UNIVERSIDAD CIENTIFICA DEL PERU

FACULTAD DE NEGOCIOS
ADMINISTRACION DE EMPRESAS

TEMA:
FINANCIERA

CURSO ADM. DE INSTITUCIONES FINANCIERAS

DOCENTE:
SEGUNDO FASANANDO GARCIA

ALUMNOS:
ESCUDERO ARAUJO LAURA
PUYO SILVA LEILY
RIOS AREVALO ANNIE
RODIRGUEZ GARCIA MACARENA
VARGAS CHIONG ERIKA
VEGA RENGIFO CINDEL
YATACO PISCO JUAN CARLOS

CICLO:
X
IQUITOS, 2017
 ENTIDAD FINANCIERA

Una entidad financiera es una institucin que realiza operaciones de intermediacin

financiera (concesin de prstamos y crditos, negociacin de efectivos comerciales,
inversin de capitales, aseguramiento, etc.). Las principales figuras financieras son
los bancos de intermediacin, de inversin, o que cumplen ambas funciones,
las cajas de ahorros, compaas de seguros, etc.

Los servicios de intermediacin ofrecidos por las entidades financieras se basan

principalmente en la captacin de fondos (operaciones pasivas) y la posterior
colocacin de dichos fondos (operaciones activas), obtenindose un beneficio por el
spread o margen (diferencia entre el tipo de inters al que pide y presta dinero).

Con la actual crisis financiera, los mrgenes por servicios interbancarios han
aumentado considerablemente (riesgo de crdito), lo que ha limitado el uso de estos
servicios prcticamente a operaciones Overnight. Por otro lado, las entidades
financieras tambin obtienen beneficios por las comisiones en otros servicios
(operaciones neutras).

Las principales comisiones gravan los medios de pago ofrecidos por las entidades
financieras (tarjetas, cheques, transferencias, adeudo por domiciliacin, etc.).

Los principales tipos de entidades financieras se distinguen en los siguientes:

1. Bancos: es una entidad financiera privada de gran tamao, que

generalmente cotiza en bolsa.
2. Caja de ahorros: tambin es de carcter privado, pero est gestionada por
organismos pblicos, estando obligada a destinar una parte de
sus dividendos a fines sociales.
3. Cooperativa de crdito: es una entidad financiera con el objetivo social de
servir a las necesidades de los socios cooperativistas, los cuales son los
propietarios de la misma.
4. Establecimiento financiero de crdito: este tipo de entidad financiera se
dedica a conceder prstamo personales e hipotecas.
5. Entidad aseguradora: entidad financiera que se encarga de soportar
los riesgos a que estn sometidos los particulares.
Existe una infinidad de instrumentos financieros empleados por las entidades
financieras, siendo los ms comunes los siguientes:

1. Prstamo: entregar al cliente una cantidad de dinero, que deber ser

devuelto junto con los intereses devengados, despus de un plazo
determinado.
2. Crdito: poner a disposicin del cliente fondos hasta un lmite y plazo
determinado, percibindose peridicamente los intereses sobre las
cantidades dispuestas.
3. Descuento: abonar el importe de un ttulo de crdito no vencido
(generalmente letras de cambio) tras descontar
las comisiones e intereses derivados del tiempo entre el anticipo y
el vencimiento del crdito.
4. Garanta o re-afianzamiento: facilitar el acceso de pymes al crdito,
mediante la prestacin de garantas por aval y el refinanciamiento.
5. Hipoteca: conceder al cliente un prstamo, dnde existe la garanta de un
inmueble en caso de incumplimiento.
6. Leasing: arrendar un bien (mueble o inmueble) con una opcin de compra.

En la actualidad, las entidades financieras europeas y estadounidenses se estn

viendo obligadas a reestructurarse.

El aumento de los impagos (riesgo de crdito), la reduccin del valor de la cartera de

negociacin (riesgo de mercado), junto a la falta de liquidez (riesgo de liquidez),
entre otros, ha obligado a una recapitalizacin de las entidades financieras.

