I. ORGANIZACIÓN Y ESTRUCTURA DEL SECTOR ASEGURADOR
DIRECTO MEFP ASFI INDIRECTO MARCO NORMATIVO SEGURO SOCIAL BCB APS SEGURO APS.- CUYA MISIÓN ES SUPERVISAR, FISCALIZAR, CONTROLAR Y REGULAR A LAS PERSONAS NATURALES Y JURÍDICAS QUE DESEMPEÑAN ACTIVIDADES EN EL ÁMBITO DE SEGURIDAD SOCIAL Y EL MERCADO DE SEGUROS. - RESGUARDO DE DERECHOS PN - HACER CUMPLIR OBLIGACIONES PJ ABA.- ASOCIACIÓN BOLIVIANA DE ASEGURADORES, ES UNA ENTIDAD SIN FINES DE LUCRO QUE AGRUPA A LAS COMPAÑIAS DE SEGUROS LEGALMENTE ESTABLECIDOS EN BOLIVIA PARA SU REPRESENTACIÓN, GESTIÓN Y DEFENSA DE SUS INTERESES ECONÓMICOS, - REPRESENTACIÓN - GESTIÓN - DEFENSA DE INTERÉS ECONÓMICO COMPAÑIAS ASEGURADORAS.- LA EMRPESA DE COMPAÑÍA ASEGURADORA ES AQUELLA ENTIDAD QUE SE OBLIGA A INDEMNIZAR UN DAÑO O PRESTACIÓN CONVENIDA A UNA PERSONA NATURAL O JURIDICA. - META - COL ASEGURADOS.- ES LA PERSONA NATURAL O JURIDICA QUE TENIENDO INTERES ASEGURABLE CONTRATARÁ UN SEGURO ELEMENTOS TECNICOS DEL SEGURO.- 1. SEGURO. ES UN MECANÍSMO MEDIANTE EL CUAL LA EMPRESA ASEGURADORA SE OBLIGA A INDEMNIZAR UN DAÑO O A CUMPLIR UNA PRESTACIÓN CONVENIDA HACIA UNA PERSONA NATURAL O JURIDICA (ASEGURADO O TOMADOR DEL SEGURO) QUIEN A SU VEZ A CAMBIO DE DICHA OBLIGACIÓN 2. PRINCIPIOS DEL SEGURO.- A) INDIVIDUALIZACIÓN. SIGNIFICA LA DEFINICIÓN Y DELIMITACIÓN DE CADA UNO DE LOS RIESGOS EXISTENTES. B) ACUMULACIÓN. CUANTO MAYOR ES LA AGRUPACIÓN DE RIESGOS MENORES SON LOS FALLOS ENTRE LA PROBABILIDAD TEORICA Y EL NÚMERO DE SINIESTROS C) SELECCIÓN DE RIESGOS. ACEPTAR SOLO LOS RIESGOS QUE SE PRESUME UE NO DARAN RESULTADOS DESEQUILIBRADOS D) DISTRIBUCIÓN DE RIESGOS. SE UTILIZA PARA EVITAR LA CONCENTRACIÓN EN UN SOLO TIPO DE RIESGO 3. ELEMENTOS PERSONALES DEL SEGURO - ASEGURADOR. COMPAÑÍA ASEGURADORA --- ASUME RIESGOS AJENOS. - TOMADOR, PERSONA NATURAL O JURIDICA --- CONTROLA Y SUSCRIBE LA PÓLIZA DE SEGURO, POR CUENTA PROPIA O DE UN TERCERO - ASEGURADO. TITULO DE LA COBERTURA DEL SEGURO Y DERECHO DE LA INDEMNIZACIÓN - BENEFICIARIO. PERSONA QUE TIENE DERECHO A RECIBIR LA PRESTACIÓN DEL SEGURO. 