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FACULTAD DE CONTABILIDAD
FINANCIAMIENTO BANCARIO 1
UNIVERSIDAD NACIONAL DEL CENTRO DEL PERÚ
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educativas.
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INTRODUCCIÓN
Existen ciertos aspectos que las compañías financieras toman en cuenta al momento
de aprobar o no un préstamo personal. Cada vez que una persona inicia una solicitud
condiciones hacerlo. Una de las variables que más influyen en esta cuestión es saber
una deuda y es por ello que dada la importancia que tiene este tema se dará a conocer
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ÍNDICE
INTRODUCCIÓN......................................................................................................... 3
PAGO DE LA DEUDA ................................................................................................. 1
1.DEUDA .................................................................................................................. 1
2.PARÁMETROS DE LA DEUDA ............................................................................ 1
3.TIPOS DE DEUDA ................................................................................................ 3
3.1.TIPOS DE DEUDA EN FUNCIÓN DE LA CALIDAD CREDITICIA.................. 5
1.1.1.DEUDA SENIOR...................................................................................... 6
1.1.1.1.TIPOS DE DEUDA
SENIOR .................................................................................................... 7
1.1.2.DEUDA SUBORDINADA ......................................................................... 8
1.1.3.DEUDA HIBRIDA ..................................................................................... 9
1.1.4.ACCIONES ............................................................................................ 10
4.EMISIÓN DE DEUDA .......................................................................................... 10
4.1.MERCADOS DE NEGOCIACIÓN ................................................................. 11
5.COVENANTS EN EMISIONES DE DEUDA ........................................................ 12
5.1.CONFLICTOS DE INTERÉS ........................................................................ 12
5.2.EJEMPLOS DE COVENANTS EN EMISIONES DE DEUDA ....................... 13
6.DEUDA CON DIFICULTADES – DISTRESSED DEBT ....................................... 13
6.1.DEFAULT FINANCIERO ............................................................................... 15
7.FORMAS DE PAGAR LA DEUDA....................................................................... 16
8.ESTRATEGIAS PARA PAGAR LA DEUDA ........................................................ 18
8.1.ESTRATÉGIA DE COSTO MÍNIMO ............................................................. 18
8.2.ESTRATÉGIA “BOLA DE NIEVE” ................................................................. 20
8.3.ESTRATÉGIA DE PAGOS MÍNIMOS ........................................................... 22
8.4.ESTRATÉGIA DE CONSOLIDACIÓN .......................................................... 23
8.5.ESTRATÉGIA DE RENEGOCIACIÓN .......................................................... 23
8.6.ESTRATÉGIA DE AUSENCIA DE PAGO ..................................................... 24
CONCLUSIÓN........................................................................................................... 25
REFERENCIAS BIBLIOGRÁFICAS .......................................................................... 26
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PAGO DE LA DEUDA
1. DEUDA
La deuda es una obligación que tiene una persona física o jurídica para cumplir
el problema viene cuando el coste de financiación se hace más caro porque los
inversores consideran que la compra de la misma tiene más riesgo, por las
2. PARÁMETROS DE LA DEUDA
La deuda financiera está formada por tres parámetros:
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cuatro tipos: riesgo de mercado, riesgo de crédito, riesgo legal (un derecho u
Los ingresos por intereses provenientes de los créditos y los gastos ocasionados
poder pagar un antiguo crédito, ya que se puede dar una situación muy peligrosa
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3. TIPOS DE DEUDA
Dependiendo de quién emita esa deuda podemos encontrar:
DEUDA PÚBLICA: son todas las deudas que mantiene un Estado con
del Estado del capital que personas físicas o jurídicas le han prestado.
tal forma que sólo se devolverá en aquellos títulos públicos que sean
principal prestado, sino que el estado va emitiendo cupones con los que
pagar el interés sobre el principal, sin que éste se llegue nunca a devolver.
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LA AMORTIZACIÓN DE DEUDA PÚBLICA COMO INSTRUMENTO DE
POLÍTICA MONETARIA
circulación.
liquidez, de dinero.
En condiciones normales, encontramos que los Estados son los que se financian
más barato (ya que hay latente un menor riesgo de impago de esa deuda, es
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empresas que en condiciones normales de mercado deben pagar un tipo de
dicha deuda. Este rating, entre otras cosas, determina la posición que ocupa
mientras que los que se encuentran los primeros en la tabla, serán los
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emisor quiebra.
resto de tipos de deuda emitida por ese mismo emisor, y por tanto, de
menor riesgo.
Dependerá el uso de uno u otro método del coste relativo, por tanto,
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acciones, mientras que periodos en los que el clima es más pesimista
el colateral.
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1.1.2. DEUDA SUBORDINADA
BONOS SUBORDINADOS
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Este tipo de emisiones las llevan a cabo las entidades de
en el orden de prelación.
principal).
de la entidad.
participaciones preferentes).
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determinadas (se incorpora una opción call, es decir, un derecho de
amortización).
