RGIMEN

GENERAL DE
SUPERVISI
NY
CONTROL DE
EMPRESAS
DEL
SISTEMA
FINACIERO

REGIMEN GENERAL DE
SUPERVISION Y CONTROL DE
EMPRESAS DEL SISTEMA
FINANCIERO
Curso:

DERECHO BANCARIO
Nombre y Apellidos:
Prado Snchez, Marcos Daniel
Ruiz Romn, Maguin Derlis
Huamn Valdez, William
Jimnez Morales, Joel

Docente:
Dr. Raul Quintana
Ciclo:
VI

INDICE

EL SISTEMA FINANCIERO
El Sistema Financiero, es el conjunto de instituciones encargadas de la
circulacin del flujo monetario y cuya tarea principal es canalizar el dinero de
los ahorristas hacia quienes desean hacer inversiones productivas. Las
instituciones que cumplen con este papel se llaman Intermediarios
Financieros o Mercados Financieros. Los medios que utilizan estas
instituciones para facilitar las transferencias de fondos de ahorros a las
unidades productivas se denominan instrumentos financieros.
Sistema Financiero Peruano
El sistema financiero peruano, est regulado por la Ley General del Sistema
Financiero y del Sistema de Seguros y Orgnica de la Superintendencia de
Banca y Seguros, Ley No 26702.
Est conformado por el conjunto de instituciones bancarias, financieras y
dems empresas e instituciones de derecho pblico o de derecho privado
debidamente autorizadas que operan en la intermediacin financiera. Se
entiende por intermediacin financiera a la actividad habitual desarrollada por
empresas e instituciones autorizadas para captar fondos del pblico, bajo
diferentes modalidades y colocarlos en forma de crditos e inversiones.
La ley establece el marco de regulacin y supervisin a que se someten las
empresas que operan en el sistema financiero y de seguros, as como aqullas
que realizan actividades vinculadas o complementarias al objeto social de
dichas personas. No alcanza al Banco Central de Reserva.
En la presente ley, la inversin extranjera en las empresas tiene igual
tratamiento que el capital nacional con la sujecin, es su caso, a los convenios
internacionales sobre la materia
El estado no participa en el sistema financiero nacional, salvo las inversiones
que posee en COFIDE como banco de desarrollo de segundo piso.
Las empresas del sistema financiero pueden sealar libremente las tasas de

inters, comisiones y gastos para sus operaciones activas y pasivas y

servicios. Sin embargo, para el caso de la fijacin de las tasas de inters
debern observar los lmites que para el efecto seale el Banco Central de
Reserva (BCR), excepcionalmente, con arreglo a lo previsto en su ley orgnica.
No alcanza a la actividad de intermediacin financiera.
Las empresas del sistema de seguros determinan libremente las condiciones
de las plizas, sus tarifas y otras comisiones.
La tasa de inters, comisiones, y dems tarifas que cobren las empresas del
sistema financiero y del sistema de seguro, as como las condiciones las
plizas de seguro, deber ser puesta en conocimiento del pblico, de acuerdo
con las normas que establezca la Superintendencia.
Segn el artculo 1243 del Cdigo Civil, establece que la tasa mxima de
inters convencional compensatorio o moratorio, es fijada por el Banco Central
de Reserva. Cualquier exceso sobre la tasa mxima da lugar a la devolucin o
a la imputacin al capital, a voluntad del deudor.
Ahorros
Constituido por el conjunto de depsitos de dinero que, bajo cualquier
modalidad, realizan las personas naturales y jurdicas del pas o del exterior, en
las empresas del sistema financiero peruano. Incluye los depsitos y la
adquisicin de instrumentos representativo de deuda, emitido por las
empresas.
Provisiones
Son los cargos que se deben efectuar todas las empresas que realizan
operaciones sujetas a riesgo crediticio en los estados de prdidas y ganancias.
Las provisiones pueden ser genricas o especficas, segn la calificacin del
crdito.
Las provisiones genricas no deben exceder del uno por ciento de la cartera
normal, salvo situaciones excepcionales
Clasificacin de riesgo de las empresas del sistema financiero
Todas la empresas que capten fondos del pblico deben contar con la
clasificacin de por lo menos dos empresas clasificadoras de riesgo, cada seis

meses. De existir dos clasificaciones diferentes, prevalecer la ms baja.

