CAPTULO 7

SECTORES PRODUCTIVOS (II):

MANUFACTURAS, ENERGA Y CONSTRUCCIN

MARA JOS MORAL

NDICE
7.1 Orientacin general
7.2 La industria en Espaa
7.2.1 La industrializacin de la economa en la segunda mitad del siglo XX.
7.2.1.1 Antecedentes histricos.
7.2.1.2 Desde la adhesin de Espaa a la CEE hasta 1995.
7.2.2 Una paulatina desindustrializacin de la economa
7.2.2.1 Una extensa etapa de crecimiento
7.2.2.2 El ajuste que impone la Gran Recesin.
7.2.3 La competitividad en la industria espaola
7.2.3.1 Caractersticas estructurales de las manufacturas
7.2.3.2 El entorno y la poltica industrial
7.3 El sector energtico en Espaa.
7.3.1 Especializacin y eficiencia: el problema de la dependencia.
7.3.2 Poltica sectorial y retos pendientes.
7.4 El sector de la construccin
7.5 Ideas bsicas
7.6 Glosario de trminos
7.7 Bibliografa

7.1. ORIENTACIN GENERAL

En el presente captulo se analiza el sector secundario en un sentido amplio
puesto que, adems de incluir las actividades industriales (manufacturas y
energa), se estudia el sector de la construccin. Aunque estas actividades se
podran haber separado en sendos captulos se ha optado por aglutinar en un
nico captulo toda la actividad productiva secundaria a costa de aumentar,
evidentemente, el contenido de este captulo.
En el primer bloque del captulo, se analiza la industria espaola, ms
concretamente, se estudia el comportamiento de las manufacturas. La
trayectoria temporal seguida es el hilo conductor de la exposicin que se inicia
con unos breves antecedentes histricos y contina con un anlisis estructural
de lo ocurrido en las ltimas dos dcadas y, en particular, durante la Gran
Recesin.
El examen temporal detallado de las principales magnitudes econmicas que
son el resultado de la conducta mantenida por las empresas permite identificar
las fortalezas adquiridas en la industria espaola, pero tambin las debilidades
que persisten. En este sentido, se exploran los determinantes de la
competitividad del sector tanto desde una vertiente interna (a travs de las
caractersticas estructurales) como desde una vertiente externa (mediante los
condicionantes del entorno econmico y social). Con ello, se describe cmo
estos elementos pueden condicionar la evolucin futura de la industria y qu
retos surgen para la consecucin de mejoras en la competitividad en un mundo
cada vez ms globalizado. En definitiva, la Gran Recesin no ha hecho sino
acelerar y aumentar las debilidades de una industria todava muy dependiente
de manufacturas que incorporan poca tecnologa. El ajuste producido ha
seleccionado a aquellas empresas ms eficientes y mejor posicionadas en los
mercados. De manera que, es posible que se hayan sentado las bases para el
inicio de una reindustrializacin de la economa espaola.
En el segundo bloque del captulo, se estudia el sector energtico en Espaa.
Las actividades energticas se incluyen en la industria, pero su idiosincrasia y
fundamentalmente su naturaleza estratgica justifican un anlisis especfico de
su comportamiento. En efecto, el sector energtico interviene trasversalmente
en todos los sectores econmicos y, con ello, condiciona la competitividad y los
resultados del conjunto de la actividad econmica.
El anlisis de la especializacin productiva del sector energtico espaol pone
de manifiesto el problema de dependencia energtica inherente en la economa
espaola. Por otra parte, la mayor concienciacin medioambiental en un nuevo
contexto econmico y social apunta hacia una reduccin de la intensidad
energtica. No obstante, como se pondr de manifiesto, quedan retos
pendientes que son precisos abordar.
Por ltimo, en el tercer bloque del captulo, se analiza la estructura del sector
de la construccin: su fortsima expansin a comienzos del siglo XXI motivada
por la burbuja inmobiliaria y la no menos intensa crisis que vive desde 2008.

PREGUNTAS INICIALES
Qu problemas arrastraba la industria espaola cuando se produjo la
primera crisis del petrleo?
Cules fueron las principales actuaciones de la reconversin industrial?
La crisis iniciada en 2008, qu efectos ha tenido sobre la estructura
productiva?
Cmo ha evolucionado la productividad de las manufacturas espaolas
durante entre 1995 y 2007?
Qu es la intensidad energtica? Cmo ha evolucionado?
Cmo es la distribucin del consumo energtico segn fuentes
energticas?
Qu rasgos present el boom en el sector de la construccin?