ESTABLECIMIENTOS FINANCIEROS DE CRDITO:

Se trata de entidades cuya existencia est prevista desde 1994 y que se dedican a
realizar operaciones de crdito en un mbito muy especfico: leasing
(arrendamiento financiero con opcin de compra), factoring (cesin de una cartera
de crditos), crdito al consumo, crdito hipotecario, tarjetas, avales,etc

CAPITAL MNIMO.

Para el funcionamiento de las empresas y sus subsidiarias, se requiere que el capital

social, aportado en efectivo, alcance las siguientes cantidades mnimas:
EMPRESA FINANCIERA: S/. 7 500 000,00
CONSTITUCIN DE EMPRESAS

Las empresas deben constituirse bajo la forma de sociedad annima, salvo aqullas
cuya naturaleza no lo permita. Para iniciar sus operaciones, sus organizadores
deben recabar previamente de la Superintendencia, las autorizaciones de
organizacin y funcionamiento, cindose al procedimiento que dicte la misma con
carcter general.
Tratndose de las empresas que soliciten su transformacin, conversin, fusin o
escisin, stas debern solicitar las autorizaciones de organizacin y de
funcionamiento respecto del nuevo tipo de actividad.

BASE LEGAL

Artculo 284.- OPERACIONES REALIZABLES POR LAS EMPRESAS

FINANCIERAS. 128

124 Conforme el artculo 72 de la Ley N 27972 publicada el 27-05-03, las Cajas

Municipales de Ahorro y crdito no pueden concertar crditos con ninguna de las
municipalidades del Pas.

125 Modificado por la Ley N 27102 del 05-05-99

126 Artuclo modificado por Ley N 29850 del 21-03-2012 y vigente desde el 07-04-
2012.

127 Artculo modificado por D. Leg N 1028, publicado el 22-01-2008 y vigente

desde el 01-12-2008.

128 Artculo modificado por D. Leg N 1028, publicado el 22-01-2008 y vigente

desde el 01-12-2008.
Las empresas financieras pueden realizar las operaciones sealadas en los
numerales 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7,

8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15, 17, 18, 19, 20, 21, 22, 23, 24, 25, 26, 27, 28, 29, 30, 30,
31, 32, 33, 34, 35,

36, 37, 38, 39, 40, 41 y 43 del artculo 221.

Las dems operaciones sealadas en el artculo 221 tambin podrn ser realizadas
por estas empresas cuando cumplan los requisitos establecidos por la
Superintendencia

Las empresas podrn realizar las siguientes operaciones y servicios, de acuerdo con
lo dispuesto por el captulo I del ttulo IV de esta seccin segunda:

() 16. Efectuar operaciones con commodities y con productos financieros

derivados, tales como forwards, futuros, swaps, opciones, derivados crediticios u
otros instrumentos o contratos de derivados, conforme a las normas que emita la
Superintendencia.

17. Adquirir, conservar y vender valores representativos de capital que se negocien

en algn mecanismo centralizado de negociacin e instrumentos representativos de
deuda privada, conforme a las normas que emita la Superintendencia.

() 22. Comprar, conservar y vender ttulos de la deuda de los gobiernos, conforme

a las normas que emita la Superintendencia.

LEY GRAL. Arts. 221, 275, 282 (2). D.S. 54-97-EF. Art. 16 (a).
CMO EMPEZAR UNA COMPAA FINANCIERA?

Las compaas financieras brindan prstamos a clientes individuales y comerciales

por muchas razones. Entre los clientes comerciales, se encuentran las tiendas
minoristas, los negocios pequeos o las empresas grandes. Los prstamos
comerciales pueden ayudar a los negocios establecidos a crear una oficina nueva o
un espacio comercial, o pueden ayudar a los nuevos a establecerse y ponerse en
funcionamiento. Por otro lado, entre los prstamos personales dirigidos a los clientes
individuales, se encuentran los prstamos participativos para bienes races,
prstamos estudiantiles y prstamos para la adquisicin de vehculos. Para iniciar
una compaa financiera, no solo necesitas conocer las necesidades de tus clientes
y tener una extensa lnea de productos, sino que tambin debes contar con un plan
de negocios que describa la manera en que llevars a tu compaa al xito.
Asimismo, cualquier compaa financiera nueva debe acatar regulaciones estatales
y federales estrictas, adems de cumplir con los requisitos de financiacin iniciales.

