UNIVERSIDAD DE LAS FUERZAS ARMADAS ESPE L

CIENCIAS ECONÓMICAS, ADMINISTRATIVAS Y DEL COMERCIO

FINANZAS Y AUDITORÍA

MODELOS DE SIMULACION FINANCIERA

FUNCIONES DE EXCEL PARA ELABORAR

MODELOS DE SIMULACION FINANCIERA

INTEGRANTES:

BOLAÑOS TELLO SHARON L.

CHACHA CAIZA MARYLIN J.

2019
 TIPOS DE SUBCLASIFICACIONES DEFINICIÓN
FUNCIONES
FUNCIONES FUNCIONES INT.EFECTIVO Devuelve la tasa de interés
FINANCIERAS PARA efectiva anual, si se
CONVERSIÓN conoce la tasa de interés
DE TASAS nominal anual y el número
de periodos de
capitalización de interés
que hay en un año.
TASA NOMINAL Devuelve la tasa de interés
nominal anual, si se
conocen la tasa de interés
efectiva anual y el número
de períodos de
capitalización de interés
que hay en un año.
FUNCIONES DE VF
SERIES Devuelve el valor futuro
UNIFORMES de una inversión,
equivalente a los pagos
constantes que se hacen
periódicamente y a una
tasa de interés constante.
VA Devuelve el valor actual
de una inversión que
recibirá abonos periódicos
constantes en el futuro, a
una tasa de interés
constante.
PAGO Devuelve el pago
periódico de una anualidad
basándose en pagos
constantes y en una tasa de
interés constante.
FÓRMULA
INT.EFECTIVO
(int_nominal,núm_per_año)
TASA.NOMINA(tasa:efectiva,
núm:per)
VF(tasa, nper, pago, va, tipo)
VA(tasa, nper, pago, vf, tipo)
PAGO(tasa, nper, va, vf, tipo)
ARGUMENTOS
Hay que tener especial cuidado con esta
función, ya que solo produce resultados
confiables cuando la cantidad de períodos
de pago en el año (núm_per_año) tiene
valores exactos.
No existen argumentos
- El interés que se incluye en el argumento
Tasa debe estar en la misma unidad de
tiempo que se use para el argumento Npe.
- El argumento Pago debe introducirse con
signo negativo.
- VA puede omitirse como se aprecia en el
asistente para funciones y en la barra de
fórmulas automáticamente deja el espacio
en la función, asumiéndolo como cero.
Cuando pide dinero prestado, el monto del
préstamo es el valor actual para el
prestamista, que es equivalente a las cuotas
iguales que recibirá en el futuro; esta
función conserva las mismas
observaciones efectuadas para valor final.
La respuesta que arroja esta función es
equivalente a Va y a VF, dadas las
condiciones que se plantean en los
períodos, la tasa y la cuota.
TASA Devuelve la tasa de interés TASA(nper, pago, va, vf, tipo, estimar) Tasa se calcula por iteración y puede no
por período de pago de tener solución. Si los resultados de las
una anualidad; esta tasa es iteraciones de la función tasa no convergen
la que hace equivalentes el en 0,0000001 después de 20 iteraciones,
pago constante con el como resultado se devuelve el valor de
valor presente o con el error #¡NUM!. El argumento estimar es
valor futuro. opcional y en caso de omitirse las
iteraciones inician en 10%.
NPER Devuelve la cantidad de NPER(tasa, pago, va, vf, tipo) La unidad de tiempo en la que se expresa
períodos que debe tenerse Nper es la misma que se emplee para la
una inversión para que sea tasa de interés.
equivalente a una serie de
pagos periódicos iguales.
PAGOINT Devuelve el monto del PAGOINT(tasa, período, nper, va, vf, El argumento período representa el número
interés pagado por una tipo) ordinal de la cuota que se está analizando.
inversión o un crédito en Solo arroja respuestas aceptables para pago
un período determinado, de cuota vencida.
basándose como ya se ha
dicho en pagos periódicos
constantes y en una tasa de
interés constante.
PAGPRIN Devuelve el monto PAGOPRIN(tasa, período, nper, va, vf, Solo arroja respuestas aceptables para pago
abonado al capital de una tipo) de cuota vencida.
inversión o de un crédito
en un período
determinado, basándose
como ya se ha dicho en
pagos periódicos
constantes y en una tasa de
interés constante.
PAGO.INT.ENTRE Devuelve el monto de los PAGO.INT.ENTRE(tasa, nper, vp, Las cuotas que se paguen por el crédito
intereses pagados entre per_inicial, per_final, tipo) deben ser constantes.
dos fechas, para lo cual
basta con dar los datos del
crédito y el número
ordinal de las cuotas a
pagar donde empieza y
termina el período.
 PAGO.PRINC.ENTRE Devuelve el monto de los
abonos a capital
efectuados entre dos
fechas, para lo cual basta
con dar los datos del
crédito y el número
