWT Journal of World Trade
LCI La Comunità Internazionale
NDL Nuevo Diccionario de Legislación
NILJ Netherlands International Law Journal
NYIL Netherlands Yearbook of International Law
NYUJILP New York University Journal of International Law
and Politics
NYLSICL. New York Law School of International & Compa-
rative Law
OCDE Organización para la Cooperación y el Desarrollo
Económico
OECE Organización Europea de Cooperación Económica
OIT Organización Internacional del Trabajo
OMC Organización Mundial del Comercio
ONU Organización de las Naciones Unidas
OSCE Organización para la Seguridad y la Cooperación
en Europa
PCUS Partido comunista de la Unión Soviética
PECO Países de Europa central y oriental
PHARE Pologne-Hongrie: assistance à la reestructuration
des économies
PNUD Programa de las Naciones Unidas para el Desarrollo
RAP Revista de Administración Pública
RBDI Revue Belge de Droit International
RCADI Recueil des Cours, Academie de Droit International
RDBB Revista de Derecho Bancario y Bursátil

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 El Banco Europeo de Reconstrucción y Desarrollo...

Rec. Recopilación de la Jurisprudencia del TJCE

Rec CIJ Recueil des arrêts, avis consultatifs et ordonnan-
ces de la CIJ
RDCE Revista de Derecho Comunitario Europeo
REDA Revista Española de Derecho Administrativo
REDI Revista Española de Derecho Internacional
REP Revista de Estudios Políticos
RGDE Iustel. Revista General de Derecho Europeo
RGDIP Revue Générale de Droit International Public
RIE Revista de Instituciones Europeas
RIS Review of International Studies
RTDE Revue Trimestrielle de Droit Européen
TACIS Technical Assistance to the Commonwealth of
Independent States
TCE Tratado constitutivo de la Comunidad Europea
TCEEA Tratado constitutivo de la Comunidad Europea de
la Energía Atómica
TEDH Tribunal Europeo de Derechos Humanos
TIJ Tribunal Internacional de Justicia
TJCE Tribunal de Justicia de las Comunidades Europeas
TUE Tratado de la Unión Europea
UNTS United Nations Treaty Series
VJIL Virginia Journal of International Law
Zaörv Zeitschrift für Ausländisches Öffentliches Recht
und Völkerrecht

17
PRÓLOGO

Hemos de agradecer al Dr. Armengol la posibilidad que nos ofrece, a través de

su libro, de conocer el funcionamiento de una institución financiera internacional,
el BERD, creada para favorecer el desarrollo de los países del área geográfica y polí-
tica anteriormente bajo el dominio de la antigua URSS.
Pienso que es un acierto porque, en estos momentos, los países llamados occi-
dentales están atravesando una grave crisis que puede llegar a afectar, de un modo
u otro, al resto del mundo y esta crisis ha tenido un origen financiero, aunque apo-
yado en una coyuntura concreta del sector inmobiliario en EEUU y otros países. Es,
por tanto, un buen momento para conocer la eficacia de la gestión de una institu-
ción que podría verse afectada, en su credibilidad y/o en sus apoyos, por causas que
le son lejanas.
La historia nos recuerda que a finales de los 90 el mundo atravesó una grave
crisis originada en Tailandia que se extendió a los países vecinos, a Rusia y al con-
tinente americano. En aquel entonces, otras instituciones internacionales como el
FMI y el Banco Mundial acudieron en la ayuda de los países afectados blandiendo
los acuerdos de Washington como estandarte de obligada obediencia para los que
quisieran resolver sus problemas. Finalmente, las políticas propuestas no funciona-
ron y la confianza en la gestión del FMI empezó a debilitarse. Pero el BERD no es
el FMI ni tampoco es el Banco Mundial.
Y tanto es así que el estudio del BERD permite ofrecer algunas claves que podrí-
an ser muy útiles a la hora de analizar los problemas derivados de la crisis actual y
sugerir, incluso algunas vías para su posible solución.
En primer lugar, hay que recordar que el BERD fue concebido en su día como
la primera institución del nuevo orden que debía reemplazar la división de la Gue-
rra Fría, agrupando aquellos estados que habían estado enfrentados durante más de
cuarenta años en dos bloques políticos y económicos opuestos. Transcurridos ya prác-
ticamente veinte años desde la caída del Muro de Berlín, puede afirmarse que dicho
«nuevo orden» jamás ha llegado a completarse del todo. Si bien el llamado «Bloque
Soviético» desmanteló su estructura institucional —fundamentalmente el COMECON
y el Pacto de Varsovia— éste no fue sustituido por un nuevo sistema institucional