En todos los pases existen organizaciones pblicas para ayudar a los

emprendedores. En la seccin Recursos adicionales encontrars la forma de
contactarte con la organizacin correspondiente a tu pas.

CUL ES LA DIFERENCIA ENTRE UN BANCO Y UNA FINANCIERA?

La principal consisten en que una financiera no puede ofrecer cuentas corrientes ni

realizar operaciones en monedas extranjeras o de comercio exterior.

Los bancos y las sociedades financieras tienen muchas similitudes, pero tambin
algunas diferencias importantes.

Las principales consisten en que para formar una financiera se requiere de un capital
menor (400.000 Unidades de Fomento) y que en comparacin con un banco tiene la
prohibicin de ofrecer cuentas corrientes y de realizar operaciones en monedas
extranjeras o de comercio exterior.

Para ms informacin sobre las Sociedades Financieras, se puede consultar el

Ttulo XIV, "Sociedades Financieras", de la Ley General de Bancos.
DIFERENCIAS ENTRE LAS TASAS OTORGADAS Y COBRADAS

Ser entonces que el banco se aprovecha de m con esos altos intereses cobrados
en un prstamo?

Es fcil mirar con ojo crtico a otros cuando no nos ponemos en su lugar, aunque
tambin hay casos en que realmente son casi onerosos los que cobran.

Antes que todo pensemos en esto, nadie pone una panadera para vender el pan a
precio de costo, siempre se busca una diferencia que represente una ganancia, y en
el sistema financiero esa diferencia recibe el nombre de "spread".

Una entidad necesita obtener dinero con ahorros, CTS o depsitos a plazo para
poder generar prstamos personales, hipotecarios o vehiculares y la forma de tener
ganancia es contar con el mayor spread posible; esa ganancia sirve para pagar los
gastos de cada operacin como lo son los anlisis de riesgos, los ejecutivos
comerciales, los legales, entre otros; adicionalmente estn los gastos de la propia
empresa con son la red de agencias, el personal y todos lo que nos podamos
imaginar que pueden tener para manejar una entidad de esa envergadura.

Un punto importante y poco conocido es la tasa de encaje que tienen las entidades,
es un monto de cada depsito que se hace en dichas entidades que tienen que
guardarlas a nombre del Banco Central de Reserva (BCR); ste representa el 14%
de todo lo depositado y que por lo general no genera una ganancia significativa para
el banco porque no lo pueden utilizar. Estos son los motivos para que exista esa
diferencia de tantos puntos de inters entre un ahorro y un prstamo.

TASAS DE BANCOS Y CAJAS/FINANCIERAS

Por qu entonces el banco me paga un poco ms de 1% en mis ahorros mientras

que las cajas y financiera pueden llegar hasta el 10%?
Recordando el ejemplo del panadero que busca ganancia con la venta de sus
productos, las financieras y cajas pueden pagar tasas altas para los depsitos a
plazo y CTS por dos motivos principales:

1. Tienen menores gastos de infraestructura y cuentan con operaciones ms

pequeas que no les representa una gran carga econmica como si lo tienen
los bancos al tener una red de agencias repartidas por todo el pas

2. Realizan prstamos a una tasa alta por lo que generan un spread muy
parecido a los bancos pero con un piso diferente.

Pero tambin tomemos en cuenta que si las financieras tuvieran las mismas tasas
que los bancos, quin en su sano juicio ira a ellas para depositar sus ahorros?;
tomemos en cuenta que las cajas y financieras no son tan slidas ni grandes como
un banco, por ese motivo que tienen que pagar una mejor tasa para poder atraer
clientes

ACTIVIDADES

Los Establecimientos financieros de crdito tendrn la consideracin de Entidad de

crdito y su ACTIVIDAD PRINCIPAL consistir en ejercer una o varias de las
siguientes actividades:

Las de prstamo y crdito, incluyendo crdito al consumo, crdito hipotecario

y la financiacin de transacciones comerciales.

