Tabla de amortizacin fija a cap

CAPITAL
TASA MENSUAL
PERIODOS

PERIODO SALDO INICIAL CUOTA

1 700,000,000.00 26,374,444.44
2 680,555,555.56 26,181,944.44
3 661,111,111.11 25,989,444.44
4 641,666,666.67 25,796,944.44
5 622,222,222.22 25,604,444.44
6 602,777,777.78 25,411,944.44
7 583,333,333.33 25,219,444.44
8 563,888,888.89 25,026,944.44
9 544,444,444.44 24,834,444.44
10 525,000,000.00 24,641,944.44
11 505,555,555.56 24,449,444.44
12 486,111,111.11 24,256,944.44
13 466,666,666.67 24,064,444.44
14 447,222,222.22 23,871,944.44
15 427,777,777.78 23,679,444.44
16 408,333,333.33 23,486,944.44
17 388,888,888.89 23,294,444.44
18 369,444,444.44 23,101,944.44

SUMATORIA INTERESES
PRIMER AO

SUMATORIA INTERESES
TOTALES
Tabla de amortizacin fija a capital

700,000,000
0.99%
36

INTERESES AMORTIZACIN SALDO FINAL

6,930,000.00 19,444,444.44 680,555,555.56
6,737,500.00 19,444,444.44 661,111,111.11
6,545,000.00 19,444,444.44 641,666,666.67
6,352,500.00 19,444,444.44 622,222,222.22
6,160,000.00 19,444,444.44 602,777,777.78
5,967,500.00 19,444,444.44 583,333,333.33
5,775,000.00 19,444,444.44 563,888,888.89
5,582,500.00 19,444,444.44 544,444,444.44
5,390,000.00 19,444,444.44 525,000,000.00
5,197,500.00 19,444,444.44 505,555,555.56
5,005,000.00 19,444,444.44 486,111,111.11
4,812,500.00 19,444,444.44 466,666,666.67
4,620,000.00 19,444,444.44 447,222,222.22
4,427,500.00 19,444,444.44 427,777,777.78
4,235,000.00 19,444,444.44 408,333,333.33
4,042,500.00 19,444,444.44 388,888,888.89
3,850,000.00 19,444,444.44 369,444,444.44
3,657,500.00 19,444,444.44 350,000,000.00

70,455,000.00

95,287,500.00
 Autora: Doris Amalia Alba Snchez
Directora curso Matemtica Financiera
Universidad Nacional Abierta y a Distancia UNAD

CUOTA DECRECIENTE
192,500.00
192,500.00
192,500.00
192,500.00
192,500.00
192,500.00
192,500.00
192,500.00
192,500.00
192,500.00
192,500.00
192,500.00
192,500.00
192,500.00
192,500.00
192,500.00
192,500.00
 TABLA DE AMORTIZACIN PAGO A CUOTA FIJA

CAPITAL $ 700,000,000.00
TASA PERIODICA MENSUAL 1.20%
PERIODOS 18
PAGO $43,471.942

PERIODO SALDO INICIAL CUOTA INTERESES

1 $ 700,000,000.00 $43,471,942.97 $ 8,400,000.00
2 $ 664,928,057.03 $ 43,471,942.97 $ 7,979,136.68
3 $ 629,435,250.75 $ 43,471,942.97 $ 7,553,223.01
4 $ 593,516,530.79 $ 43,471,942.97 $ 7,122,198.37
5 $ 557,166,786.19 $ 43,471,942.97 $ 6,686,001.43
6 $ 520,380,844.66 $ 43,471,942.97 $ 6,244,570.14
7 $ 483,153,471.83 $ 43,471,942.97 $ 5,797,841.66
8 $ 445,479,370.52 $ 43,471,942.97 $ 5,345,752.45
9 $ 407,353,180.00 $ 43,471,942.97 $ 4,888,238.16
10 $ 368,769,475.19 $ 43,471,942.97 $ 4,425,233.70
11 $ 329,722,765.92 $ 43,471,942.97 $ 3,956,673.19
12 $ 290,207,496.15 $ 43,471,942.97 $ 3,482,489.95
13 $ 250,218,043.13 $ 43,471,942.97 $ 3,002,616.52
14 $ 209,748,716.68 $ 43,471,942.97 $ 2,516,984.60
15 $ 168,793,758.32 $ 43,471,942.97 $ 2,025,525.10
16 $ 127,347,340.45 $ 43,471,942.97 $ 1,528,168.09
17 $ 85,403,565.56 $ 43,471,942.97 $ 1,024,842.79
18 $ 42,956,465.38 $ 43,471,942.97 $ 515,477.58

