PRUEBA DE LA CAUSA DE LOS TITULOS DE CREDITO EN LOS CONCURSOS.

EVOLUCION JURISPRUDENCIAL
Por Horacio Roitman y Jos Antonio Di Tullio
Sumario: 1. Rgimen anterior a los Plenarios. 2. Vigencia de los plenarios Translnea
y Difry. Fundamento. 3. Flexibilizacin jurisprudencial. El caso Lajst. 4. Carga de la
prueba. 5. Certificado de saldo deudor de cuenta corriente bancaria. 6. Situacin del
aval. 7. Conclusiones.

1. Rgimen anterior a los Plenarios.

En vigencia la ley 19.551 y con anterioridad a la doctrina plenaria, coexistan dos situaciones claramente
contrapuestas, que provocaban una absoluta disparidad de criterios de nuestros Tribunales, a la hora de admitir en el pasivo
concursal crditos fundados en ttulos cambiarios.
Una postura jurisprudencial defenda enfticamente los rasgos tpicos de los documentos cartulares. Partan de la base
del respeto a ultranza de los principios de abstraccin, literalidad, autonoma, completividad, que dominan el derecho
cambiario y en consecuencia no encontraban necesario exigirle al acreedor que justificara la causa 1 de su crdito instrumentado
en un pagar, cheque o letra de cambio2.
Otra posicin3, en cambio, sostena que los atributos cambiarios mencionados correspondan a otro mbito de
discusin, como los son las acciones cambiarias o ejecutivas, pero siempre referidas a procesos singulares, y que en un proceso
concursal, por los caracteres que presenta la etapa de verificacin de crditos, (un procedimiento de conocimiento pleno),
deban aportarse todos los elementos que demostraran con total seguridad la calidad de acreedor de aquel que se insinuaba al
pasivo concursal sobre la base de un ttulo cambiario4 .
A los efectos de cumplimentar los recaudos exigidos en su momento por el art. 33 de la ley 19.551, la ley requera
slo la indicacin de la causa del crdito que se pretenda verificar en el concurso preventivo o en la quiebra.
Siguiendo a pie juntillas lo dispuesto en la norma, bastaba nicamente la presentacin del documento, la indicacin de
la presunta causa, su exhibicin ante el sndico y con fundamento en los principios cambiarios ( abstraccin, autonoma, etc) se
descontaba el seguro reconocimiento del crdito que emanaba del ttulo, y su inclusin en el pasivo concursal.
Esta situacin provoc la creacin de crditos inexistentes, que se inventaran acreedores que no eran autnticos, y el
sobredimensionamiento ilegtimo del pasivo concursal, mediando acuerdos fraudulentos entre concursado o fallido y supuesto
acreedor. Esta conducta se manifestaba a travs de la emisin de documentos sin causa real, con el objeto de conseguir sumar
acredores ficticios, a fin de lograr los votos necesarios en la junta para la obtencin del acuerdo preventivo.
Publicado en Revista de Derecho Privado y Comunitario n14 (Prueba-II), Rubinzal-Culzoni, Santa Fe, 1997, pg.221.
1

La causa entendida de acuerdo al art. 499 C.C. y que segn definicin de SEGOVIA: "es el hecho, acto o relacin jurdica que engendra y
sirve de fundamento a la obligacin y que como tal constituye el ttulo de ella", cit. por BELLUSCIO, Augusto y ZANNONI, Eduardo: Cdigo
Civil, comentado, tomo 2, Astrea, Bs.As., 1993, comentario al art. 499 CC. A decir de MONTESI: "la razn econmico jurdica que determin la
obligacin y que se objetiv en la relacin jurdica cartular que vincula a las partes" en El problema de la causa en el plenario Translnea SA c.
Electrodine SA, nota a fallo, RDCO, 1981-331. "
2

"A los fines de la verificacin de crditos, es innecesario justificar el origen y la causa de la deuda documentada en pagars, en virtud de la
autonoma, literalidad y completividad de la deuda en ellos documentada", C m. Nac. Com., sala A, 2-3-73, ED, 48-466, cit. por MAFFIA,
Osvaldo J.: Los ttulos valores en el proceso de insinuacin al pasivo falimentario, ED, 66-685. En doctrina CAMARA: El concurso preventivo y
la quiebra, vol. I, Depalma, Bs.As., 1978, pg. 665 y sgtes.
3

MAFFIA comienza sosteniendo que existen dos mbitos diferentes el singular y el colectivo, respaldando la preeminencia de los rasgos
caracterizantes del proceso de verificacin de crditos concursal "...los privilegios del ttulo cambiario (literalidad, abstraccin, autonoma,
completividad) slo cuentan en el juicio individual, tpicamente en el ejecutivo... no habiendo razn atendible, ni disposicin legal que permitan
trasladar al proceso de verificacin los privilegios del acreedor cambiario en punto a defensas..." MAFFIA : Los ttulos valores ..., ob. cit., ED,
66-685. La jurisprudencia tambin acompa la distincin del autor anterior: la verificacin pedida en el concurso mercantil no puede ser
considerada cual una ejecucin cambiaria o prendaria por cuanto frente a la masa de acreedores es una verdadera accin causal de derecho
comn, a punto tal que la sentencia de verificacin hace cosa juzgada en sentido material. C.N.Com., sala A, 6/7/1984. E.D. 110-571.
4