7.2. LA INDUSTRIA EN ESPAA

7.2.1. LA INDUSTRIALIZACION DE LA ECONOMA EN LA SEGUNDA
MITAD DEL SIGLO XX
7.2.1.1. Antecedentes histricos
Finalizada la Guerra Civil se plantea la necesidad de reconstruir el tejido
productivo nacional en un contexto caracterizado por el aislamiento
internacional y sustentado en la iniciativa pblica. El Instituto Nacional de
Industria (INI), creado en 1941, se convirti en el principal instrumento de
industrializacin. El modelo autrquico de crecimiento basado en la demanda
interna propici empresas con una dimensin reducida, una estructura de
financiacin ineficiente, una tecnologa obsoleta y un fuerte sesgo a no
exportar. Esto redundaba en un patrn con elevados costes de produccin pero
que se podan trasladar a los precios de los productos puesto que el mercado
estaba cerrado a la competencia. En estas condiciones el ritmo de crecimiento
en la industria espaola fue extraordinariamente lento, tanto que a comienzos
de los cincuenta todava no se haba recuperado el nivel de produccin
industrial registrado en 1935.
En la dcada de los 50 se asiste a un importante proceso de industrializacin
en Espaa, pero las dificultades anteriormente mencionadas junto con la
limitacin a importar provocaron que, en 1956, resultara imposible satisfacer el
aumento de la demanda interna generado por la mejora en la renta. Todo ello
intensific las tensiones inflacionistas y, en 1957, se tomaron las primeras
medidas estabilizadoras que desembocaron en el diseo de un proceso de
liberalizacin y estabilizacin, apoyado por el FMI y la OCDE, que se concret
en el Plan Nacional de Estabilizacin y Liberalizacin (1959). Se puso fin a la

autarqua y se inici una tmida apertura al exterior. La importacin de recursos

y tecnologa permiti modernizar la industria y elevar el ritmo de crecimiento en
la produccin, situando a Espaa entre los doce pases ms industrializados
del mundo. Esta transformacin cont con la ayuda de un contexto
internacional favorable. As se aprovech la convertibilidad de la peseta para
potenciar el comercio con las economas occidentales.
Aunque en 1964 se retrocedi en este proceso aperturista (con la subida de
aranceles y el establecimiento de restricciones a la importacin) no impidi que
entre 1960-1973 el crecimiento de la actividad industrial resultara muy elevado
alcanzando una media del 9% anual (muy superior a la media de la OCDE y
superada nicamente por Japn), contribuyendo a que la renta per cpita
espaola creciera un 7% (en trminos reales). Este desarrollo de la industria se
sustent en una profunda capitalizacin que propici un ahorro de trabajo muy
intenso y, por consiguiente, un aumento de la productividad. El dinamismo en la
inversin industrial se apoy en la lenta pero progresiva apertura hacia el
exterior, permitiendo la entrada de capital extranjero directo y la importacin de
bienes de capital que haca avanzar la tecnologa de las empresas espaolas.
Sin embargo, no se corrigieron los desequilibrios que persistan como
consecuencia del desarrollo al margen de la competencia internacional, a
saber: i) se reconoca el principio de subsidiariedad del sector pblico, es decir,
se admita la iniciativa privada como una pieza clave del desarrollo industrial
pero el INI segua teniendo un papel fundamental en la produccin de energa,
maquinaria y material de transporte (ENASA, CASA y SEAT son algunos
ejemplos), ii) la industria nacional continuaba con privilegios crediticios,
financieros, e incluso con ayudas directas a las empresas que invertan en
sectores fijados por el gobierno (Ley de industrias de inters preferente, 1963),
iii) exista una especializacin en actividades intensivas en mano de obra y
energa, iv) la escala de produccin era ineficiente debido a la reducida
dimensin empresarial, siendo este problema especialmente importante en los
sectores bsicos (el qumico, minero, siderometalrgico o bienes de equipo); v)
las exportaciones de manufacturas se concentraban en productos de baja
intensidad tecnolgica y, adems, exista una fuerte propensin a importar lo
que haca prcticamente imposible reducir el dficit comercial, comprometiendo
a medio plazo el mantenimiento de una elevada tasa de crecimiento.
En definitiva, durante estos aos de expansin la industria espaola se
configur como un conjunto de actividades descompensadas hacia sectores
bsicos intensivos en el uso de energa barata, con poca capacidad para
generar empleo y con una creciente dependencia tecnolgica e importadora del
exterior.
El cambio de las condiciones energticas en 1973 con un aumento no conocido
en el precio del petrleo supuso un brusco fin al perodo expansivo de los aos
sesenta. En Espaa los efectos negativos de esta crisis fueron quizs ms
intensos, pero de lo que no hay duda es que fueron ms persistentes y

dilatados en el tiempo que en la mayora de las economas industrializadas 1.

