Emp

Balanc
Del 1 de enero al 31

ACTIVO
Activo Circulante % de Activo Total
Caja 471,421.61 0.10%
Bancos 27,561,521.61 5.94%
Clientes moneda Nacional 83,895,691.44 18.07%
Clientes Moneda Extranjera 36,719,326.08 7.91%
Cuentas incobrables 294,409.11 0.06%
Deudores Diversos 15,363,477.68 3.31%
Funcionarios y empleados 2,233,519.08 0.48%
Gastos a Comprobar Operadores 3,447,933.03 0.74%
Anticipo a Proveedores 778,818.51 0.17%
Almaceé n 2,645,514.26 0.57%
Impuestos por Recuperar 31,133.39 0.01%
Creé dito al Salario 706,740.21 0.15%
Total Activo Circulante 173,560,687.79 37.39%

Activo No Circulante % de Activo Total

Terrenos y Edificios 27,670,615.84 5.96%
Casas Moé viles 1,284,514.50 0.28%
Tracto Camiones 258,685,945.31 55.73%
Remolques 68,338,457.69 14.72%
Plataformas 759,250.00 0.16%
Equipo de Remolque 1,879,009.06 0.40%
Equipo de Transporte 2,764,115.21 0.60%
Muebles y Equipo de oficina 1,348,602.73 0.29%
Equipo de Coé mputo 5,662,139.24 1.22%
Equipo de Taller 284,568.46 0.06%
Equipo de Comunicacioé n 940,627.95 0.20%
Equipo de Control Satelital 4,875,649.49 1.05%
Activos Intangibles 1,928,529.21 0.42%
Depreciacioé n Acumulada 238,654,603.15 51.41%
Actualizaciones de Activo fijo 120,615,186.49 25.98%
Total Activo No Circulante 258,382,608.03 55.67%

Activo Diferido % de Activo Total

Depoé sitos en Garantíéa 14,705,041.62 3.17%
Gastos de Amortizacioé n 5,076,882.15 1.09%
Primas de Seguros 9,403,565.15 2.03%
Impuestos Diferidos 3,044,652.00 0.66%
Total Activo Diferido 32,230,140.92 6.94%
TOTAL ACTIVO
 Empresa "X"
Balance General
Del 1 de enero al 31 de diciembre del 2017

PASIVO
% de Activo C. Pasivo a Corto Plazo
0.27% Prestamos Bancarios a Corto Plazo 1,205,351.94
15.88% Documentos por Pagar a Corto Plazo 9,429,907.42
48.34% Proveedores 20,492,460.44
21.16% Acreedores Diversos 4,699,764.44
0.17% Rentas por Pagar 2,373,155.09
8.85% IVA por Pagar -18,428,087.41
1.29% Impuestos por Pagar 5,957,300.75
1.99% Impuestos y derechos retenidos por pagar 5,841,550.17
0.45% Total Pasivo a Corto Plazo
1.52%
0.02%
0.41%
100.00%

% de Activo F.
10.71% Pasivo a Largo Plazo
0.50% Prestamos Bancarios a Largo plazo 33,745,104.50
100.12% Documentos por pagar a largo plazo 62,177,535.36
26.45% Obligaciones laborales 1,343,006.58
0.29% Total Pasivo a Largo Plazo
0.73% Total Pasivo
1.07%
0.52% CAPITAL CONTABLE
2.19% Capital Contribuido
0.11% Capital Social 20,000,000.00
0.36% Actualizacioé n de Capital 20,159,414.00
1.89% Capital Ganado
0.75% Resultado de Ejercicios Anteriores 219,215,520.32
92.36% Utilidad o Peé rdida del Ejercicio 75,961,453.14
46.68% Total Capital Contable
100.00%

% de Activo D.

