PLANEACION

FINANCIERA
PLANEACION
FINANCIERA
CONCEPTO
herramienta o técnica que aplica el administrador
financiero, para la evaluación proyectada, estimada o
futura de una empresa.
establece las normas del cambio de la empresa. las
cuales deben incluir:
una identificación de los objetivos de la empresa.
un análisis de las diferencias entre estos objetivos y
la condición financiera actual de la empresa.
un informe de las acciones necesarias para que la
empresa logre sus objetivos financieras.
PLANEACION Y CONTROL
FINANCIERA
PLANEACION:
la proyección de las ventas, el ingreso y los activos
tomando como base estrategias alternativas de
producción y mercadotecnia así como la determinación
de los recursos que se necesitan para lograr estas
proyecciones.
CONTROL:
Fase en la cual se implantan los planes financieros, el
control trata del proceso de retroalimentación y ajuste
que se requiere para garantizar la adherencia a los
planes y la oportuna modificación de los mismos
debida a cambios imprevistos.
 LA BRECHA DE LA
PLANEACION

PLANEACION

¿Dónde estamos?
¿A Dónde queremos ir?

SOPORTE: SISTEMAS
DE INFORMACION
SISTEMA DE INFORMACION: PUNTO DE
PARTIDA DE LA PLANEACION

MEDIO AMBIENTE EXTERNO: MERCADO EXTERNO

MEDIO AMBIENTE INTERNO: MERCADO INTERNO

MEDIO AMBIENTE DE LA EMPRESA

E M P R E S A
VARIABLES CONTROLABLES

PRECIO
PRODUCTO
DISTRIBUCION

VARIABLES INCONTROLABLES, AMBIENTE POLITICO,

COMPÈTIDORES, CLIMA ECONOMICO

VARIABLES INCONTROLABLES, AMBIENTE POLITICO, CULTURAL, COMPETIDORES, ETC.

MARCO CONCEPTUAL DE LOS SISTEMAS
DE INFORMACION EMPRESARIAL

AMBIENTE S.I.G.
AMBIENTE PAUTAS PLANEACION
TECNOLOGICO MARKETING ESTRATEGICA
POLITICO
LEGAL

PAUTAS
PLANEACION TACTICA

AMBIENTE ADMINISTRAR S.I.G. FINANZAS

SOCIECONOMIC INFORMACION
O PAUTAS
TOMA DE DECISIONES

ESTABLECIMIENTOS DE
S.I.G. PRODUCCION OBJETIVOS
COMPETENCIA MERCADOS Y RECURSOS
FINANCIEROS HUMANOS
DESINFORMACION: REPERCUSIONES
SOBRE LOS OBJETIVOS FINANCIEROS

