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NDICE
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Plan de Negocios GRANAfruit
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Plan de Negocios GRANAfruit
1. Resumen Ejecutivo
GRANAfruit es una empresa que nace con el objetivo de dedicarse a la
produccin y exportacin de granada fresca. La granada representa un fruto
cultivado desde la antigedad y que en los ltimos aos est tomando
bastante importancia como una fruta con excelentes propiedades, ya que se la
considera una fuente importante de antioxidantes, los cuales generan
mltiples beneficios para la salud.
El mercado de la granada est dominado por los pases del medio oriente, de
donde la fruta es originaria; estos pases dedican gran parte de su produccin
para el consumo interno, pero tambin al comercio exterior, donde los
principales compradores se encuentran en Europa y Asia. Sin embargo, estos
pases satisfacen la demanda de granada en un periodo de produccin
solamente entre los meses de mayo a diciembre, pero fuera de estos meses el
mercado se encuentra desabastecido, lo cual genera una importante
oportunidad para los pases que producen en contra estacin como Sudfrica,
Chile y Per, quienes tienen una ventana de produccin entre los meses de
febrero a junio.
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Plan de Negocios GRANAfruit
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Plan de Negocios GRANAfruit
2. Concepto de Negocio
La idea de negocio consiste en desarrollar una empresa dedicada a la
produccin y comercializacin de granada fresca destinada a la exportacin a
los mercados de Europa.
2.1. Misin:
GRANAfruit es una empresa dedicada a la produccin y comercializacin de
granada para exportacin. Nuestros productos son producidos bajo altos
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Fuente: Estadsticas de Aduanas a travs de SUNAT www.sunat.gob.pe
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2.2. Visin:
Ser una empresa consolidada y reconocida en el mercado internacional como
productora y comercializadora de granada. En el ao 2015 queremos llegar a
los principales mercados de Europa, ofreciendo productos naturales de calidad
y excelencia operativa en el trabajo con nuestros socios y clientes.
3. Anlisis de la Industria
Para analizar el mercado de granada, en primer lugar se presenta el panorama
mundial, que incluye los datos de produccin y superficie cultivada y luego se
analiza el tamao de mercado a travs de las estadsticas de importaciones y
exportaciones. En segundo lugar, se examina la oferta exportable peruana,
sobre la base de las estadsticas de exportacin de los ltimos 4 aos.
3.1. Produccin:
La granada es una fruta proveniente de Medio Oriente y hace unos diez aos,
solamente se produca en Asia, Medio Oriente y un poco en Europa (Espaa).
Sin embargo, en la actualidad el fruto se ha popularizado debido a sus
cualidades como antioxidante y se le puede encontrar en todos los
continentes. De esta manera, la produccin de granada hasta el ao 2008
presenta la siguiente distribucin:
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Elaboracin Propia
2% 1%
Irn
5% 8% India
9% 42%
Estados Unidos
Turqua
Tnez
33%
Espaa
Otros
Elaboracin Propia
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3.2. Estacionalidad:
A continuacin se presenta un cuadro que indica la estacionalidad de la
produccin mundial de Granada, donde se puede apreciar la diferencia entre la
produccin de los pases del Hemisferio Norte, representado por los
principales productores: Irn, India, Egipto, Israel y Espaa; y tambin los del
Hemisferio Sur: Chile y Per.
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con una partida arancelaria especfica, sino que se encuentra dentro de una
partida bolsa, que engloba a varios productos. De esta manera, la partida
internacional correspondiente a la granada fresca es:
A. Exportaciones
Para la partida arancelaria 081090 (Otros frutos frescos, incluidos la granada),
se presenta una gran dispersin en la participacin de las exportaciones, en
este caso, lideradas por Espaa con un 11.47%, seguidas por Holanda y
Tailandia con 10% cada una y Vietnam y Hong Kong con 8% y 6%
respectivamente.
A. Importaciones
Las importaciones de la partida 081090 estn lideradas por China (13.45%) y
Rusia (10.31%), seguidas por Alemania (8.99%), Hong Kong (7.82%) y Estados
Unidos (6.42%), quienes en conjunto suman el 47% del total de importaciones.
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Los primeros 6 dgitos de la partida son internacionales y los siguientes dgitos corresponden a
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Otros pases que registran envos en el 2009 son Blgica, Canad, Alemania,
Suiza y Estados Unidos, con cantidades inconstantes pero tambin registran
aumentos considerables en los ltimos aos.
300,000 Canad
Alemania
200,000
Suiza
100,000
EE.UU.
0
Otros
2006 2007 2008 2009
Elaboracin propia
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Plan de Negocios GRANAfruit
Elaboracin propia
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INCA FRUT SA
PRONATUR EIRL
Elaboracin propia
Por otro lado, la granada tambin puede ser comercializada como Arilos
(granos), lo cual tambin representa una buena oportunidad de negocio, ya
que permite aprovechar la fruta considerada de 2da calidad o de descarte.
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98%
Elaboracin propia
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OPORTUNIDADES AMENAZAS
Clima de trpico seco con radiacin Factores climticos adversos,
solar vertical, lo cual mejora la posibilidad de presencia del Fenmeno
productividad de los cultivos. del nio.
Acceso a ventanas estacionales en Efectos de la crisis financiera
importantes mercados internacionales internacional en el comercio exterior.
con precios ms altos. Vas de acceso limitadas (Aumento de
Disponibilidad de tierras para cultivos costos de fletes).
agroindustriales, muchas con Infraestructura para la distribucin
posibilidad de programar cosecha por fsica internacional (DFI) limitada en
ptimas condiciones climticas. nuestro pas.
Especializacin en cultivos de alto Barreras fitosanitarias (mosca de la
valor: frutas y hortalizas. fruta).
Marco regulatorio promocional que Potencial agroexportador de Chile,
incluye beneficios tributarios. 5 Argentina y Sudfrica.
Mltiples tratados de Libre Comercio.
