Universidad del Rosario - Facultad de Econom´ıa

Microeconom´ıa II
Taller 4 - Juegos extensivos, interaccio´n secuencial en
precios y el modelo de Stackelberg

Teor´ıa de Juegos

1. Considere los siguientes dos juegos:

1 1

Out In Out x y
1
(4, 0) (4, 0)
x y x y x y
2 2

x y x y

(5,1) (0,0) (0,0) (3,4)

(5,1) (0,0) (0,0) (3,4)

a. Encuentre el(los) equilibrio(s) de Nash Perfecto(s) en Subjuegos para ambos juegos.

b. Discuta, en no m´as de cinco lineas, las diferencias entre ambos juegos. ¿Qu´e equilibrio (si lo
hay) le parece m´as atractivo y por que´e?

2. [2018-I] Considere el siguiente juego secuencial:

J1

a b c d
J2 J2 J2 J2

E F G H I J K L

(5,6) (20,10) (20,10) (10,10) (0,1) (15,5) (15,2) (25,0)

a. Encuentre los equilibrios de Nash perfectos en subjuegos. Explique claramente el procedimiento

utilizado.
b. Escriba el resultado de equilibrio asociado a cada uno de los equilibrios hallados en el literal
anterior.

Considere el siguiente juego secuencial:

1
 1 C 2 C 1 C 2 C 1
(5, 3)
S S S S

(1, 0) (0, 2) (3, 1) (2,β )

c. ¿Para qu´e rango de valores del par´ametro β los pagos obtenidos por los jugadores ser´an 5 para
el jugador 1 y 3 para el jugador 2?
d. Escriba el equilibrio de Nash perfecto en subjuegos si β = 10.

3. Considere el siguiente juego de dos etapas representado de forma extensiva, el cual representa el
problema de un entrante y de un monopolista. Suponga que M > A > 0 > W.

Entrante

Entrar Noentrar
Monopolista

Luchar Acomodarse

(W,W ) (A,A )
(0,M)

a. Encuentre el equilibrio de Nash de este juego.

b. Encuente el equilibrio de Nash perfecto en subjuegos de este juego.

Suponga que el monopolista, antes de que el entrante tome su decisi´on, debe decidir si invierte en
un proyecto que reducir´a sus beneficios, excepto cuando luche con el entrante, en una cantidad K
> 0, tal que M −K > A. Suponga que el entrante puede observar, antes de tomar su decisi´on, la
decisi´on que toma el monopolista sobre la inversi´on.

c. Represente el nuevo juego en forma extensiva.

d. Encuentre el equilibrio de Nash perfecto en subjuegos de este nuevo juego de tres etapas

4. [2018-II] Considere el siguiente juego secuencial:

J1

a b c
J2
J2 J2

A B A B A B
J1 J1
(20, 10) (5,β ) (10,β ) (0, 5)

d e d e

(10, 5) (5, 0) (5, 5) (0, 0)

2
 a. Para el caso en que β = 10, encuentre los equilibrios de Nash perfectos en subjuegos. Explique
claramente el procedimiento utilizado.
b. ¿Qu´e valores debe tomar el par´ametro β para que la estrategia (A,B,A) sea una estrategia
´optima para J2?

Considere el siguiente juego secuencial:

1 C 2 C 1 C 2 C
5, 3

S S S S

1, 0 0, 2 3, 1 2, 2

c. Encuentre el Equilibrio de Nash Perfecto en Subjuegos. Explique claramente el procedimiento

utilizado. Escriba la estrategia ´optima de cada uno de los jugadores.

5. Considere el siguiente juego con tres agentes:

jugador 2
jugador 3: X
I C D
A 1, 3 , 0 -1, 2, 3 -1, 0, -2
Jugador 1
B 2, 1, 1 4, 1, 3 0 ,0 ,1
Jugador 2
Jugador 3: Y
I C D
A 0, 2, -1 4, 3, 2 1, 2, 0
Jugador 1
B 2, -2, 5 5, 5, 2 4, 6, 4
a. Encuentre el equilibrio de Nash en estrategias puras.
b. Represente el juego en forma extensiva.
c. ¿Cu´antos subjuegos tiene este juego?