464,173,436.74 PASIVO + CAPITAL CONTABLE

 PASIVO
% de P+C.C % de P.C.P.
0.26% 3.82%
2.03% 29.87%
4.41% 64.91%
1.01% 14.89%
0.51% 7.52%
-3.97% -58.37%
1.28% 18.87%
1.26% 18.50%
31,571,402.84 6.80%

% de P+C.C % de P.L.P
7.27% 34.69%
13.40% 63.93%
0.29% 1.38%
97,265,646.44 20.95%
128,837,049.28

PITAL CONTABLE
% de P+C.C % de C.C.
4.31% 6.0%
4.34% 6.0%

47.23% 65.4%
16.36% 22.7%
335,336,387.46

464,173,436.74
 Empresa "X"
Estado de Resultados
Del 1 de enero al 31 de diciembre del 2017

Ventas Totales $700,000,000.00 100% VTAS

Costo de Venta $420,000,000.00 60% CV
Utilidad Bruta $280,000,000.00 40%
Gastosde Operacioé n $70,000,000.00 10% CF
Utilidad Antes del RIF $210,000,000.00 30%
Resultado Integral del Financiamiento $14,000,000.00 2%
Utilidad antes de Impuestos $196,000,000.00 28%
Impuestos a la Utilidad (ISR y PTU) $78,400,000.00 11%
UTILIDAD NETA $117,600,000.00 17%
Dividendos a repartir (50%) $58,800,000.00 8%
UTILIDAD RETENIDA $58,800,000.00 8%
 $1.67
$280,000,000.00

0.25

SUMA 100%
 RAZONES DE LIQUIDEZ O SOLVENCI

Activo Circulante
Razoé n circulante Pasivo Circulante

Activo Corriente-Inventario
Prueba del aé cido Pasivo Circulante

Capital Neto de Trabajo Activo Circulante- Pasivo Circulante

RAZONES DE ACTIVIDAD

Ventas
Rotación de Invenarios Inventarios

365
Días promedio de inventario Rotacioé n de Inventario

Ventas Netas
Rotación de Cuentas por Cobrar Cuentas por Cobrar o Doc. Por Cob

365
Periodo promedio de cobro Rotacioé n de cuentas por cobrar

Costo de Ventas
Rotacion de Cuentas por Pagar Proveedores

365
Periodo promedio de pago Rotacioé n de Cuentas por Pagar

Ventas Netas
Rotación de activos totales Activo Total

Ventas
Rotación de Acivos Fijos Activos Fijos o No Circulantes

Ventas Netas
Ciclo Normal de Operaciones Activo Circulante

365
Ciclo Normal de Operaciones en días Ciclo Normal de Operaciones

RAZONES DE APALANCAMIENTO FINANC

 Pasivo Total
Razón de endeudamiento Activo Total
Capital Contable
Capital Contable a Activo Total Activo Total
Utilidad de Operacioé n (antes de impuestos e intereses)
Razón de cobertura de intereses Intereses

Activo Total
Índice de apalancamiento Capital Contable

RAZONES DE RENTABILIDAD O LUCRATIV

Utilidad Bruta
Márgen de Utilidad Bruta Ventas Netas
Utilidad de Operacioé n (oé utilidad antes del RIF)
Márgen de Utilidad operativa Ventas Netas
Utilidad Neta
Márgen de Utilidad Neta Ventas Netas
ANÁLISIS DU POINT
Utilidad Neta
Rendimiento sobre activos (ROA) Activo Total
Rendimiento sobre capital invertido Utilidad Neta
(ROIC) Capital Contable + Dividendos
Utilidad Neta
Rendimiento sobre el capital neto (ROE) Capital Contable
E LIQUIDEZ O SOLVENCIA

Representa el nué mero de veces que el dinero de la 5.50 veces

companñ íéa puede cubrir las deudas a corto plazo.
Representa el nué mero de veces que el dinero de la
companñ íéa puede cubrir las deudas a corto plazo, sin 5.41 veces
comprometer el inventario (políética conservadora).
Representa el dinero con el que la empresa realiza sus $ 141,989,284.95 Econoé micos y
operaciones. financieros

NES DE ACTIVIDAD

Entre maé s alto se encuentre significa que habraé maé s 264.60 veces
flujo de inventarios, por lo tanto habraé maé s ventas.