FENOME

OCIMIEN
DESCON
ECONO
MICOS

TO DE
NOS
DESCONOCIMIENTO DE SISTEMA NO CONFIABLES
POLITICAS DE COSTOS
GUBERNAMENTALES

PROYECTOS MAL
DESCUIDADA FORMULADOS
INVESTIGACION DE ERRORES
MERCADOS

NO USO DE PRECIOS
DESCONOCIMIENTO DE CONSTANTES EN LA
FINANCIERO

CAPACIDAD INSTALADA
MERCADOS

CONOCIMIE INFORMACION
LIMITADO
NTO DE
S
DESINFORMACION: REPERCUSIONES
SOBRE LOS OBJETIVOS FINANCIEROS

COMPET

REACCI
TARDIA
ENCIA

A LA

ON
ANQUILOSAMIENTO DESVENTAJA EN CALIDAD
TECNICO O COMERCIAL Y PRECIO

FORMULACION SUBJETIVA
NO APROVECHAR O. DE DE ESTRATEGIA
INVENTARIOS EFECTOS

ENTROPIA – PLANES
INEFICIENTE CONSERVADORES
ASIGNACION DE

INSATISFAC
MERCADO

RECURSOS CION
AL
DESINFORMACION: REPERCUSIONES
SOBRE LOS OBJETIVOS FINANCIEROS

DESPLAZAMIENTO
DEL
MERCADO

BAJOS
COEFICIENTES
DE
GENERACION
RENTABILIDAD
DE
ALTOS COSTOS
DIAGNOSTICO ESTRATEGICO:
FUNDAMENTO DEL PLAN
ESTRATEGICO

FORMULACION
DEL
PLAN ESTRATEGICO

MEDIO AMBIENTE
EXTERNO:
OPORTUNIDADES
AMENAZAS
PROCESO DE PLANEACION
ESTRATEGICA
LA ESTRATEGIA FINANCIERA COMO PARTE INTEGRAL DE LA ESTRATEGIA
GENERAL DE LA EMPRESA, SE FORMA MEDIANTE UN PROCESO QUE
COMPRENDE TANTO LA PLANEACION ESTRATEGICA COMO LA TACTICA:
PREMISAS:
1) DEFINICION DE LOS VALORES DE LOS ALTOS DIRIGENTES Y PRINCIPALES
ACCIONISTAS DE LA EMPRESA.
2) DEFINICION DEL PROPOSITO SOCIO-ECONOMICO FUNDAMENTAL DE LA EMPRESA.
3) EXAMEN ANALITICO DEL ENTORNO ECONOMICO, SOCIAL Y POLITICO PARA
DETERMINAR Y EVALUAR OPORTUNIDADES.
4) CARACTERIZACION DEL PERFIL DE COMPETENCIA MEDIANTE UN ANALISIS DE LAS
FUERZAS Y DEBILIDADES DE LA EMPRESA
PLANEACION:
1) DETERMINACION DE LA MISION (NECESIDADES DEL MERCADO A SATISFACER CON
LOS PRODUCTOS DE LA EMPRESA).
2) FORMULACION DE OBJETIVOS ECONOMICOS A LARGO PLAZO, LAS
RESPONSABILIDADES Y LAS RESTRICCIONES.
3) FORMULACION DE LAS POLITICAS BASICAS Y DE LOS PRINCIPALES
PROCEDIMIENTOS.
4) FORMULACION DE LA ESTRATEGIA O EL CONJUNTO DE ACCIONES ESPECIFICAS
PARA ALCANZAR LOS OBJETIVOS Y DETERMINACION DE LOS RECURSOS QUE
DEBERAN APLICARSE.
POLITICA BASICA DE LA
PLANEACION FINANCIERA

OPORTUNIDADES DE
INVERSION

ELEMENTO
S

NIVEL DE APALANCAMIENTO IMPORTE DE EFECTIVO

FINANCIERO NECESARIO Y DIVIDENDOS
PROCESO DE PLANEACION
FINANCIERA

ESPECIFICAR METAS Y
FINES OBJETIVOS

ELEGIR POLITICAS, PROGRAMAS,

PROCEDIMIENTOS Y PRACTICAS QUE
MEDIOS PERMITAN LOGRAR SUS OBJETIVOS.

DETERMINAR TIPOS Y CANTIDADES DE

RECURSOS RECURSOS NECESARIOS, DE DONDE SE

ORIGINAN Y A DONDE SE ASIGNARAN.

REALIZACION DELINEAR LOS PROCEDIMIENTOS PARA

TOMAR DECISIONES, ASI COMO
ORGANIZARLOS PARA EJECUTAR EL PLAN.