6. Suponga que tres jugadores deben repartirse una torta utilizando el siguiente procedimiento. El
jugador 1 propone una divisi´ıon x = (x1,x2,x3) y los juagadores 2 y 3 deben responder de forma
simultanea si aceptan o no la divisi´on. Si ambos jugadores aceptan, la divisi´on x se implementa,
de lo contrario el jugador 2 debe realizar una propuesta y el juego se desarrolla como en la etapa
anterior. Si no se llega a ningu´n acuerdo, el jugador 3 deber´a realizar una propuesta. Si el juego
termina sin ningu´n acuerdo entre los tres jugadores, la torta ser´a donada y los jugadores no
recibir´an nada. Cada jugador prefiere m´as a menos torta y todos presentan un factor de
descuento intertemporal δ ∈ (0,1).

a. Represente el juego en forma extensiva.

b. Encuentre el equilibrio de Nashb perfecto en subjuegos de este juego.

7. [2017-I] Considere una situaci´on de negociaci´on secuencial donde hay una u´nica ronda de
negociaci´on. En la primera etapa del juego, el jugador 1 debe proponer como distribuir 200
monedas de oro entre ´el y el jugador 2. En la segunda etapa del juego, el jugador 2 tiene que
decidir si acepta la distribuci´on de monedas propuesta por el jugador 1 o si la rechaza. Si el
jugador 2 acepta la distribuci´on, entonces las monedas se reparten como propuso el jugador 1. Si

3
 el jugador 2 rechaza la distribuci´on propuesta, entonces un observador imparcial decide la
distribuci´on de la siguiente forma:
Para penalizar a los jugadores por no haber llegado a un acuerdo, destruye el 30% de la
dotaci´on de monedas.
Las monedas restantes las asigna de la siguiente forma: mitad al jugador 1 y mitad al
jugador
2.

Dada la situaci´on descrita:

a. Encuentre el equilibrio de Nash perfecto en subjuegos, detallando las estrategias de equilibrio

de cada jugador y los pagos asociados. Detalle el procedimiento mediante el cual encontr´o
dicho equilibrio.
b. Suponga una situaci´on en la que el observador imparcial, en lugar de penalizar a los jugadores
por no lograr negociar, decide premiar a los jugadores. En este caso, en lugar de destruir
monedas, el observador imparcial les regala 60 monedas adicionales cuando los jugadores no
llegan a un acuerdo. La regla de divisi´on de todas las monedas es igual a la del punto anterior.
¿Cu´al es el equilibrio de Nash perfecto en subjuegos en este caso?
c. Compare los dos equilibrios encontrados en los numerales anteriores. Explique clara- mente las
diferencias entre ellos y a que se deben las mismas.

8. La armada 1, del pa´ıs 1, debe decidir si ataca o no a la armada 2, del pa´ıs 2, la cual est´a ocupando
una isla entre los dos pa´ıses. En caso de que ocurra un ataque, la armada 2 deber´a luchar o
retirarse a trav”es de un punte hasta su pa´ıs de origen. Ambas armadas prefieren ocupar la isla
en lugar de no hacerlo y una batalla es considerada como el peor resultado posible para ambos
pa´ıses.

a. Modele esta situaci´on como un juego extensivo con informaci´on perfecta y encuentre un
conjunto de pagos consistente con la relaci´on de preferencias anteriomente descrita.
b. Muestre que la armada 2 puede incrementar el pago asociado al equilibrio perfecto en subjuegos
(y reducir el pago de la armada 1) al quemar el puente hacia su pa´ıs natal (asuma que esta
acci´on no genera ningu´n costo adicional), eliminando su opci´on de retirarse en caso de un
ataque.

Organizacio´n Industrial
9. Considere una industria con n+1 firmas id´enticas {0,1,...n}. Cada firma tiene un costo marginal
constante igual a 1 y no tiene costos fijos. La funci´on inversa de deamanda del mercado es igual a
p(Q) = max{0,2−Q}, d´onde Q representa la cantidad agregada que se vende en el mercado. Las
firmas deciden la cantidad que van a producir de la siguiente forma: la firma 0 escoge su cantidad
q0 y, tras observar q0, las firmas 1,...,n deciden sus cantidades de forma simultanea (observe que si
n = 1 tendremos un modelo de Stackelberg.)

a. Para cada q0, encuentre las cantidades que poducir´an las firmas 1,...,n en el equilibrio sim´etrico
del subjuego que que inicia en q0.
b. Encuentre la cantidad q0 de equilibrio del Equilibrio Perfecto en Subjuegos.
c. Muestre que la cantidad que produce la firma 0 en el equilibrio perfecto en subjuegos es
independiente de n pero sus beneficios son una funci´on decreciente de n.