Las de factoring, con o sin recurso, y las actividades complementarias de la

misma, tales como las de investigacin y clasificacin de la clientela,
contabilizacin de deudores y, en general, cualquier otra actividad que tienda
a favorecer la administracin, evaluacin, seguridad y financiacin de los
crditos nacidos en el trfico mercantil nacional o internacional, que les sean
cedidos.
 Las de arrendamiento financiero, con inclusin de las siguientes actividades
complementarias:

* Actividades de mantenimiento y conservacin de los bienes cedidos.

* Concesin de financiacin conectada a una operacin de arrendamiento financiero,

actual o futura.

* Intermediacin y gestin de operaciones de arrendamiento financiero.

* Actividades de arrendamiento no financiero que podrn complementar o no con

una opcin de compra.

* Asesoramiento e informes comerciales.

*La emisin y gestin de tarjetas de crdito

*La comisin de avales y garantas y suscripcin de compromisos similares

FINANCIERAS EN LORETO
 CREDISCOTIA

Inicia formalmente sus operaciones en el Per en febrero de 2009 combinando el

amplio conocimiento del Banco del Trabajo en el mercado de las microfinanzas y en
la banca de consumo, adquirido en sus 15 aos de experiencia en el pas, con el
respaldo de The Bank of Nova Scotia (Scotiabank), grupo financiero internacional
con ms de 180 aos de experiencia, considerado entre los diez bancos ms slidos
y prestigiosos del mundo.

Juntos hemos iniciado una nueva forma de entender los negocios. CrediScotia nace
para ofrecer productos y experiencias simples a los peruanos, aquellos
microempresarios y dependientes que tienen cosas por hacer y proyectos que llevar
a cabo.

Nuestro objetivo es hacer que las cosas pasen.

Nuestro compromiso, poner a disposicin de todos nuestros clientes la experiencia,

el conocimiento y los recursos que tenemos para hacer que sus proyectos sean
posibles.
Misin

Dar acceso a soluciones financieras sencillas y oportunas, que hagan posible los
proyectos de los emprendedores y familias del Per.

Visin

Ser lder en la solucin de necesidades de consumo y emprendimiento en el Per.

Nuestra esencia

Simplemente, hacemos que las cosas pasen.

En CrediScotia, nuestros clientes son lo primero. Da a da nos confan sus logros y

proyectos, ya sean empresariales, personales o familiares. Por ello, nuestro
compromiso es trabajar de la mano con estos hacedores peruanos para concretar
juntos sus objetivos.

Nuestra esencia de marca se basa en las palabras "simple" y "hacer".

Simple, porque creemos que la simplicidad es un requisito fundamental para hacer

las cosas bien. Lo complicado solo nos complica ms.

Y hacer, porque las cosas pasan cuando empezamos a hacerlas.

Somos gente hacedora. Nuestros clientes: quienes con determinacin,

perseverancia y esfuerzo no se detienen hasta hacer que sus proyectos o negocios
inicien, desarrollen y crezcan.

Nosotros: porque al nutrirnos de nuestros clientes y conocer sus necesidades les

facilitamos el hacer, poniendo a su alcance los servicios y productos ms
adecuados, as como nuestro mejor consejo profesional.
Eslogan

Hagamos que sea posible

Es un compromiso con la gente emprendedora, una invitacin a pasar al campo de

la accin y hacer que los proyectos se hagan realidad; trabajando juntos, nosotros y
nuestros clientes.