El pedido de verificacin constituye un verdadero proceso de conocimiento pleno por lo que el acreedor debe acreditar los extremos f cticos
de su pretensin y su congruencia con las normas jurdicas invocadas (en el caso se rechaza la accin instaurada por no haverse probado la
causa de la obligacin. La simple circunstancia del libramiento de ttulos de crdito no autoriza a tener por satisfechos los extremos
indispensables para el progreso de la verificacin. Su inclusin dentro de los ttulos que tren aparejada ejecucin resulta idnea para ser
invocada en la ejecucin individual, no en la colectiva, para la que rigen principios distintos, C m. Nac. Com., sala B, 6-12-74, "Schulz, Elena A.,
c. Realtor SA, quiebra", LL, 1975-A-692. En idntico sentido: En el proceso de verificacin de crditos, la sola circunstancia de poseerse un
ttulo circulatorio contra el fallido, sin que ningn otro elemento demostrativo coadyuve a probar su legitimidad (constancias de libros de
comercio, contraprestaciones, etc.) no es suficiente para ser acogido como legtimo en condiciones iguales a cuando se trata de una ejecucin
singular. Ello es as porque existen diferencias entre proceso colectivo y proceso singular, tanto en sus premisas como en sus consecuencias,
C m. Nac. Com., sala C, 5-12-74, LL, 1975-A-792, sum. 32.190.

2. Vigencia de los plenarios Translnea y Difry. Fundamento.

Atendiendo a esta realidad e intentando otorgar uniformidad a la jurisprudencia 5 es que se dictaron los fallos plenarios
"Translnea SA"6 respecto de los crditos instrumentados en pagars y "Difry SA"7 en relacin a los cheques.
Los plenarios de la Cmara Nacional de Apelaciones en lo Comercial establecieron para el portador de un ttulo
abstracto la ineludible carga de acreditar la causa de la obligacin, es decir, las circunstancias determinantes que motivaron el
acto cambiario del concursado.
La intencin de la reunin de los camaristas fue aventar el riesgo que implicaba una connivencia dolosa entre el
acreedor y el librador del cheque o el pagar en situacin de concurso8, en perjuicio evidente de los dems acreedores.
En cumplimiento de este objetivo es que se atenu la prerrogativa de que gozan los ttulos cambiarios. En el proceso
concursal, los principios de abstraccin, autonoma y completividad ceden ante la necesidad de probar la veracidad de los
crditos fundados en ttulos valores 9; pero es de destacar que este criterio que impuso la doctrina plenaria, slo es aplicable a
los supuestos de incidentes de verificacin tarda y los de revisin, debido a que la propia naturaleza de los incidentes permite
una amplitud de posibilidad probatoria acabada. Adems es preciso tener en cuenta que los plenarios se dictaron en sendos
incidentes de verificacin tarda10, por lo que mal podra, extenderse este criterio a las solicitudes de verificacin tempestiva11.
Existe un mayor rigor de la prueba en los incidentes, de eso no hay dudas, el rigor de la carga de la prueba es distinto
en el pedido de verificacin formulado de acuerdo al artculo 32 LCQ, en que basta acompaar los ttulos justificativos
indicando la causa de la obligacin y las referencias que permitan al sndico efectuar la pertinente constatacin, que lo
requerido en el caso de la verificacin tarda o la revisin del art. 37 LCQ, invocando el artculo 280 LCQ, donde se deben
aportar todos los elementos para probar la legitimidad del crdito invocado 12.
3. Flexibilizacin jurisprudencial. El caso Lajst.
La doctrina establecida por la Cmara Nacional de Apelaciones en lo Comercial de la Capital Federal, fue
estrictamente respetada por todos los tribunales del pas, que rigurosamente exigieron sin excepcin alguna a los acreedores la

GALINDEZ, Oscar A.: Verificacin de crditos, Astrea, Bs.As., 1990, pg. 113.

Cm Nac. Com., en pleno, 26-12-79, "Translnea SA c. Electrodiniz SA", "El solicitante de verificacin en concurso con fundamento en pagars
con firma atribuida al fallido debe declarar y probar la causa, entendidas por tal las circunstancias determinantes del acto cambiario del
concursado, si el portador fuese su beneficiario inmediato, o las determinantes de la adquisicin del ttulo por ese portador de no existir tal
inmediatez", LL, 1980-A-332; ED, 86-520; RDCO, 1981-295 con nota de MONTESI, Vctor: El problema de la causa... ob. cit., p g. 295 y sgtes.
7

Cm. Nac. Com., en pleno, 19-6-80, "Difry SRL, quiebra", "El solicitante de verificacin en concurso, con fundamento en un cheque, debe
declarar y probar la causa, entendidas por tal, las circunstancias determinantes del libramiento por el concursado, si el portador fuere su
beneficiario inmediato, o las determinantes de la adquisicin del ttulo por ese portador, de no existir tal inmediatez", LL, 1980-C-78; ED, 88583; JA, 1980-III-169.
8

MARTORELL, Ernesto Eduardo: Cuando fueron dictados los fallos plenarios una preocupacin quitaba el sueo a nuestros jueces: Evitar el
concilium fraudis entre los deudores inescrupulosos y algunos acreedores reales o inventados, en Concursos: Se acenta la tendencia de
aplicar con suma cautela la doctrina de los plenarios Translnea y Difry, LL, 1991-A-495. BOSCH, Fernando M.: La causa del crdito del
acreedor concursal y la interpretacin del plenario, LL, 1987-C-186.Cm. Nac. Com., sala C, 29-6-84, Peters SA, cit. por AMADEO, Jos Luis:
Verificacin de pagar y cheque: prueba de la causa, LL, 1984-D-733.
9

