Asignatura:

Electiva CPC

Título del trabajo

Actividad 4 Teoría de Cartera P2

Presenta

Lejandra benavidez

Docente

Richard Iván López Zambrano

Colombia_ San Juan De Pasto. Marzo – 24 de 2019

INTRODUCCION
GRUPO BANCOLOMBIA

Es un grupo financiero que lleva 42 años siendo líder que marca tendencia, genera una
experiencia superior para sus clientes, orgullo para sus empleados y valor para sus
accionistas, de manera sostenible.

 Tipo de identificación NIT

 Número de identificación 890903938-8
 Razón social BANCOLOMBIA
 Nombre comercial BANCOLOMBIA
 Ciudad MEDELLIN
 Subsector BANCA
 Sector FINANCIERA
 Presidente JUAN CARLOS MORA URIBE

Este es el momento de prepararnos para asumir los retos que nos propone el futuro, para
entender que con cada una de nuestras acciones expresamos eso que nos apasiona y nos
inspira, para seguir generando preferencia y satisfacción en nuestros clientes mientras
contribuimos para que hagan realidad sus sueños.

 Queremos generar preferencia, ser la mejor opción. Que nuestros clientes nos
busquen porque los entendemos, les ofrecemos soluciones oportunas y nuevas
posibilidades para cada momento, sabiendo que nuestros productos y servicios
responden y superan sus expectativas.
 Queremos generar satisfacción, tener clientes felices que nos recomienden no sólo
porque encuentran en nosotros respuesta a sus necesidades, sino porque les
entregamos experiencias superiores y se llevan la impresión de que somos un
equipo cálido y cercano, que actúa con el corazón para servirles con
responsabilidad.
 Queremos contribuir a hacer realidad los sueños, acompañando a nuestros clientes
cada día para facilitarles la vida. Que sus deseos de estudiar, comprar una casa, o
abrir un nuevo negocio, se cumplan. Queremos ser reconocidos como ese motor
del desarrollo personal y social.
GRUPO ARGOS

Es una matriz de inversiones sostenibles en infraestructura. Su naturaleza jurídica

corresponde a una sociedad anónima, inscrita en la Bolsa de Valores de Colombia, al igual
que sus filiales Argos (cemento) y Celsia (energía).

 Tipo de identificación NIT

 Número de identificación 8901002510
 Razón social CEMENTOS ARGOS S.A
 Nombre comercial ARGOS
 Ciudad MEDELLIN
 Subsector SEMENTERA
 Sector SEMENTERA
 Presidente JUAN ESTEBAN CALLE

Grupo Argos, matriz del Grupo Empresarial, cuenta con inversiones estratégicas, en
compañías listadas en bolsa y empresas privadas, y con un portafolio sólido de inversiones.
En el mercado bursátil colombiano, Grupo Argos es un emisor de acciones ordinarias,
acciones preferenciales y de renta fija dirigida al público representado por inversionistas
estratégicos, fondos privados de inversión, fondos de pensiones, firmas comisionistas de
bolsa e inversionistas en general (personas naturales y jurídicas) interesados en participar
en el mercado de valores del país.
La creación de valor para sus accionistas se fundamenta en la diversificación de sus
inversiones, al ofrecer un sólido portafolio en diferentes sectores, combinando negocios
maduros y estructurados con nuevos negocios que evidencian potencial de crecimiento, en
el marco del compromiso con la sostenibilidad en sus tres dimensiones - económica,
ambiental y social - y la aplicación de altos estándares de gobierno corporativo.
Al invertir en Grupo Argos, los accionistas pueden participar en negocios con potencial y
dinamismo, los cuales no están disponibles en el mercado de valores de Colombia. Además,
perciben la mitigación del riesgo y la volatilidad de los negocios en desarrollo, gracias a la
compensación que ofrecen las otras inversiones de Grupo Argos, donde se evidencian
negocios con mayor madurez, tales como el cementero y el energético.
 GRUPO ÉXITO
Es una compañía multilatina, líder del mercado al detal en Suramérica. Presentes en
Colombia con el Grupo Éxito; en Brasil con el Grupo Pão de Açúcar; en Uruguay con los
Grupos Disco y Devoto y en Argentina con Libertad.