En el contexto internacional los cambios econmicos que generaron la recesin
se pueden resumir en dos hechos fundamentales: el aumento del precio del
petrleo y de la competencia global en los sectores maduros (siderometalurgia,
construccin naval, textil o transformados metlicos), consecuencia esto ltimo
de la cada en la demanda mundial y la globalizacin de los mercados
propiciada por la reduccin de los aranceles y del precio de los fletes.
En Espaa, el inicio de esta crisis coincidi con el proceso de transicin a la
democracia lo que, evidentemente, dificult el ajuste econmico y aument sus
costes. Adems, al tratarse de una recesin mundial redujeron dos fuentes de
financiacin que haban resultado cruciales en el proceso de capitalizacin
industrial previo: las entradas de capital extranjero y el turismo.
Las economas occidentales tomaron medidas ante la crisis tanto de ahorro
energtico como de cambio de estructuras productivas, pero no as en Espaa
donde se pusieron de manifiesto las debilidades de la industria espaola. Por
una parte, el uso intensivo de la energa y la total dependencia de las
importaciones energticas provoc un incremento en los costes muy
considerable reflejado en un notable desequilibrio exterior y en una inflacin
superior al 20% en 1977. Por otra parte, la especializacin en sectores
tradicionales (alimentacin, textil, confeccin y calzado, productos metlicos y
de transporte) result ser muy sensible a las nuevas condiciones de
competencia.
Se tuvo que esperar a 1983 para que se estuviera en condiciones de admitir
plenamente los costes polticos de la crisis (el partido socialista acababa de
obtener mayora absoluta en el Congreso) y realizar una reconversin
industrial2 que durara hasta 1986. La Ley de Reconversin e Industrializacin
de 26 de julio de 1984 concretaba todas las medidas referentes a la
reconversin que se centraban en dos grandes grupos de medidas: de orden
laboral (regulacin del empleo y la colocacin de los excedentes de mano de
obra), y de orden financiero (saneamiento financiero, subvenciones y crditos
blandos). Por otra parte, los sectores ms afectados por la reconversin fueron
el siderrgico, la construccin naval, los electrodomsticos y los bienes de
equipo, as como la empresa pblica industrial 3. Estos ajustes tuvieron efectos
que ralentizaron, e incluso impidieron, la consecucin total de sus objetivos, as
como la mejora de la competitividad que todava supona un lastre para
competir en los mercados internacionales. En concreto, la reconversin origin
1

Sobre este punto no existe consenso: Si tomamos como indicador el porcentaje de destruccin de
empleo industrial a lo largo del perodo 1970-1984, la economa espaola presenta mejores resultados
que la britnica y la belga, semejantes a la alemana, y slo peores que los de Dinamarca, Francia e Italia
(...), porque Espaa increment su empleo industrial hasta 1976 de forma ininterrumpida, (Segura, 1992,
pg. 44).
2
En Segura y Gonzlez (1992) se presenta un excelente panorama de la industria espaola entre 1977 y
1991, con un especial anlisis de la reconversin industrial.
3
Durante la dcada de los setenta se haban incrementado considerablemente las subvenciones a las
empresas, y el INI se haba convertido en un hospital de empresas hacindose cargo de empresas
privadas en crisis. Sin embargo, entre 1983-1985 se detuvo este flujo de adquisiciones y se aplic una
reconversin en las empresas pertenecientes al INI muy severa, reducindose unos 40.000 puestos de
trabajo.

un elevado coste econmico para el erario pblico al tener que financiar las
bajas incentivadas y el pago del subsidio por desempleo, entre otros. Pero,
adems, se gener un clima de crispacin y de enfrentamiento con los
sindicatos sin precedentes que en ocasiones oblig a mitigar las medidas de
ajuste a aplicar.
7.2.1.2. Desde la adhesin de Espaa a la CEE hasta 1995.
A comienzos de 1986, la reconversin en las manufacturas prcticamente
haba terminado y, aunque no se lograron todos los objetivos iniciales
propuestos, s se haba conseguido la recuperacin de los excedentes
empresariales, la contencin en el crecimiento de los salarios, el avance en los
procesos de amortizacin de deudas y el saneamiento financiero en la mayor
parte de las empresas.
La adhesin de Espaa a la Comunidad Econmica Europea (CEE) contribuy
enormemente a la recuperacin y expansin de la industria. Con todo, las
manufacturas mostraron, entre 1985 y 1990, tasas de crecimiento en la
produccin superiores al 4% anual, muy por encima de las registradas en los
principales pases europeos. La apertura comercial permiti un fuerte impulso
de las importaciones procedentes de la CEE, con el consiguiente efecto
positivo sobre la incorporacin de nuevas tecnologas en el proceso productivo.
Pero, dado que el crecimiento de las exportaciones fue mucho ms lento y
fundamentalmente de productos de tecnologa media-baja (con menor valor
aadido incorporado) por lo que se produjo un empeoramiento de la balanza
comercial de gran parte de las manufactureras. La apertura tambin supuso
una mayor competencia internacional que oblig a mejorar la estructura
productiva, la tecnologa y la organizacin empresarial. De nuevo, fue la
inversin extranjera directa (IED) un factor clave para conseguir los buenos
resultados industriales, ya que los mejores comportamientos de costes, precios
y rentabilidades se obtuvieron en los sectores de demanda fuerte e intensidad
tecnolgica media-alta, precisamente aquellos sectores donde la penetracin
de capital extranjero y la exposicin a la competencia exterior eran mayores.
Pero este perodo expansivo bajo el auspicio de las buenas expectativas fue
breve, ya que desde finales de los aos ochenta la industria se adentra en una
progresiva recesin que llega a su punto culminante en 1993, con una cada en
la produccin industrial del 4%. Esta crisis tuvo su origen en la fuerte
contraccin de la demanda interna y aunque fue intensa en magnitud dur poco
en el tiempo (Farias y Jaumandreu, 1999). La crisis fue compartida por la
mayora de los pases de la UE, pero en Espaa adquiri una especial
intensidad al coincidir con un proceso de apertura exterior. En efecto, entre
1986 y 1992 se pas por un perodo transitorio en el que se fueron reduciendo
los aranceles y dems componentes proteccionistas con respecto a los
Estados miembros; y en enero de 1993, Espaa entr de pleno derecho al
Mercado Comn. A todo ello hubo que aadir una sustancial apreciacin de la
peseta, dando como resultado una mayor exposicin de la industria espaola a
la competencia internacional.