A travs de su aplicacin, se pretendi dejar sin efecto, o cuanto menos morigerar severamente algunos de los principios cambiarios
tradicionales, como por ejemplo el de la abstraccin, tras el cual podan enmascararse maniobras fraudulentas, que terminaban convirtiendo al
concurso en un medio para convalidar ilcitos, MARTORELL, Ernesto E.: Concursos: se acenta la tendencia...ob. cit., p g. 494. ESCUTI, en
cambio sostiene que los ttulos cambiarios siempren son abstractos y en ningn caso pierden tal carcter, ni siquiera en el procedimiento de
verificacin de crditos, en Ttulos de Crdito, Astrea, Bs.As., 1988, pg. 374, esta posicin es la que sustent el maestro CAMARA, Hctor en
La letra de cambio y el pagar se transforman en simple quirgrafo para la admisin al pasivo concursal?, en Homenaje al Profesor Dr.
Rodolfo O. Fontanarrosa, pg. 72, cit. por Escuti, pg. 374. La Cm. Nac. Com., sala D, 6-2-81, en Ca. Argentina de Televisin SA, , dijo al
respecto: frente a la situacin concursal, el rigor cambiario se diluye para trascender al plano puramente creditorio, en AMADEO, Jos Luis:
recopilacin de jurisprudencia, LL, 1984-D-734.
10

GALINDEZ, Oscar, en su magnfica obra Verificacin de crditos, expresa su pensamiento que corresponde a la tesis de alcance restrictivo,
a la que adherimos, pg. 115.
11

En contra TONON, Antonio: Derecho Concursal, tomo I, pg. 256 y FUSARO, Bertelio: Concursos, pg. 111, cit. por GALINDEZ, Oscar: ob.
cit., pg. 115: estos autores sostienen que los fallos plenarios son aplicables tambin a la verificacin tempestiva.
12

Cm. Civ. y Com., Ro Cuarto "Carbonari, Carlos y otros, s/ quiebra", 20-8-91, en Revista de Derecho Privado y Comunitario N 1 Compendio
de jurisprudencia en materia de concursos, pg. 384, tambin de la misma Cmara en fallo del 28/10/88, JA, 28-6-89. Entre los autores
MAFFIA, Osvaldo J.: Verificacin de crditos, Bs.As., Depalma 1989. TRUFFAT, Edgardo D.: Cuestionamiento inidneo del deudor ante el
pedido verificatorio basado en un cartular (un paso ms para la polmica), LL, 1992-A-325.

prueba de la causa de sus crditos fundados en cheques y pagars, 13 trasladando tal exigencia a las letras de cambio14 . En esta
lnea, se rechazaban solicitudes de verificacin, si no existan los respectivos asientos en los libros de comercio que sirvieran
como indicios de la realizacin de la operacin; las declaraciones testimoniales eran irrelevantes 15; la sentencia de remate
recada en juicio ejecutivo no probaba la causa16.
Poco tiempo despus, la evolucin jurisprudencial fue revelando que en la prctica se observaban situaciones
claramente injustas, ya que muchos acreedores autnticos (portadores de ttulos abstractos) vean frustradas sus posibilidades
de hacer ingresar al pasivo concursal sus crditos en razn de las operaciones que realizaban con el concursado slo se
instrumentaban a travs de los documentos cambiarios, no disponiendo de otro elemento probatorio de la causa que generaba
tal obligacin.
Esta circunstancia que provocaba una virtual licuacin de los pasivos reales, se verific principalmente en las
operaciones conocidas como mesas de dinero. En estos casos, la facilitacin de dinero a prstamo, se documentaba mediante
los ttulos conocidos, pagars o cheques y en la etapa verificatoria era insuficiente para acreditar la causa, siguiendo el rgido
criterio sentado en los plenarios, de manera que quedaban fuera del pasivo, perjudicando notablemente a dichos prestamistas y
generando un evidente enriquecimiento ilcito del concursado.
Este efecto no querido por los Plenarios 17, posibilit la casi inmediata reaccin jurisprudencial flexibilizando la
postura extrema. El Caso Lajst 18 constituy el punto de inflexin, a partir del cual, se establecieron lmites precisos a la
interpretacin plenaria.
En dicho precedente se determin que "la presentacin de un cheque por el insinuante de un crdito en el proceso
concursal del fallido, que operaba a travs de mesas de dinero, si bien impona al primero la carga de indicar, exponer y
acreditar la causa determinante del acto cambiario del fallido, esa modalidad configura al menos un principio de prueba por
escrito que posibilita formar conviccin al tribunal en el sentido de una verdica y legtima operacin en funcin de la cual el
verificante resulta tenedor del documento en que se basa su reclamo.
En el caso, del informe producido por la sindicatura se desprenda que el crdito invocado por el verificante reconoca
su origen en un cheque librado por el fallido en pago de operaciones de crdito, habiendo reconocido el fallido que su actividad
13