 Tipo de identificación NIT

 Número de identificación 890900608-9
 Razón social GRUPO EXITO
 Nombre comercial GRUPO EXITO
 Ciudad MEDELLIN
 Subsector ALMACENES DE CADENA
 Sector COMERCIO AL POR MAYOR - RETAIL
 Director ejecutivo CARLOS MARIO GIRALDO
MORENO

Desde hace más de 110 años hemos escrito nuestra historia con pasión y tenacidad al
servicio de nuestros clientes. Hoy somos una empresa multilatina, líder del comercio
al detal en Sudamérica con presencia en cuatro países.
Nuestro camino empezó en Colombia con el Grupo Éxito, y en el año 2011
comenzamos el proceso de expansión en Sudamérica con una participación
accionaria del 100% en los Grupos Disco y Devoto en Uruguay. En 2015 dimos un
gran salto en la estrategia de internacionalización gracias a la participación
accionaria del 18,8% del Grupo Pão de Açúcar en Brasil; y del 100% en
Libertad en Argentina.

Como multilatina, contamos con presencia en las principales economías de

Suramérica y nos convertimos en:

 N° 1 del comercio al detal en Colombia, Uruguay y en la región de Córdoba en

Argentina.
 N° 1 en alimentos en Brasil.
 N° 2 en comercio electrónico y en no alimentos en Brasil.

A través de una estrategia de omnicanalidad, declaramos que el cliente es el centro

de nuestro negocio y lo atendemos con distintas marcas, formatos y canales para
que elija qué, cómo, cuándo y dónde comprar.
En Colombia operamos el comercio al detal bajo las marcas Éxito, Carulla, Surtimax
y Super Inter; el comercio al por mayor con Surtimayorista, y el comercio directo
con exito.com, Carulla.com, los catálogos digitales y domicilios. Además contamos
con un negocio inmobiliario que desarrolla centros y galerías comerciales.
Complementamos nuestro portafolio con otros negocios a través de los cuales
ofrecemos servicios de crédito de consumo, seguros, viajes, telefonía móvil, giros y
multipagos; y un negocio de venta directa con los catálogos de Todo Hogar y Color
 Mix. Tenemos industrias de alimentos y textiles (Didetexco) y una empresa de
transporte que dan soporte a nuestra operación.
La Compañía cerró 2017 en los cuatro países donde tiene presencia con:

 1.573 almacenes y cerca de 800 mil m2 de área arrendada de centros comerciales.

 En Colombia cerramos con 574 almacenes de las marcas Éxito, Carulla, Surtimax,
Super Inter y Surtimayorista.
ECOPETROL

La naciente empresa asumió los activos revertidos de la Tropical Oil Company que en
1921 inició la actividad petrolera en Colombia con la puesta en producción del Campo
La Cira-Infantas en el Valle Medio del Río Magdalena, localizado a unos 300
kilómetros al nororiente de Bogotá.

 Tipo de identificación NIT

 Número de identificación 899990681
 Razón social EMPRESA COLOMBIANA
DE PETROLEOS S.A
 Nombre comercial ECOPETROL S.A
 Ciudad SANTA FE DE BOGOTA D.C
 Subsector PETROLEO
 Sector INDUSTRIAS Y
PETROQUIMICOS
 Director ejecutivo FELIPE BAYRON

Ecopetrol emprendió actividades en la cadena del petróleo como una Empresa

Industrial y Comercial del Estado, encargada de administrar el recurso hidrocarburífero
de la nación, y creció en la medida en que otras concesiones revirtieron e incorporó su
operación.

Actualmente, Ecopetrol S.A. es la empresa más grande del país con una utilidad neta
de $15,4 billones registrada en 2011 y la principal compañía petrolera en Colombia.
Por su tamaño, pertenece al grupo de las 40 petroleras más grandes del mundo y es
una de las cuatro principales de Latinoamérica.
Adicionalmente, forman parte del objeto social de Ecopetrol S.A.

1. La administración y manejo de todos los bienes muebles e inmuebles que

revirtieron al Estado a la terminación de la antigua Concesión De Mares. Sobre
tales bienes tendrá, además, las facultades dispositivas previstas en la ley.
2. La exploración y explotación de hidrocarburos en áreas o campos petroleros que,
antes del 1º de enero de 2004:
a) se encontraban vinculadas a contratos ya suscritos o,
b) estaban siendo operadas directamente por Ecopetrol S.A.