La superintendencia clasifica a las empresas del sistema financiero de acuerdo
a criterios tcnicos y ponderaciones que son previamente establecidos, como
son la administracin de riesgo, la calidad de las carteras crediticia y
negociable, la solidez patrimonial, la rentabilidad y la eficiencia financiera y de
gestin, y la liquidez.
Secreto bancario
Se encuentra prohibido a las empresas del sistema financiero, as como a sus
directores y trabajadores, suministrar cualquier informacin sobre las
operaciones pasivas con sus clientes, a menos que medie autorizacin escrita
de stos.
Fondo de seguro de depsito
El fondo de seguro de depsito es una persona jurdica de derecho privado de
naturaleza especial regulada por la ley del sistema financiero, las disposiciones
reglamentarias emitidas mediante decreto supremo y su estatuto, que tiene por
objeto proteger a quienes realicen depsitos en las empresas del sistema
financiero.
Se encuentra facultado, para dar cobertura a los depsitos, facilitar la
transferencia de los depsitos y activos de empresas sometidas al rgimen de
intervencin, ejecutar situaciones excepcionales, las medidas dictadas por la
Superintendencia, orientadas al fortalecimiento patrimonial de las empresas del
sistema financiero cuando una empresa miembro del fondo se encuentre
sometida al rgimen de vigilancia.
El monto mximo de cobertura es de S/ 62, 000.000 por persona en cada
empresa, comprendidos los intereses, pudiendo ser reajustado.
Central de riesgos
Est a cargo de la Superintendencia de Banca y Seguros, es un sistema
integrado de registro de riesgo financiero, crediticio, comercial y de seguros,
que cuenta con informacin consolidada y clasificada sobre los deudores de
las empresas.
Toda institucin gremial que cuente con la infraestructura necesaria podr tener

acceso previo convenio con la SBS.

La informacin est disponible a las empresas el sistema financiero y de
seguros, Banco Central de Reserva, de las empresas comerciales y de
cualquier interesado en general, previo pago de las tarifas establecidas
En la central de riesgo se registra, los riesgos de endeudamiento financieros y
crediticios en el pas y en el exterior, los riesgos comerciales en el pas, los
riesgos vinculados con el seguro de crdito y otros riesgos de seguro, dentro
de los lmites que determine la Superintendencia de Banca y Seguros (SBS).
Adicionalmente podr registrarse, las garantas prendaras constituidas a favor
de las empresas del sistema financiero, todo encargo fiduciario que comparte la
transferencia de bienes, con la indicacin de estos ltimos, cualquier otro tipo
de endeudamiento que genere riesgo crediticio adicionales para cualquier
acreedor.
Las personas jurdicas pueden constituir centrales de riesgo privada, con el
objeto de proporcionar al pblico informacin sobre los antecedentes crediticios
de los deudores del sistema financiero y de seguros y sobre todo del uso
indebido del cheque.
Encaje
Las empresas del sistema financiero estn sujetas a encaje de acuerdo a la
naturaleza de las obligaciones o a la naturaleza de sus operaciones, segn lo
determine el BCR.
El encaje mnimo legal es no mayor del nueve por ciento del total de
obligaciones sujetas a encaje.
Los encajes deben estar constituidos por dinero en efectivo, en caja de la
empresa y depsitos en el BCR. La moneda extranjera no puede constituir
encaje de obligaciones nacional ni viceversa.
Riesgo crediticio
Las empresas del sistema financiero cuyos activos y crditos contingentes
ponderados por riesgo excedan el lmite de once veces su patrimonio, debe

depositar todo incremento en el nivel de sus obligaciones sujetas a encaje que

aparezcan en los informes del BCR, en las respectivas monedas, desde el
momento mismo en que el exceso promedio figure en tales informes.
Fideicomiso
Es una relacin jurdica por la cual el fideicomitente transfiere bienes en
fideicomiso a otra persona, denominada fiduciario, para la constitucin de un
patrimonio fideicometido, sujeto al dominio fiduciario de este ltimo y afecto al
cumplimiento de un fin especfico en favor del fideicomitente o un tercero
denominado fideicomisario.
BANCOS DE INVERSION.
Son sociedades annimas que tienen por objeto promover la inversin en
general, tanto en el pas como en el extranjero, actuando sea como
inversionistas directos, sea como intermediarios entre inversionistas y los
empresarios que confronten requerimientos de capital.
Los bancos de inversin slo operan en cartera negociable, afecta a los
diversos riesgos de mercado.
INSTITUCIONES QUE CONFORMAN EL SISTEMA FINANCIERO
1.