En Crdoba, por ejemplo el respeto de la doctrina plenaria es riguroso y unnime: Es indudable que luego del plenario dictado en Translnea,
el solicitante de la verificacin en un concurso, con fundamentos en pagars con firmas atribuidas al fallido, debe declarar y probar la causa
determinante del acto cambiario, Cm. Civ y Com., 2 Nominacin, Crdoba, 30/2/90, "Aguilera Luis revisin en F. y H. Polzoni y Ca. SRL, s/
quiebra pedida", Actualmente debe considerarse insostenible que la sola invocacin de la causa de la obligacin sea suficiente para cubrir la
exigencia del art. 33, ya sea en la insinuacin tempestiva ante el sndico como en la verificacin tarda o en el incidente de revisin que
contempla el art. 38 de la ley 19.551. Para obtener la verificacin el acreedor debe, no slo indicar sino tambin probar la causa de la
obligacin cuyo reconocimiento persigue, Cm. Civ y Com., 3 Nominacin, Crdoba, 19/8/92, "Ronen Argentina SACIFI, incidente de revisin
del crdito de Canciani Angel V.", L.L.Cba, 1996-535, actualizacin de jurisprudencia, elaborada por la relatora de informtica jurdica del
Superior Tribunal de Justicia de Crdoba. En la Provincia de Buenos Aires tuvo la misma adhesin: La simple circunstancia del libramiento de
ttulos de crdito, no autoriza a tener por satisfechos los extremos indispensables para el progreso de la accin por verificacin y su inclusin
dentro de los ttulos que traen aparejada ejecucin resulta idnea nicamente para ser invocada en la ejecucin individual, pero no en la
ejecucin colectiva donde rigen principios distintos, CApel. CC Dolores, 15-9-82, AMADEO: ob. cit. pg. 737. En Santa Fe, se dijo
recientemente: El solicitante de verificacin en un concurso, con fundamento en pagar con firma atribuible al fallido, debe declarar y probar la
causa, entendida por tal las circunstancias determinantes del acto cambiario del concursado si el portador fuese su beneficiario inmediato.
Los ttulos de crditos en los concursos no son predicados propter rem, que acompaan vicariamente al documento para sostener que, vaya
donde vaya llevar consigo estos atributos, entonces, no solamente el acreedor que se insine al pasivo concursal debe indicar la causa de su
crdito sino asimismo alegar y proponer elementos de juicio para que el sndico compruebe la autenticidad de su crdito respecto de la
sentencia de quiebra, C. Civ. y C. Santa Fe, Sala 2 , 18-9-95, "Inc. de verif. tarda de crdito, promovido por Octavio Gardini en Benvenutti,
Adolfo A., quiebra", Revista de Derecho Privado y Comunitario, N 13 (Prueba I), recopilacin de jurisprudencia: Concursos, pg. 410.
14

No procede la verificacin solicitada por la libradora de una letra de cambio, si no se prob la causa de su emisin, conforme la doctrina
plenaria Translnea SA c. Electrodiniz SA, pues tratndose de una venta internacional, si bien puede tenerse por cierta la existencia de la
misma, falta acreditar las condiciones en que se formaliz la importacin, existencia de crdito documentado irrevocable u otra modalidad que
permitiera determinar la causa del libramiento de la letra, Cm. Nac. Com., sala B, 11-11-83, Petracca e Hijos s/ inc. de verif. de crditos por
Balfour Williamson Colt. Ltda, LL, 1984-B-112.
15

Cm. Nac. Com., sala B, 22-6-82, sum. 15. Cm. Nac. Com., sala B, 29-8-83, AMADEO, Jos: ob. cit. sum. 16;

16

El real titulo del peticionante de verificacin en un concurso con base en un ttulo de crdito, es el titulo y no la sentencia de remate, ya que
esta simplemente le reconoci habilidad ejecutiva, pero no declar derecho alguno del ejecutante; por ende quien pretenda probar un crdito
mediante el testimonio de una sentencia ejecutiva debe invocar su causa, C.N.Com., sala D, 8/1/1988. E.D. 132-178: El pedido de verificacin
de un crdito con causa en la sentencia dictada en la ejecucin de cheques que tramit contra el concursado con anterioridad a la apertura del
concurso, no justifica la causa del crdito en tanto sta debe estar referida a las circunstancias determinantes del acto cambiario que se
atribuye al concursado, cuando el acreedor aparezca como su contraparte inmediata. C.N.Com., sala E, 25/2/1988. E.D. 132-175.
17

La finalidad de los plenarios fue evitar el concierto fraudulento entre el presunto acreedor y el concursado, depurando el pasivo aparente de
los acreedores irreales, en proteccin de los acreedores verdaderos. Pero en modo alguno, esa doctrina judicial plenaria ha podido tener en
miras desproteger el inters del crdito -principio inspirador de la ley concursal- ni licuar los pasivos reales mediante la combinacin de una
actitud facilista de los sndicos sumada a la dogmtica aplicacin de una regla, tambin de origen judicial, que nunca busc proteger al
concursado sino, por el contrario, a sus acreedores. Cm. Civ y Com Rosario, sala 1 , 10-11-89, "Mul, Gabriel s/ quiebra, incidente de revisin
por Tommasi, Trinidad, Revista de Derecho Privado y Comunitario, N 3, pg. 425.
18

Cm. Nac. Com., sala E, 22-8-86, "Lajst, Julio, quiebra s/ incidente de impugnacin de crdito por Lpez Yaez, Juan", LL, 1986-E-67. Este
fallo tuvo como principal importancia ser el precursor de todos aquellos que comenzaron a mitigar los efectos de la rigurosa aplicacin de los
plenarios.