5
Fuente: Proinversin. Oportunidades de inversin en el Per febrero 2010. Disponible en:
http://www.proinversion.gob.pe/RepositorioAPS/0/0/JER/PRESENTACION_PAIS/PPT%20pais_Esp_%20
22.02%202010(2).pdf
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Fuente: Michael Porter. "How competitive forces shape strategy", Harvard Business Review, (1979).
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Plan de Negocios GRANAfruit
Por otro lado, en el panorama local, para una empresa que ya se encuentra en
el rubro agroindustrial en la costa, sera no muy complicado iniciar un nuevo
rubro e ingresar en el mercado de granada. Sin embargo, si se considera la
etapa de crecimiento del fruto (produccin pico 5to ao), es difcil que los
nuevos entrantes se apoderen del mercado en un corto plazo. Para enfrentar
estas debilidades, GRANAfruit desarrollar ventajas competitivas en aspectos
principalmente comerciales.
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Fuente: Vivero Sur. Disponible en: http://www.viverosur.com/descargas/articulo.pdf
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Fuente: PROMPERU. Directorio oficial del sector exportador del Per. En:
http://oferta.promperu.gob.pe/index.htm
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Fuente: www.aduanet.gob.pe
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INFORMACIN NUTRICIONAL
Porcin 150gr
Cantidad por Porcin % VD (*)
Valor energtico 105 kcal 5
Carbohidratos 26 g 9
Protenas 1g 1
Grasas totales 0g 0
Grasas saturadas 0g 0
Grasas trans 0g 0
Fibra alimentaria 3g 12
Sodio 5mg 0
Vitamina C 9mg 20
Vitamina B6 0.2 15
Vitamina E 0.9 mg 9
(*) % de Valores Diarios con base a una dieta de 2000 kcal. u 8400
kj. Sus valores diarios pueden ser mayores o menores dependiendo
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Plan de Negocios GRANAfruit
Entre los requisitos que deben presentar los frutos para la comercializacin,
estn:
Fruto de tamao mediano a grande (300-600gr)
Piel rosada o rojo brillante y de superficie satinada, delgada y resistente
al transporte;
Semillas abundantes, pequeas en relacin con el arilo, tiernas y
fcilmente comestibles;
Jugo abundante y con buen color, poco cido.
Alta relacin entre la parte comestible y el resto del fruto;
Semillas grandes;
Bajo contenido de fibras en las semillas.
Empaque:
En cuanto al empaque, las granadas se comercializan en cajas de cartn
corrugado en presentaciones de 4, 8 y 10 Kg. En la presentacin de 4kg en
cada caja se incluye entre 8 y 12 frutas de acuerdo al calibre. Las cajas sern
apilables y en cada plataforma o palet se podrn incluir 180 cajas para su
posterior transporte en contenedores de acuerdo al pedido del cliente.
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Marca:
La marca del producto ser GRANAfruit, ya que representa un juego de
palabras relacionadas con el nombre de la fruta y su concepto. El logotipo de la
empresa ser incluido en forma de sticker en cada una de las frutas y tambin
formar parte del diseo del empaque para la exportacin.
Calidad:
GRANAfruit buscar la diferenciacin de su producto a travs de una minuciosa
atencin en la calidad de cada uno de los procesos del negocio. De esta
manera, se espera cumplir con las buenas practicas agrcolas (BPA) para el
manejo de campo e insumos en el cultivo de la granada. Asimismo, a nivel de
centro de acopio de fruta y empacado se buscar cumplir cabalmente las
buenas prcticas de manufactura (BPM), lo cual garantiza la completa
inocuidad e higiene del producto. Todo esto con miras a adquirir en el
mediano plazo las certificaciones que acrediten a la empresa el cumplimiento
de los ms altos estndares de calidad.
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Plan de Negocios GRANAfruit
Excelencia operativa
Como complemento a la poltica de calidad de la empresa, tambin se buscar
implementar la excelencia operativa como caracterstica de diferenciacin. Esto
significa que GRANAfruit tiene como objetivo alcanzar la eficiencia a lo largo
de toda la cadena de valor de la empresa, desde la recepcin de pedidos de los
clientes hasta la entrega satisfactoria del producto en destino.
5. Sondeo de Mercado
5.3. Metodologa
El sondeo de mercado se realiz principalmente a travs de fuentes de
informacin secundaria, debido a que se trata de un mercado de exportacin,
donde los actores son empresas que se desenvuelven en el comercio
internacional.
11
Fuente: www.intracen.org/
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Por otra parte, para el sondeo del mercado peruano, se emplearon las bases de
datos de aduanas a travs de la pgina web de SUNAT 15, donde se encuentran
las estadsticas de todas la exportaciones y embarques realizadas por
empresas peruanas.
5.4. Resultados
Los resultados se encuentran reflejados a lo largo de todo el Plan de Negocios
de GRANAfruit, desde el planteamiento de la idea de negocio y a manera de
estadsticas e informacin relevante para el anlisis de la industria (estadsticas
de produccin, importacin y exportacin), determinacin de la competencia
(nacional e internacional), definicin del mercado objetivo y finalmente se
utilizarn para sustentar las proyecciones realizadas en la parte financiera.
12
Fuente: www.wto.org/
13
Fuente: www.fao.org/
14
Fuente: www.cbi.eu/
15
Fuente: www.sunat.gob.pe
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6. Mercado Objetivo
Mediante el sondeo de mercado, tambin se ha logrado definir que el mercado
objetivo para el inicio de las exportaciones de GRANAfruit ser Europa, debido
a que este mercado representa un consumo de frutas frescas aproximado de
48 millones de toneladas anuales y su produccin interna de frutas solamente
alcanza las 37 millones de toneladas 16, lo cual indica que el mercado de
importacin de frutas frescas en Europa es aproximadamente de 10 millones
de toneladas anuales.