ordinal de las cuotas a
pagar donde empieza y
termina el período
FUNCIONES DE VNA Devuelve el valor presente
EVALUACIÓN de los flujos futuros de
DE una inversión a partir del
PROYECTOS flujo de caja del negocio.
TIR Devuelve la rentabilidad
(Tasa Interna de
Rentabilidad) de una
inversión, expresada en
una tasa de interés
equivalente al mismo
período en que se presente
la inversión.
TIRM Devuelve la tasa interna de
rentabilidad de un flujo de
caja periódico teniendo en
cuenta el costo en que se
incurre para financiar los
egresos del negocio y el
beneficio obtenido por la
reinversión de los ingresos
que genera la inversión.
VNA.NO.PER Devuelve el valor presente
neto de un flujo de caja
que no tiene periodicidad
constante.
TIR.NO.PER Devuelve la tasa interna de TIR.NO.PER(valores, fechas, Estimar)
retorno para un flujo de
caja que no tiene
periodicidad constante.
PAGO.PRINC.ENTRE(tasa, nper, vp,
per_inicial, per_final, tipo)
VNA(tasa, valor1, valor2, ...)
TIR(valores, estimar)
TIRM(valores, tasa_financiamiento,
tasa_reinversión)
VNA.NO.PER(tasa, valores, fechas)
Combinándola con el valor del crédito es
posible saber cuál es el saldo de la deuda
en un momento determinado.
Esta función NO calcula el Valor Presente
Neto (VPN) de una inversión, solo calcula
el valor presente de los flujos futuros, es
decir que no se debe incluir dentro de los
valores el flujo del período inicial.
Se incluye en el rango de valores todo el
flujo de caja y es necesario que existan
valores positivos y negativos (Estimar es
opcional y cuando se omite excel asume
una tasa inicial del 10%).
Se basa esta función es el del valor del
dinero en el tiempo basado en el flujo de
los egresos y el valor presente de los
egresos.
Se resuelve el limitante de la periodicidad
constante que se ha mencionado para la
función VNA. (Vp debe considera que la
tasa de interés expresada en términos
efectivos anuales y en el término valores se
debe incluir el flujo de caja).
El resultado se expresa en términos
efectivos anuales y que siempre utiliza
para los cálculos el año de 365 días.
FUNCIONES FUNCIONES DE PROMEDIO Devuelve la media
ESTADISTICAS TENDENCIA aritmética de los
CENTRAL argumentos de la función.
MODA Devuelve el valor que más
se repite en una serie de
datos.
MEDIANA Devuelve el número que
se encuentra en medio de
un conjunto de números,
es decir, la mitad de los
números es mayor que la
mediana y la otra mitad es
menor.
FRECUENCIA Agrupa datos
desagrupados, por lo cual
calcula la frecuencia con
que se repiten los valores
de un rango y devuelve un
matriz vertical de
números. Debe
introducirse como una
fórmula de matricial4
debido a que
FRECUENCIA devuelve
una matriz.
PERCENTIL Devuelve el valor que, de
acuerdo con la
distribución de los datos
sin agrupar, corresponde a
una posición determinada
llamada k (el valor de k se
encuentra entre 0 y 1
inclusive).
FUNCIONES DE MAXIMO Devuelve el valor más alto
DISPERSIÓN que se encuentra dentro de
una serie de datos sin
agrupar.
PROMEDIO(número1, número 2 . . .)
MODA(número1, número 2 . . .)
MEDIANA(número1, número 2 . . .)
FRECUENCIA(datos, grupos)
PERCENTIL(matriz, k)
MAX(número1, número 2 . . .)
Se usa un sólo argumento relacionado con
el rango de donde se encuentran ubicados
los datos a los que se le calculará la media
aritmética.
Utiliza un solo argumento, en el cual se
relaciona el rango de
donde se encuentran ubicados los datos a
los que se le calculará la moda.
Utiliza un solo argumento, en el cual se
relaciona el rango de donde se encuentran
ubicados los datos a los que se le calculará
la mediana.
* El argumento datos se refiere a la matriz
que contiene la serie de datos sin agrupar.
* El argumento grupos se refiere a los
rangos dentro de los cuales se van a
agrupar los
datos (también es una matriz).
El argumento matriz se refiere a los datos
sin agrupar y el argumento k es la posición
del 0 al 100% que se quiere encontrar.
Se utiliza un solo argumento, en el cual se
relaciona el rango de donde se encuentran
ubicados los datos a los que se le
encontrará el valor más alto.
 MINIMO Devuelve el valor más MIN(número1, número 2 . . .) Se utiliza un solo argumento, en el cual se
bajo que se encuentra relaciona el rango de donde se encuentran