consista en las operaciones de crdito realizados mediante la modalidad conocida como mesa de dinero 19, desconociendo
incluso el monto real a que ascenda su pasivo a la fecha de la presentacin en propia quiebra, por efecto de la dimensin que
tom su negocio, que escap a su propio control".
Este caso pone de manifiesto que se trata de evitar por todos los medios, la existencia de un concilium fraudis entre el
presunto acreedor y el concursado. Descartada entonces la posibilidad de connivencia fraudulenta , y con una adecuada
justificacin del crdito, no hay razn para extremar los recaudos hasta el lmite de exigir una prueba puntual y definitiva del
negocio fundamental, pues a los fines de la verificacin basta una justificacin mnima ajustada a las circunstancias 20.
En la interpretacin ms flexible constatada en innumerables casos, se sostiene con acierto, que exigir una prueba
acabada y contundente de la relacin fundamental del ttulo de crdito y las circunstancias determinantes del acto cambiario,
esterilizara prcticamente toda pretensin verificatoria fundada en ttulos abstractos 21.
Tambin se sostiene que si la concursada no ha negado el libramiento de los documentos, ni explicado
convincentemente por qu los mismos no justificaban la verificacin intentada, es de presumir que estas firmas tuvieron causa
y que su autor las conoce22.
No puede el firmante de los documentos invocar falta de explicacin o demostracin de la causa. Podr sostener la
invalidez de la obligacin sustentando adecuadamente sus dichos, pero no esgrimir la omisin del verificante de acreditar la
causa23.
Siguiendo con la tesitura de mitigar la rigurosidad plenaria, algunos pronunciamientos exigen al acreedor, adems del
requisito de indicar la causa (art. 32 LCQ) una razonable complementacin probatoria, cuando el origen causal es seriamente
controvertido o contestado por la sindicatura o la concursada 24.
Si el contenido del documento es sincero y no est afectado de falsedad ideolgica, y el deudor ha reconocido adeudar
cierta suma en determinado carcter, mediando indicios suficientes que permiten abonar el origen de ese crdito, no parece
haber justificacin para imponer al acreedor el sometimiento de una carga tan gravosa como la prueba acabada y minuciosa de
la causa de la obligacin instrumentada en el ttulo, mxime cuando cabe presumir que nadie suscribe un papel de esta ndole
sin estar conforme con el contenido que a l se ha asignado y cuando tampoco existen sospechas sobre la posibilidad de un
concilium fraudis con el obligado para perjudicar a otros acreedores 25.
4. Carga de la prueba.
19

Adoptando idntico criterio que el sustentado por la sala E, en el caso Lajst, se pronunci la sala D expresando: que debe tenerse por
acreditada la causa invocada por el acreedor verificante, de haberle sido entregado el cheque en pago de operaciones de crdito realizadas
mediante la modalidad conocida como mesa de dinero, cuando del anlisis de las actuaciones de quiebra se hallan elementos que permiten
inferir que la fallida operaba como lo que se ha dado en llamar una banca de hecho, Cm. Nac. Com., sala D, 8-7-88, Amat, Ana M. s/concurso
civil, s/ inc. de verif. de crdito promovido por Rens, Carlos, LL, 1990-B-1, con nota de ELIZALDE, Martn Francisco y RIVA, Jorge Luis:
Verificacin de crditos (consideraciones sobre la exigencia de la prueba de la causa).
20

Cm. Nac. Com., sala C, 23-5-90, "De Tommaso, Jorge V. s/ incidente de rev. por Ghringhelli de Margaroli, Josefina", LL, 1991-B-80. Con
nota de RACCIATI-ROMANO: Otra vez sobre la prueba de la causa del crdito a verificar, LL, 1991-B-82. En ciertos supuestos se debe
interpretar flexiblemente la doctrina plenaria sentada en los autos "Translnea c. Electrodine", orientada a prevenir el concilium fraudis, sin que
quepa dispensar al acreedor de relatar las circunstancias fcticas en las cuales se desenvolvi el negocio fundamental. C m. Nac. Com., sala
A, "Ros, Modesto Horacio, s/ concurso preventivo, s/ incidente de impugnacin al crdito de De los Ros, Jorge", RDCO, 1992-185.
21

Cm. Nac. Com., sala D, 8-8-86, M. Mance Gras SRL s/ concurso preventivo, s/ incidente de revisin por Bello, Angel, LL, 1987-C-187, con
nota de BOSCH, Fernando M.: La causa del crdito del acreedor concursal y la interpretacin del plenario. En la misma lnea: La doctrina
plenaria recada in re Translnea SA c. Electrodine del 26/12/79 (L.L. 1980-A-332), orientada sustancialmente a prevenir el concilium fraudis, no
exige una prueba acabada y contundente de la causa -que agravara el criterio interpretativo de la ley- debiendo el acreedor enmarcar su
peticin en un relato plausible de las circunstancias fcticas en que se desarrollara la operacin. Cm. Nac. Com., sala B, 5/2/93, Arabetti,
Jorge s/ concurso preventivo, s/ inc. de verificacin por Valente, Abel, L.L. 1994-A-185.
22

