Impuesto Selectivo al

Consumo aplicable a los

Cigarrillos

Lima, setiembre 2017

Lineamiento de política tributaria del MEF

“En el caso del Impuesto Selectivo al Consumo

– ISC se deberá buscar que la afectación del
referido impuesto se realice en función a la
externalidad negativa que genera el consumo
de los bienes afectos…”

Marco Macroeconómico Multianual 2017-2019

2
 Estructura impositiva vigente

Gravámenes Vigentes Valor

Arancel Ad Valorem 6%
Impuesto Selectivo al Consumo S/ 0,18 por cigarrillo Modificación efectuada
mediante DS el 05.05.16
Impuesto General a las Ventas 16%
Impuesto de Promoción Municipal 2%
Derecho Específico N.A.
Derecho Antidumping N.A.
Seguro 1,5%
Sobretasa 0%
Nota: N.A.: No es aplicable para esta subpartida.
Fuente: SUNAT.
Elaboración: DGPIP-MEF.

Hasta mayo del 2016, el ISC por stick era

de S/0,07. El incremento fue de 157%.
3
Costos del tabaco en el Perú. Año 2014

S/ 1 390 mill.
25% de la población DE COSTO DIRECTO EN
EL SISTEMA DE SALUD
empieza a consumir
PÚBLICO
entre los 8 y 11 años

Fuentes: UPCH – IECS (2014): “Radiografía del Tabaquismo en el Perú”..

DEVIDA (2013): ““IV Estudio de Prevención y Consumo de Drogas en Estudiantes de Educación Secundaria 2012” Comisión
Nacional para el Desarrollo y Vida sin Drogas.

4
 América Latina: Carga tributaria cigarrillos.
Años 2012 y 2014
Costa Rica
Chile
Cuba
Venezuela
Ecuador
Argentina
Uruguay
México
Brazil
Promedio AL (sin Paraguay) A. Latina (2014: 60%)
República Dominicana
Panamá
El Salvador
Colombia
Guatemala
Bolivia 2014 2012
Perú
Honduras
Nicaragua

0% 10% 20% 30% 40% 50% 60% 70% 80% 90% 100%

Fuente: OMS
Elaboración: DGPIP-MEF

5 5
¿Por qué impuestos específicos?

Ventajas

• Reducen los incentivos a consumir marcas de precios bajos.

• Se aplica y administra con facilidad.
• Requiere solo determinación de volumen, no de valor del producto.
• Son fáciles de proyectar ya que al depender del volumen y no del precio, no
son sensibles a estrategias de fijación de precios en las industrias.
• Reducen el acceso al producto a la población más joven, la cual es más
sensible a desarrollar dependencias.

32 de los 35 países de la OCDE

utilizan impuestos específicos

6
Mercado de cigarrillos

•No existe producción nacional.

•Dos tabacaleras concentran el 99% de las importaciones.

•El 98% de las importaciones provienen de Chile y la CAN

(arancel 0%).

•Productos diferenciados por público: Marcas “baratas” para

atraer a público joven y retener fumadores de menores
ingresos, marcas “caras” asociadas a prestigio y sofisticación.

•Precios de cigarrillos no están asociados a valores CIF de

importación sino a estrategia de mercado.

7
Mercado de cigarrillos

Estructura de mercado según nivel de precios, 2008 – 2016

(Part. % del total de importaciones de cigarrillos)
100 %

7% 2% 2% 1% 1% 1% 1% 1%
9%
90%

10% 10% 14% 17% 23% 25% 28%

80%
33% 36%
70%

60%

52% 54% 57% 54%

50%

50% 47% 39% 36% 32%

40%

30%

20%
29% 29% 26% 27% 26% 28% 31% 30% 31%
2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016
Precio bajo Precio medio Precio alto Otros
Nota: Considera las importaciones de las subpartidas arancelarias 2402201000 (Cigarrillos de tabaco
negro) y 2402202000 (Cigarrillos de tabaco rubio).
Fuente: SUNAT
Elaboración: DGPIP-MEF.

8
 Carga tributaria
Carga tributaria, 2008-2016* ISC y carga tributaria en el mediano plazo
(IGV + ISC como % del PVP) (S/ y %)
actualizar con IPC
0,18 actualizar con IPC
52,0%
52%

45,7%
43,2%
40,7%
38,7% 0,07
41,3% 41,5% 36,1% 35%

34,7%

08 09 10 11 12 13 14 15 16 10 11 12 13 14 15 16 Año 1 Año 2 …
*De la marca más vendida
Fuente: SUNAT, Supermercados, Euromitor International.
Elaboración: DGPIP-MEF.

La última modificación en el monto fijo En el mediano plazo, se espera actualizar el

del ISC elevó la carga tributaria sobre el monto fijo de modo que la carga tributaria
precio de los cigarrillos de 34,7% a 52,0%, se mantenga siempre alrededor de las
cercano al promedio de LAC (60%). cargas a nivel regional.