19
 Ferran Armengol Ferrer

paneuropeo, sino, más bien, por una absorción de los antiguos aliados de la URSS
por las instituciones que hasta entonces habían representado los valores «occidenta-
les», en particular, las Comunidades Europeas y la OTAN. Por su parte, Rusia, aún en
las situaciones de mayor debilidad, no dejó tampoco de mantener sus intereses en
la zona, como se ha hecho palpable en los Balcanes, lo que explica el interés de sus
antiguos aliados europeos en cobijarse bajo el paraguas de las instituciones occiden-
tales. El «espíritu de Helsinki» se dio por finiquitado al acabar la Guerra Fría, pero
la OSCE no ha podido tampoco reactivarlo, oscurecida entre otros organismos euro-
peos como el Consejo de Europa, las organizaciones de carácter militar o la propia
Unión Europea. Frente a esta tendencia general, el BERD ha sido una excepción,
que ha permitido plasmar un marco estable de cooperación «este-oeste» en la reac-
tivación de las economías de los estados de Europa central y oriental. Ciertamente,
su actuación no ha estado exenta de ciertos aspectos críticos y criticables, pero, en
cualquier caso, las críticas de hoy permitirán prevenir los problemas del mañana.
Esto nos lleva a una segunda consideración, particularmente relevante en estos
tiempos, en los que se discute cuál debe ser el alcance de la intervención del Esta-
do en la economía. El BERD es una institución cien por cien pública (su capital es
aportado en su integridad por los estados miembros) cuyo objetivo ha sido crear sec-
tor privado en unas economías absolutamente intervenidas por los estados, y que ha
conseguido sus objetivos con un éxito considerable. Es más, lejos de convertirse en
una pesada carga burocrática para sus miembros, ha logrado obtener beneficios. De
ahí se desprende que titularidad pública no tiene por qué ser sinónimo de gestión
ineficiente y que, en cualquier caso, la garantía del estado puede ser, en última ins-
tancia, el más seguro incentivo para el funcionamiento del mercado.
Y para terminar, quisiera recordar que este libro se edita en Barcelona, recien-
temente designada sede del Secretariado permanente de la Unión por el Mediterrá-
neo. El BERD, por su filosofía y por su modo de actuación, puede ser un referente
de primer orden para la puesta en marcha de esta organización: la participación con-
junta en la ejecución de proyectos de interés común es la mejor manera de supe-
rar antiguos recelos y favorecer la coincidencia en unos principios comunes que per-
mitan garantizar la paz y la estabilidad en la zona. Pero, más allá de estas
consideraciones, el referente del BERD respecto a la Unión para el Mediterráneo pre-
senta una indudable carga simbólica. Cuando se constituyó el Banco, participaron
en el mismo como miembros fundadores algunos países mediterráneos no europe-
os, como Israel, Egipto y Marruecos. En la creación de la Unión para el Mediterrá-
neo participan ahora algunos estados de Europa central y oriental que han sido
miembros beneficiarios del BERD. Y es que la solidaridad bien entendida no se puede
encerrar en los límites estrechos de la vecindad geográfica.
Barcelona, Noviembre de 2008

Dr. Ferran Porta Jacques

Ingeniero industrial y doctor en Ciencias Económicas y Empresariales
Profesor de Teoría Económica
Vicerrector de Investigación y Servicios
Universitat Abat Oliba-CEU

20
INTRODUCCIÓN

El presente libro tiene por objeto el estudio del Banco Europeo de Recons-
trucción y Desarrollo, institución financiera internacional creada con la finali-
dad de favorecer la adaptación de la antigua Unión Soviética y de los estados
de Europa central y del Este* a la democracia pluralista y la economía de mer-
cado. Esta es todavía, formalmente, la función del BERD, aunque en los últi-
mos años su actividad se ha ido centrando cada vez más en promover la esta-
bilidad social y política de los estados de Asia Central, la CEI y la región de los
Balcanes que en impulsar el cambio de sistema económico, político y social en
el sentido en que se planteaba en Hungría, Polonia o Checoslovaquia en 1990.
Este estudio pretende, precisamente, analizar lo que ha significado, y sig-
nifica, la creación de una institución de carácter financiero creada con un man-
dato que la hace singular, como es impulsar el cambio de unos estados y unas
sociedades organizadas según un sistema de partido único y economía planifi-
cada, hacia la democracia pluralista y la economía de mercado. Para llevar a
cabo dicho cambio, era imprescindible actuar desde dentro de la sociedad, a
nivel de cada pueblo o ciudad, de cada empresa, de cada persona. Y a su vez,
era necesaria una inyección de recursos económicos, que sólo podía proceder
del exterior, ya que todos los estados en transición se hallaban en una situa-
ción de grave crisis económica. A partir de estas coordenadas, fue posible lan-
zar la iniciativa del BERD, como banco constituído con la finalidad primordial
de impulsar el espíritu de empresa y el sector privado de la economía, consi-
derada como la mejor forma de superar los clichés de la economía dirigida y,
a medio plazo, de consolidar unas sociedades democráticas. El éxito de la fór-

* A lo largo de este trabajo se utilizan indistintamente los términos «Europa del Este» o «Euro-
pa central y del Este» para referirse al conjunto de estados europeos que habían estado dentro del
área de influencia de la Unión Soviética. Esta utilización es meramente convencional y se hace con
plena conciencia de la relatividad de este recurso a un criterio geográfico para definir un conjun-
to de estados que, en muchos casos, sólo tienen en común el hecho de haber compartido duran-
te cuatro décadas un mismo régimen político y económico.

21