16
Fuente: CBI The Fresh Fruit and Vegetables Market in the EU en: www.cbi.eu/
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Plan de Negocios GRANAfruit
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FRESHCONEX 2011
Berln, Alemania. 09.02.2011 - 11.02.2011
FRESHCONEX 2011 es el lugar de encuentro internacional del sector de
frutas y hortalizas frescas en Europa. En esta feria estarn presentes las
mejores compaas de todos los sectores de la industria de las frutas y
hortalizas frescas, adems de las pequeas empresas en busca de
contactos de negocios y poner a prueba nuevos productos en el
mercado.
HORECAVA
Fecha: Amsterdam 19.01.2011 - 22.01.2011
Website: http://www.horecava.nl
Es una feria anual para empresarios en el sector de hostelera, catering y
para alta cocina.
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HORECA FAIR
Fecha: Emmeloord 27.03.2011 - 30.03.2011
Website: www.horecafair.nl
Se trata de todo lo q tenga q ver con hosteleras. Se realizan diferentes
actividades como competiciones de cocinas donde se muestran sus
habilidades y artes culinarias con diferentes productos.
7. Canales de distribucin
La granada es demandada principalmente para ser consumida en fresco por los
compradores finales de los mercados externos. El producto es adquirido por
ellos en los supermercados, quienes a su vez los importan directamente desde
las exportadoras a travs de agentes comerciales.
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Brokers
Transportistas
ADUANAS
Empresas
Empresa Mercado
Procesadoras de
Agroexportadora Nacional
Jugos y derivados
Producto Producto
2da 2da
Mayorista
Productores
Agrcolas
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Brokers
Transportistas
ADUANAS
Empresas
Mercado
Procesadoras de
Nacional
Jugos y derivados
8. Precio
Para determinar el precio de venta es muy importante tener en cuenta los
costos operativos en los cuales incurrir la empresa, lo cual se detallar en el
captulo de Operaciones. Por otro lado, en este acpite se establecern los
diferentes precios de mercado que existen en la actualidad, para lo cual se han
analizado los envos de exportacin realizados por empresas peruanas y
tambin se realiza una comparacin con los precios promedio obtenidos por
Chile y otros pases competidores que producen granada en contraestacin,
los cuales se detallan a continuacin:
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Familia: Punicaceae.
Sistema radicular: Raz nudosa consistente, con corteza rojiza, que lleva
un alcaloide, llamado peletierina o punicina, de propiedades vermfugas.
Hojas: son de color verde brillante, lustrosas por el haz y con el borde
entero. Nacen opuestas o casi opuestas sobre las ramas o bien
agrupadas formando hacecillos, tienen forma lanceolada a abovada, un
pecolo corto y son ligeramente correosas.
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Fuente: Infojardn, El Granado en: http://articulos.infojardin.com/Frutales/fichas/granadas-granada-
granado-granados.htm
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Temperatura:
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El Granado. Loreto Prat y Claudia Botti, Universidad de Chile. Facultad de Ciencias Agronmicas, 2002
Santiago de Chile.
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Viento:
Condiciones de suelo:
Plantacin:
La densidad de plantacin puede variar entre 280 a 833 plantas por hectrea.
En Espaa los productores plantan a distancias de 3-4 x 4-5 m. La mejor
poca para realizar la plantacin es primavera.
Riego:
Una vez que los granados estn establecidos en el campo pueden tolerar bien
la falta de agua, pero para obtener buen rendimiento de fruta y de buena
calidad las plantas se deben regar. Al establecerse nuevas plantaciones, stas
deberan regarse cada 2 a 4 semanas durante la temporada seca para favorecer
la supervivencia de los rboles. Las plantas son tolerantes a la salinidad
moderada del agua (hasta 4,2 dS/m).
Fertilizacin:
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El Granado. Loreto Prat y Claudia Botti, Universidad de Chile. Facultad de Ciencias Agronmicas, 2002
Santiago de Chile
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Control de malezas:
El control de las malezas ayuda, por una parte, a conservar la humedad del
suelo al disminuir la competencia por el agua entre el cultivo y las malezas. Por
otra parte, permite disminuir los aportes de fertilizantes. Adems, contribuye a
disminuir el ataque de muchas plagas y enfermedades de las cuales las
malezas son hospederas. Pueden emplearse sin problemas herbicidas de
contacto o residuales.
Poda:
Poda de formacin
Poda de produccin:
Poda de rejuvenecimiento:
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Raleo:
Es una prctica que se realiza habitualmente para lograr que los frutos
alcancen los calibres y la calidad requeridos por el mercado. Adems, permite
eliminar frutos que presentan forma irregular, deformes o los que estn mal
ubicados.
Enfermedades:
Plagas:
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Plan de Negocios GRANAfruit
10. Operaciones
Lograr la mxima calidad: durante todas las etapas del proceso, paro lo
cual se implementarn y certificarn sistemas de calidad tales como las
Buenas prcticas agrcolas (GLOBAL G.A.P.), y el Sistema HACCP 20 .
Siendo el primero requisito indispensable para poder exportar a la
Unin Europea.
20
HACCP es el Anlisis de Riesgos y Puntos Crticos de Control
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Sistema HACCP:
El sistema de HACCP, permite identificar peligros especficos y medidas para
su control con el fin de garantizar la inocuidad de los alimentos. Es un
instrumento para evaluar los peligros y establecer sistemas de control que se
centran en la prevencin durante todas las etapas del proceso 22.
21
Fuente: Certificacin de Sistemas de Produccin y Calidad ,Control Unin S.A.C Group
http://www.cuperu.com/spanish/certificacion_globalgap.php
22
Fuente: Sistema de Anlisis de Peligros y de Puntos Crticos de Control (HACCP) y directrices para su aplicacin .
Depsito de documentos de la FAO. 1997. http://www.fao.org/DOCREP/005/Y1579S/y1579s03.htm
23
Fuente: SISTEMA HACCP. http://personal.globered.com/administracionenforma/categoria.asp?idcat=23
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Operaciones:
En el ANEXO N 02, se muestra el diagrama de flujo del proceso desde que los
frutos llegan al centro de acopio y seleccin, hasta que el producto est listo
para el despacho.
ndices de Productividad:
En cuanto a los rendimientos, se puede considerar que en la etapa de
seleccin, si se cumplen con todos los parmetros establecidos para la cosecha
y posterior transporte del campo a la planta de procesamiento, se tendr una
merma mnima de 3 a 5% como mximo.