Por otra parte, se produjo un incremento de los costes laborales unitarios (CLU)
que provoc una reduccin tanto del valor aadido como del empleo. Dicho en
otras palabras, los costes laborales unitarios en la industria no se adaptaron a
la nueva situacin recesiva y continuaron subiendo. Pero, a diferencia de lo que
haba ocurrido en la etapa anterior, este incremento de costes no se pudo
trasladar a precios debido a la debilidad de la demanda interna y a las
crecientes presiones competitivas procedentes del exterior. De manera que, las
empresas optaron por el recorte de sus plantillas como va para conseguir
aumentos en la productividad. Este proceso de destruccin de empleo en las
empresas industriales fue especialmente intenso en las empresas grandes que
estuvieron destruyendo empleo en trminos netos, incluso, hasta el 1996. En
algunos sectores la situacin fue especialmente grave hacindose necesaria la
aplicacin de una nueva reconversin. Este fue el caso de la siderurgia, la
minera del carbn, el acero, la construccin naval o el de empresas como
Iberia y SEAT.
En definitiva, este perodo se cierra con un fuerte deterioro de la competitividad
de los productos espaoles expresado por un empeoramiento de los tipos de
cambio efectivos reales consecuencia tanto de un aumento de los CLU en las
manufacturas espaolas superior al registrado en la UE como por la
apreciacin del tipo de cambio nominal de la peseta. Todo ello unido a la
dificultad para trasladar a precios los incrementos en costes, supuso para las
empresas espaolas una reduccin muy significativa de la rentabilidad, lo que
llev inevitablemente a una reduccin de la inversin que hizo que la magnitud
de la recesin fuera ms profunda an. No obstante, en 1993 coincidiendo con
una crisis financiera internacional, se realizan varias devaluaciones de la
peseta al tiempo que se contienen los costes laborales unitarios (resultado del
incremento en la productividad motivada por la cada de la ocupacin), lo que
contribuye a establecer las bases para un futuro crecimiento.

7.2.2. UNA PAULATINA DESINDUSTRIALIZACIN? 4

7.2.2.1. Una extensa etapa de crecimiento
Las devaluaciones de la peseta as como el ajuste de los costes laborales
unitarios ayudaron a que la industria espaola se situara en una posicin
competitiva mejor con mayores posibilidades para obtener una mayor
rentabilidad, de manera que a partir de 1995 se entra en una fase de
crecimiento que llega hasta el 2007. Se trata, por tanto, de una fase expansiva
del ciclo econmico muy dilatada en el tiempo.
La figura 7.1 muestra la evolucin de la industria espaola desde 1995 hasta
2013 (utilizando los nuevos datos de Contabilidad Nacional con la metodologa
SEC2010 en base 2010). Respecto al eje izquierdo se representa los ndices
4

El volumen 144 de Papeles de Economa Espaola se dedica al estudio de la industria espaola.

Aunque se citan algunos artculos, se recomienda al lector interesado en profundizar en el conocimiento
de este sector la lectura de dicho monogrfico.

(en base 1995) del VAB industrial a precios constantes, el empleo (personas
ocupadas) y la productividad (calculada como el cociente de ambas variables).
Mientras que respecto al eje derecho se representa la participacin porcentual
del VAB industrial (nominal) y del empleo en la economa total. Es fcil
comprobar que la recuperacin de la actividad industrial, iniciada en 1995, se
caracteriz por ser muy enrgica y rpida con un crecimiento significativo en el
VAB real y el empleo. No obstante, a partir de 2001 se ralentiza el crecimiento
en el VAB lo que supone una prdida de peso relativo en la economa. En el
caso del empleo, se trunca la tendencia alcista y se destruye empleo en
trminos netos incluso en esta etapa de crecimiento. El resultado es que la
industria espaola muestra en 2007 una cada de casi 5 puntos porcentuales
tanto en el VAB nominal como en el empleo en el conjunto de la economa,
respecto del mximo alcanzado. Por tanto, se puede afirmar que se la
economa estaba inmersa en un proceso de desindustrializacin con
anterioridad a la Gran Recesin.

Figura 7.1: Valor aadido bruto, empleo y productividad en la industria*

(1995-2013)
40
140
35
120
30
100

80

25
20,3
18,9

20
16,1

15,6
14,0

60

12,5

15

40

10

20

1995

1996

1997

1998

1999

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010
(P)

2011
(P)

2012
(P)

% VAB Industrial en la economa (p.m. corrientes)

% Empleo industrial en la economa (personas)

VAB industrial (p.m. constantes)

Empleo industrial (personas)

2013
(A)

Productividad

Nota: Se incluyen todas las actividades industriales (es decir, manufacturas y energa). El % del VAB
(valorado a precios de mercado corrientes) y del empleo (n de personas totales) en la economa se mide
en el eje derecho. Los ndices del VAB (valorado a precios de mercado constantes), el empleo (n de
personas totales) y la productividad (el cociente de ambas) se miden en el eje izquierdo.
Fuente: elaboracin propia a partir de datos de Contabilidad Nacional (CNE, SEC2010), dic-2014.

