Caso practico

La empresa Vanil S.A. le solicita a usted como contador sus servicios para que obtengan
información presupuestal concerniente al Cash Flow y demás información para los meses de
agosto, setiembre y octubre del año 2013. Al 30 de julio del 2013 la empresa tenia S/ 5,500 de
efectivo, cuentas por cobrar S/ 437,000; inventarios por S/ 309,400 y cuentas por pagar por S/
133,055.
El presupuesto se habrá de elaborar con base en los siguientes supuestos:
1. Ventas
a) Las ventas de cada uno de los meses se facturaran el ultimo día del mes.
b) Se les concede a los clientes un 3% de descuento si efectuaran el pago de sus cuentas
dentro de los diez días siguientes a la fe4cha de facturación inicialmente se carga a
los clientes por el valor total de las ventas.
c) El 60% de las sumas facturadas se cobran dentro del periodo de descuento, un 25%
adicional s4e cobra al final del primer mes y otro 9% se cobra al final del segundo mes,
en tanto el 6% se considera incobrables.
2. Compras
a) El 54% de la compras de materiales y de los gastos de venta, y de administración se
pagan en el mes de adquisición, pagándose el resto en el mes siguiente.
b) Las unidades en inventario final al concluir el mes, representan 130% del número de
unidades que se venderán en mes siguiente.
c) El costo de cada unidad de3 inventario es de S/. 20.
d) Los gastos de venta y de administración, de los cuales S/ 2,000 corresponde a
depreciación, equivalente al 15% de las ventas de un determinado.

Las ventas reales y presupuestadas son las siguientes:

2008 Nuevos soles Unidades
Junio S/. 354,000 11,800
Julio 363,000 12,100
Agosto 357,000 11,900
Setiembre 342,000 11,400
Octubre 360,000 12,000
Noviembre 366,000 12,200

Se solicita información para elaborar el Cash flow que indique lo siguiente:

1. Los desembolsaos de efectivo para el mes de setiembre
2. Los cobros de efectivo presupuestadas para el mes de agosto
3. El numero de unidades de inventarios que se habrán de comprar durante
el mes de octubre.
SOLUCIÓN

1. Los desembolsaos de efectivo para el mes de setiembre.

Compras del mes de agosto (46% de S/ 225,000) S/. 103,500

Gastos de ventas y de administración para el mes de agosto 23,173

(46% de S/. 51,550)
Compras efectuadas durante el mes de setiembre (54% de 131,544
S/. 243,600)
Gastos de ventas y de administración para el mes de 26,622
setiembre (54% de S/. 49,300
Total S/. 285,379

2. Los cobros de efectivo presupuestadas para el mes de agosto

9% sobre las ventas de junio S/. 31,860

60% sobre las ventas de julio 217,800

Menos: Descuentos sobre S/. 217,800 (6,534)

25% de ventas de julio 90,750

Total S/. 333,876

3. El numero de unidades de inventarios que se habrán de comprar durante el mes

de octubre.

Unidades a vender S/. 12,000

Inventario final deseado 15,860

Requerimientos de unidades 27,860

Inventario inicial (15,600)

Compras requeridas, en unidades S/. 12,260

 DETALLE AGOSTO SETIEMBRE
 Unidades vendidas 11,900 11,400
 Inventario final deseado *14,820 15,600
Requerimiento de unidades 26,720 27,000
 Inventario Iníciales **(15,470) (14,820)
Compras requeridas en unidades 11,250 12,180
Costo por unidad S/. 20 S/. 20
Cuentas presupuestadas S/. 225,000 S/. 243,600
 Ventas en nuevos soles 357,000 342,000
Porcentaje de gastos de ventas y de 0.15 0.15
administración
Total de gastos de ventas y de administración S/. 53.550 S/. 51,300
Menos : Depreciación (2,000) (2,000)
Gastos de ventas y de administración que S/ 51,550 S/ 49,300
requieren desembolso en efectivo

*Inventario final Agosto = 130% de 11,400 = 14,820

**Inventario final julio = 130% de 11,900=15,470

CONCLUSIONES
 El cash flow es ver la dinámica de las entradas y salidas de dinero.