SUMATORIA INTERESES
PRIMER AO
$ 71,881,358.75
SUMATORIA INTERESES
TOTALES
$ 82,494,973.42
GO A CUOTA FIJA Autora: Doris Amalia Alba Snchez
Directora curso Matemtica Financiera
Universidad Nacional Abierta y a Distancia UNAD

AMORTIZACIN SALDO FINAL

$ 35,071,942.97 $ 664,928,057.03
$ 35,492,806.28 $ 629,435,250.75
$ 35,918,719.96 $ 593,516,530.79
$ 36,349,744.60 $ 557,166,786.19
$ 36,785,941.53 $ 520,380,844.66
$ 37,227,372.83 $ 483,153,471.83
$ 37,674,101.31 $ 445,479,370.52
$ 38,126,190.52 $ 407,353,180.00
$ 38,583,704.81 $ 368,769,475.19
$ 39,046,709.27 $ 329,722,765.92
$ 39,515,269.78 $ 290,207,496.15
$ 39,989,453.01 $ 250,218,043.13
$ 40,469,326.45 $ 209,748,716.68
$ 40,954,958.37 $ 168,793,758.32
$ 41,446,417.87 $ 127,347,340.45
$ 41,943,774.88 $ 85,403,565.56
$ 42,447,100.18 $ 42,956,465.38
$ 42,956,465.38 -$ 0.00
 ba Snchez
tica Financiera
bierta y a Distancia UNAD
 Tabla de amortizacin pago a cuota a cuota fija con periodo de gracia

CAPITAL $ 700,000,000.00
TASA MENSUAL 1.28%
PERIODOS 24

PERIODO SALDO INICIAL CUOTA INTERESES

1 $ 700,000,000.00 $ 8,960,000.00 $ 8,960,000.00
2 $ 700,000,000.00 $ 8,960,000.00 $ 8,960,000.00
3 $ 700,000,000.00 $ 8,960,000.00 $ 8,960,000.00
4 $ 700,000,000.00 $ 8,960,000.00 $ 8,960,000.00
5 $ 700,000,000.00 $ 8,960,000.00 $ 8,960,000.00
6 $ 700,000,000.00 $ 8,960,000.00 $ 8,960,000.00
7 $ 700,000,000.00 $ 8,960,000.00 $ 8,960,000.00
8 $ 700,000,000.00 $ 8,960,000.00 $ 8,960,000.00
9 $ 700,000,000.00 $ 8,960,000.00 $ 8,960,000.00
10 $ 700,000,000.00 $ 8,960,000.00 $ 8,960,000.00
11 $ 700,000,000.00 $ 8,960,000.00 $ 8,960,000.00
12 $ 700,000,000.00 $ 8,960,000.00 $ 8,960,000.00
13 $ 700,000,000.00 $ 34,060,504.87 $ 8,960,000.00
14 $ 674,899,495.13 $ 34,060,504.87 $ 8,638,713.54
15 $ 649,477,703.79 $ 34,060,504.87 $ 8,313,314.61
16 $ 623,730,513.53 $ 34,060,504.87 $ 7,983,750.57
17 $ 597,653,759.23 $ 34,060,504.87 $ 7,649,968.12
18 $ 571,243,222.48 $ 34,060,504.87 $ 7,311,913.25