EQUIPO

Directorio

PRESIDENTE DEL DIRECTORIO:

Miguel Uccelli Labarthe

VICEPRESIDENTE DEL DIRECTORIO:

James Tully Meek

DIRECTORES:

Arturo Juan Nuez Devescovi

Sergio Ulises Quiones Franco
Ernesto Mario Viola
Gerencia

Gerente General:

Carlos Morante Ormeo

Vicepresidente de Negocios:

Pedro Urrunaga Pasco Font

Gerente de Finanzas:
Juan Ignacio Cucho Bartra
 Gerente de Asesora Legal y Cumplimiento:

Erika Castillo Rafael

Gerente de Capital Humano y Responsabilidad Social:

Karina Sakihara Kuniyoshi

Gerente de Desarrollo Comercial e Innovacin:

Felipe Bedoya Garland

Gerente de Servicios Compartidos

Jorge Mlaga Nieto

FINANCIERA CONFIANZA

Financiera Confianza es una institucin lder en el sector microfinanciero peruano,

cuya misin es construir oportunidades para las familias de escasos recursos,
mejorando sus ingresos y calidad de vida mediante las Finanzas Responsables para
actividades productivas. La entidad es el resultado de la fusin de Caja Nuestra
Gente que a su vez naci de la adquisicin de Caja Rural NorPer, Caja Rural del
Sur y Edpyme Crear Tacna, y la antigua Financiera Confianza, dos entidades con
amplia trayectoria e importante cobertura nacional.

Esta fusin permiti que Confianza se convirtiera en la nica microfinanciera con

presencia en las 24 regiones del pas, con 107 agencias y 40 oficinas
corresponsales desde las que acompaa a todos sus clientes en su desarrollo
econmico y social sostenible.

Esta fusin permiti que Confianza se convirtiera en la nica microfinanciera con

presencia en las 24 regiones del pas, con 107 agencias y 40 oficinas
corresponsales desde las que acompaa a todos sus clientes en su desarrollo
econmico y social sostenible.

Financiera Confianza es una institucin lder en el sector microfinanciero peruano,

cuya misin es construir oportunidades para las familias de escasos recursos,
mejorando sus ingresos y calidad de vida mediante las Finanzas Responsables para
actividades productivas. La entidad es el resultado de la fusin de Caja Nuestra
Gente que a su vez naci de la adquisicin de Caja Rural NorPer, Caja Rural del
Sur y Edpyme Crear Tacna, y la antigua Financiera Confianza, dos entidades con
amplia trayectoria e importante cobertura nacional.

Esta fusin permiti que Confianza se convirtiera en la nica de microfinanciera con

presencia en las 24 regiones del pas, con 107 agencias y 40 oficinas
corresponsales desde las que acompaa a todos sus clientes en su desarrollo
econmico y social sostenible.

Actualmente, Financiera Confianza cuenta con ms de medio milln de clientes en

todo el Per, los cuales viven en 1,335 de los 1,838 distritos del territorio nacional.
Por esta razn, representa la red microfinanciera con mayor alcance rural en todo el
pas.

Asimismo, del total de sus clientes, ms de 200 mil tienen algn tipo de prstamo y,
de ellos, 167 mil son clientes con crditos productivos, lo que la ubica como la
tercera entidad microfinanciera peruana en cuanto a clientes con crditos otorgados
a la microempresa.

La metodologa de Financiera Confianza son las Finanzas Responsables

Productivas: brinda acceso al crdito a los emprendedores que no acceden al
sistema financiero convencional, y los acompaa sin dejar de llevar una evaluacin
crediticia responsable que cuida que el negocio de sus clientes genere excedentes.

Lo que se busca es el progreso y desarrollo de estas personas, las menos

favorecidas, lo cual se traduce en que se tenga la cartera de mejor calidad del
sistema microfinanciero.

Financiera Confianza es parte de la Fundacin Microfinanzas BBVA, una institucin

sin fines de lucro que naci como un acto de la responsabilidad social corporativa de
Grupo BBVA, con el objetivo de impulsar el desarrollo econmico y social sostenible
e inclusivo de las personas menos favorecidas mediante las Finanzas Responsables
Productivas.

Adems de estar en Per con Financiera Confianza, la Fundacin tiene presencia en

Colombia, Repblica Dominicana, Puerto Rico, Panam, Chile y Argentina. Es,
adems, el primer operador con metodologa individual en Amrica Latina,
atendiendo actualmente a 1.5 millones de clientes.

Visin

Creamos oportunidades de desarrollo econmico y social sostenible e inclusivo a

travs de la Finanzas Productivas Responsables.