4. ELEMENTOS FORMALES DEL SEGURO - PROPOSICIÓN. CONTRATO DE BUENA FÉ, ES DECIR LA COMPAÑÍA CREE LO QUE DECLARA EL CLIENTE PARA APRECIAR EL RIESGO Y ASI DETERMINAR EL COSTO Y ALCANCE DEL SEGURO. - PÓLIZA. ES EL DOCUMENTO QUE INSTRUMENTA EL CONTRATO DE SEGURO DONDE CONSTAN LOS DERECHOS Y OBLIGACIONES DE LAS PARTES. - INTERÉS ASEGURADO. ES EL VALOR ECONÓMICO SOBRE EL INTERÉS ASEGURADO (RIESGO ASEGURADO) - RIESGO. POSIBILIDAD DE QUE OCURRA UN HECHO QUE PRODUZCA UNA NECESIAD PATRIMONIAL SIN RIESGO NO PUEDE EXISTIR SEGURO. - PRIMA. PRECIO DEL SEGURO, EL CUAL ES CALCULADO SOBRE LA BASE DE CALCULOS ACTUARIALES Y ESTADÍSTICOS CONSIDERANDO LA FRECUENCIA Y SEVERIDAD O GRAVEDAD DE EVENTOS SIMILARES Y LA HISTORIA MISMA DE EVENTOS AL CLIENTE ESPECÍFICO. 5. MODALIDADES DE SEGUROS A) SEGUROS GENERALES. SON AQUELLOS QUE AMPARAN LOS RIESGOS QUE AFECTAN A LOS BIENES O EL PATRIMONIO: SEGURO DE INCENDIOS, ROBO, TRANSPORTES, AERONAVEGACIÓN, NAVES O EMBARCACIONES, AGROPECUARIOS, ETC B) SEGUROS DE FIANZAS. EL ASEGURADOR (AFIANZADOR) PAGA AL BENEFICIARIO O ASEGURADO LOS DAÑOS OCACIONADOS POR INCUMPLIMIENTO DEL TOMADOR DEL SEGURO A SUS OBLIGACIONES CONTRACTUALES. (SERIEDAD DE PROPUESTA, INCUMPLIMIENTO DE OBRAS, CUMPLIMIENTO DE SERVICIOS Y CUMPLIMIENTO DE OBLIGACIONES, ETC) C) SEGURO DE PERSONAS. AMPARAN A LAS PERSONAS NATURALES Y SUS FAMILIARES POR SUCESOS QUE AFECTEN SU EXISTENCIA, SU SALUD O SU INTEGRIDAD FÍSICA COMO SER SEGUROS DE VIDA, DE SALUD, ACCIDENTES, DE DESGRAVAMEN, DEFUNCIÓN, RENTAS, ETC. PLAN ABIERTO ASISTENCIA MÉDICA PLAN CERRADO D) OTRAS MODALIDADES - SOAT - SSO (AFP¨S) CONTROVERSIAS. EN EL AMBITO DE SEGUROS SON RESUELTAS INSTANCIA DE ARBITRAJE PREVISTO POR LA LEY 1770 DE CONSILIACION Y ARBITRAJE. DISTRIBUCIÓN DEL RIESGO ENTRE ASEGURADORAS. EL REASEGURO ES EL MÉTODO POR EL CUAL UNA ASEGURADORA SEDE PARTE DE LOS RIESGOS QUE ASUME CON EL FIN DE REDUCIR EL MONTO DE SU PERDIDA POSIBLE. EL REASEGURADOR CONTRAE CON LA ASEGURADORA LAS MISMAS OBLIGACIONES QUE ESTA HA CONTRAIDO CON EL ASEGURADO. REASEGURO PROPORCIONAL PROCEDIMIENTO REASEGURO NO PROPORCIONAL REASEGURO FACULTATIVO REASEGURO PROPORCIONAL. SE PARTICIPA EN LA MISMA PROPORCIÓN EN LA PRIMA RECIBIDA Y LOS SINIESTROS EN CASO DE QUE SE EFECTUE. REASEGURO NO PROPORCIONAL. LA PÉRDIDA PASA AL REASEGURADOR SOLAMENTE SOBRE DETERMINADO LÍMITE. REASEGURO FACULTATIVO. CADA RIESGO ESTRUCTURADO INDIVIDUALMENTE PARA QUE EL REASEGURADOR LA ACEPTE O LA RECHACE. EVALUACIÓN DE DEUDORES (PREVIAMENTE APROBACIÓN