SUMATORIA INTERESES
PRIMER AO
$ 107,520,000.00

SUMATORIA INTERESES
TOTALES
$ 156,377,660.09
ota fija con periodo de gracia Autora: Doris Amalia Alba Snchez
Directora curso Matemtica Financiera
PERIODO DE GRACIA 12 Universidad Nacional Abierta y a Distancia UNAD
PERIODOS TOTALES 36

AMORTIZACIN SALDO FINAL

$ - $ 700,000,000.00
$ - $ 700,000,000.00
$ - $ 700,000,000.00
$ - $ 700,000,000.00
$ - $ 700,000,000.00
$ - $ 700,000,000.00
$ - $ 700,000,000.00
$ - $ 700,000,000.00
$ - $ 700,000,000.00
$ - $ 700,000,000.00
$ - $ 700,000,000.00
$ - $ 700,000,000.00
$ 25,100,504.87 $ 674,899,495.13
$ 25,421,791.33 $ 649,477,703.79
$ 25,747,190.26 $ 623,730,513.53
$ 26,076,754.30 $ 597,653,759.23
$ 26,410,536.75 $ 571,243,222.48
$ 26,748,591.62 $ 544,494,630.85
 Tabla de amortizacin pago a cuota fija con periodo m

CAPITAL 700,000,000.00
TASA MENSUAL 1.30%
PERIODOS AMORTIZACION 12

PERIODO SALDO INICIAL CUOTA INTERESES

1 $ 700,000,000.00 $ - $ 9,100,000.00
2 $ 709,100,000.00 $ - $ 9,218,300.00
3 $ 718,318,300.00 $ - $ 9,338,137.90
4 $ 727,656,437.90 $ - $ 9,459,533.69
5 $ 737,115,971.59 $ - $ 9,582,507.63
6 $ 746,698,479.22 $ - $ 9,707,080.23
7 $ 756,405,559.45 $ 68,486,228.37 $ 9,833,272.27
8 $ 697,752,603.36 $ 68,486,228.37 $ 9,070,783.84
9 $ 638,337,158.83 $ 68,486,228.37 $ 8,298,383.06
10 $ 578,149,313.53 $ 68,486,228.37 $ 7,515,941.08
11 $ 517,179,026.24 $ 68,486,228.37 $ 6,723,327.34
12 $ 455,416,125.21 $ 68,486,228.37 $ 5,920,409.63
13 $ 392,850,306.47 $ 68,486,228.37 $ 5,107,053.98
14 $ 329,471,132.08 $ 68,486,228.37 $ 4,283,124.72
15 $ 265,268,028.43 $ 68,486,228.37 $ 3,448,484.37
16 $ 200,230,284.43 $ 68,486,228.37 $ 2,602,993.70
17 $ 134,347,049.76 $ 68,486,228.37 $ 1,746,511.65
18 $ 67,607,333.04 $ 68,486,228.37 $ 878,895.33

SUMATORIA INTERESES
PRIMER AO
$ 103,767,676.68

SUMATORIA INTERESES
TOTALES
$ 121,834,740.42
uota fija con periodo muerto

PERIODO MUERTO 6
PERIODOS TOTALES 18 Autora: Doris Amalia Alba Snchez
CAPITAL AMORTIZAR $ 756,405,559.45 Directora curso Matemtica Financiera
Universidad Nacional Abierta y a Distancia U

AMORTIZACIN SALDO FINAL

-$ 9,100,000.00 $ 709,100,000.00
-$ 9,218,300.00 $ 718,318,300.00
-$ 9,338,137.90 $ 727,656,437.90
-$ 9,459,533.69 $ 737,115,971.59
-$ 9,582,507.63 $ 746,698,479.22
-$ 9,707,080.23 $ 756,405,559.45
$ 58,652,956.10 $ 697,752,603.36
$ 59,415,444.53 $ 638,337,158.83
$ 60,187,845.30 $ 578,149,313.53
$ 60,970,287.29 $ 517,179,026.24
$ 61,762,901.03 $ 455,416,125.21
$ 62,565,818.74 $ 392,850,306.47
$ 63,379,174.38 $ 329,471,132.08
$ 64,203,103.65 $ 265,268,028.43
$ 65,037,744.00 $ 200,230,284.43
$ 65,883,234.67 $ 134,347,049.76
$ 66,739,716.72 $ 67,607,333.04
$ 67,607,333.04 $ -
a: Doris Amalia Alba Snchez
ora curso Matemtica Financiera
rsidad Nacional Abierta y a Distancia UNAD
 Estado de resultados
CUENTA 2014
INCREMENTO
Ingresos por Ventas $ - $ -
Costo de ventas $ - $ -
Utilidad bruta $ -
Gastos operacionales $ -
Utilidad operacional $ -