Representa el nué mero de díéas en los que se moveraé el

inventario que se encuentra, por lo cual se busca que 1.38 díéas
sea menor de un mes dicho tiempo para no tener
estancado el inventario.

Refleja lo que las ventas a creé dito representan de las

ventas netas, entre maé s bajo sea el nué mero, significa 5.80 veces
que nuestras ventas totales dependen mucho maé s de
las ventas a creé dito.

Es el nué mero de díéas en los que la empresa tarda en la

cobranza de las ventas a creé dito. Se busca que sean 62.89 díéas
menores de un mes para ya que es lo que se maneja
comecialmente.

Entre maé s alto sea este indicador, significa que

proveedores se convierte maé s raé pido en ventas, por lo 20.50 veces
tanto seraé mejor para la empresa.
Refleja el nué mero de díéas en los que la empresa tarda
en pagar a sus proveedores. Se busca que sean 17.81 díéas
superiores a los díéas de periodo de cobro.
Representa lo que un peso de activo genera de ventas,
es decir, es lo que la empresa en su totalidad, logra 1.508057 veces
generar de ventas.
Refleja lo que los activos fijos de la empresa generan
de ventas, es decir, lo que un peso de activo fijo genera 2.70916 veces
de ventas
Es lo que genera un peso de activo circulante de 4.0332 veces
ventas.

Es lo que la empresa tarda en vender, comprar y 90.50 díéas

cobrar.

ALANCAMIENTO FINANCIERO
 Representa el porcentaje de la empresa que se debe. 28% %

Representa el porcentaje de la empresa que no se 72% %

debe.
Representa las veces que la utilidad cubre los intereses 2.68 veces
generados.
Representa que por cada peso en capital contable
genera dada cantidad de pesos de activo total. El 1.38 veces
indicador debe estar entre 1 y 2 para ser razonable.

