CAPITAL DE TRABAJO

CALCULO DEL CAPITAL DE Ver modulo del

TRABAJO ICT= CO (COPD) curso
$
Total costos 120.967.5
operacionales 35
($
2.068.580 se resta 1 para igualar al resultado del
(-) depreciacin ) mdulo, la diferencia es por decimales
($
(-) amort 1.319.200
diferidos )
(=) Costo $
operacional 117.579.7 CO
anual 55 PA

COPD (Costo operacional

diario) = COPA/360
COPD = $ 326.610
$
Capital de trabajo 9.798.313

PROYECCION CAPITAL DE
TRABAJO TERMINOS
CONSTANTES
P= F/(1+I)^n
$
F 9.798.313
la inflacin para el primer
i 0,051 semestre segn DANE
un
n 1 ao
$
P 9.322.848
Diferencia $ 475.465

CALCULAR EL VALOR RESIDUAL

No. 31 CUADRO VALOR RESISUAL ACTIVOS ALFINAL DEL PERIODO DE

EVALUACIN (Trminos constantes)
AOS
CONCEPTO 0 1 2 3 4 5
Otros activos produccin 8.110.000
Activos administrativos 2.232.900
Activos de ventas _
Activos de distribucin _
Subtotal valor residual
Activos fijos 10.342.900
Capital de trabajo 11.700.173
22.043.073
TOTAL VALOR RESIDUAL 0 22.043.073

PRESUPUESTO DE COSTOS OPERACIONALES

No. 35 PROGRAMACION DE COSTOS OPERACIONALES (Trminos

constantes)
AOS
CONCEPTO 1 2 3 4 5
91.306.6 91.926.2 91.926.2 91.926.2 91.926.2
Costos de produccion 87 56 56 56 56
26.660.8 26.660.8 26.660.8 26.660.8 26.660.8
Gastos administrativos 48 48 48 48 48
3.000.00 3.000.00 3.000.00 3.000.00 3.000.00
Gastos de venta 0 0 0 0 0
TOTAL COSTOS 120.967 121.587 121.587 121.587 121.587
OPERACIONALES .535 .104 .104 .104 .104

PRESUPUESTO DE CAPITAL DE TRABAJO

N0 29. PRESUPUESTO DE CAPITAL DE TRABAJO

PUNTO DE VISTA CONTABLE
(Terminos constantes) con
incremento de produccin
AOS
CONCEPTO 0 1 2 3 4
Activos
4.801.1 5.342.3 5.674.5 5.688.4 5.702.3
Corrientes de caja y bancos 73 65 29 30 32
Cuentas por cobrar 4.997.1 4.931.4 5.032.1 5.044.4 5.056.7
inventarios 40 13 30 57 85
9.798.3 10.273. 10.706. 10.732. 10.759.
TOTAL ACTIVOS CORRIENTES 13 778 659 887 117
Pasivos 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0
Corrientes cuentas por pagar 0 0 0 0 0
9.798.3 10.273. 10.706. 10.732. 10.759.
Capital de Trabajo 13 778 659 887 117
Incremento de capital de 9.798.3
trabajo 13 475.465 432.881 26.228 26.230
 PRESUPUESTO DE GASTOS DE ADMINISTRACIN

No. 33 PRESUPUESTO DE GASTOS DE ADMINISTRACIN (Trminos

constantes)
AOS
CONCEPTO 1 2 3 4 5
18.823.7 18.823.7 18.823.7 18.823.7 18.823.7
Sueldos y prestaciones 68 68 68 68 68
6.071.30 6.071.30 6.071.30 6.071.30 6.071.30
Pagos de servicios varios 0 0 0 0 0
Otros egresos _ _ _ _ _
Depreciacin 446.580 446.580 446.580 446.580 446.580
1.319.20 1.319.20 1.319.20 1.319.20 1.319.20
Amortizacin diferidos 0 0 0 0 0

TOTAL GASTOS DE 26.660. 26.660. 26.660. 26.660. 26.660.

ADMINISTRACIN 848 848 848 848 848

PRESUPUESTO DE GASTOS DE VENTAS

No. 34 PRESUPUESTO DE GASTOS DE VENTAS

TOTAL
AO
CONCEPTO 1 2 3 4 5
2.400.00 2.400.00 2.400.00 2.400.00
Publicidad 0 0 2.400.000 0 0
Transporte 600.000 600.000 600.000 600.000 600.000
TOTAL GASTOS 3.000.0 3.000.0 3.000.0 3.000.0
VENTA 00 00 3.000.000 00 00

PRESUPUESTO DE INGRESOS

No. 35 PROGRAMACION DE COSTOS OPERACIONALES (Trminos

constantes)
AOS
CONCEPTO 1 2 3 4 5
91.306.6 91.926.2 91.926.2 91.926.2 91.926.2
Costos de produccion 87 56 56 56 56
26.660.8 26.660.8 26.660.8 26.660.8 26.660.8
Gastos administrativos 48 48 48 48 48
3.000.00 3.000.00 3.000.00 3.000.00 3.000.00
Gastos de venta 0 0 0 0 0
TOTAL COSTOS 120.967 121.587 121.587 121.587 121.587
OPERACIONALES .535 .104 .104 .104 .104
IDENTIFICACIN DE FUENTES DE FINANCIAMIENTO