4
 10. [2018-I] Como bien es sabido, la diferenciaci´on de producto es una fuente adicional de beneficios
en entornos de competencia imperfecta, tales como los estudiados en el curso de Microeconom´ıa
II. Suponga la existencia de una industria duop´olica en un contexto de diferenciaci´oon end´ogena
de producto. La demanda que enfrentan las firmas 1 y 2, como resultado del proceso de
maximizaci´on restringida de utilidad de sus consumidores con preferencias cuasilineales sobre
los bienes (q0;q1;q2) se encuentra tipificada por las siguientes condiciones de primer orden:
p1 = 1 − q1− αq2 p2 =
1 − q2− αq1

D´onde α < 1 representa el factor de diferenciaci´on de producto.

En este contexto, la industria en cuesti´on representa de forma simplificada el mercado de telefon´ıa
m´ovil en Colombia, en el cual, la interacci´on estrat´egica entre la firma dominante (firrma 1) y el
resto de competidores (representado como la firma 2), se da en el espacio de los precios. La
Comisi´on de Regulaci´on de Comunicaciones va a expedir una regulaci´on particular para evitar el
abuso de poder de mercado por parte de la firma dominante (firma 1).
Esta regulaci´on consiste en obligar a la firma dominante (firma 1) a revelar sus precios (planes
tarifarios) en una primera instancia, para que el segmento de competidores (representado como la
firma 2) pueda observar dichos planes o precios (p1) y con base en esto fijar sus respectivos precios
(p2). Los estudiantes de Microeconom´ıa 2 entienden que se trata entonces de un contexto de
interacci´on secuencial en precios donde la firma dominante (firma 1) determina su precio (p1) y
luego su segmento de competidores (firma 2) hace lo mismo con sus respectivas tarifas (p2).
Desde la perspectiva tecnol´ogica, la dominancia de la firma 1 frente a su segmento de competidores
(firma 2) ha sido obtenida a partir de unas ganancias de efiencia relativa sorprendentes. En efecto,
el costo marginal de la firma dominante se asume, sin p´erdida de generalidad, como c1 = 0. Mientras
tanto, el segmento de competidores presenta un costo marginal de .
A partir de la informaci´on anterior, la Comisi´on de Regulaci´on de Comunicaciones de Colombia
le solicita elaborar una opini´on experta sobre la efectividad de la medida regulatoria a
implementar. Para tal fin, debe responder:

a. Identifique los precios ( ) que soportan el equilibrio de Nash perfecto en subjuegos.

b. Determine la condici´on particular que debe satisfacer el par´ametro de diferenciaci´on α < 1
para lograr la efectividad de la medida regulatoria bajo estudio, que para este caso se simplifica
como .

11. Considere el siguiente juego ’entry-deterrance’ de tres etapas:

En el primer periodo, la firma 1 (el incumbente) decide si comprometerse a un nivel de

producci´on K1.
En el segundo periodo, la firma 2 (el potencial entrante) tiene la opci´on de entrar al mercado
pagando un costo fijo F > 0.
En el tercer periodo, si la firma 2 decide entrar entonces escoge su nivel de producci´on K2
luego de observar K1.