Requerimientos:
Los equipos necesarios para la instalacin de la planta de seleccin y
empacado son los siguientes:
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Instalaciones:
Las instalaciones para el empacado de frutas debern contar con las siguientes
condiciones higinicas sanitarias:
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Plan de Negocios GRANAfruit
11.1. Supuestos
SUPUESTOS VARIOS
11.2. Produccin
Para establecer los parmetros de produccin, primero se han establecido los
rendimientos por hectrea de granada, los cules inician en el segundo ao de
cultivo y alcanzan su pico en el quinto ao con un rendimiento de 30 TM por
hectrea. Luego los frutos son llevados a la planta de empacado, donde se obtiene
un rendimiento de 65% fruta de 1ra calidad, 30% de 2da y 5% de merma.
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Plan de Negocios GRANAfruit
El precio utilizado para las proyecciones es de 3.00 US$ por kg lo cual corresponde a un precio conservador, un poco menor al
promedio obtenido por las empresas peruanas que exportan granada actualmente y mucho menor al promedio de Chile.
Asimismo se ha utilizado un precio de 0.50 US$ por kg para el producto de segunda calidad, que est enfocado en el mercado
nacional. Estas proyecciones aplicadas a la produccin en planta genera los ingresos por ventas que se detallan a continuacin:
Precio US$ x Kg
Precio Exportacin FOB 3.00
Precio mercado local (2da) 0.50
INGRESOS TOTALES
Ingresos Ao 1 Ao 2 Ao 3 Ao 4 Ao 5 Ao 6 Ao 7 Ao 8 Ao 9 Ao 10 Ao 11 -20
Exportacin FOB 0.00 78,000 390,000 780,000 1,170,000 1,170,000 1,170,000 1,170,000 1,170,000 1,170,000 9,750,000
Mercado local 0.00 6,000 30,000 60,000 90,000 90,000 90,000 90,000 90,000 90,000 750,000
TOTAL US$ 0.00 84,000 420,000 840,000 1,260,000 1,260,000 1,260,000 1,260,000 1,260,000 1,260,000 10,500,000
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NEPTUNIA SA (www.neptunia.com.pe): Operador logstico que brinda Servicio Integral (transporte, documentos,
inspecciones, etc.) para empresas Exportadoras
SERVIFABRI SAC (www.servifabri.blogspot.com) Empresa dedicada a la elaboracin de maquinaria para la industria
alimentaria.
FRIO PACKING SAC: Empresa especializada en sistemas de refrigeracin para empresas agroindustriales.
PAPELERA DEL SUR SA: Empresa comercializadora de cajas y cartones
para embalaje de productos. COSTOS PLANTA DE EMPACADO GRANADA
QUISAR SA: Imprenta especializada en la elaboracin de etiquetas. Capacidad por Contenedor Kg 20,000
DARYZA S.A.C: Empresa distribuidora de productos 3M. Frutas por contenedor 50,000
EL TIGRILLO SAC: Empresa dedicada a la fabricacin de palets o Cajas por Contenedor 5,000
Masters por Contenedor 63
parihuelas.
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PARAMETROS DE PROYECCIN
CONCEPTO AO 1 AO 2 AO 3 AO 4 AO 5 AO 6 AO 7 AO 8 AO 9 AO 10 AO 11-20
Ventas Produccin (US$) 84,000.00 420,000.00 840,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00 10,500,000.00
Costos del Cultivo (MP) 68,325.47 116,970.99 116,970.99 116,970.99 116,970.99 116,970.99 116,970.99 116,970.99 116,970.99 116,148.99 1,161,489.86
Mano de obra Directa (MOD) 11,904.76 59,523.81 119,047.62 178,571.43 178,571.43 178,571.43 178,571.43 178,571.43 178,571.43 1,488,095.24
Costos Indirectos de Fabricacin (CIF) 17,260.40 65,950.72 123,194.42 194,746.24 265,490.08 268,289.70 271,313.29 274,578.78 278,105.50 281,914.35 2,470,779.41
Gastos Administrativos (GA) 54,924.72 59,318.70 64,064.19 69,189.33 74,724.48 80,702.43 87,158.63 94,131.32 101,661.82 109,794.77 181,486.55
Gastos de Marketing y Ventas (Ferias) 16,000.00 17,280.00 18,662.40 20,155.39 21,767.82 23,509.25 25,389.99 27,421.19 29,614.88 31,984.07 319,840.74
11.6. Inversin
La inversin necesaria se ha dividido en Inversin Intangible y Tangible. La primera de ellas corresponde a la legalizacin de la
empresa y a los principales registros y Certificaciones que tiene que cumplir la empresa para desarrollarse en el Comercio
Exterior. En cuanto a la Inversin tangible, esta se subdivide en las Instalaciones, Maquinaria y Equipos y Equipo de Oficina.