Misin

Impulsamos el desarrollo econmico y social sostenible e inclusivo de las personas

ms desfavorecidas de la sociedad mediante las Finanzas Productivas
Responsables.

Directorio
Ramn Feijoo Lpez Presidente del Directorio
Elizabeth Matilde Ventura Egoavil- Vicepresidenta del Directorio
Javier Manuel Flores Moreno-Director Titular
Mercedes Gmez Restrepo- Director Titular
Lus Jos Giove Muoz- Director Titular

FINANCIERA EFECTIVA

Es una empresa del Grupo EFE supervisada por la Superintendencia de Banca

Seguros & AFP (SBS), especializada en otorgar crditos al sector emergente.
 Inici sus operaciones en 1,999 como Entidad de Desarrollo para la Pequea y
Microempresa (EDPYME) convirtindose en el 2010 en financiera. A travs de ms
de 180 oficinas a nivel nacional, otorga financiamiento a los clientes que adquieren
productos en las empresas vinculadas al Grupo EFE: Tiendas EFE, La Curacao y
Motocorp. Asimismo ofrece financiamiento para Mejoramiento del Hogar, Crdito en
Efectivo y Crdito Hipotecario.

Productos:
Crditos de Consumo.
Deposito a Plazo Fijo - Banca Preferente.
Simulador de Plazo Fijo
CrediEfectivo
Crdito Hipotecario Mivivienda

Directorio:
Manuel Tudela-Presidente Directorio
Ricardo del Castillo- Director
Jess Zamora- Director Independiente
Eduardo Castro Mendivel-Director Independiente
Matas Gutirrez Garca Director Suplente

FINANCIERA TFC

Quienes Somos?

Fue constituida en el ao 1997 con la autorizacin para realizar actividades de

intermediacin financiera en el mercado peruano.
Desde el 2006, ao en que la empresa fue adquirida por el grupo LFLP Holdings
LLC, Financiera TFC tuvo como principal objetivo financiar las compras de los
clientes de la cadena de tiendas de electrodomsticos La Curacao. Hecho que
ocurri hasta que el Grupo EFE compr la cadena de tiendas a finales del 2012.

En junio 2013, ingreso un nuevo grupo de accionistas, Inversiones Nueva Alianza

S.A., y adquiere el 24.99% de las acciones de Financiera TFC. Es as que, se
decidi reorientar el negocio hacia nuevos segmentos objetivos: Medianas
Empresas (Banca Comercial), Micro & Pequea Empresa e Hipotecarios, ste ltimo
enfocado en vivienda social bajo los programas de Techo Propio y Mivivienda.

Financiera TFC se enfoca en los sectores econmicos: Agricultura, Inmobiliario,

Transporte, Comercio, Industria manufacturera, Servicios y Gobierno. Esta decisin
se bas en la experiencia y conocimiento obtenidos por los nuevos accionistas y
plana gerencial en dichas actividades empresariales; y por el bajo desarrollo, y a su
vez, altsimo potencial de crecimiento a nivel nacional de dichas industrias.

As como en productos de Pagars (de corto y mediano plazo otorgado a Medianas

Empresas), Crdito Inmobiliario y Crdito Emprendedor (para capital de trabajo de
las Micro y Pequeas Empresas). A su vez, se inici la creacin de Arrendamiento
Financiero (Leasing), Descuentos, Factoring, Ahorros (PJ y PN) y Ahorros para Casa
Propia.

Visin

Ser la institucin financiera que acompae a construir la felicidad de las personas.

Misin

Dar soluciones financieras que hagan realidad los objetivos de las personas.
 Valores
Compromiso
Integridad
Excelencia

Productos:
Cuenta de Ahorro
Cuenta Ahorro mi Casa
Depsito a Plazo
Somos Libres
CTS
Crdito Consumo
Crdito Consumo
Crdito Consumo Convenio
Crdito Consumo con Garanta.
Cambio Moneda Extranjera
Transferencia de Dinero
Pago de Servicios
Crdito para Vehculos Motorizad.
Crdito Mi Vivienda Ms
Crdito Tu Casa
Crdito Techo Propio
Crdito Mi Terreno
Crdito mi Vivienda - No vigente