En el pedido de verificacin sobre la base de cheques y pagars -con sentencia ejecutiva- librados a favor del peticionante, si la concursada
no niega el libramiento de los documentos, ni explica motivo de su libramiento -supuesto que no existiera negocio causal subyacente-, ni
demuestra conducentemente por qu los ttulos no justificaran la verificacin intentada, ni arguye vicios de la voluntad que invaliden sus
firmas, es de presumir que esas firmas tuvieron causa y que su autor la conoce. En consecuencia no puede invocar la falta de explicacin o de
demostracin de la causa. Podr en su caso, sostener la invalidez de la obligacin, sustentando adecuadamente sus dichos, pero no puede
esgrimir la omisin del verificante de acreditar la causa, Cm. Nac. Com., sala D, 30-3-90, Norinsa SA, s/ concurso preventivo, ED, 148-147.
23

Cm. Nac. Com., sala B, "Nurinsa SA, 30-3-90, LL, 1992-A-325. Con nota de TRUFFAT, Edgardo Daniel: Cuestionamiento inidneo del
deudor ante el pedido verificatorio basado en un cartular (un paso ms para la polmica).
24

Cm. Nac. Com., sala C, 23-5-90, "De Tommaso, Jorge V. s/ incidente de rev. por Ghringhelli de Margaroli, Josefina", LL, 1991-B-80. Con
nota de RACCIATI-ROMANO: Otra vez sobre la prueba de la causa del crdito a verificar, LL, 1991-B-82.
25

En la verificacin de un crdito instrumentado en un pagar, la falta de acreditacin de la causa no puede ser invocada por el concursado
que formalmente reconoce haber suscripto los ttulos, si no invoca su falsedad o algn vicio de la voluntad que invalide su rbrica; quien firma
un pagar no puede escudarse en una omisin para intentar liberarse de una obligacin que aparece instrumentalmente correcta. Es de
presumir que la firma del ttulo tuvo su causa y que su autor la conoce por lo que no puede invocar la falta de explicacin de la causa; podr
sostener la invalidez de la obligacin por carecer de causa- por ejemplo- ,pero no esgrimir la omisin de cierto relato que l debe conocer,
Cm.Nac.Com. sala D, 29/6/90 . E.D. 148-138.

En principio, pesa sobre quien pretende verificar un crdito con sustento en un ttulo valor la carga de la probar la
causa de emisin del ttulo, de acuerdo a la doctrina plenaria26.
Se sostuvo tambin que la responsabilidad probatoria depende de la situacin en que se coloca el litigante en el juicio
para obtener una determinada consecuencia jurdica. Si la concursada afirma la ilicitud de la causa de la obligacin verificada,
sobre ella recae la prueba de la misma27.
Respecto de quien aparece firmando un cheque como librador o endosante se expres que no puede escudarse en una
omisin o contradiccin supuesta para intentar liberarse de una obligacin que resulta formalmente correcta, es de presumir
que el acto de firma tuvo su causa, que su autor la conoce y que por tanto, no puede omitir un relato sobre circunstancias que l
debe conocer28.
La carga de la prueba pesa sobre el solicitante por aplicacin de la regla de distribucin de la carga de la prueba, que
le exige a la parte que se encuentra en mejores condiciones de producirla su realizacin. Por lo que no debe entenderse "la
carga de la prueba en cabeza del solicitante", como una causa de liberacin del deudor, puesto que quien firm un documento
no puede ignorar la causa fuente de su emisin, motivo por el cual el endosatario no est obligado a explicar en virtud de qu
operacin el concursado libr el documento y slo debe referir el acto lcito que adscribe su adquisicin 29.
La finalidad implcita de los plenarios Translnea y Difry fue la de acabar con la inmoralidad de los pasivos ficticios
creados por el concursado, a efectos de obtener una mayora complaciente a la hora de votar la propuesta de concordato, por lo
que mal puede invocarse esa doctrina para cohonestar otra inmoralidad: que el concursado vea mgicamente licuado su pasivo
con slo recurrir al expediente de negar todo y exigir una prueba que sabe de antemano inexistente30.
La funcin del sndico es ineludible a la hora de la constatacin de la veracidad de los crditos insinuados al pasivo
concursal, las amplias facultades de investigacin que posee para ese fin lo certifican. Tambin le corresponde a la sindicatura
la acreditacin de la ausencia o falsedad de la causa de la obligacin del crdito impugnado, carga de la que no puede
exonerarse a pesar de la genrica determinacin de los rubros que integren el pedido de verificacin 31.
5. Certificado de saldo deudor en cuenta corriente.
Un prrafo aparte merece la cuestin referida al certificado de saldo deudor en cuenta corriente bancaria que a pesar
de no tratarse de un ttulo de crdito, goza de la habilidad ejecutiva que le otorga el art. 793 del Cdigo de Comercio. Respecto
de la necesidad de acreditar o no la causa generadora de la emisin del certificado por el banco, se ha dicho que frente a la
masa de acreedores, tercera ajena a la relacin contractual entre incidentista y fallido, el certificado de saldo deudor de cuenta
corriente carece de significacin porque slo sirve como ttulo ejecutivo pero no sirve para acreditar la causa de la obligacin,
que seran los documentos cancelados mediante dbitos en esa cuenta corriente y la pertenencia de los intereses 32.
Es aceptado por la jurisprudencia que la verificacin de crditos solicitada por un banco con fundamento en el
certificado de saldo deudor de cuenta corriente, no es admisible, pues el mismo carece de referencia o alusin alguna a la
evolucin de la cuenta y, por ello no acredita la causa de la obligacin 33.
6. Situacin del aval. Acreditacin de la causa.
La sala D de la Cmara Nacional en lo Comercial tiene dicho que en la verificacin de un crdito instrumentado en un
pagar donde el concursado extendi un aval, el anlisis de la causa de ste es irrelevante bastando en la mayora de los casos
el examen formal del ttulo.