Bancos.

2.

Financieras.

3.

Compaas de Seguros.

4.

Administradoras de Fondos de Pensiones.

5.

Banco de la Nacin.

6.

COFIDE.

7.

Bolsa de Valores.

8.

Bolsa de Productos.

9.

Bancos de Inversiones.

10.

Sociedad Nacional de Agentes de Bolsa.

11.

Cajas Rurales de Ahorro y Crdito

12.

Cajas Municipales de Ahorro y Crdito

13.

Cajas Municipales de Crdito Popular

14.

EDPYMES

15.

Cooperativas de Ahorro y Crdito

ENTES REGULADORES Y DE CONTROL DEL SISTEMA FINANCIERO

Banco Central de Reserva del Per (BCR)
Encargado de regular la moneda y el crdito del sistema financiero. Sus
funciones principales son:
a) Propiciar que las tasas de inters de las operaciones del sistema
financiero sean determinadas por la libre competencia, sin exceder las
tasas de inters mximas y mnimas fijadas por l, con el propsito de
regular el mercado.
b) La regulacin de la oferta monetaria.
c) La administracin de las reservas internacionales (RIN).
d) La emisin de billetes y monedas.
Superintendencia de Banca y Seguros (SBS) y Administradora de Fondo
de pensiones
(AFP).
La Superintendencia de Banca y Seguros (SBS), segn dispone la Constitucin
Poltica del Per y las ltimas normas legales, tiene a su cargo el control de las

empresas bancarias, de seguros, Administradoras de Fondos de Pensiones

(AFP) y de todas aquellas otras que reciban depsitos del pblico o que
realicen operaciones conexas o similares.
La (SBS) es una institucin con autonoma funcional, econmica y
administrativa, y con personera de derecho pblico, su mbito de accin,
funcionamiento y atribuciones estn establecidos en la Ley N 26702 Ley
General del Sistema Financiero y del Sistema de Seguros y Orgnica de la
Superintendencia de Banca y Seguros.
Uno de los propsitos de la SBS es brindar al sistema productivo un adecuado
entorno financiero que le permita desarrollar sus actividades. Por ello propicia
que el financiamiento est al alcance de todas las personas naturales y
jurdicas, especialmente aquellas que comprenden a la pequea y micro
empresas.
Finalidad
A la SBS le corresponde defender los intereses del pblico, cautelando la
solidez econmica y financiera de las personas naturales y jurdicas sujetas a
su control velando por que se cumplan las normas legales, reglamentarias y
estatutarias que las rigen; ejerciendo para ello el ms amplio control de todas
sus operaciones y negocios y denunciando penalmente la existencia de
personas naturales y jurdicas que, sin la debida autorizacin ejerzan las
actividades sealadas en la presente ley, procediendo a la clausura de sus
locales y, en su caso, solicitando la disolucin y liquidacin del infractor.
Objetivos
a) Promover e implementar nuevos mecanismos de intermediacin,
adecuando criterios internacionalmente exigidos para una sana
administracin financiera y orientados a lograr el desarrollo de los
diversos sectores econmicos del pas
b) Fomentar la competitividad y eficiencia de las instituciones financieras y de
seguros.
c) Garantizar el crecimiento de los sistemas financieros y de Seguros con
instrumentos que permitan cautelar los ahorros del pblico.
d) Mejorar el sistema integrado en la Administracin de la informacin