El artculo de Moral y Paz (2015) pone de manifiesto que la

desindustrializacin que se detecta en los datos agregados para todo el
territorio nacional no se mantiene en todas las comunidades autnomas,
especialmente en trminos de empleo. Lo que muestran estas autoras es que
las comunidades autnomas cuya industria era menos desarrollada en el ao
2000, en el sentido en que el VAB industrial era pequeo en relacin a la media
nacional, todava mostraron capacidad para aumentar tanto el peso relativo del
empleo como del VAB industrial (por ejemplo, Extremadura, Andaluca o
Castilla la Mancha, entre otras regiones). Sin embargo, aquellas comunidades
autnomas con industrias ms establecidas y desarrolladas (como Catalua,
Pas Vasco o Navarra) redujeron la participacin del VAB y del empleo
industrial respecto del total (con importantes cadas en el empleo neto industrial
antes de 2007).
En trminos de productividad, el grfico es muy ilustrativo. En los primeros
aos de expansin al crecer tambin el empleo (entre 1995 y 2000, los
ocupados en la industria aumentaron un 20%), la productividad prcticamente
no aument. El incremento en la productividad se produce a partir de 2001
cuando se destruye empleo neto y sigue creciendo la riqueza generada en
industria. En concreto, este avance en la productividad viene explicado por un
aumento en al VAB generado en industrias con mayor tecnologa, tal y como se
comentar ms adelante.

7.2.2.2. El ajuste que impone la Gran Recesin

Como se aprecia claramente en la figura 7.1, aunque en 2008 ya se produjo un
cambio de tendencia en el VAB real es en el ao 2009 cuando se ha sufrido
ms intensamente la recesin con una cada anual en el VAB real y el empleo
por encima del 10%, perdiendo representatividad en el conjunto de la economa
espaola y siendo este desplome muy superior al registrado en el sector de la
construccin. Desde 2010, sin embargo, se consigui revertir esa tendencia y
aunque los resultados de 2012 y 2013 no lo han mantenido, el comportamiento
ha sido mejor que el experimentado en la media de la economa lo que ha
posibilitado que aumente el peso relativo de la industria en el total. Por tanto,
esto permite ser moderadamente optimistas en cuanto a que la industria
podra haber realizado una reestructuracin que le permita crecer en el futuro.
En el siguiente apartado se discute con ms profundidad los cambios
estructurales acaecidos en la industria espaola durante los aos de recesin.
En cualquier caso, el ajuste ms drstico que est provocando la Gran
Recesin es en trminos de empleo. Desde 2007 y hasta 2013, el empleo en el
sector industrial se ha reducido en unas 800 mil personas ocupadas: 483,9 mil
entre 2007 y 2010, y 317,6 mil entre 2010 y 2013 (segn CNE, base 2010).
Evidentemente, este comportamiento unido a la relativa mejora del VAB desde
el ao 2010, explica el extraordinario avance de la productividad en el sector.

7.2.3. LA COMPETITIVIDAD EN LAS MANUFACTURAS ESPAOLAS

El enfoque ms bsico en economa industrial postula que la estructura de
mercado condiciona el comportamiento empresarial y, con ello, los resultados
del mercado. Posteriormente, se ampli la teora haciendo circular esta
relacin, es decir, considerando tambin que los resultados de un sector
influyen sobre la estructura. Por tanto, conocer la estructura de un sector es
crucial para obtener informacin acerca del comportamiento y la competitividad
de las empresas as como los posibles resultados. Planteamientos ms
cercanos al estudio del comportamiento de la empresa se apoyan en el modelo
de las cinco fuerzas planteado por Porter segn el cual los factores que
determinan la competitividad de un sector son: la amenaza de entrada de
nuevos competidores, el poder de negociacin de proveedores y compradores,
los productos sustitutivos y la rivalidad entre los competidores actuales (Porter,
1999). En cualquier caso, queda patente que el anlisis de la competitividad de
la industria debe abordar el estudio de las caractersticas propias de la industria
-orientacin interna- junto con el examen del entorno socioeconmico orientacin externa- 5. Adems, tanto en la vertiente interna como en la externa
es posible distinguir entre recursos tangibles (fsicos y financieros) e intangibles
(tecnolgicos, organizativos y humanos). En este sentido, la globalizacin de
las economas ha provocado un aumento de la competencia internacional
impulsado por las rpidas innovaciones tecnolgicas que han llevado a los
factores intangibles a cobrar mayor protagonismo en el estudio de la
competitividad industrial.
El anlisis de la competitividad del sector industrial espaol se centra en las
manufacturas y se divide entre los factores que determinan la estructura del
sector frente a aquellos factores que condicionan el entorno industrial.
7.2.3.1. Transformaciones en las caractersticas estructurales
La incorporacin de Espaa a la Comunidad Econmica Europea y,
posteriormente, la integracin de pleno derecho en la Unin Econmica y
Monetaria (UEM) supuso para las manufacturas espaolas un proceso de
importantes cambios motivados fundamentalmente por la desaparicin de la
proteccin de la industria nacional respecto a la europea y por la apertura de
los mercados de bienes y capitales. Estos cambios se han dilatado en el tiempo
y han llegado hasta la Gran Recesin que ha impuesto condiciones ms duras
que han obligado a profundizar e intensificar la reestructuracin del sector.