La funci´on inversa de la demanda es lineal en la producc´on total K1 +K2 y el costo marginal de

ambas firmas es igual a cero. Los beneficios en el tercer periodo esta´an dados por las siguientes
expresiones:

5
 π1(K1,K2) = (1 − K1− K2)K1 π2(K1,K2) = (1 −
K1− K2)K2

a. Represente el juego en forma extensiva.

b. En no m´as de cinco lineas, explique en qu´e consiste el procedimiento de inducci´on hacia atr´as.
c. Asuma que F=0. Encuentre el equilibrio de Nash perfecto en subjuegos. ¿Cu´al es el beneficio de
equilibrio de ambas firmas?
d. En no m´as de cinco lineas, explique las posibles razones de la ventaja de jugar primero, si la hay.
e. Si F > 0, ¿cu´al es el menor nivel de K1 que disuadir´ıa la entrada de la firma 2?, ¿cu´al es el
beneficio de la firma incumbente si logra disuadir al potencial entrante?
f. Si , compare el beneficio que obtendr´ıa la firma 1 con el beneficio de monopolio que
obtendr´ıa esta firma si no estuviera presente la amenaza de entrada. ¿Es beneficioso para el
incumbente disuadir la entrada?, ¿cu´al es el costo de disuadir?

12. Suponga que dos firmas producen bienes diferenciados y compiten en precios. En este orden de
ideas, el conjunto de estartegias de al firma i es Ai = pi : pi ∈ [0,∞)∀i = 1,2. La demanda por el bien
que produce la firma i es qi = 1 − bpi − dpj con 0 < d < b. Cada firma i tiene un costo unitario ci.
Entonces:

πi(pi,pj) = (pi − ci)(1 − bpi − dpj)

Suponiendo que d = 1, b = 2 y c = 0 y que la firma 1 se compromete a fijar un precio p1 antes que la

firma 2 fije su precio:

a. Encuentre el equilibrio de Nash perfecto en subjuegos para el esquema de interacci´on

secuencial en precios.
b. Explique, en no m´as de cinco lienas, en qu´e consiste la ventaja de jugar segundo.

13. Considere una industria conformada por tres firmas. Asuma que la funci´on inversa de demanda del
mercado est´a dada por P = 120 − Q, d´onde Q = q1 + q2 + q3, y que las tres firmas deciden su nivel de
producci´on de forma secuencial, es decir, la firma 1 fija q1 en el periodo 1, la firma 2 fija q2 en el
periodo 2 y la firma 3 fija q3 en el periodo 3.

a. Encuentre el equilibrio de Nash perfecto en subjuegos de este modelo de Stackelberg.

b. Ahora, si las firmas 1 y 2 escogen de forma simultanea e independiente sus cantidades en el
primer periodo y, luego, la firma 3 escoge su nivel de producci´on, ¿c´omo cambia el nivel de
producci´on de las tres firmas?
c. Explique, en no m´as de cinco lineas, ¿por qu´e mejora la situaci´on de las firmas 2 y 3 al
introducir la modificaci´on anterior?

14. [2018-II] Suponga un mercado en el cual dos firmas i = {1,2} compiten estrat´egicamente en
cantidades y producen productos homog´eneos. La funci´on de demanda inversa est´a dada por

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 . Cada una de las firmas est´a caracterizada por una tecnolog´ıa (∆ c,F1) y (0,F2),
respectivamente, la cual revela el costo marginal y el costo fijo y hundido para el alcance del
presente an´alisis.
En el contexto particular de interacci´on estrat´egica secuencial que se asume en el presente
enunciado, como de costumbre, la firma 1 define su estrategia de producci´on en el primer per´ıodo,
mientras que la firma 2 solo define su plan de producci´on cuando la firma 1 ya lo ha hecho.

a. Defina la asignaci´on de recursos que prevalece en este contexto de mercado

circunscribi´endose a determinar el precio, cantidades y beneficios que caracterizan el
Equilibrio de Nash perfecto en subjuegos.
b. En la medida que en estos contextos es mucho m´as probable verificar la existencia de la famosa
ventaja de primer jugador, como sus profesores son bastante curiosos, por favor ilu´strelos
sobre la condici´on de debe cumplir el costo marginal de la firma 2, es decir, ∆ c, para que se viole
el supuesto de ventaja de primer jugador, es decir, Π .
c. Asuma, s´olo para responder ´este numeral que las tecnolog´ıas de producci´on est´an dadas por
(0,F1) y (0,F2), para las firmas 1 y 2 respectivamente. Verifique que la asignaci´on de recursos de
equilibrio es factible y determine la condici´on para ∆F12 ≡ F1 − F2 que viola el supuesto de ventaja
de primer jugador.