26

Cm. Nac. Com., sala E, 18-12-85, LL, 1986-E-109, con nota de MIGLIARDI, Francisco, cit. por BARBADO, Anala: Ley de concursos
anotada con jurisprudencia, pg. 165, sum. 81.
27

Corte Suprema de Justicia de Tucumn, sala Civil y Penal, 15/9/95, D.J., 1995-2-1155.

28

Revista de Derecho Privado y Comunitario N 1, seccin Concursos, pg. 384 y 385.

29

Cm. Apel. Civ. y Com., Junn, 11-11-92, "Morn, Jos Domingo, incidente de revisin en: Raies, Jorge y otro s/ concurso preventivo",
Revista de Derecho Privado y Comunitario N 6, Compendio de jurisprudencia en seccin: Concursos, pg. 411.
30

C 1 CC Baha Blanca, sala I, 24/11/92, "Serantes, Jorge inc. de rev. en: Germain, Esteban A.", L.L. 1993-B-302.

31

C.N.Com., sala C, 29/4/1983, Direccin Nacional de Recaudacin Previsional c. Kiklos. S.A.

32

Cm. Civ y Com., 2 Nominacin, Crdoba, 28/4/87, "Banco de la Provincia de Crdoba en "Maddona Celia E. Talma, sociedad de hecho, s/
quiebra propia, incidente de revisin", L.L.Cba, 1996-533, actualizacin de jurisprudencia, elaborada por la relatora de informtica jurdica del
Superior Tribunal de Justicia de Crdoba.
33

Cm. Nac. Com., sala E, 30/11/94, "Obrelec s/ quiebra s/ incidente de verificacin de crditos por Banco Hipotecario Nacional, L.L. 1995-C359. Cm. Nac. Com., sala A, 7-3-83, LL, 1984-A-560. ROITMAN, Horacio: Ejecucin de saldo deudor en cuenta corriente bancaria, Revista de
Derecho Privado y Comunitario N 9 (Cheques), pg. 112.

El aseguramiento de una obligacin mediante aval o fianza no implica contraprestacin del avalado ni la necesaria
preexistencia de un negocio especfico, pues tales garantas muchas veces son otorgadas por relaciones comerciales fluidas
entre avalista y avalado o por una relacin de subordinacin o de gracia. De all que -an cuando esta fuera la causa- su anlisis
es irrelevante34.
7. Conclusin.
La evolucin jurisprudencial reseada, indica que los fallos plenarios fueron ms all de las propias palabras de la ley.
Cuando el art. 33, ley 19.551, al igual que el actual 32 s/ ley 24.522, exigen que el pedido de verificacin indique la
causa, el legislador no tena en mente imponer la carga de la prueba de la causa del crdito.
Esa fue la derivacin de Translnea y Difry, pero no puede afirmarse que tal rigor haya perjudicado en demasa a los
acreedores.
Oblig ello a tomar mayores recaudos al momento de instrumentar acreencias y traslad a los comerciantes las
mayores exigencias impuestas por los tribunales.
La tesis minoritaria fue defendida desde su origen por CAMARA 35 y mantenida por casi todos sus discpulos de la
escuela de Crdoba36, sosteniendo en definitiva "la inconveniencia de una interpretacin dogmtica del tema de la causa, y la
necesidad de ponderar ampliamente todas las circunstancias del caso para impedir injusticias maysculas o verdaderas
licuaciones de pasivos"37.
Los fallos plenarios hoy siguen vigentes 38 y como tales tienen el valor de imponer su doctrina. La flexibilizacin que
trajo la jurisprudencia posterior, en casos puntuales, obliga a un nuevo planteo de la cuestin.
En estos veinte aos han cambiado las modalidades de contratacin, existen nuevas exigencias formales por parte de
los organismos de recaudacin fiscal para facturas y recibos y se le suma a ello la discusin sobre el valor del documento
informtico.
Indudablemente que un ttulo valor an frente al concurso, no pierde los atributos del documento cartular, pero la
legitimidad del crdito y su causa hoy pueden examinarse con mayor aporte de elementos extraos al propio ttulo, pero
siempre en resguardo y respeto de los principios cambiarios y concursales 39.
8. Bibliografa especfica
La cuestin referida a la prueba de la causa de los ttulos cambiarios en las verificaciones de crditos ha provocado
uno de los debates ms amplios en la doctrina concursalista en la ltima dcada, los trabajos que se citan a continuacin
revelan la profundidad de los mismos y constituyen la base de este trabajo:
ALBERTI, Edgardo M.: La verificacin de los crditos, Revista del Colegio de Abogados de Crdoba, 1981 N 13 pg. 9.
ALEGRIA, Hctor: El aval, (tratamiento completo de su problemtica jurdica, Astrea, Bs.As., 1982.
AMADEO, Jos Luis: Verificacin de pagar y cheque: prueba de la causa, actualizacin de jurisprudencia, LL, 1984-D-732.
AMADEO, Jos Luis: Incidente de verificacin tarda, actualizacin de jurisprudencia, LL, 1985-D-593.
ARAYA, Celestino R.: Ttulos circulatorios, Astrea, Bs.As., 1989.
BERGEL-PAOLANTONIO: Nuevo rgimen legal de la factura conformada (ley 24.064), Depalma, Bs.As., 1992, pg. 235 y
sgtes.
BERGEL-PAOLANTONIO: Acciones y excepciones cambiarias, tomo II, Depalma, Bs.As., 1993, pg. 311 y sgtes.
BONFANTI, Mario: El caso Lajst (o la importancia de vivir con lo nuestro), RDCO 1981-295. BOSCH, Fernando M.: La
causa del crdito del acreedor concursal y la interpretacin del plenario, LL, 1987-C-186.
CARVAJAL, Juan C.: Algunas consideraciones sobre el proceso de verificacin de crditos, ED, 71-635.
CASTAON, Alfredo J.: Verificacin de crditos: Ttulos circulatorios" LL, 1989-A-79.
CASTAON, Alfredo J.: Verificacin de crditos: impugnacin y revisin, LL, 1988-D-499.
ESCUTI, Ignacio A.: Ttulos de crdito, Astrea, Bs.As., 1988, pg. 369.
ELIZALDE-RIVA: Verificacin de crditos (consideraciones sobre la exigencia de la prueba de la causa), LL, 1990-B-1.
FRAVEGA F.-PIENDIBENE L.: Verificacin de crdito concursales y sentencia ejecutiva" L.L., 1988-D-127.
FUSARO, Bertelio: Verificacin de cheques y pagars en los concursos y quiebras (prueba de la causa), LL, 1986-C-816.
GALINDEZ, Oscar A.: Verificacin de crditos, Astrea, Bs.As., 1990, pg. 112 y sgtes.
GERSCOVICH, Carlos Gustavo: La abstraccin cambiaria, Ed. Pannedille, 1970.
GOBBI, Marcelo: Verificacin de crdito y ttulo abtracto: el caso del aval, ED, 148-138.
34