sobre el registro de riesgos financieros, crediticios, comerciales y de

seguros denominado Central de Riesgos.
e) Fortalecer y consolidar la SBS como rgano rector y supervisor de los
sistemas financieros y de seguros
Comisin Nacional Supervisora de Empresas y Valores (CONASEV)
Es una institucin pblica del sector economa y finanzas cuya finalidad es
promover el mercado de valores, velar por el adecuado manejo de las
empresas y normar la contabilidad de las mismas. Tiene personera jurdica de
derecho pblico y goza de autonoma funcional, administrativa y econmica.
Es una institucin pblica del sector economa y finanzas. Fue creada
formalmente el 28 de mayo de 1968, habiendo iniciado sus funciones el 02 de
junio de 1970, a partir de la promulgacin del Decreto Ley N 18302.
Actualmente se rige por su Ley Orgnica, Decreto Ley N 26126 publicada el
30 de diciembre de 1992, la cual establece que, la Comisin Nacional
Supervisora de Empresas y Valores, CONASEV, cuya finalidad es promover el
mercado de valores, velar por el adecuado manejo de las
empresas y normar la contabilidad de las mismas. Tiene personera jurdica de
derecho pblico interno y goza de autonoma funcional, administrativa y
econmica.
Funciones
a) Estudiar, promover y reglamentar el mercado de valores y controlar a las
personas naturales y jurdicas que intervienen en dicho mercado.
b) Supervisar a las personas jurdicas organizadas de acuerdo a la Ley
general de Sociedades y a las sucursales de empresas extranjeras que se
hallen dentro de los lmites que la propia comisin fije, as como a las
cooperativas.
c) Reglamentar y controlar las actividades de las empresas administradoras de
fondos colectivos.
d) Velar por la transparencia de los mercados de valores, la correcta formacin
de los precios en ellos y la proteccin de los inversionistas, procurando la
difusin de toda la informacin necesaria para tales propsitos.
e) Absolver las consultas e investigar las denuncias o reclamaciones que

formulen los accionistas, inversionistas u otros interesados sobre materias

de su competencia, sealando los requisitos que debe satisfacer para ello.
f) Formar y difundir la estadstica nacional de valores.
g) Participar en organismos internacionales vinculados a materias de su
competencia y celebrar convenios con ellos y con entidades reguladoras
de los mercados de valores de otros pases.
h) Llevar el Registro Pblico de valores e intermediarios.
i) Supervisar el cumplimiento de la Ley General de Sociedades por las
sociedades annimas
abiertas a que hace referencia el Captulo III del Ttulo IX del Decreto,
Legislativo N 755, derogado el 21 de octubre de 1996 por el D. L. No 861,
segn reza su decimotercera disposicin final.
j) Normar y controlar las actividades de los fondos mutuos de inversin en
valores y de las sociedades administradoras.
k) Controlar el cumplimiento de la normatividad contable por las personas
naturales o jurdicas a las que supervise, reglamentando la presentacin
de sus estados financieros
l) Vigilar la actuacin de las sociedades de auditorias designadas por las
personas naturales o jurdicas sometidas a su supervisin, impartirles
normas sobre el contenido de sus dictmenes y requerirles cualquier
informacin o antecedentes relativos al cumplimiento de sus funciones.
m) Requerir de las reparticiones pblicas y entidades estatales los informes
que considere necesarios; y, a controlar los servicios de peritos y
tcnicos.
Rgimen econmico y financiero:
Los gastos de funcionamiento de CONASEV se cubren con las contribuciones
que cobra por los estados financieros ajustados, sin exceder el 0.05% de dicho
monto.
Tratndose de empresas administradoras de fondo colectivos, en proporcin al
monto que stas recauden por cuotas de administracin y de inscripcin, sin
exceder el dos por ciento de las cantidades.
Tratndose de empresas sujetas a evaluacin econmica anual mediante la
presentacin de sus estados financieros, en proporcin a sus activos, sin

exceder el 0.05% del valor menor que resulte entre los activos o los ingresos
brutos, segn estados financieros ajustados.
Tambin constituyen ingresos de CONASEV los recursos que perciba por la
venta de las publicaciones que efecte, las donaciones que reciba, y las
transferencias, que pudiera acordarle el Tesoro Pblico.
Los recursos que se generen por los servicios que presta la Comisin
constituyen ingresos propios, los que sern utilizados para financiar su
presupuesto.