DEL SCORE) - CAPACIDAD DE PAGO --- FLUJOS DE CAJA --- CAPACIDAD DE ENDEUDAMIENTO - COMPORTAMIENTO DE PAGO --- HISTORICO DE PAGO DEUDOR AL CLIENTE CIC. CENTRAL DE INFORMACIÓN CREIDITICIA ES UN SISTEMA DE INFORMACIÓN QUE ADMINISTRA LA BASE DE DATOS DONDE SE REGISTRA EL COMPORTAMIENTO HISTÓRICO MENSUAL DE LOS PAGOS REALIZADOS POR LOS PRESTATARIOS DEL SISTEMA FINANCIERO Y SU NIVEL DE ENDEUDAMIENTO. PERTENECE A LA ASFI. VEN LOS ÚLTIMOS AÑOS O 60 MESES PARA VEL EL HISTORIAL. - DIRECTA. OBLIGACIONES DEL PRESTATARIO CON LAS ENTIDADES - INDIRECTA. OPERACIONES GARANTIZADAS ANTE LA ENTIDAD PARA EL PAGO DE OBLIGACIONES DE TERCEROS - CONTINGENTE. LINEAS DE CRÉDITO O GARANTIAS EMITIDAS POR LA ENTIDAD A FAVOR DE TERCEROS POR CUENTA DEL PRESTATARIO. DERECHO AL OLVIDO. SE DEBE REPORTAR ANTE LA CIC LOS CRÉDITOS CASTIGADOS POR 20 AÑOS COMPUTABLES A PARTIR DEL REGISTRO CONTABLE DEL CASTIGO. DESPUES DE ESE PLAZO APLICA EL DERECHO AL OLVIDO. TIPOS DE CRÉDITO. CRÉDITO ES UN ACTIVO DE RIESGO MEDIANTE EL CUAL LA ENTIDAD ASUME EL RIESGO DE RECUPERACIÓN PROVEE EL CUMPLIMIENTO DE OBLIGACIONES CONTRAIDAS POR SU CLIENTE. A) INDIVIDUALES. EVALUADOS PARA DEUDORES INDIVIDUALES B) MASIVOS. EVALUADOS PARA DUEDORES EN GRUPO CON CRÉDITO EMPRESARIA, PYME, MICROCRÉDITO----- INDIVIDUAL, SOLIDARIO, BANCA COMUNAL----- MASIVOS---- FINALIDAD---- CAPITAL DE OPERACIONES, CAPITAL DE INVERSIÓN - CAPITAL DE OPERACIONES. ES EL CREDITO DESTINADO PARA EL PAGO DE INSUMOS, MATERIA PRIMA, MANO DE OBRA Y OTROS NECESARIOS PARA EJECUTAR SUS OPERACIONES, SU PRINCIPAL CARACTERÍSTICA ES QUE ES DE CORTO PLAZO. - CAPITAL DE INVERSIÓN. ES EL CRÉDITO DESTINADO AL PAGO DE MAQUINARIA Y EQUIPO U OTROS BIENES DURADEROS QUE SIRVEN PARA MEJORAR O INCREMENTAR LA CAPACIDAD PRODUCTIVA O DE VENTAS. ES DE MEDIANO Y LARGO PLAZO. CREDITO DE VIVIENDA. (HIPOTECARIO, SIN GARANTIA HIPOTECARIA, SIN GARANTIA HIPOTECARIA, PERO “DEBIDAMENTE GARANTIZADO”, HIPOTECARIA DE INTERES SOCIAL, INTERES SOCIAL SIN GARANTIA HIPOTECARIA) CREDITO DE CONSUMO. LIBRE DISPONIBILIDAD. GARANTIA. FUENTE ALTERNATIVA DE REPAGO DE LA OBLIGACIÓN. - HIPOTECARIA. BIENES INMUEBLES, URBANOS O RURALES COMO SER, TERRENOS, CASAS, DEPARTAMENTOS, OFICINAS, GALPONES, VEHICULOS, AERONAVES, ETC. - PRENDARIAS. – CON DESPLAZAMIENTO. SE ENTREGA