INVERSION INTANGIBLES
Costo Total
Rubro Inv Inicial
Anual US$
Registro de Marca 357.14 0.00 357.14
Registro Sanitario 175.00 0.00 175.00
Certificacin HACCP 700.00 714.29 1,414.29
Certificacin GLOBAL GAP 75.00 720.00 795.00
Legalizacin de la Empresa 500.00 0.00 500.00
Diseo Pgina Web 300.00 100.00 400.00
SUBTOTAL 3,641.43
TOTAL INVERSION US$ 831,741.43
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INVERSIN TANGIBLE
Costo Total
Rubro Requerimiento
unitario US$
INSTALACIONES 740,000.00
Compra de Terreno (Ha) 20 25,000.00 500,000.00
Construccion planta empacadora casco gris y
prefabricado (m2) 1200 70.00 84,000.00
Acabados e instalaciones sanitarias (m2) 1200 60.00 72,000.00
Instalacin de Cultivo 20 4,790.45 84,000.00
MAQUINARIA Y EQUIPOS 84,000.00
Maquina volteadora de cajas 1 4,800.00 4,800.00
Maquina recepcionadora y de limpieza 1 10,000.00 10,000.00
Seleccionadora "manual" 1 2,500.00 2,500.00
Maquina Singulador 1 4,600.00 4,600.00
maquina clasificadora 1 12,000.00 12,000.00
Refrigeradores industriales 1 20,000.00 20,000.00
Balanza de plataforma digital de 500 KG. 2 800.00 1,600.00
Carretillas elevadoras (Carro ms pato hidraulico) 2 4,000.00 8,000.00
Carretillas de mano de acero inox. 4 250.00 1,000.00
Mesa de acero inox para el control de calidad. 2 500.00 1,000.00
Refractometro 0 - 50 Brix 2 200.00 400.00
Phmetro 2 100.00 200.00
Codificadora electrnica. 1 1,000.00 1,000.00
Pallets de madera o plasticos. 100 50.00 5,000.00
Jabas plsticas de recepcin de fruta 500 5.00 2,500.00
Equipo completo de limpieza. 4 100.00 400.00
Andamios y estanteria 360 m2. 180 50.00 9,000.00
EQUIPOS DE OFICINA 4,100.00
Set Computador CORE I2+ Impresora HP 3 700.00 2,100.00
Mobiliario 1 2,000.00 2,000.00
TOTAL US$ 828,100.00
46
Plan de Negocios GRANAfruit
GRANAFRUIT
FLUJO DE CAJA PROYECTADO
(EXPRESADO EN DLARES AMERICANOS)
AO 1 AO 2 AO 3 AO 4 AO 5 AO 6 AO 7 AO 8 AO 9
Ventas 0.00 84,000.00 420,000.00 840,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00
Costo de ventas 85,585.87 194,826.47 299,689.22 430,764.85 561,032.49 563,832.12 566,855.71 570,121.19 573,647.91
Utilidad Bruta -85,585.87 -110,826.47 120,310.78 409,235.15 698,967.51 696,167.88 693,144.29 689,878.81 686,352.09
Gastos de ventas 16,000.00 17,280.00 18,662.40 20,155.39 21,767.82 23,509.25 25,389.99 27,421.19 29,614.88
Gastos administrativos 54,924.72 59,318.70 64,064.19 69,189.33 74,724.48 80,702.43 87,158.63 94,131.32 101,661.82
Depreciacin 16,040.00 16,040.00 16,040.00 16,040.00 16,040.00 16,040.00 16,040.00 16,040.00 16,040.00
Utilidad antes de inters e impuestos (UAII) (EBIT) -172,550.59 -203,465.16 21,544.19 303,850.43 586,435.21 575,916.20 564,555.67 552,286.30 539,035.38
Utilidad imponible -186,608.49 -216,805.58 9,917.32 294,194.16 579,045.11 571,132.20 562,768.69 552,286.30 539,035.38
Impuesto a la renta 0.00 0.00 2,975.20 88,258.25 173,713.53 171,339.66 168,830.61 165,685.89 161,710.61
Utilidad neta -186,608.49 -216,805.58 6,942.13 205,935.91 405,331.58 399,792.54 393,938.08 386,600.41 377,324.77
EBITDA -170,568.49 -200,765.58 22,982.13 221,975.91 421,371.58 415,832.54 409,978.08 402,640.41 393,364.77
47
Plan de Negocios GRANAfruit
Ingresos por Ventas 0.00 84,000.00 420,000.00 840,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00 10,500,000.00
Costos de Ventas 85,585.87 194,826.47 299,689.22 430,764.85 561,032.49 563,832.12 566,855.71 570,121.19 573,647.91 576,634.77 5,120,364.51
Gastos 70,924.72 76,598.70 82,726.59 89,344.72 96,492.30 104,211.68 112,548.62 121,552.51 131,276.71 141,778.84 501,327.29
Cambio en capital de trabajo 12,020.75 15,300.59 17,213.17 17,213.17 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Impuestos 6,463.26 91,155.13 175,930.56 172,774.86 169,366.70 165,685.89 161,710.61 157,663.92 1,415,372.46
FLUJO DE CAJA ECONMICO -880,263.74 -168,531.35 -202,725.76 11,007.76 211,522.14 426,544.65 407,581.34 411,228.97 402,640.41 390,464.77 383,922.47 3,976,983.42
VANE 527,319
TIRE 21.69%
VANF 616,687
TIRF 22.01%
48
Plan de Negocios GRANAfruit
24
Fuente: http://www.mef.gob.pe/DGAES/btfiscal/N07BTFInforme.pdf
49
Plan de Negocios GRANAfruit
Por otra parte, para calcular el beta (), que representa el riesgo de mercado, se ha
tenido que identificar una empresa en la BVL, que se encuentre en el mismo sector y
un rubro similar al de GRANAfruit, en este caso se ha tomado como referencia la
empresa Agroindustrial Casa Grande SAA, que es una empresa del sector
agroindustrial y tambin dedica sus actividades a la exportacin.
De esta manera, en el ANEXO N09 se presentan los datos de las cotizaciones de las
acciones de Agroindustrial Casa Grande SAA y el Rendimiento del ndice General de la
BVL desde Enero del ao 2007 hasta el 31 de agosto de 2010. Con estos datos se ha
aplicado la siguiente frmula para encontrar el Beta de la empresa Casa Grande:
Donde:
im es el beta (cantidad de riesgo con respecto al Portafolio de Mercado)
rm Rendimiento del mercado.
rf Rendimiento de un activo libre de riesgo.