As, por ejemplo, en el Anuario de Competitividad Mundial elaborado por el IMD (International Institute
for Management Development, www.imd.ch) propone los siguientes factores explicativos de la
competitividad: los resultados econmicos (evolucin del PIB, precios, empleo, inversin, comercio
exterior,), la eficiencia gubernamental (poltica fiscal, marco institucional, regulacin de los
mercados,), las infraestructuras (bsicas, cientficas y tecnolgicas) y el entorno social (medioambiente,
sistema de valores,).

10

Entre las transformaciones ms relevantes que han experimentado las

manufacturas caben destacar:
a) Cambio en la estructura productiva
Las manufacturas tradicionales han perdido peso relativo en favor de aquellas
que emplean procesos tecnolgicos ms avanzados. Pero este cambio es lento
y es preciso avanzar ms en esta lnea. En el cuadro 7.1 se muestra la
composicin por subsectores de las manufacturas espaolas, desde 1995, en
trminos de su aportacin al VAB nominal total de manufacturas.

Cuadro 7.1: Estructura de las manufacturas espaolas, 1995-2012

(% en trminos de VAB real*).
Tecnologa BAJA
Alimentacin, bebidas y tabaco
Textil, confeccin, cuero y calzado
Otras manufacturas
Tecnologa MEDIA
Madera y corcho, papel y artes grficas
Caucho y materias plsticas
Productos minerales no metlicos
Metalurgia y fab. de p. metlicos (no maquinaria ni equipo)
Tecnologa ALTA
Industria qumica y farmacutica
Material y equipo elctrico, electrnico y ptico
Maquinaria y equipo mecnico
Material de transporte

1995
36,14
26,82
6,22
3,09
31,21
8,48
3,55
5,69
13,49
32,66
9,41
5,39
5,00
12,85

2000
29,07
19,72
5,88
3,47
34,06
9,03
3,97
6,26
14,80
36,87
9,48
6,60
5,58
15,21

2007
25,94
18,70
3,89
3,35
36,74
8,38
4,17
7,58
16,60
37,32
9,73
6,72
6,25
14,62

2012
30,59
23,41
3,47
3,71
29,80
6,17
4,51
4,36
14,76
39,61
13,55
5,37
4,63
16,07

Nota: En la elaboracin se han utilizado datos del VAB nominal procedentes de Encuesta industrial de empresas y de
la variacin de precios de cada subsector procedente del IPRI.
Fuente: Moral y Paz (2015: 12).

En un sentido temporal amplio se comprueba que efectivamente las

manufacturas con mayor tecnologa incorporada han ganado peso (en 1995
representaban el 32,7% y en 2012 ya alcanzan el 39,2%), por el contrario,
aquellas catalogadas de tecnologa baja han disminuido su presencia (en 1995,
constituan el 36,1% y en 2012 tan solo el 30,6%). En este cambio global
algunos sectores han sido especialmente protagonistas. As, por ejemplo, el
sector textil, confeccin, cuero y calzado ha visto mermar significativamente su
volumen de negocio debido a los efectos del Acuerdo sobre Textiles y
Confeccin (ATC) por el que se reducan los contingentes a la importacin y
definitivamente desaparecan en 2005, lo que ha provocado la consiguiente
entrada masiva de productos procedentes de China que compiten con este
sector. En la parte superior de la distribucin, se detecta el excelente

11

comportamiento del sector qumico y farmacutico (en especial, durante la

recesin), as como el de material de transporte.
Focalizando la atencin a lo ocurrido hasta 2007 se verifica que los
subsectores de tecnologas bajas haban cado incluso ms de lo reflejado en
2012 (tan solo representaban el 25,9% del total de manufacturas). El motivo no
es otro que, durante la recesin, el subsector de alimentacin ha aumentado su
participacin en el total debido a que cuando baja la renta disponible de las
familias se reduce el consumo de productos de lujo pero no de productos
necesarios como es el caso de los alimentos. Por otra parte, dado que la crisis
ha tenido efectos muy relevantes en el sector de la construccin tambin ha
arrastrado en su cada a los sectores manufactureros asociados como, por
ejemplo, los productos minerales no metlicos o la madera y el caucho. Dicho
en otras palabras, los bienes intermedios y de capital son ms dependientes
del ciclo econmico mientras que los bienes no duraderos y bienes necesarios
son ms inelsticos y, por tanto, menos dependientes del ciclo econmico.
b) Aumento del comercio exterior 6:
Tanto las importaciones como las exportaciones han crecido intensamente.
Tradicionalmente las exportaciones lo hicieron ms lentamente generando un
deterioro del saldo comercial y la tasa de cobertura en la industria.
Con la Gran Recesin se produjo un desplome de las importaciones en 2009
pero dado que se trataba de una crisis internacional tambin se vieron
afectadas las exportaciones. Precisamente porque los pases europeos donde
van mayoritariamente las exportaciones han mostrado un mejor
comportamiento desde 2010, en los ltimos aos se ha asistido a un avance de
las exportaciones de manufacturas ms dinmico que el registrado en las
importaciones (puesto que la renta espaola ha seguido a la baja hasta el ao
2013). El resultado ha sido que en 2012 se ha producido un supervit comercial
en manufacturas (pero pequeo en relacin al dficit que surge en energa).
Adems, cabe sealar que tras 2010 las ventas de manufacturas a otros pases
fuera de la UE han ido ganando peso en el conjunto de las ventas. Por tanto,
es preciso poner en valor la estrategia de las empresas manufactureras que
ante una demanda interna muy dbil estn buscando nuevos mercados,
alternativos a los europeos, en los que vender sus productos.
El cambio de especializacin observado en la aportacin al VAB se ha
trasladado a las exportaciones, aunque lentamente. As, los productos
qumicos han pasado de representar el 9% de las exportaciones espaolas en
1995 al 14% en 2012; mientras que las manufacturas de consumo duradero
(que incluye textiles,) han pasado del 11% al 8% en dicho perodo. La nota
negativa la presenta el sector del automvil que en 1995 representaba el 23%
de las exportaciones y en 2007 haba cado al 18,7%. Despus, con la
recesin, se ha profundizado an ms esta cada.
6