dentro de una serie de ubicados los datos a los que se le
datos sin agrupar. encontrará el valor más bajo.
DESVIACION Calcula la dispersión de DESVEST(número1, número 2 . . .) Se utiliza un solo argumento, en el cual se
ESTANDAR los valores con respecto al relaciona el rango de donde se encuentran
valor promedio. ubicados los datos a los que se le
encontrará la desviación estándar.
FUNCIONES DE COEFICIENTE DE Devuelve la asimetría de COEFICIENTE.ASIMETRÍA(número1, Se utiliza un solo argumento, en el cual se
FORMA ASIMETRÍA una distribución con número 2 . . .) relaciona el rango de donde se encuentran
respecto a su media. El ubicados los datos a los que se les
resultado positivo indica calculará el grado de asimetría.
una distribución que se
extiende hacia valores más
positivos; el resultado
negativo indica una
distribución que se
extiende hacia valores más
negativos.
CURTOSIS Devuelve la curtosis de un CURTOSIS(número1, número 2 . . .) Se utiliza un solo argumento, en el cual se
conjunto de datos, que relaciona el rango de donde se encuentran
caracteriza la elevación o ubicados los datos a los que se les
el achatamiento de una calculará la curtosis.
distribución en relación
con la distribución normal.
Una curtosis positiva
indica una distribución
relativamente elevada,
mientras que una curtosis
negativa indica una
distribución relativamente
plana.
FUNCIONES DE COEFICIENTE DE Devuelve la proporción de COEFICIENTE.R2(conocido_y, El argumento conocido_y se refiere a los
REGRESIÓN Y DETERMINACIÓN la variación de Y que se conocido_x) valores de la variable Y, dependiente o de
CORRELACIÓN puede explicar a través de resultado, que recibe influencia de la
la variable X. variable X, independiente, representada
por
el argumento conocido_x.
 COEFICIENTE DE Mide la relación que se COEF.DE.CORREL(matriz1, matriz2) El argumento matriz1 se refiere a los
CORRELACIÓN presenta entre dos valores de una variable; matriz2 se refiere
variables. Las relaciones a los valores de la otra variable.
pueden ser directas cuando
las dos variables se
mueven en el mismo
sentido o inversas cuando
una variable se mueve con
signo contrario a las
variaciones de la otra
variable.
COVARIANZA Mide el grado en que dos COVAR(matriz1, matriz2) El argumento matriz1 se refiere a los
variables presentan valores de una variable; matriz2 se refiere
variaciones similares a los valores de la otra variable
(covarían).
FUNCIONES MATEMATICAS ALEATORIO Devuelve un número ALEATORIO() Esta función no tiene argumentos.
aleatorio mayor o igual
que 0 y menor que 1,
distribuido
uniformemente. Cada vez
que se calcula la hoja de
cálculo, se devuelve un
número aleatorio nuevo.
SUMA PRODUCTO Multiplica los SUMAPRODUCTO(Matriz1, Matriz2, Los argumentos de esta función son varias
componentes Matris3 . . .) matrices (hasta 30) que deben tener la
correspondientes de las misma orientación y dimensión.
matrices suministradas y
devuelve la suma de esos
productos.
VALOR ABSOLUTO Devuelve el valor absoluto ABS(Número) El argumento es un número que puede ser
de un número. El valor el resultado de una fórmula.
absoluto de un número es
el número sin su signo.
 SUMA Suma las celdas que en un SUMAR.SI(Rango, Criterio, Rango: es el rango donde se verificará el
CONDICIONAL rango coinciden con un Rango_suma) cumplimiento del criterio
criterio estipulado. Criterio: es la condición que deben
cumplir los valores del rango, para que se
sumen
los valores del rango_suma o del rango
Rango_suma: es el rango donde se
encuentran los valores que se deben sumar.
Solo es necesario cuando los valores a
sumar están en un rango diferente al de los
criterios
RESIDUO Devuelve el residuo o RESIDUO(número, núm_divisor) Los argumentos son los términos de una
resto de la división entre división: el número es el numerador y
número y un divisor. El núm_divisor es el denominador.
resultado tiene el mismo
signo que divisor.
REDONDEAR Redondea un número a la REDONDEAR(número, Los argumentos son: un número que puede
cantidad de decimales núm_decimales) ser una operación y la cantidad de
especificado. decimales a los que se debe redondear.

Elaborado por: Equipo de Trabajo

Fuente: Gutiérrez, Jairo 2008 “Modelos Financieros con Excel, herramientas para mejorar la toma de decisiones empresariales