CONTROL DELINEAR LOS CONTROLES PARA

DETECTAR LOS ERRORES, ASI COMO
PREVENIRLOS O CORREGIRLOS.
 OBJETIVOS Y METAS

 ES EVIDENTE QUE UNA EMPRESA QUE NO ELABORA PLANES

FINANCIEROS NO PUEDE MANTENER UNA POSICION DE
PROGRESO Y RENTABILIDAD.
 UNA EMPRESA DE ÉXITO REQUIERE: SENTIDO COMUN, BUEN
JUICIO Y EXPERIENCIA, PERO UNA VERDADERA DIRECCION DE
EMPRESAS, REQUIERE LA FIJACION DE OBJETIVOS Y LA
CONDUCCION DE LAS OPERACIONES DE MANERA QUE SE
ASEGURE EL LOGRO DE ESOS OBJETIVOS.
LA FIJACION DE OBJETIVOS ESTA ESTRECHAMENTE LIGADA
CON EL ESTILO DE EMPRESA EN LA RESOLUCION DE
PROBLEMAS:
REACTIVAS: ESPERAN A QUE SE PRESENTEN LOS
PROBLEMAS; LAS METAS REFLEJAN LA CONTINUIDAD DE LOS
NEGOCIOS ACTUALES, TRATARAN DE SUPERAR SUS VENTAS,
PENETRACION DE MERCADO, RENDIMIENTO DE INVERSIONES,
ESTRUCTURA DE CAPITAL, ETC.
OBJETIVOS Y
METAS
PLANEADORAS: SE ANTICIPAN A LOS PROBLEMAS.
SUS OBJETIVOS REFLEJAN SUS PROPOSITOS DE
CONTRARRESTAR DETERMINADA ACCION
ESPERADA DE SUS COMPETIDORES, LA
SUSTITUCION DE PROCESOS DE PRODUCCION
POR OTROS, RENOVACION DE TECNOLOGIA,
CAMBIOS DE UBICACIÓN, ETC.
EMPRENDEDORAS: PREVEEN LOS PROBLEMAS Y
LAS OPORTUNIDADES. DESARROLLAN NUEVOS
PRODUCTOS, ABARCAN NUEVOS MERCADOS,
MODIFICAN SUS ESTRUCTURAS,
PROCEDIMIENTOS, ADQUIEREN EMPRESAS, SE
FUSIONAN, ETC.
CLASIFICACION DE LA
PLANEACION FINANCIERA

PLANEACION FINANCIERA A LARGO PLAZO

(2 A 5 AÑOS)

PLANEACION FINANCIERA A CORTO PLAZO

(MENOS DE 1 AÑO)
CARACTERISTICAS DE LOS
PLANES FINANCIEROS
CARÁCTER DE AGRESION, CADA
DEPARTAMENTO HACE UN PLAN Y SE
VAN AGRUPANDO HASTA LLEGAR AL
PLAN CORPORATIVO.
IMPLICAN CONJUNTOS ALTERNATIVOS
DE SUPUESTOS: PEOR PROPUESTA,
PROPUESTA NORMAL O MEJOR
PROPUESTA.
COMPONENTE DE UN MODELO
DE PLANEACION FINANCIERA

PRONOSTICO DE LAS VENTAS

ESTADOS PROFORMA

REQUERIMIENTOS DE ACTIVOS

REQUERIMIENTOS FINANCIEROS

ENCHUFE

SUPUESTOS ECONOMICOS
 PANORAMA GENERAL DEL PROCESO DE
PLANEACION Y CONTROL FINANCIERO

METAS U OBJETIVOS

PLAN CORPORATIVO A
LARGO PLAZO

PRONOSTICO DE VENTAS
DEMANDA TOTAL DEL NUESTRA PARTICIPACION
LARGO PLAZO
MERCADO EN EL MERCADO

ESTRATEGIA DE MEZCLA DE
PRODUCTO

PRONOSTICOS DE VENTAS
CORTO PLAZO

POLITICAS DE POLITICAS DE POLITICAS DE INV. Y POLITICAS DE CONTROL

MANUFACTURA MARKETING. ADMON EN GENERAL. FINANCIERO.
PRESUPUESTO DE PRESUPUSTO DE PRESUPUESTO DE PRESUPUESTO DEL
PROD. PUBLICIDAD. INVESTIGACION. PRODUCTO.
DE MATERIALES PRESUPUESTO DE PRESUPUESTO DE PRESUPUESTO DE
DE PERSONAL VENTAS. PERSONAL SUCURSALES.
DE GASTOS DE EJECUTIVO. PRESUPUESTO REGIONALES.
CAPITAL
EJEMPLO DE UN ENCHUFE
Estado de pérdidas y balance general
Ganancias 20 x 1 fin de año 20 x 1

Ventas $ 1,000 activos $ 500 deuda $250

Costos 800 capital 250
Utilidad neta 200 total 500 total 500
El objetivo es mantener la razón deuda capital en 1. Suponiendo que todas las
variables dependen directamente de las ventas y que las relaciones presentes son
optimas. Suponga que las ventas tienen un incremento del 20%.

Estado de pérdidas y balance general

ganancias 20 x 2 fin de año 20 x 2

Ventas $ 1,200 activos $ 600 deuda

Costos 960 capital 300
Utilidad neta 240 total 600 total 600

La utilidad subió a $240 y el incremento del capital solo a $50. Por lo que para
mantener la razón a 1 sin alterar la estructura del capital, la empresa debió de
decretar un pago de dividendos por la diferencia, es decir, $190. En este caso los
dividendos son la variable del enchufe.