Module 12 ­ Cost optimization 

 
New topics 
Top strategies for cost optimization 
Billing and cost management 
Other tools 
Assignments 
References 
 

New topics 
● Reserved instances EC2 & RDS:  
○ Module 12 Presentation [Slides 5­9] 
○ Walkthrough EC2 (Web console) 
○ Walkthrough RDS (Web console) 
● Spot instances: 
○ Spot instances product overview: ​
https://aws.amazon.com/ec2/spot/ 
○ Compare spot instance prices to on­demand/reserved prices 
○ Walkthrough EC2 (Web console) 
○ Walkthrough EMR (Web console) 

   
Top strategies for cost optimization 
Top 3 strategies 
● Avoid overprovisioning 
● Reserved instances 
● Spot instances 
 
http://www.slideshare.net/AmazonWebServices/optimizing­for­cost­in­the­aws­cloud­5­ways­to­f
urther­save­aws­summit­2012­nyc­jinesh­varia​
 [Slides 7­41] 
 
http://www.slideshare.net/AmazonWebServices/cost­optimisation­on­aws​  [Slides 9­15] 
 
Other strategies 
● S3 Storage classes 
● Offload to S3/Cloud Front/Cache 
http://www.slideshare.net/AmazonWebServices/cost­optimisation­on­aws​  [Slides 18­19] 
 
http://www.slideshare.net/AmazonWebServices/optimizing­for­cost­in­the­aws­cloud­5­ways­to­f
urther­save­aws­summit­2012­nyc­jinesh­varia​
 [Slides 58­61] 
Module 12 Presentation [Slides 10­11] 
 
 

   
Billing and cost management 
Walkthrough: Dashboard 
 
Walkthrough: Bill details 
● By service 
● By region 
● By operation/metric 
 
Walkthrough: Cost Explorer 
● Monthly spend + forecast 
● Monthly forecast by Service 
● Monthly spend by linked account 
● Month­to­date daily spend by service 
 
Walkthrough: Budgets 
● By type: service, linked account, tags, purchase type 
● Notifications/Alarms 
 
Walkthrough: Reports 
● EC2 Instance usage 
● AWS usage report 
● Create hourly report 
 
Walkthrough: Cost allocation tags   
Other tools 
 
Walkthrough: Trusted Advisor 
Walkthrough: Simple monthly calculator 
 
 
 

   
Assignments 
● Create a resource tagging system for your company/project based on an understanding 
of cost centers or budget heads 
● Forecast EC2 demand for your company/project and document plan for reserved, 
on­demand or spot instances, and also auto­scaling/instance types 
● Forecast the cost for the assignment above 
 
 

   
References 
 
Trusted advisor best practices 
https://aws.amazon.com/premiumsupport/trustedadvisor/best­practices/ 
 
Cost optimization on AWS 
● http://www.slideshare.net/AmazonWebServices/cost­optimization­on­aws 
● http://www.slideshare.net/AmazonWebServices/cost­optimisation­on­aws 
● http://www.slideshare.net/AmazonWebServices/optimizing­for­cost­in­the­aws­cloud­5­w
ays­to­further­save­aws­summit­2012­nyc­jinesh­varia 
 
Spot instances 
● https://aws.amazon.com/ec2/spot/spot­tutorials/ 
● https://aws.amazon.com/ec2/spot/bid­advisor/