Vase el captulo 2 para una exposicin ms detallada de la evolucin del comercio intraindustrial, la
especializacin del comercio exterior y el saldo comercial.

12

c)

Incremento de la productividad y la competitividad.

El ascenso de la productividad (ya sea medida por el cociente entre la

produccin y el empleo como por el cociente valor aadido bruto sobre empleo,
figura 7.1) ha permitido mejoras en la competitividad de las manufacturas
espaolas, aunque a un ritmo demasiado lento en comparacin con Europa 7.
Un anlisis ms en profundidad sobre la evolucin de la productividad en cada
subsector manufacturero (vase Moral y Paz, 2015) muestra que existe una
significativa heterogeneidad en la productividad. En efecto, los sectores con
tecnologa alta muestran una mayor productividad, de manera que es crucial
seguir avanzando en la reestructuracin de la produccin hacia estos sectores.
Pero, adems, existe evidencia de una distinta productividad del trabajo por
regiones siendo el Pas Vasco, Navarra y Catalua las comunidades
autnomas con unas manufacturas ms productivas.
La crisis ha puesto de manifiesto que las manufacturas espaolas adems de
mejorar en productividad deben ser ms eficientes en trminos de costes,
fundamentalmente en costes laborales, para ser ms competitivas en los
mercados internacionales. As, se ha dado la paradoja que entre 2008 y 2009
cuando los resultados de las empresas se derrumbaron los costes laborales
unitarios (CLU) continuaron creciendo, si bien desde 2010 se han ajustado. Por
el contrario, los gastos salariales por ocupado (sin incluir indemnizaciones) han
seguido creciendo lo que sugiere que la destruccin de empleo ha cambiado la
distribucin y ha aumentado la cualificacin media de los ocupados8. Este
aumento de la cualificacin media debera trasladarse en el medio plazo en
incrementos de productividad en las empresas.
Aunque se ver ms en detalle cuando se analice la intensidad energtica, es
preciso no olvidar que aunque se ha hecho un esfuerzo por ahorrar energa en
los procesos productivos, todava la industria espaola es intensiva en energa.
Evidentemente esto constituye una fragilidad importante teniendo en cuenta la
elevada tasa de dependencia energtica. De manera que cuando sube
significativamente el precio del petrleo (o del gas natural) las empresas
manufactureras se enfrentan a serias dificultades para mantener su senda de
crecimiento.
d)
Mayor dinmica empresarial y persistencia de un tamao empresarial
pequeo:
Independientemente del ciclo econmico, existe una rotacin (dinmica) mayor,
es decir, aumenta la entrada de nuevas empresas y la salida de las menos
eficientes, al tiempo que se producen numerosas fusiones y absorciones de
empresas. Evidentemente con la recesin, el proceso de destruccin de
empresas (salida) se intensifica y no se compensa en igual medida por la
7

Segn el informe EU Productivity and Competitiveness: An Industry Persperctive (2003), entre 1999 y
2001, en Espaa la productividad en manufacturas era un 22,7% inferior a la media de UE-14 (sin
considerar a Luxemburgo).
8
Vase el captulo 9 una discusin ms extensa sobre este aspecto.

13

creacin de empresas nuevas. La figura 7.2 muestra dos aspectos importantes

de la demografa empresarial: la evolucin del nmero neto de empresas
manufactureras con asalariados y la distribucin por tamao (medido por el
nmero de asalariados). Los datos proceden del Directorio de empresas del
INE (DIRCE). Dos conclusiones son evidentes a partir de esta informacin. Por
una parte, el nmero de empresas con asalariados se ha reducido
drsticamente desde 2007. Por otra parte, tambin se pone de manifiesto que
las empresas manufactureras presentan una dimensin muy pequea: dentro
de las empresas con asalariados alrededor del 75% tiene menos de 10
trabajadores.

Figura 7.2: Dinmica empresarial en las manufacturas espaolas*.

(n de empresas con asalariados)
180000

3,4%
160000

140000

22,4%

3,3%
120000

19,4%

100000

80000

73,4%
76,4%

60000

40000

20000

1999

2000

2001

2002

2003

2004

Menos de 10 asalariados

2005

2006

2007

De 10 a 49

2008

2009

De 50 a 199

2010

2011

2012

2013

2014

Ms de 200 asalariados

Nota: del 1999 a 2007 los datos se calculan a partir de la clasificacin CNAE93, a partir de 2008 se utiliza
la CNAE99. Se muestran los porcentajes segn asalariados para 1999 y 2014 en las categoras con
menos de 200 asalariados.
Fuente: elaboracin propia a partir del DIRCE (INE), enero 2015.