RELACIONES ENTRE DEMANDANTES Y OFERTANTES DE FONDOS

Instituciones Financieras y Mercados Financieros

INSTITUCIONES FINANCIERAS
Conocidas como intermediarios financieros. Los intermediarios financieros
captan los ahorros y efectan prstamos o llevan a cabo inversiones de los
demandantes a cambio de pago de intereses o dividendos.
La transferencia de capital entre ahorristas y aquellos que lo necesitan, se da
de cuatro diferentes formas:
1. Transferencias directas de dinero y valores.
2. Transferencias a travs de corredores de bolsa, como por ejemplo Merry
Lynch, J.P. Morgan, quienes actan como intermediarios y facilitan la
emisin de valores.
3. Transferencias a travs de intermediarios financieros, como Bancos, etc.
quienes obtienen fondos de los ahorristas y emiten sus propios valores
como un intercambio. Los intermediarios literalmente transforman el
dinero del capital de una forma a otra, lo cual incrementa generalmente
la eficiencia del mercado.
4. Administracin de carteras de otros participantes del mercado.
MERCADOS FINANCIEROS
Estos mercados existen cada vez que una transaccin financiera se efecta.
Es donde se intercambian activos financieros. Las empresas, como los

individuos y el gobierno, frecuentemente necesitan obtener capital. Por otro

lado algunos individuos como empresas cuentan con ingresos, los cuales
muchas veces son mayores a sus gastos corrientes, por lo tanto, los fondos
pueden ser invertidos.
Cada mercado opera con algn tipo de valores, sirve a diferentes tipos de
clientes, opera en diferentes lugares del pas.
El mercado de capitales es un mercado de largo plazo.
Algunos tipos de mercados son:
Mercado de Activos Fsicos y Mercado de Activos Financieros
El Mercado de Activos Fsicos es llamado tambin mercado tangible o de
activos reales (autos, computadoras, trigo, edificio, etc.). Los mercados de
activos financieros son acciones, bonos, letras hipotecarias, etc.
Spot Market y Mercado de Futuros
Estos trminos se refieren el primero a cuando los activos son comprados o
vendidos al instante o dentro de pocos das. Y segundo cuando el envo se
efecta a plazos futuros de seis meses o un ao.

Mercado de Dinero
Son definidos como mercados de corto tiempo, menos de un ao. El mercado
de dinero de Nueva York es el ms grande y est dominado por los bancos
ms grandes de Norteamrica; algunas
sucursales de bancos extranjeros de Londres, Pars, Tokio, son los mayores
centros de mercado de dinero.
Creados por una relacin intangible entre ofertantes y demandantes negocian
con fondos de corto plazo.
Existen porque ciertos individuos, empresas, gobiernos e intermediarios
financieros cuentan con fondos ociosos temporalmente y desean colocarlos en
algn tipo de activo lquido o algn instrumento que genere inters a corto
plazo.

a. Muchas operaciones son efectuados por Brokers.

b. Otras son efectuados por telfono.
Mercado de Capitales
Son definidos como mercados de largo plazo y de acciones corporativas. La
Bolsa de Valores de Nueva York, quien maneja los bonos y acciones de las
empresas ms grandes de Norteamrica, es el primer ejemplo de un mercado
de capital. Los bonos y acciones de empresas ms pequeas son manejados
en otro segmento del mercado de capitales.
Estos mercados son creados por un nmero de instituciones y contratos que
permiten a los ofertantes y demandantes efectuar transacciones a largo plazo.
a. Son necesarios porque permiten que existan recursos para el
crecimiento de la economa.
Caso: Obtener fondos para expansin, a travs de los ahorristas.
b. La diferencia con el mercado de dinero es que uno provee fondos
permanentes a largo plazo y el otro a corto plazo.
c. La columna vertebral del Mercado de Capitales es la Bolsa de Valores.

Conclusiones.El nivel de desarrollo alcanzado por el sistema financiero de un pas est en

funcin del grado de autofinanciacin, pues en la medida en que sea menor,
dada una cifra de ahorro total, mayor ser la participacin de la suma de la
intermediacin financiera y de la contratacin directa de ttulos en la inversin.
Por otro lado, la importancia relativa de los intermediarios financieros ser
mayor, en tanto que la colocacin directa de ttulos de deuda entre los
oferentes de fondos sea menor. Finalmente, la creacin de medios de pago
(ceteris paribus) y la participacin de los bancos en la oferta monetaria ser
mayor, en la medida en que las entidades bancarias sean ms importantes que
el resto de intermediarios financieros.
El intercambio de los activos financieros entre las instituciones tiene lugar en
los mercados financieros, si bien su existencia no es condicin necesaria para
que ste se produzca. Instrumentos e intermediarios financieros, junto con los
mercados en los que tienen lugar los intercambios de los activos financieros,
constituyen lo que denominamos sistema financiero, cuyo estudio se refiere al
anlisis de aquellas vas o canales por los que pas a el ahorro para su
conversin en inversin, desde las unidades de gasto con supervit hasta las
unida des de inversin deficitarias.