Cm. Nac. Com., sala D, 29/6/90, "Amalfi Confecciones SA s/ concurso preventivo s/ incidente de verificacin por Albajari, Jorge S.", ED, 148139, con nota de GOBBI, Marcelo: Verificacin de crdito y ttulo abstracto: El caso del aval. En igual sentido: Cm. Nac. Com., sala E, 22/8/86,
"Establecimientos Arelauquen SA; Cm. Nac. Com., sala D, 9/6/89, "Distribuidora Norcaf SA". Tambin sala D, 25/10/88, "Noni", L.L. 11/5/89.
35

CAMARA, Hctor: La letra de cambio ?, cit. pg. 72.

36

ESCUTI, Ignacio: Ttulos de crdito, ob. cit, pg. 374. JUNYENT BAS RICHARD: La concursalidad, R.D.C.O. 1995-B-142.

37

ESCUTI - JUNYENT BAS: Instituciones de Derecho Concursal, Alveroni, Crdoba, 1996, pg. 185.

38

RIVERA-ROITMAN-VITOLO: Concursos y quiebras, Rubinzal-Culzoni, Santa Fe, 1995, pg. 60.

39

BERGEL-PAOLANTONIO: Acciones y excepciones cambiarias, tomo II, Depalma, Bs.As., 1993, t. II, p . 336

LAGOS-MATA: Verificacin de crditos en la Ley de Concursos, Ponencia en la Primeras Jornadas de Derecho Concursal .
Derecho concursal, Lerner, 1980.
LEGON, Fernando A.: Letra de cambio y pagar Ediar, Bs.As., 1966.
MAFFIA, Osvaldo J.: Ttulo abstracto, sentencia ejecutiva y concurso del deudor, ED, 134-913.
MAFFIA, Osvaldo J.: El deber de indicar la causa del crdito en la etapa concursal de verificacin, LL., 1978-C-801.
MAFFIA, Osvaldo J.: Verificacin de crditos, Bs.As., Depalma 1989.
MAFFIA, Osvaldo J.: Sobre pagar y causa del crdito y van..., LL, 1991-B-1102.
MARTORELL, Ernesto E.: Concursos: se acenta la tendencia de aplicar con suma cautela la doctrina de los plenarios
"Translnea SA y Difry", LL, 1991-A-494.
MARTORELL, Ernesto: Usureros versus estafadores, en los procesos concursales, LL 1992-B-1163.
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9 (Cheques), Rubinzal-Culzoni, Santa Fe, pg. 112.
SAJON, Jaime V.: El proceso de verificacin a que estn obligados los acreedores quirografarios o privilegiados por causa o
ttulo anterior a la presentacin, ED, 33-813.
SANTIAGO, Alicia: Verificacin de un pagar luego de fallecido su beneficiario, LL, 1990-B-1009.
SZEINBAUM, Mario B.: El proceso de verificacin de crditos LL, 149-822.
TONON, Antonio : Acreedores que no tienen obligacin de verificar, RDCO, 1986-636.
TRUFFAT, Edgardo D.: Notas sobre verificacin de crditos, ED, 131-620.
TRUFFAT, Edgardo D.: Cuestionamiento inidneo del deudor ante el pedido verificatorio basado en un cartular (un paso ms
para la polmica), LL, 1992-A-325.
VARANGOT, Carlos J.: Verificacin de crditos, ED, 27-965.
VIEDMA, Jos Luis: Ttulos de crdito y verificacin, LL, del 30-5-96, pg. 4, nota a fallo.
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ZEC, J.C. : La verificacin de crditos fiscales. Excepciones y nulidades, La informacin, XLV-981.