25
Fuente: http://gestion.pe/noticia/642686/bolsa-lima-ya-acumula-ganancia-211
50
Plan de Negocios GRANAfruit
Una vez que se obtiene el Beta desapalancado de Agroindustrial Casa Grande, este
se utiliza como modelo y se adecua a la situacin del patrimonio de GRANAfruit, de la
siguiente manera:
51
Plan de Negocios GRANAfruit
EVALUACION FINANCIERA
ANLISIS ECONMICO
COK 16.21%
VANE US$ 527,318.93
TIRE 21.69%
ANLISIS FINANCIERO
WACC 15.56%
VANF US$ 616,686.89
TIRF 22.01%
52
Plan de Negocios GRANAfruit
Por otra parte, ante las variaciones del precio FOB, el VAN representa valores
positivos incluso cuando se reduce el precio en 25% (2.5 US$ x kg). Sin embargo,
para precios menores 2.5 US$ x kg, los resultados del VAN son negativos.
1,000,000 859,607.00
800,000 616,687.00
VAN Financiero
600,000 373,767.00
400,000
130,847.00
200,000
9,388.00
0
3.40 3.20 3.00 2.80 2.60 2.50
Precio x Kg FOB
Asimismo, se presenta un anlisis de los cambios del VAN financiero ante el cambio
del Costo de Oportunidad del Capital o COK donde se refleja que los resultados son
positivos hasta que la COK alcanza el nivel de la Tasa Interna de Retorno o TIR.
53
Plan de Negocios GRANAfruit
1,000,000 888,399.00
759,283.00
800,000 616,687.00
531,095.00
VAN Financiero
600,000 430,285.00
337,311.00
400,000
200,000
0
19.00% 18.00% 17.00% 16.21% 15.00% 14.00%
Costo de Oportunidad del Capital
54
Plan de Negocios GRANAfruit
GRANAFRUIT
ESTADO DE GANANCIAS Y PERDIDAS PROYECTADO
(EXPRESADO EN DLARES AMERICANOS)
AO 1 AO 2 AO 3 AO 4 AO 5 AO 6 AO 7 AO 8 AO 9 AO 10 AO 11-20
Ventas 0.00 84,000.00 420,000.00 840,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00 1,260,000.00 10,500,000.00
Costo de ventas 85,585.87 194,826.47 299,689.22 430,764.85 561,032.49 563,832.12 566,855.71 570,121.19 573,647.91 576,634.77 5,120,364.51
Utilidad Bruta -85,585.87 -110,826.47 120,310.78 409,235.15 698,967.51 696,167.88 693,144.29 689,878.81 686,352.09 683,365.23 5,379,635.49
Gastos de ventas 16,000.00 17,280.00 18,662.40 20,155.39 21,767.82 23,509.25 25,389.99 27,421.19 29,614.88 31,984.07 319,840.74
Gastos administrativos 54,924.72 59,318.70 64,064.19 69,189.33 74,724.48 80,702.43 87,158.63 94,131.32 101,661.82 109,794.77 181,486.55
Depreciacin 16,040.00 16,040.00 16,040.00 16,040.00 16,040.00 16,040.00 16,040.00 16,040.00 16,040.00 16,040.00 160,400.00
Utilidad Operativa -172,550.59 -203,465.16 21,544.19 303,850.43 586,435.21 575,916.20 564,555.67 552,286.30 539,035.38 525,546.39 4,717,908.20
Utilidad imponible -186,608.49 -216,805.58 9,917.32 294,194.16 579,045.11 571,132.20 562,768.69 552,286.30 539,035.38 525,546.39 4,717,908.20
Impuesto a la renta 0.00 0.00 2,975.20 88,258.25 173,713.53 171,339.66 168,830.61 165,685.89 161,710.61 157,663.92 1,415,372.46
Utilidad neta -186,608.49 -216,805.58 6,942.13 205,935.91 405,331.58 399,792.54 393,938.08 386,600.41 377,324.77 367,882.47 3,302,535.74
55
Plan de Negocios GRANAfruit
DIRECTORIO
GERENTE
GENERAL
Contador Secretaria
GERENTE DE GERENTE DE
OPERACIONES VENTAS
Ingeniero
Jefe de planta
Agrnomo
Operarios
56
Plan de Negocios GRANAfruit
REQUISITOS
Educacin
CARGO CANT FUNCIONES
Experiencia
Habilidades
Representante Legal Licenciado en finanzas, administracin de empresas y/o Maestria en
Planificacin y estrategia Administracin de Negocios ( MBA )
Encargado de Monitoreo de las Finanzas de la Empresa
Experiencia en ventas, anlisis financiero, marketing, exportaciones,
Gerente General
ferias internacionales.
Conocimiento sobre el mercado y marketing internacional.
Dominio del idioma Ingls.
Encargado de dirigir las actividades de comercializacin y
Capacidad para interelacionarse con altos cargos en empresas
venta del producto, contactos con clientes
extranjeras.
57
Plan de Negocios GRANAfruit
Contador (externo)
Encargado de las Finanzas de la Empresa Licenciado en Contabilidad
Encagado de Planillas, pago de personal y pago
1 persona
proveedores Con varios aos de experiencia en empresas agroindustriales
Realizar los tramites administrativos ante SUNAT y control exportadoras.
de aduanas
Realizar Balances Generales de la empresa. Ordenado, Honesto, comunicativo.
Dirige, coordina y supervisa las actividades diarias de
produccin en planta, as como el aseguramiento de la Ingeniero de Industrias Alimentarias, Agroindustrial o Industrial.
calidad y implementacin de Sistema Haccp
Jefe de Planta
Control y seguimiento constante en todo el proceso, Con 2 aos de experiencia en empresas exportadoras
1 persona
agroindustriales.
1 persona
Aplicar sus conocimientos que le permitan asegurar el Poseer conocimiento y experiencia en el manejo intergal del cultivo.
crecimiento adecuado y sostenido del cultivo de granadas, Conocimiento sobre produccin de productos agrcolas para
cosecha del producto y verificacin de calidad. exportacin.
58
Plan de Negocios GRANAfruit
13. Conclusiones
GRANAfruit estar ubicada en el valle de Ica y contar con 20 Has de cultivo y una
planta empacadora de granada para exportacin. La empresa se establecer con la
finalidad de abastecer al mercado con un producto de excelente calidad y cumplir
con todas las certificaciones necesarias para ingresar a los mercados ms exigentes
de Europa.