No. 36 FLUJO NETO DE INVERSIONES SIN FINANCIAMIENTO

(Trminos constantes)
AOS
CONCEPTO 0 1 2 3 4 5
-
27.651.8
Inversin Fija 00
- - - -
9.798.31 475.4 475.4 475.4
Capital de trabajo 3 -475.465 65 65 65 0
22.043.
Valor Residual 073
- - - -
Flujo Neto de 37.450. - 475.4 475.4 475.4 22.043.
Inversin 113 475.465 65 65 65 073

No. 37 PROGRAMA DE INVERSIONES CON FINANCIAMIENTO

AOS
FUENTE
CONCEPTO S 0 1 2 3 4 5
Activos Fijos
Tangibles
-
16.590.0
Maquinaria y equipo Pr 00
Mobiliario y
decoracin Pr _
-
Muebles y equipos de 4.465.80
oficina Pr 0
-
21.055.8
00
Activos Diferidos
-
Gastos 4.980.00
preoperacionales Pr 0
-
Obras fsicas 1.616.00
instalacin Pr 0
- - - -
9.798.31 475.4 475.4 475.4 -
Capital de trabajo Cr y Pr 3 65 65 65 475.465

TOTAL - - - - -
 37.450. 475.4 475.4 475.4 475.46
INVERSIONES 113 65 65 65 5

FLUJO NETO DE OPERACIONES

No. 40 FLUJO NETO DE OPERACIN SIN FINANCIAMIENTO (Trminos

constantes)
AOS
CONCEPTO
1 2 3 4 5
300.000. 315.300. 315.300. 315.300. 315.300.
Total ingresos 000 000 000 000 000
Total costos 120.967. 121.587. 121.587. 121.587. 121.587.
operacionales 535 104 104 104 104

179.032. 193.712. 193.712. 193.712. 193.712.

Utilidad operacional 465 896 896 896 896
59.080.7 63.925.2 63.925.2 63.925.2 63.925.2
Menos impuestos 14 56 56 56 56

119.951. 129.787. 129.787. 129.787. 129.787.

Utilidad Neta 752 640 640 640 640
2.068.58 2.068.58 2.068.58 2.068.58 2.068.58
Ms depreciacin 0 0 0 0 0
Ms Amortizacin de 1.319.20 1.319.20 1.319.20 1.319.20 1.319.20
Diferidos 0 0 0 0 0

FLUJO FINANCIERO NETO

No. 41 FLUJO FINANCIERO NETO DEL PROYECTO SIN

FINANCIAMIENTO (Trminos constantes)
AOS
CONCEPTO
0 1 2 3 4 5
-
Flujo neto de 37.450. - - - - 22.043.
inversin 113 475.465 475.465 475.465 475.465 073
Flujo neto de 123.339 133.175 133.175 133.175 133.175
opracin .532 .420 .420 .420 .420

Flujo financiero
-
neto del proyecto 122.86 132.69 132.69 132.69 155.21
37.450
sin 4.067 9.955 9.955 9.955 8.493
.113
financiamiento

No. 42 FLUJO NETO DE INVERSIONES CON FINANCIAMIENTO

(Trminos constantes)
 AOS
CONCEPTO
0 1 2 3 4 5
-
27.651.
Inversin fija 800
Intereses durante la
implementacin _ _
- -
9.798.3 - - - - 11.700.
Capital de trabajo 13 475.465 475.465 475.465 475.465 173

Valor residual

- -
Flujo Neto de 37.450. - - - - 11.700.
Inversin 113 475.465 475.465 475.465 475.465 173

No. 43 FLUJO NETO DE OPERACIONES FINANCIERO CON

FINANCIAMIENTO (Trminos constantes)
AOS
CONCEPTO
1 2 3 4 5
Total ingresos 300.000 315.300 315.300 315.300 315.300
Operacionales .000 .000 .000 .000 .000
Menos costos 120.967 121.587 121.587 121.587 121.587
operacionales .535 .104 .104 .104 .104

179.032 193.712 193.712 193.712 193.712

Utilidad operacional .465 .896 .896 .896 .896
Menos Gastos 2.983.7 2.364.7 1.853.4 1.296.0
Financieros 50 30 19 96 682.346

176.048 191.348 191.859 192.416 193.030

Utilidad Gravable .715 .166 .477 .800 .550
58.096. 63.144. 63.313. 63.497. 63.700.
Menos impuestos 076 895 627 544 081

117.952 128.203 128.545 128.919 129.330

Utilidad Neta .639 .271 .850 .256 .468
2.068.5 2.068.5 2.068.5 2.068.5 2.068.5
Ms depreciacin 80 80 80 80 80
Ms Amortizacin 1.319.2 1.319.2 1.319.2 1.319.2 1.319.2
de Diferidos 00 00 00 00 00

Flujo Neto de 121.34 131.59 131.93 132.30 132.71

Operacin 0.419 1.051 3.630 7.036 8.248