LA CUSTODIA A LA ENTIDAD SIN DESPLAZAMIENTO. GARANTIA REGISTRADA, LA CUSTODIA SE MANTIENE EN PODER DEL DEUDOR. - PERSONALES. FIADOR, AVAL, GARANTE - QUIROGRAFARIA. ES A SOLA FIRMA CALIFICACIÓN DE CARTERA. CATEGORIAS - A. CLIENTES QUE CUMPLEN EL PAGO DE SUS CUOTAS, FLUJOS DE CAJA POSITIVOS - B. RETRASOS TRANSITORIOS - C. SUS FLUJOS DE CAJA ALCANZA A CUBRIR LA TOTALIDAD DE INTERESES Y POR TANTO SUFICIENTES PARA PAGO DE CAPITAL - D. SUS FLUJOS NO ALCANZAN A CUBRIR LA TOTALIDAD DE INTERESES Y POR TANTO NO CUBREN CAPITAL, DEPENDEN DE INGRESOS NO RECURRENTES O EXTRAORDINARIOS. - E. NO TIENEN FLUJOS PROPIOS, SOLO CUENTAN CON FLUJOS DE TERCEROS O DEPENDEN DE ESTOS. PRESTATARIOS QUE DESTINARONPARA UN FIN DIFERENTE DEL CREDITO - F. INSOLVENTES, NO TIENEN FLUJOS PROPIOS NI DE TERCEROS. RIESGO DE LIQUIDEZ. LIMITES INTERNOS. - RATIO POR MONEDA - MÁXIMA CONCENTRACIÓN DE OBLIGACIONES (POR MODALIDAD(A PLAZO, A LA VISTA, AHORRO), DEPOSITANTES, CLIENTES INSTITUCIONALES) PLAN DE CONTINGENCIA. QUE HACER ANTE UNA FALTA DE LIQUIDEZ. A) CUANDO ACTIVAR B) ESTRATEGIAS Y PROCEDIMIENTOS C) ANALISIS DE COSTOS D) RESPONSABLES REPORTES DE INFORMACIÓN. LIMITES INTERNOS, CALCE DE PLAZOS, FLUJO DE CAJA (POR MONEDA, CONSOLIDADO) RIESGO DE MERCADO. - RIESGO TIPO DE CAMBIO. POSICIÓN CAMBIARIA. ENTIDADES HACEN DIARIO PL (POSICIÓN LARGA) PC (POSICIÓN CORTA) PE (POSICIÓN ESTABLE) RATIO DE SENSIBILIDAD, BALANCE Y COBERTURA (SEMANAL) 1. IDENTIFICAR RIESGO DE TIPO DE CAMBIO - RIESGO DE TASA DE INTERES. I NOMINAL. VA ACOMPAÑADO DEL TEA TASA FIJA. ES LA TASA PACTADA CONTRACTUALMENTE Y QUE NO PUEDE SER REAJUSTADA EN NINGUN MOMENTO DURANTE LA VIGENCIA DEL CRÉDITO. SE PUEDE AJUSTAR PERO SOLO EN FAVOR DEL PRESTATARIOS. TASA VARIABLE. TASA PACTADA CONTRACTUALMENTE LA UE SERA AJUSTADA PERIODICAMENTE EN FUNCIÓN DE LAS VARIACIONES DE LA TASA DE INTERES DE REFERENCIA (TRE) TASA DE INTERES DE REFERENCIA (TRE) ES LA TASA EFECTIVA PASIVA PROMEDIO PONDERADA DE LOS DPFS DE 91 A 180 DIAS DEL SISTEMA BANCARIO CORRESPONDIENTE A LA SEMANA ANTERIOR DE LA FECHA DE AJUSTE DE LA TASA VARIABLE RIESGO OPERATIVO. MANUALES DE PROCEDIMIENTOS. TODA ENTIDAD FINANCIERA DEBE TENER UN AREA DE CONTROL DE RIESGOS. CLASIFICACIÓN DE EVENTOS DE PÉRDIDA. - PERDIDAS QUE AFECTAN AL ESTADO DE RESULTADOS - PÉRDIDAS NO REFLEJADAS EN EL ESTADO DE RESULTADOS - NO EXISTE PERDIDA TIPOS DE EVENTO DE PERDIDA - CLIENTES, PRODUCTOS Y SERVICIOS - DAÑOS MATERIALES - EJECUCIÓN, ENTREGA Y GESTIÓN DE PROCESOS - FRAUDE EXTERNO - FRAUDE INTERNO - INCIDENCIAS EN EL NEGOCIO Y FALLOS EN LOS SISTEMAS - RELACIONES LABORALES Y SEGURIDAD INGENIERIA FINANCIERA. UTILIZACIÓN DE INSTRUMENTOS FINANCIEROS PARA LA REESTRUCTURAR UN PERFIL FINANCIERO EXISTENTE Y OBTENER ASI OTRO PERFIL CON PROPIEDADES MAS DESEABLES. IMPLICA EL DISEÑO, DESARROLLO E IMPLEMENTACIÓN DE PROCESOS FINANCIEROS INNOVADORES Y FORMULACIÓN DE SOLUCIONES CREATIVAS A PROBLEMAS COMUNES EN FINANZAS. APLICACIÓN DE INGENIERIA FINANCIERA. - COBERTURA. ADOPTAR UNA POSICIÓN EN EL MERCADO ORIGINAL Y UNA POSICIÓN OPUESTA EN EL MERCADO DE DERIVADOS. - ESTRUCTURACIÓN. SE UTILIZA PARA REESTRUCTURAR CARACTERÍSTICAS DE UNA TRANSICIÓN, MODIFICAR LA ESTRUCTURA FINANCIERA O REESTRUCTURAR ALGUNA EXPOSICIÓN EN PARTICULAR. - ESPECULACIÓN. IMPLICA LA CONTEMPLACIÓN DEL FUTURO YA QUE A TRAVÉS DE LA FORMULACIÓN ESPECULATIVA SE TOMAN POSICIONES PARA OBTENER BENEFICIOS. - ARBITRAJE. ES LA TOMA SIMULTANEA DE DECISIONES EN 2 O MAS MERCADOS PARA APROVECHAR LAS DIFERENCIAS EN EL PRECIO DE ACTIVOS EN DIFERENTES MERCADOS. - OPCIONES. SON INSTRUMENTOS QUE DAN EL DERECHO PERO NO LA OBLIGACIÓN DE COMPRAR O VENDER UN ACTIVO FINANCIERO A UN PRECIO PRE ESTABLECIDO PARA UNA FECHA FUTURA. OPCIONES: DERECHO NO OBLIGACION FUTUROS: OBLIGACION, COMPRA O VENTA. TIPOS DE OPCIONES. OPCION EUROPEA. ES EL DERECHO PERO NO LA OBLIGACION DE COMPRAR O VENDER UN ACTIVO PARA UNA FECHA FUTURA QUE PUEDEN SER EJERCIDAS SOLO EN SU FECHA DE VENCIMIENTO. OPCIONES AMERICANAS. SON EL DERECHO PERO NO LA OBLIGACION DE COMPRAR O VENDER UN ACTIVO PARA UNA FECHA FUTURA, QUE PUEDEN SER EJERCIDAS EN CUALQUIER MOMENTO HASTA LA FECHA DE SU EXPIRACIÓN. PRIMA. EL VALOR DE LA PRIMA DE LA OPCIÓN CORRESPONDE AL PRECIO QUE PAGA EL COMPRADOR DE UNA OPCIÓN YA SEA CALL O PUT AL VENDEDOR DE LA MISMA. EL VENDEDOR SIEMPRE RECIBE EL VALOR DE LA PRIMA INDEPENDIENTEMENTE QUE EL COMPRADOR ADQUIERA O NO LA OPCION, EL VALOR DE LA PRIMA SE DETERMINA EN FUNCIÓN DE: PRECIO ACTUAL DEL ACTIVO SUBYACENTE, PRECIO DE EJERCICIO, TASA DE INTERES, VENCIMIENTO, VOLATILIDAD ESPERADA.