Procesos estocásticos 1

Tarea-Examen 4: Martingalas y Movimiento browniano

Profesor:
Arrigo Coen Coria (arrigo.cc@gmail.com Cub. 120 D.M.)

Ayudantes:
Guillermo Rolando Rosas Figueroa (missingkuchiki@hotmail.com)
Fernando Rojas Linares (frl_93@ciencias.unam.mx)
Entrega tarea-examen: jueves 7 de diciembre en el salón de clases de 10 a 11

Observación 1. Se recomienda consultar la bilbiografía y temario del curso http: // www. fciencias. unam. mx/
asignaturas/ 630. pdf , los temas de este examen son del 2.4 al 2.8. La página del curso https: // arrigocoen.
wordpress. com/ . Todas las respuestas tienen que estar bien argumentadas y los equipos pueden ser a lo más de cinco
integrantes.

Ejercicios de Martingalas
1. Sean {ξn }n∈N una sucesión de v.a.i.i.d. con segundo momento finito (i.e., E [ξi ] < ∞). Sea Xn = ξ1 + . . . + ξn .
Demostrar que son martingalas a tiempo discreto:
a) Zn = Xn − nE [ξ1 ].
 
b) Zn = Xn2 − nE ξ12 , suponiendo que E [ξ1 ] = 0.
2. Sean {ξn }n∈N una sucesión de v.a.i.i.d. con P [ξn = 1] = p y P [ξn = −1] = q con p + q = 1. Sea Xn = ξ1 + . . . + ξn ,
y definimos Zn = (q/p)Xn . Demostrar que Zn es martingala a tiempo discreto.
3. Sea Nt un proceso Poisson de parámetro λ > 0. Demuestre que los siguientes procesos Yt son martingalas a tiempo
continuo:
a) Yt = (Nt − λt)2 − λt.
b) Yt = exp{−θNt + λt(1 − e−θ )}, para θ > 0.
4. Sea Xn = ξ1 + · · · + ξn una caminata aleatoria simple que inicia en el origen. Supongamos P [ξ = 1] = p y
P [ξ = −1] = q = 1 − p. Sean a, b ∈ Z fijos. Defina el tiempo de paro

τ = mı́n{n ≥ 1 : Xn = −a ó Xn = b}.

a) Use el teorema de paro opcional y el hecho de que Zn = (q/p)Xn . es una martingala para demostrar que

1 − (q/p)a
P [Xτ = b] = ,
1 − (q/p)a+b
y
1 − (p/q)b
P [Xτ = −a] = ,
1 − (p/q)a+b
b) Demuestre que 
 ab si p = q,
E [τ ] = b a + b 1 − (p/q)b
− · si p 6= q.
p − q p − q 1 − (p/q)a+b


Hint: Se recomienda consultar el libro de Introducción a los procesos estocásticos de Luis Rincón.

1
 5. Sea X0 = 1 y para n ≥ 1 definimos:

2Xn con probabilidad 0.5
Xn+1 =
0 con probabilidad 0.5

o equivalentemente
1 1
P[Xn = 2n ] = y P[Xn = 0] = 1 − n
2n 2
y definamos Yi , i ≥ 1 v.a.i.i.d que valen 0 ó 2 con probabilidad 0.5. Demuestre que Xn es una martingala.
6. Sea {Xn , n ≥ 0} un proceso integrable con incrementos independientes. Demuestre que el proceso {Xn −E[Xn ], n ≥
0} es una martingala.
7. En la urna de Polya comienzan w bolas blancas y b bolas negras. En un paso se saca una pelota aleatoriamente,
se ve, se regresa y además se mete otra con el mismo color. Se repite el proceso. Sea Xn la proporción de bolas
blancas en la urna tras n pasos. Demuestre que Xn es una martingala respecto de la filtración natural.
8. Considere una cadena de Markov Xn con espacio de estados E = {0, ..., 2N }. Con probabilidades de transición:
 
2N 2N −j
Pi,j = pji (1 − pi )
j
i
a) Supongamos que pi = . Demuestre que Xn es martingala y calcule las probabilidades de absorción.
2N
b) Sea 0 < q < 1 y supongamos:
1 − qi
pi =
1 − q 2N
Demuestre que q 2N Xn es martingala y calcule las probabilidades de absorción.
Pn
9. Considere una caminata aleatoria Sn = i=1 Yi tal que la función generadora de momentos mY (s) es finita para
alguna s ∈ R. Demuestre que la sucesión:
esSn
Xn =
mY (s)n
es una martingala.
10. Considere que la probabilidad de obtener sol en cada lanzamiento de una moneda es 0.5. Y tomemos Xn = 1 si en
el lanzamiento n se obtiene sol y Xn = −1 en caso contrario. Para el proceso:
n
X
Yn = Xi
i=1

a) Demuestre que es una martingala respecto a {Fn } con Fn = σ(X1 , ..., Xn ).

b) Sea s una constante positiva y definimos:
 n
2
Zn = esYn
es + e−s
Demuestre que Zn es una martingala.
11. Sean X1 , X2 , . . . variables aleatorias independientes tales que E[Xi ] = µi y Var(Xi ) = σi2 < ∞. Demuestre que:
n
!2 n
X X
Yn = (Xi − µi ) − σi2
i=1 i=1

es una martingala.

Ejercicios de movimiento browniano

1. Sea {Bt : t ≥ 0} un movimiento Browniano de parámetro σ 2 . Demuestre que para cuales quiera tiempos t 6= s se
1
tiene que P (Bs > Bt ) = .
2

2
2. Sea {Bt , t ≥ 0} un Movimiento Browniano con deriva µ y varianza σ 2 .
a) Calcular la densidad conjunta de (Bt1 , ..., Btn ), t1 < t2 , ..., < tn .
b) Calcular la densidad condicional de Bt dado que Bs = x para s < t y para s > t.
3. El puente Browniano. Sea {Bt : t ≥ 0} un Movimiento Browniano estándar. Calcule la densidad condicinal de Bt ,
con t ∈ (0, 1), dado que B0 = 0 y B1 = 0.
4. Sea Bt movimiento Browniano. Demuestre que los siguientes procesos Wt también son movimientos Brownianos:
a) Wt = −Bt .
1
b) Wt = Bc2 t con c > 0.
c
c) Wt = tB1/t con W0 = 0.
d ) Wt = Bt0 +t − Bt0 con t0 > 0.

5. Sea Bt movimiento Browniano. Encuentre los siguientes valores:

a) E [|Bt − Bs |].
 
b) E (Bt − Bs )2 .
c) E [Bs Bt ].
d ) Cov(Bs , Bt ).
e) Corr(Bs , Bt ) para 0 ≤ s ≤ t.
6. Sea Bt movimiento Browniano. Demuestre que los siguientes procesos son martingalas continuas:
a) Zt = Bt , para t ≥ 0.
b) Zt = Bt2 − t, para t ≥ 0.
2
c) Zt = eλBt −λ t/2
, para t ≥ 0 y encontrar para que valores de λ se cumple que Zt es martingala continua.
2
d ) Zt = cosh(λBt )e−λ t/2
, para t ≥ 0 y encontrar para que valores de λ se cumple que Zt es martingala continua.