NTABILIDAD O LUCRATIVIDAD

Refleja el porcentaje que representa la utilidad bruta 40% %

de las ventas
Refleja el porcentaje que representa la utilidad 30% %
operativa de las ventas
Refleja el porcentaje que representa la utilidad neta de 17% %
las ventas netas
ÁLISIS DU POINT
Representa lo que genera la empresa de utilidad con lo 25.335% %
que tiene de activo
Representa lo que le retribuye la empresa a sus 292.833% %
accionistas
Es lo que logra generar de utilidades cada peso de 35.069% %
capital contable.
Nota: Solo deberaé vaciar los datos en la tabla de datos y se calcularaé automaé ticamente la tabla y la graé fica
Unidades CFT CVT CT IT
0 $ 70,000,000 $ - $ 70,000,000 $ -
1 $ 70,000,000 $ 450,000 $ 70,450,000 $ 1,300,000
2 $ 70,000,000 $ 900,000 $ 70,900,000 $ 2,600,000
3 $ 70,000,000 $ 1,350,000 $ 71,350,000 $ 3,900,000
4 $ 70,000,000 $ 1,800,000 $ 71,800,000 $ 5,200,000
5 $ 70,000,000 $ 2,250,000 $ 72,250,000 $ 6,500,000
6 $ 70,000,000 $ 2,700,000 $ 72,700,000 $ 7,800,000
7 $ 70,000,000 $ 3,150,000 $ 73,150,000 $ 9,100,000
8 $ 70,000,000 $ 3,600,000 $ 73,600,000 $ 10,400,000
9 $ 70,000,000 $ 4,050,000 $ 74,050,000 $ 11,700,000
10 $ 70,000,000 $ 4,500,000 $ 74,500,000 $ 13,000,000
11 $ 70,000,000 $ 4,950,000 $ 74,950,000 $ 14,300,000
12 $ 70,000,000 $ 5,400,000 $ 75,400,000 $ 15,600,000
13 $ 70,000,000 $ 5,850,000 $ 75,850,000 $ 16,900,000
14 $ 70,000,000 $ 6,300,000 $ 76,300,000 $ 18,200,000
15 $ 70,000,000 $ 6,750,000 $ 76,750,000 $ 19,500,000
16 $ 70,000,000 $ 7,200,000 $ 77,200,000 $ 20,800,000
17 $ 70,000,000 $ 7,650,000 $ 77,650,000 $ 22,100,000
18 $ 70,000,000 $ 8,100,000 $ 78,100,000 $ 23,400,000
19 $ 70,000,000 $ 8,550,000 $ 78,550,000 $ 24,700,000
20 $ 70,000,000 $ 9,000,000 $ 79,000,000 $ 26,000,000
21 $ 70,000,000 $ 9,450,000 $ 79,450,000 $ 27,300,000
22 $ 70,000,000 $ 9,900,000 $ 79,900,000 $ 28,600,000
23 $ 70,000,000 $ 10,350,000 $ 80,350,000 $ 29,900,000
24 $ 70,000,000 $ 10,800,000 $ 80,800,000 $ 31,200,000
25 $ 70,000,000 $ 11,250,000 $ 81,250,000 $ 32,500,000
26 $ 70,000,000 $ 11,700,000 $ 81,700,000 $ 33,800,000
27 $ 70,000,000 $ 12,150,000 $ 82,150,000 $ 35,100,000
28 $ 70,000,000 $ 12,600,000 $ 82,600,000 $ 36,400,000
29 $ 70,000,000 $ 13,050,000 $ 83,050,000 $ 37,700,000
30 $ 70,000,000 $ 13,500,000 $ 83,500,000 $ 39,000,000
31 $ 70,000,000 $ 13,950,000 $ 83,950,000 $ 40,300,000
32 $ 70,000,000 $ 14,400,000 $ 84,400,000 $ 41,600,000
33 $ 70,000,000 $ 14,850,000 $ 84,850,000 $ 42,900,000
34 $ 70,000,000 $ 15,300,000 $ 85,300,000 $ 44,200,000
35 $ 70,000,000 $ 15,750,000 $ 85,750,000 $ 45,500,000
36 $ 70,000,000 $ 16,200,000 $ 86,200,000 $ 46,800,000
37 $ 70,000,000 $ 16,650,000 $ 86,650,000 $ 48,100,000
38 $ 70,000,000 $ 17,100,000 $ 87,100,000 $ 49,400,000
39 $ 70,000,000 $ 17,550,000 $ 87,550,000 $ 50,700,000
40 $ 70,000,000 $ 18,000,000 $ 88,000,000 $ 52,000,000
41 $ 70,000,000 $ 18,450,000 $ 88,450,000 $ 53,300,000
42 $ 70,000,000 $ 18,900,000 $ 88,900,000 $ 54,600,000
43 $ 70,000,000 $ 19,350,000 $ 89,350,000 $ 55,900,000
44 $ 70,000,000 $ 19,800,000 $ 89,800,000 $ 57,200,000
45 $ 70,000,000 $ 20,250,000 $ 90,250,000 $ 58,500,000
46 $ 70,000,000 $ 20,700,000 $ 90,700,000 $ 59,800,000
47 $ 70,000,000 $ 21,150,000 $ 91,150,000 $ 61,100,000
48 $ 70,000,000 $ 21,600,000 $ 91,600,000 $ 62,400,000
49 $ 70,000,000 $ 22,050,000 $ 92,050,000 $ 63,700,000
50 $ 70,000,000 $ 22,500,000 $ 92,500,000 $ 65,000,000
51 $ 70,000,000 $ 22,950,000 $ 92,950,000 $ 66,300,000
52 $ 70,000,000 $ 23,400,000 $ 93,400,000 $ 67,600,000
53 $ 70,000,000 $ 23,850,000 $ 93,850,000 $ 68,900,000