59
Plan de Negocios GRANAfruit
60
Plan de Negocios GRANAfruit
Pginas Web
http://www.aduanet.gob.pe/
http://www.intracen.org/
http://www.trademap.org/
http://www.fao.org/
http://www.athos.com.pe/
http://www.infoagro.com/frutas/frutas_tradicionales/granado.htm
61
Plan de Negocios GRANAfruit
http://articulos.infojardin.com/Frutales/fichas/granadas-granada-granado-
granados.htm
http://www.tecnicosdecultivo.com/es/documentacion.html
http://agronomia.uchile.cl/
http://drfd.hbs.edu/fit/public/facultyInfo.do?facInfo=ovr&facId=6532
http://www.proinversion.gob.pe/RepositorioAPS/0/0/JER/PRESENTACION_PAIS
/PPT%20pais_Esp_%2022.02%202010(2).pdf
http://www.granadachile.cl/mercado.htm
http://seragro.cl/?a=888
http://www.viverosur.com/grana.html
http://www.cfbf.com/agalert/AgAlertStory.cfm?ID=722&ck=C8ED21DB4F678F
3B13B9D5EE16489088
http://www.turkstat.gov.tr/jsp/duyuru/upload/vt_en/vt.htm
http://www.granadasdelosandes.com/index.html
http://www.altabix.com/TIENDA/tienda.php?cod=3
http://www.imanmehrco.com/products/pomegranate-fresh-fruits-and-
concentrates.php
http://www.zumodegranada.com
http://www.horecafair.nl
http://www.efff.nl
http://www.horecava.nl
http://www.portalferias.com
62
Plan de Negocios GRANAfruit
Antes de aplicar a la certificacin GLOBAL G.A.P se debern cumplir con los siguientes
requisitos:
1. Auditora Interna: Ingeniero o Tcnico.
2. Anlisis de Residuos de pesticidas: laboratorio G.L.P. (Good Laboratory
Practices).
3. Tres meses de Registros GLOBALGAP
63
Plan de Negocios GRANAfruit
Recepcin y pesado
Seleccin manual
Empacado
Paletizado
Almacenamiento en
refrigeracin
Comercializacin
64
Plan de Negocios GRANAfruit
3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr.
Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet
3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr.
OFICINAS
7.4 m
Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet
3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr.
17.5 m
16 m
Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet
ALMACN
SSHH
Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet Pallet
PRODUCTO FINAL
Pallet Pallet Pallet Pallet
SSHH
Pallet Pallet
(PALLETS) 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr. 3 m cuadr.
9.35 m
Vestid
ores
10 m
Vestid
ores
ALMACN
DE 4m
7.8 m
MATERIALES INGRESO
Y
EMPAQUES DE
VEHCULOS
DE
SALA
MATERIA PRIMA
DE PROCESO
16 m
DE
EMPACADO
9.7 m
ALMACN
DE
MATERIA
PRIMA
19.5 m 10.5 m
65
Plan de Negocios GRANAfruit
66
Plan de Negocios GRANAfruit
ANEXO N 05 PLANILLAS
SUELDOS
REM / REMUNERAC TIPO DE
CARGO N MESES
MES ANUAL CONTRATO
GASTOS ADMINISTRATIVO (GA)
Gerente General 1800.00 12.00 22,428.72 Planilla
Gerente Ventas 1500.00 6.00 9,000.00 Renta 4ta
Gerente Operaciones 1500.00 6.00 9,000.00 Renta 4ta
Secretarias (2) 500.00 6.00 6,000.00 Renta 4ta
Contador 120.00 12.00 1,440.00 Renta 4ta
TOTAL GA US$ 47,868.72
MANO DE OBRA INDIRECTA (MOI)
Jefe de Planta 1000.00 6.00 6,000.00 Renta 4ta
Ing. Agrnomo 1000.00 12.00 12,460.40 Planilla
Seguridad (2) 200.00 12.00 4,800.00 Service
Mantenimiento y limpieza (3) 190.00 6.00 3,420.00 Service
TOTAL MOI US$ 26,680.40
67
Plan de Negocios GRANAfruit
APORTACIONES
PLANILLAS GRANAFRUIT INGRESOS DESCUENTOS DE LEY
NETO A EMPLEADOR
TOTAL Renta 5ta. Total PAGAR Essalud TOTAL
NOMBRE Sueldo GRATIF AFP
INGRESOS Categora Descuentos (9%) APORTACION
Gerente General 1800.00 3600 25200 2771.28 - 2771.28 22428.72 2268 2268
Ing. Agrnomo 1000.00 2000 14000 1539.6 - 1539.6 12460.4 1260 1260
TOTAL 2,800.00 5,600.00 39,200.00 4,310.88 0.00 4,310.88 34,889.12 3,528.00 3,528.00
68
Plan de Negocios GRANAfruit
ANEXO N 06 DEPRECIACIN
69
Plan de Negocios GRANAfruit
GRANAFRUIT
BALANCE GENERAL DE APERTURA
Expresado en Dlares Americanos
ACTIVO PASIVO
CORRIENTE CORRIENTE
NO CORRIENTE NO CORRIENTE
TERRENO E INSTALACIONES 740,000.00 DEUDA A LARGO PLAZO
MAQUINARIA Y EQUIPOS 84,000.00
EQUIPOS DE OFICINA 4,100.00 TOTAL PASIVO NO CORRIENTE 0.00
PATRIMONIO
CAPITAL 780,264
RESULTADOS ACUMULADOS
UTILIDAD DEL EJERCICIO
TOTAL PATRIMONIO 780,263.74
70
Plan de Negocios GRANAfruit