9
 Efectos del incremento del ISC sobre precios
Índice de precios Precios de cigarrillos
(Base 2009 = 100) (S/ por cajetilla de 20 cigarrillos)

13

12
12 12,5
11

10
10 10
9 8,5
8

7
7 7,5 7,2
6

5
5
4

Precio bajo Precio medio Precio alto

May 16 Dic 16 Set 17

Elasticidad precio = -0,689 Los precios también se incrementaron: el

Elasticidad ingreso = 0,658 precio de la marca más consumida, Hamilton,
Fuente: COLAT (2014) pasó de S/ 7,2 a S/ 10,0 (+39%).

Fuente: INEI, Supermercados.

Elaboración: DGPIP-MEF.
10
Estructura de precios
Estructura del precio de una cajetilla de 20
cigarrillos de la marca más vendida
(En S/) 10,00
0,77

7,20
6,70 4,10
6,00 0,75
5,50 0,67
5,00 0,58
4,70 0,54
0,49 0,49 3,95
3,11 3,61
2,35 2,72 3,60
2,06

1,40 1,40 1,40 1,40 1,40 1,40

0,84 0,92 1,02 1,10 1,53
0,75 0,76
2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016
IGV ISC Margen CIF
Fuente: SUNAT, Supermercados, BCRP.
Elaboración: DGPIP-MEF.

11
 Importaciones de cigarrillos
3 80 0
Importaciones totales de cigarrillos
3 30 0
(Millones de cigarrillos)
2 790 2 672 2 800 2 794
2 80 0

2 364 2 417 Se observa una tendencia

2 30 0

2 067 decreciente en las cantidades

1 80 0

Agosto importadas de cigarrillos.

1 30 0
1 478 1 208
800

300

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017*

*A agosto 2017.

Importaciones de cigarrillos de junio a diciembre

2 00 0 1 956 1 882 120 %
Las importaciones acumuladas de
1 633 1 581 1 597 junio a diciembre pasaron de 1 473
1 466 1 473
1 292
100 %

millones de cigarrillos en el 2015

1 50 0

(61% del total de cigarrillos

80%

762
1 00 0

59% 59% 59% 61%

58% 57% importados en el año) a 762
60%

500
52% 55%
37% millones de cigarrillos en el 2016
40%

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016

20%

(37% del total de cigarrillos

Millones de cigarrillos Part. % del total anual
importados en el año).
Fuente: SUNAT.
Elaboración: DGPIP-MEF.
12
 Importaciones de cigarrillos
Importaciones acumuladas de cigarrillos
(Millones de cigarrillos)
2 777

2 370
2 289

1 947 1 970
1 837
1 636 1 703
1 473 1 546
1 416
1 324 1 296
1 085 1 091
831 909
762
600 594
435 441
222 174 246
79
19

Jun Jul Ago Sep Oct Nov Dic Ene Feb Mar Abr May Jun Jul Ago
Jun15-May16 Jun16-Ago17
Fuente: SUNAT.
Elaboración: DGPIP-MEF.
13
Var. % de las importaciones de cigarrillos
Var. % de las importaciones de cigarrillos del periodo
junio – diciembre vs. var. % del IPC cigarrillos
(En %)
50,0% 50,0%

40,0%
45,4%
40,0%

30,0% 30,0%

20,0%

12,7% 13,1% 14,0% 20,0%

8,3% 8,7%
10,0%

4,1% 10,0%

0,0% 0,0%

1,0% 2,3%
-10,0%

-3,2% -10,0%

-8,2%
-20,0%

-13,2% -11,9% -20,0%

-30,0% -30,0%

-40,0% -40,0%

-50,0%
-48,2%
-50,0%

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016

Var. % importaciones Jun-Dic Var. % IPC cigarrillos 12m

Fuente: INEI, SUNAT.

Elaboración: DGPIP-MEF.

14
Recaudación del ISC cigarrillos
450 0,3 5

407
400
28% 0,3

0,2 5

350

324 134 322

303 309 307
291
0,2

300
283 0,1 5

129 105
250

108 104 113

138
0,1

118
200
2% 2% 0,0 5

5% 0

150

-7% 273 -0,05

195 196 196 217

187
100

165 169 -0,1

50

-0,15

0
-15% -0,2

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017*

ISC (mill S/) IGV (mill S/) Var.% Reca
Notas:
(*) Hasta agosto 2017.
Hay un retraso de aproximadamente un mes entre la fecha de importación y el pago de impuestos.
Fuente: SUNAT.
Elaboración: DGPIP-MEF.

15
Conclusiones
- El ISC sobre el tabaco es un instrumento efectivo para reducir el
consumo de tabaco.

- En la OCDE se utiliza el método específico para gravar a los cigarrillos.

- La carga tributaria en el Perú se encuentra por debajo del promedio de

America Latina.

- En el mediano y largo plazo, se apreciará una reducción de la

dependencia promedio al tabaco y la mejora de la calidad de vida de la
población.

- Se ha registrado un incremento de la recaudación, pero no tan

importante como la reducción esperada de costos de atención de salud
en el mediano y largo plazo.

16
 Impuesto Selectivo al
Consumo aplicable a los
Cigarrillos

Lima, setiembre 2017