Todo sistema financiero debe lograr la consecucin de tres objetivos, y el

grado o medida en que stos se alcancen constituye el reflejo de su eficacia:
El fomento del ahorro privado, como fuente bsica de los recursos de que se
ha de nutrir su funcionamiento, facilitando que se mantenga con las mayores
garantas posibles.
Una asignacin eficaz de los recursos financieros escasos, es decir, que todas
las necesidades sean satisfechas ptimamente, y los activos sean adquiridos
por los mejores ahorradores posibles; todo ello adecuando perfiles tanto en
plazos como en costes, para poder alcanzar un cmulo del capital existente en
una economa de la forma ms eficaz posible.
Actuar con la flexibilidad suficiente para que instituciones, instrumentos y
mercados se adapten a los cambios precisos y obtener los dos primeros
objetivos, contribuyendo al logro de la estabilidad monetaria y financiera y
permitiendo el desarrollo de la poltica monetaria.
Los intermediarios financieros son aquellas instituciones que actan en un
sistema financiero como mediadores, poniendo en contacto a los prestamistas
y prestatarios ltimos de una economa, siendo ste el eje central de su
actividad y la justificacin de su existencia, por lo que siempre estarn en
condiciones de recibir los fondos que en ellos se vayan a depositar a los tipos
de inters establecidos. Adems, estas instituciones tambin se dedican a la
prestacin de servicios al resto de los agentes econmicos, producindose as
un doble enlace entre las empresas o instituciones financieras y las que no lo
son. Estas instituciones son simples mediadoras en el sentido de que operan
asumiendo riesgo, puesto que en el ejercicio de su actividad han de generar un
valor econmico y un beneficio que compense los riesgos a los que estn
expuestas o que han asumido.
Desde un punto de vista institucional, en el sistema financiero Peruano
podemos establecer en la actualidad tres actividad diferenciadas, a saber,
rea crediticia, rea de valores y rea de seguro Podemos establecer
diferencias entre estos tres sistemas basndonos tanto en el tipo de empresas
que principalmente acta en cada uno, como en la distinta naturaleza de las
principales operaciones que realizan. Los Tipos de intermediario en el Per
son:

Bancos
Financieras
Cajas Municipales de Ahorro y Crdito Cajas Rurales de Ahorro y Crdito
EDPYMEs
Cooperativas de Ahorro y Crdito Empresas de Arrendamiento Financiero
Empresas Afianzadoras y de Garanta
La Banca es la empresa mercantil que tiene por objeto la mediacin en las
operaciones sobre dinero y ttulos.. El instrumento bsico con que operan los
bancos lo constituye el crdito bancario, que permite poner en manos de los
inversores los recursos ahorrados captados por el banco, siendo adems ser
capaces de crear dinero mediante el proceso de generar depsitos derivados.
Otra funcin importante de los bancos la constituye la denominada
intermediacin financiera, administracin de capitales, valores, etc.
En la gestin bancaria el mayor o menor plazo concedido a las operaciones de
activo afecta a la liquidez, las garantas exigidas repercuten sobre la seguridad
y el mayor o menor tipo de inters acta sobre la rentabilidad. Por lo tanto, la
problemtica fundamental del negocio bancario gira sobre estos tres pilares
bsicos, es decir, armonizar adecuadamente los objetivos de rentabilidad,
seguridad y liquidez

Webliografia.http://www.gestiopolis.com/canales5/fin/sistefinan.htm
http://konkretoypunto.blogspot.com/2009/04/el-sistema-financiero-peruano.html
http://www.sbs.gob.pe
http://www.minedu.gob.pe (Ministerio de Educacin)