Gastos financieros ( se obtienen con la sumatoria de los

$ -
intereses del primer ao de la tabla de amortizacin)

Utilidad antes de impuestos $ -

Impuestos $ -
Utilidad neta $ -
 Autora: Doris Amalia Alba Snchez

ESTADO DE RESULTADOS AJUSTADO Directora curso Matemtica Financiera

$ - Universidad Nacional Abierta y a Distancia UNAD
$ -
$ -
$ -
$ -

0
$ -
$ -
$ -
ba Snchez

tica Financiera
bierta y a Distancia UNAD
 TABLA RESUMEN DE A

Nombres y apellidos integrante del grupo (Diligencie en el cuadro

siguiente el nombre completo de quien comparte la tabla)

TASA INTERES
PERIODO DE PERIODO
MONTO SOLICITADO EFECTIVA
GRACIA MUERTO
MENSUAL

AMORTIZACION FIJA A
CAPITAL

AMORTIZACION PAGO
CUOTA FIJA

CUOTA FIJA CON

PERIODO DE GRACIA

CUOTA FIJA CON

PERIODO MUERTO
TABLA RESUMEN DE AMORTIZACIONES

TOTAL INTERESES PRIMER

CUOTA MENSUAL INTERESES TOTALES
PERIODOS AO
IMPUESTOS UTILIDAD
Datos Esperado
Volumen de ventas en unidades $ 688,535.00
Precio Unitario $ 1,021.00
Costo Unitario $ 645.00
Costo fijo $ 135,780,430.00
Valor residual $ 1,500,000.00
Inversin $ 150,000,000.00
Tasa de descuento 0.11

Rubros
0

Ingresos $ -

Ventas
Valor residual

Egresos $ 150,000,000.00

Costo fijo
Costo variable
Inversin $ 150,000,000.00

Flujo Neto -$ 150,000,000.00

Indicadores de evaluacin
VAN $ 207,015,702.01
TIR 66%
RB/C= $ 2.38
 FLUJO DE FONDOS
CASO X
$ 688,535.00
$ 1,021.00
$ 645.00

11 %

1 2 3

$ 702,994,235.00 $ 702,994,235.00 $ 702,994,235.00

$ 702,994,235.00 $ 702,994,235.00 $ 702,994,235.00

$ 579,885,505.00 $ 593,463,548.00 $ 608,399,395.30

$ 135,780,430.00 $ 149,358,473.00 $ 164,294,320.30

$ 444,105,075.00 $ 444,105,075.00 $ 444,105,075.00

$ 123,108,730.00 $ 109,530,687.00 $ 94,594,839.70

#DIV/0! + #DIV/0!

#DIV/0!
Autora: Doris Amalia Alba Snchez
Directora curso Matemtica Financiera
Universidad Nacional Abierta y a Distancia UNAD

4 5

$ 702,994,235.00 $ 704,494,235.00

$ 702,994,235.00 $ 702,994,235.00
$ 1,500,000.00

$ 624,828,827.33 $ 642,901,202.56

$ 180,723,752.33 $ 198,796,127.56
$ 444,105,075.00 $ 444,105,075.00

$ 78,165,407.67 $ 61,593,032.44
+ #DIV/0!
Datos Esperado
Volumen de ventas en unidades $ 650,000.00
Precio Unitario $ 1,100.00
Costo Unitario $ 780.00
Costo fijo $ 135,780,430.00
Valor residual $ 1,500,000.00