54 $ 70,000,000 $ 24,300,000 $ 94,300,000 $ 70,200,000
55 $ 70,000,000 $ 24,750,000 $ 94,750,000 $ 71,500,000
56 $ 70,000,000 $ 25,200,000 $ 95,200,000 $ 72,800,000
57 $ 70,000,000 $ 25,650,000 $ 95,650,000 $ 74,100,000
58 $ 70,000,000 $ 26,100,000 $ 96,100,000 $ 75,400,000
59 $ 70,000,000 $ 26,550,000 $ 96,550,000 $ 76,700,000
60 $ 70,000,000 $ 27,000,000 $ 97,000,000 $ 78,000,000
61 $ 70,000,000 $ 27,450,000 $ 97,450,000 $ 79,300,000
62 $ 70,000,000 $ 27,900,000 $ 97,900,000 $ 80,600,000
63 $ 70,000,000 $ 28,350,000 $ 98,350,000 $ 81,900,000
64 $ 70,000,000 $ 28,800,000 $ 98,800,000 $ 83,200,000
65 $ 70,000,000 $ 29,250,000 $ 99,250,000 $ 84,500,000
66 $ 70,000,000 $ 29,700,000 $ 99,700,000 $ 85,800,000
67 $ 70,000,000 $ 30,150,000 $ 100,150,000 $ 87,100,000
68 $ 70,000,000 $ 30,600,000 $ 100,600,000 $ 88,400,000
69 $ 70,000,000 $ 31,050,000 $ 101,050,000 $ 89,700,000
70 $ 70,000,000 $ 31,500,000 $ 101,500,000 $ 91,000,000
71 $ 70,000,000 $ 31,950,000 $ 101,950,000 $ 92,300,000
72 $ 70,000,000 $ 32,400,000 $ 102,400,000 $ 93,600,000
73 $ 70,000,000 $ 32,850,000 $ 102,850,000 $ 94,900,000
74 $ 70,000,000 $ 33,300,000 $ 103,300,000 $ 96,200,000
75 $ 70,000,000 $ 33,750,000 $ 103,750,000 $ 97,500,000
76 $ 70,000,000 $ 34,200,000 $ 104,200,000 $ 98,800,000
77 $ 70,000,000 $ 34,650,000 $ 104,650,000 $ 100,100,000
78 $ 70,000,000 $ 35,100,000 $ 105,100,000 $ 101,400,000
79 $ 70,000,000 $ 35,550,000 $ 105,550,000 $ 102,700,000
80 $ 70,000,000 $ 36,000,000 $ 106,000,000 $ 104,000,000
81 $ 70,000,000 $ 36,450,000 $ 106,450,000 $ 105,300,000
82 $ 70,000,000 $ 36,900,000 $ 106,900,000 $ 106,600,000
83 $ 70,000,000 $ 37,350,000 $ 107,350,000 $ 107,900,000
84 $ 70,000,000 $ 37,800,000 $ 107,800,000 $ 109,200,000
85 $ 70,000,000 $ 38,250,000 $ 108,250,000 $ 110,500,000
86 $ 70,000,000 $ 38,700,000 $ 108,700,000 $ 111,800,000
87 $ 70,000,000 $ 39,150,000 $ 109,150,000 $ 113,100,000
88 $ 70,000,000 $ 39,600,000 $ 109,600,000 $ 114,400,000
89 $ 70,000,000 $ 40,050,000 $ 110,050,000 $ 115,700,000
90 $ 70,000,000 $ 40,500,000 $ 110,500,000 $ 117,000,000
91 $ 70,000,000 $ 40,950,000 $ 110,950,000 $ 118,300,000
92 $ 70,000,000 $ 41,400,000 $ 111,400,000 $ 119,600,000
93 $ 70,000,000 $ 41,850,000 $ 111,850,000 $ 120,900,000
94 $ 70,000,000 $ 42,300,000 $ 112,300,000 $ 122,200,000
95 $ 70,000,000 $ 42,750,000 $ 112,750,000 $ 123,500,000
96 $ 70,000,000 $ 43,200,000 $ 113,200,000 $ 124,800,000
97 $ 70,000,000 $ 43,650,000 $ 113,650,000 $ 126,100,000
 98 $ 70,000,000 $ 44,100,000 $ 114,100,000 $ 127,400,000
99 $ 70,000,000 $ 44,550,000 $ 114,550,000 $ 128,700,000
100 $ 70,000,000 $ 45,000,000 $ 115,000,000 $ 130,000,000
101 $ 70,000,000 $ 45,450,000 $ 115,450,000 $ 131,300,000
102 $ 70,000,000 $ 45,900,000 $ 115,900,000 $ 132,600,000
103 $ 70,000,000 $ 46,350,000 $ 116,350,000 $ 133,900,000
104 $ 70,000,000 $ 46,800,000 $ 116,800,000 $ 135,200,000
105 $ 70,000,000 $ 47,250,000 $ 117,250,000 $ 136,500,000
106 $ 70,000,000 $ 47,700,000 $ 117,700,000 $ 137,800,000
107 $ 70,000,000 $ 48,150,000 $ 118,150,000 $ 139,100,000
108 $ 70,000,000 $ 48,600,000 $ 118,600,000 $ 140,400,000
109 $ 70,000,000 $ 49,050,000 $ 119,050,000 $ 141,700,000
110 $ 70,000,000 $ 49,500,000 $ 119,500,000 $ 143,000,000
111 $ 70,000,000 $ 49,950,000 $ 119,950,000 $ 144,300,000
112 $ 70,000,000 $ 50,400,000 $ 120,400,000 $ 145,600,000
113 $ 70,000,000 $ 50,850,000 $ 120,850,000 $ 146,900,000
114 $ 70,000,000 $ 51,300,000 $ 121,300,000 $ 148,200,000
115 $ 70,000,000 $ 51,750,000 $ 121,750,000 $ 149,500,000
 Grafica de Punto de Equilibrio
icamente la tabla y la graé fica