3. La exploración y explotación de las áreas o campos petroleros que le sean

asignadas por la Agencia Nacional de Hidrocarburos - ANH-.
4. Exploración y explotación de hidrocarburos en el exterior, directamente o a
través de contratos celebrados con terceros.
5. Refinación, procesamiento y cualquier otro proceso industrial o petroquímico de
los hidrocarburos, sus derivados, productos o afines, en instalaciones propias o
de terceros, en el territorio nacional y en el exterior.
6. Compra, venta, importación, exportación, procesamiento, almacenamiento,
mezcla, distribución, comercialización, industrialización, y/o venta de
hidrocarburos, sus derivados, productos y afines, en Colombia y en el exterior.
7. Transporte y almacenamiento de hidrocarburos, sus derivados, productos y
afines, a través de sistemas de transporte o almacenamiento propios o de
terceros, en el territorio nacional y en el exterior, con excepción del transporte
comercial de gas natural en el territorio nacional.
8. Realizar la investigación, desarrollo y comercialización de fuentes
convencionales y alternas de energía.
9. Realizar la producción, mezcla, almacenamiento, transporte y comercialización
de componentes oxigenantes y biocombustibles.
10. Realizar la operación portuaria.
11. Realizar cualquier actividad complementaria, conexa o útil para el desarrollo de
las anteriores.
12. Garantizar obligaciones ajenas cuando ello sea estrictamente necesario dentro del
giro de sus negocios y en el marco de su objeto social, previa autorización de su
Junta Directiva".
1- Un gráfico de precios de los activos por jornada diaria de cotización durante el periodo
de análisis (Analice)
 PRECIOS DE LOS ACTIVOS FINANCIEROS
BANCOLOMBIA ARGOS ÉXITO IGBC

40,000
35,000
30,000
25,000
20,000
15,000
10,000
5,000
0

ANALISIS

2- Precios por cada activo durante todo el periodo de análisis (Analice)

2.1 PRECIOS ACTIVOS BANCOLOMBIA

40,000
35,000
30,000
25,000
20,000
15,000
10,000
5,000
0

ANALISIS
 2.2 PRECIOS ACTIVOS ARGOS
25000

20000

15000

10000

5000

ANALISIS

2.3 PRECIOS ACTIVOS EXITO

20000
18000
16000
14000
12000
10000
8000
6000
4000
2000
0

ANALISIS
 2.4 PRECIOS ACTIVOS ECOPETROL
4500
4000
3500
3000
2500
2000
1500
1000
500
0

ANALISIS

2.5 PRECIOS ACTIVOS IGBC

IGBC

14000
12000
10000
8000
6000
4000
2000
0

ANALISIS
3- Gráficos de los rendimientos continuos por jornada diaria de cotización (Analice).

3-1 RENDIMIENTOS CONTINUOS BANCOLOMBIA

12.00%
10.00%
8.00%
6.00%
4.00%
2.00%
0.00%
-2.00%
-4.00%
-6.00%
-8.00%

ANALISIS

3.2 RENDIMIENTOS CONTINUOS ARGOS

10.00%
8.00%
6.00%
4.00%
2.00%
0.00%
-2.00%
-4.00%
-6.00%
-8.00%

ANALISIS
 3.3 RENDIMIENTOS CONTINUOS ÉXITO
8.00%

6.00%

4.00%

2.00%

0.00%

-2.00%

-4.00%

-6.00%

ANALISIS

3.4 RENDIMIENTOS CONTINUOS ECOPETROL

12.00%
10.00%
8.00%
6.00%
4.00%
2.00%
0.00%
-2.00%
-4.00%
-6.00%
-8.00%
-10.00%

ANALISIS
 3.5 RENDIMIENTOS CONTINUOS IGBC
6.00%
5.00%
4.00%
3.00%
2.00%
1.00%
0.00%
-1.00%
-2.00%
-3.00%
-4.00%

ANALISIS

4-Matriz de correlaciones (Analice).

BANCOLOMBIA ARGOS ÉXITO ECOPETROL IGBC

BANCOLOMBIA 100%
ARGOS 27,0% 100%
ÉXITO 18,6% 18,8% 100%
ECOPETROL 28,7% 24,8% 14,0% 100%
IGBC 61,7% 47,9% 34,2% 72,9% 100%
ANALISIS
5-Matriz de Corriesgos (Analice).

BANCOLOMBIA ARGOS ÉXITO ECOPETROL IGBC

BANCOLOMBIA 0,020%
ARGOS 0,005% 0,017%
ÉXITO 0,003% 0,003% 0,014%
ECOPETROL 0,008% 0,006% 0,003% 0,038%
IGBC 0,007% 0,005% 0,003% 0,011% 0,006%

ANALISIS

6-Matriz de indicadores

BANCOLOMBIA ARGOS ÉXITO ECOPETROL IGBC

E(Ri) 0,06% 0,00% -0,02% 0,12% 0,04%
Vol(Ri) 1,43% 1,30% 1,17% 1,96% 0,77%
E(Rip) 16,18% 0,08% -3,93% 35,73% 9,90%
Vol(Rip) 22,72% 20,72% 18,63% 31,09% 12,21%
Marginal
risk 24,03 4063,74 73,84 16,14 20,53