Inversin $ 150,000,000.00
Tasa de descuento 0.13

Rubros
0

Ingresos $ -

Ventas
Valor residual

Egresos $ 150,000,000.00

Costo fijo
Costo variable
Inversin $ 150,000,000.00

Flujo Neto -$ 150,000,000.00

Indicadores de evaluacin
VAN $ 869,544.86
TIR 13%
RB/C= $ 1
CON EXCEL RB/C= $ 1
 FLUJO DE FONDOS
CASO 3
$ 650,000.00
$ 1,100.00
$ 780.00

$150.000.000,00 tercer ao

13 %

1 2 3

$ 715,000,000.00 $ 715,000,000.00 $ 715,000,000.00

$ 715,000,000.00 $ 715,000,000.00 $ 715,000,000.00

$ 642,780,430.00 $ 642,780,430.00 $ 792,780,430.00

$ 135,780,430.00 $ 135,780,430.00 $ 135,780,430.00

$ 507,000,000.00 $ 507,000,000.00 $ 507,000,000.00
$ 150,000,000.00

$ 72,219,570.00 $ 72,219,570.00 -$ 77,780,430.00

#DIV/0! + #DIV/0!

#DIV/0!
Autora: Doris Amalia Alba Snchez
Directora curso Matemtica Financiera
Universidad Nacional Abierta y a Distancia UNAD

4 5

$ 715,000,000.00 $ 716,500,000.00

$ 715,000,000.00 $ 715,000,000.00
$ 1,500,000.00

$ 642,780,430.00 $ 642,780,430.00

$ 135,780,430.00 $ 135,780,430.00
$ 507,000,000.00 $ 507,000,000.00

$ 72,219,570.00 $ 73,719,570.00
+ #DIV/0!
RELACIN BENEFICIO COSTO

Los beneficios pueden definirse como el valor presente de los flujos netos de caja cuando son positivos
VPB =VF/(1+Ii)n
VPB = $ 72,219,570.00 + $ 72,219,570.00
(1+ 0.13 ) 1 (1+ 0.13 ) 2

VPB = $ 72,219,570.00 + $ 72,219,570.00

( 1.13 ) 1 ( 1.13 ) 2

VPB = $ 72,219,570.00 + $ 72,219,570.00

1.13 1.28

VPB= $ 63,911,123.89 + $ 56,558,516.72

VPB= $ 204,775,284.50

Los costos pueden definirse como el valor presente de los flujos netos de caja cuando son negativos
VPC=VF/(1+Ii)n

VPC= $ 150,000,000.00 + $ 77,780,430.00

(1+ 0.13 ) 3

VPC= $ 150,000,000.00 + $ 77,780,430.00

( 1.13 ) 3

VPC= $ 150,000,000.00 + $ 77,780,430.00

1.44

VPC= $ 150,000,000.00 + $ 53,905,739.63

VPC= $ 203,905,739.63

La relacin Beneficio costo se calcula : B/C

RB/C= 1
+ $ 72,219,570.00 + $ 73,719,570.00
(1+ 0.13 ) 4 (1+ 0.13 ) 5

+ $ 72,219,570.00 + $ 73,719,570.00
( 1.13 ) 4 ( 1.13 ) 5

+ $ 72,219,570.00 + $ 73,719,570.00
1.63 1.84

+ $ 44,293,614.79 + $ 40,012,029.10
 TABLA RESUMEN DE ESCENARIOS PROPUESTOS PARA ESTIMACION DE INDICADORES

Nombres y apellidos integrante del grupo (Diligencie en el cuadro

siguiente el nombre completo de quien comparte la tabla)

Volumen de ventas en
Precio Unitario Costo Unitario VAN
unidades

Caso 1

Caso 2

Caso 3

Caso 4

Caso 5
Caso 6

Caso 7

Caso 8
MACION DE INDICADORES

TIR RB/C TASA DESCUENTO