GASTOS ADMINISTRATIVOS
RUBROS AO 1 AO 2 AO 3 AO 4 AO 5 AO 6 AO 7 AO 8 AO 9 AO 10 AO 11-20
Sueldos y Remuneraciones 47,868.72 51,698.22 55,834.08 60,300.80 65,124.87 70,334.85 75,961.64 82,038.57 88,601.66 95,689.79 103,344.98
Essalud 3,528.00 3,810.24 4,115.06 4,444.26 4,799.81 5,183.79 5,598.49 6,046.37 6,530.08 7,052.49 7,616.69
Telefono, luz, agua 2,400.00 2,592.00 2,799.36 3,023.31 3,265.17 3,526.39 3,808.50 4,113.18 4,442.23 4,797.61 47,976.11
Internet 960.00 1,036.80 1,119.74 1,209.32 1,306.07 1,410.55 1,523.40 1,645.27 1,776.89 1,919.04 19,190.44
Otros gastos 168.00 181.44 195.96 211.63 228.56 246.85 266.59 287.92 310.96 335.83 3,358.33
TOTAL GA US$ 54,924.72 59,318.70 64,064.19 69,189.33 74,724.48 80,702.43 87,158.63 94,131.32 101,661.82 109,794.77 181,486.55
71
Plan de Negocios GRANAfruit
RUBROS AO 2 AO 3 AO 4 AO 5 AO 6 AO 7 AO 8 AO 9 AO 10 AO 11-20
Mano de obra indirecta (MOI) 26,680.40 28,814.83 31,120.02 33,609.62 36,298.39 39,202.26 42,338.44 45,725.52 49,383.56 493,835.58
Depreciacin Maq & Eq 16,040.00 16,040.00 16,040.00 16,040.00 16,040.00 16,040.00 16,040.00 16,040.00 16,040.00 160,400.00
Servicio Integral de Logstica 10,140.00 50,700.00 101,400.00 152,100.00 152,100.00 152,100.00 152,100.00 152,100.00 152,100.00 1,267,500.00
Costos de Empaque 3,398.32 16,991.59 33,983.18 50,974.77 50,974.77 50,974.77 50,974.77 50,974.77 50,974.77 424,789.77
Costos de Electricidad (Equipos+Frio) 8,592.00 9,460.00 10,920.00 11,380.00 11,380.00 11,380.00 11,380.00 11,380.00 11,380.00 113,800.00
Costos de Agua 600.00 648.00 699.84 755.83 816.29 881.60 952.12 1,028.29 1,110.56 1,199.40
Mantenimiento de Maquinaria 500.00 540.00 583.20 629.86 680.24 734.66 793.44 856.91 925.47 9,254.65
TOTAL CIF US$ 65,950.72 123,194.42 194,746.24 265,490.08 268,289.70 271,313.29 274,578.78 278,105.50 281,914.35 2,470,779.41
72
Plan de Negocios GRANAfruit
ANEXO N 09
Rendimiento Rendimiento
Fecha IGBVL Cotizacin
IGBVL Casa Grande
73
Plan de Negocios GRANAfruit
-
31/01/2007 13633.78 7.06 0.01 0.02
-
01/02/2007 13674.30 6.90 0.00 0.02
- -
02/02/2007 13563.93 6.85 0.01 0.01
74
Plan de Negocios GRANAfruit
75
Plan de Negocios GRANAfruit
76
Plan de Negocios GRANAfruit
77
Plan de Negocios GRANAfruit
- -
27/06/2007 22191.94 14.59 0.00 0.00
78
Plan de Negocios GRANAfruit
79
Plan de Negocios GRANAfruit
- -
10/09/2007 18818.48 11.34 0.04 0.04
80
Plan de Negocios GRANAfruit
81
Plan de Negocios GRANAfruit
82
Plan de Negocios GRANAfruit
83
Plan de Negocios GRANAfruit
-
07/02/2008 15442.36 10.20 0.00 0.02
84
Plan de Negocios GRANAfruit
9.25 0.01 -
-
14/03/2008 17877.81 9.27 0.00 0.00
- -
17/03/2008 17350.60 9.20 0.03 0.01
85
Plan de Negocios GRANAfruit
-
22/04/2008 17566.14 8.95 0.01 0.00
86
Plan de Negocios GRANAfruit
87
Plan de Negocios GRANAfruit
- -
07/07/2008 14955.58 7.59 0.01 0.00
- -
08/07/2008 14434.17 7.08 0.03 0.07
88
Plan de Negocios GRANAfruit
89
Plan de Negocios GRANAfruit
90
Plan de Negocios GRANAfruit
91
Plan de Negocios GRANAfruit
- -
04/12/2008 6968.86 3.60 0.01 0.04
- -
05/12/2008 6780.06 3.58 0.03 0.01
92
Plan de Negocios GRANAfruit
93
Plan de Negocios GRANAfruit
-
20/02/2009 6640.04 4.05 0.01 -
- -
23/02/2009 6560.80 4.04 0.01 0.00
- -
24/02/2009 6489.53 4.00 0.01 0.01
-
25/02/2009 6528.94 3.80 0.01 0.05
94
Plan de Negocios GRANAfruit
5.35 0.01 -
-
30/03/2009 8887.29 5.60 0.05 0.05
95
Plan de Negocios GRANAfruit
- -
07/05/2009 10824.43 4.80 0.00 0.03
96
Plan de Negocios GRANAfruit
97
Plan de Negocios GRANAfruit
-
20/07/2009 13290.17 5.00 0.02 0.02
98
Plan de Negocios GRANAfruit
99
Plan de Negocios GRANAfruit
- -
02/10/2009 14676.85 7.10 0.01 0.01
100
Plan de Negocios GRANAfruit
101
Plan de Negocios GRANAfruit
- -
17/12/2009 14040.49 6.45 0.01 0.03
- -
18/12/2009 13992.37 6.19 0.00 0.04
- -
21/12/2009 13873.91 6.10 0.01 0.01
-
22/12/2009 13789.56 6.10 0.01 -
102
Plan de Negocios GRANAfruit
103
Plan de Negocios GRANAfruit
104
Plan de Negocios GRANAfruit
7.31 0.00 -
-
13/04/2010 15691.72 7.41 0.00 0.01
105
Plan de Negocios GRANAfruit
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