CF = Costo Fijo
CF
Ingreso Total=Costo Total PE  PVU= Precio de Venta Unita
P*Q=CF+V*Q PVU  CVU CVU= Costo de Variable Un
Costo Fijo $ 70,000,000
Precio de Venta Unitario $ 1,300,000 El precio de venta unitario y el costo variable unitario se deb
Costo Variable Unitario $ 450,000 segué n el ejemplo abordado
Punto de Equilbrio en Unidades 82.35 Es el nué mero de unidades que debe vender la empresa para
Costo Variable Total $ 37,058,824 peé rdidas, es soé lo para cubrir los costos variables y fijos
Ingreso Total $ 107,058,824 $ 107,058,824

Punto de Equilibrio
160000000
140000000 PE
120000000
100000000
80000000
60000000
40000000
20000000
0
1 6 11 16 21 26 31 36 41 46 51 56 61 66 71 76 81 86 91 96 101 106 111 116

Unidades CFT CVT CT IT

El espacio por debajo de la líénea morada (costos totales)

y por encima de la líénea azul cielo, representa las
peé rdidas
F = Costo Fijo
VU= Precio de Venta Unitario
VU= Costo de Variable Unitario

to variable unitario se deben establecer o asignar

e vender la empresa para no tener ni ganancias ni

stos variables y fijos

El espacio entre la linea morada

(Costos totales) y la líénea azul cielo
(Ingresos totales) refleja la utilidad

6 1 6
10 11 11