1.1.4. ACCIONES
4. EMISIÓN DE DEUDA
La emisión de deuda es una forma de financiación que consiste en la emisión
en forma de deuda.
rentabilidad por la tenencia de estos títulos. Las emisiones de deuda son una
importante fuente de financiación tanto para las empresas a nivel privado como
Las entidades financieras, empresas o Estados que colocan esta deuda buscan
financiarse para poder hacer frente a sus pagos y a sus proyectos de inversión.
de todo tipo de servicios hasta inversiones con el fin de mejorar los servicios
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Por otro lado, una empresa buscará colocar deuda para hacer frente a sus
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estrategia de financiación para así poder actuar con mayor libertad. Esto
reembolso de la deuda. Por otro lado, los inversores, por el contrario, tratan
adecuen y nivelen los intereses de ambos grupos. Por lo tanto, los covenants
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pueden darles a los tenedores de deuda un control significativo sobre la
la empresa.
diversas.
accionistas de control.
dependiendo de cada empresa. Así pues, para que este tipo de deuda sea
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considerada distressed, debe cumplir alguna de las 3 siguientes situaciones la
empresa en cuestión:
A los inversores que invierten en este tipo de deuda se les conoce como
«buitres», de ahí que los fondos que invierten en empresas que tienen
rentabilidades debido a:
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Las estrategias que siguen los inversores de este tipo de deuda llevan consigo
aumentar el tamaño del mercado de distressed debt y hacer que un mayor nivel
su deuda.
vencimiento.
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incapacidad de una empresa para hacer frente al pago regular de sus deudas
como fallido.
Este pago es el que se suele hacer cada vez que se tiene alguna deuda, ya
sea por préstamos o por las tarjetas de crédito. El gran beneficio del pago total
economía.
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EL PAGO CONVENIO
Mediante este pago tu historial crediticio puede verse afectado. A este se llega
cuando te retrasas en tus pagos mensuales, lo que hace que el banco te llame
CONSOLIDACIÓN DE DEUDAS
Se recomienda esta forma de pago antes de caer en los retrasos con el banco.
El principal beneficio de consolidar deudas es que unes todas las deudas que
tienes y así le pagas a un solo banco el total, lo que permite que se reduzcan
Si quieres optar por esta forma de pago deberás estar al día en tus
mensualidades con los bancos o entidades financieras con las que tengas
deudas.
PRIORIZAR PAGOS
que te generen mayores intereses, por lo que sus pagos se vuelven urgentes.
Al seguir la modalidad del pago prioritario pagarás primero las deudas más
caras, así podrás liberarte de ellas más pronto. Es el pago que deberías seguir
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sentido.
Consiste en pagar primero las deudas que tengan una tasa de interés más
alta. Es decir, pagar primero las deudas que extraen más dinero del bolsillo
estrategia:
Todas las deudas son pactadas a 120 meses. El total de los pagos mínimos
total de $1234.85.
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Raymundo paga todos los pagos mínimos y aplica los $500 extras a la Deuda
tiempo Raymundo hizo los pagos mínimos de las otras dos deudas por lo
Deuda A – $5,172.14
Deuda B – $6,201.92
Deuda C – $0
Deuda A – $0
Deuda B – $5,795.99
Deuda C – $0
deudas en 61 meses
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Deuda A – $10,207.77
Deuda B – $11,777.61
Deuda C – $53,344.47
Total – $75,325.85
de los pagos a las deudas va creciendo con el tiempo. Gana tamaño igual
la tasa de interés.
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Si Raymundo Cruel, nuestro deudor invitado, decide pagar sus deudas
sería el siguiente:
Raymundo paga todos los mínimos y aplica los $500 extras a la Deuda A.
Deuda A – $0
Deuda B – $8,944.94
Deuda C – $41,133.13
Deuda A – $0
Deuda B – $0
Deuda C – $37,159.24
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Deuda A – $8,832.30
Deuda B – $11,142.22
Deuda C – $57,818.03
Total – $77,795.55
Estrategia de Bola de Nieve. Esa larga espera podría hacer que el deudor
deuda. Por otro lado, el mayor intervalo de tiempo entre “deudas finalizadas”
Muchas de las personas que reportan “sentir que las deudas no disminuyen”
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8.4. ESTRATÉGIA DE CONSOLIDACIÓN
También conocida como “Uno para todos y todos para uno”. La ejecución de
esta estrategia consiste en que una sola entidad financiera absorba todas
tus deudas bajo una sola cuenta, a una tasa de interés favorable para ti.
nueva deuda. Esto significa que, por medio de un contrato, el deudor les
ya que una mala decisión podría causar que la nueva deuda consolidada
interés fija, cambio del plazo de pago, etc. De hecho, en muchos casos de
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pueden combinarse con otras estrategias, especialmente Costo Mínimo y
Bola de Nieve.
a los deudores para finalizar las deudas. Esta es la estrategia con más
etc.
Hay dos motivos por los que un deudor puede recurrir a esta estrategia. El
que los absolutamente necesarios para el sustento personal y/o familiar. Por
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CONCLUSIÓN
Sin importar el orígen o nivel de endeudamiento que una persona natural o jurídica
tenga, se debe de elegir la opción correcta para que la persona natural o jurídica no
salga perjudicado.
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REFERENCIAS BIBLIOGRÁFICAS
https://peru21.pe/economia/deudas-pagar-compromiso-financiero-
403080
http://economiapersonal.com/6-formas-de-pagar-tus-deudas-con-
ejemplos/
https://www.finanzaspersonales.co/credito/articulo/deudas-cual-es-la-
mejor-forma-de-pagar-deudas/74337
https://es.wikihow.com/salir-de-las-deudas
https://gestion.pe/tu-dinero/debes-prepago-deudas-65943
https://expansion.mx/mi-dinero/2013/08/16/seis-pasos-para-pagar-
rapido-tus-deudas
https://www.elmejortrato.com.ar/creditos/como-sacar-un-adelanto-y-
retirar-dinero-en-efectivo-con-tarjeta-de-credito-visa/6-formas-de-pagar-
la-deuda-de-tarjeta-de-credito-sin-tener-problemas-con-el-veraz
https://economipedia.com/definiciones/tipos-de-deuda.html
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