Que el tamao empresarial espaol sea pequeo es un inconveniente puesto

que existe evidencia de la presencia de una correlacin negativa con la
productividad media del trabajo 9. Adems, numerosos estudios muestran una
correlacin negativa entre el tamao empresarial y la propensin marginal a
exportar, as como entre el tamao y la propensin a invertir en I+D. Estos dos
efectos surgen debido a que existen costes fijos (incluso hundidos que no
9

Vase el artculo de Huertas y Salas (2014) para una discusin comparada sobre los efectos del tamao
empresarial y la productividad.

14

pueden recuperarse en ningn caso) para competir en los mercados

internacionales y para obtener resultados razonables en innovacin. Por tanto,
si se pretende competir mejor se debera aumentar el tamao medio de las
empresas o bien, intentar que aunque sean empresas pequeas se posicionen
bien en los mercados y aumenten su propensin a invertir en I+D mediante
acuerdos de empresas (clusters, joint ventures, etc). De hecho, esto ltimo
ya lo han hecho algunas empresas que se han denominado multinacionales de
bolsillo y que han mostrado que con pocos trabajadores se puede competir en
los mercados internacionales y se pueden obtener avances tecnolgicos
importantes.
7.2.3.2.

El entorno y la poltica industrial

La globalizacin de las economas y la mayor competencia internacional han

dado lugar a profundos cambios en la forma de concebir y desarrollar las
estrategias empresariales. Varios son los factores que han intervenido en este
proceso:
a)
La difusin de innovaciones tcnicas radicales, registradas
principalmente en las tecnologas de informacin y comunicacin (TIC).
b)
La internacionalizacin de las actividades productivas, mediante la
segmentacin y la localizacin en distintos pases de las diferentes fases del
proceso productivo (outsourcing) en la bsqueda de un mayor
aprovechamiento de las ventajas competitivas de cada regin 10.
c)
La intensificacin de los procesos de integracin econmica, cuyo
mximo exponente fue la formacin de la Unin Econmica y Monetaria (UEM).
La internacionalizacin se ha debido, en gran parte, a una mayor fluidez de los
mercados de capitales que ha permitido homogeneizar las condiciones en las
que se accede a la financiacin y ha aumentado la competencia por la
captacin de recursos, por tanto, ha intensificado el peso relativo de los costes
de capital dentro de la estructura de costes de las empresas. De otra parte, la
expansin del comercio mundial y la labor del GATT han posibilitado una
progresiva desaparicin de las barreras arancelarias (el sector de textil y
confeccin es un claro ejemplo), as como una mayor similitud en las
economas nacionales. En este sentido, la existencia de compaas
internacionales y el mayor acceso a la informacin han uniformado las pautas
de consumo de los pases y generando un mayor clima de competencia
internacional.
Espaa ya no presenta una ventaja comparativa en costes frente a los nuevos
Estados miembros de la Unin Europea de 28 pases, por tanto, es preciso
buscar nuevas estrategias de competitividad basadas en la I+D que permitan
desarrollar productos con mayor valor aadido incorporado y cuya ventaja no
10

En Farias, Martn y Velzquez (2015) se analizan las relaciones entre la internacionalizacin de las
actividades productivas y la productividad en distintos pases de la OCDE y en Espaa en particular.

15

recaiga nicamente en salarios bajos (como se hizo en dcadas pasadas). En

este sentido, las empresas que han permanecido en el mercado tras 2007 son
empresas que, en media, presentan una mayor probabilidad a realizar I+D y
una mayor probabilidad de exportar, siendo estos efectos especialmente
importantes en las empresas de menos de 200 trabajadores. Esto se explica
tanto porque han salido las menos competitivas y eficientes (que solan no
invertir en I+D ni exportar), como porque aquellas que no adoptaban estas
estrategias probablemente las han adoptado para ser ms competitivas.
La industria espaola que sigue el ciclo del resto de las principales economas
europeas- ha mostrado un lento crecimiento en la participacin del valor
aadido industrial europeo, consecuencia de la persistencia del problema de
competitividad que se puso de manifiesto con la incorporacin a la UE a travs
de un saldo comercial negativo en la mayora de las ramas industriales. No
obstante, se ha realizado un esfuerzo importante para relegar este estigma y,
en algunos campos, se han conseguido muy buenos resultados. Pero es
preciso seguir avanzando en esta lnea: mayor tecnologa, mayor productividad
y en consecuencia mayor competitividad. Esto dar razones a las empresas
multinacionales para permanecer en territorio espaol (evitando la
deslocalizacin de empresas) y favorecer la creacin de nuevas empresas.
Durante 2014 se ha impulsado enormemente la discusin sobre la necesidad
de una poltica industrial global en el marco de la Unin Europea. En enero, la
Comisin Europea present una comunicacin (COM, 2014, 14 final) bajo el
ttulo Por un renacimiento industrial europeo donde se afirma que La
Comisin considera que una base industrial fuerte es fundamental para la
recuperacin econmica y la competitividad europeas (CE, 2014:3). De hecho,
se ha marcado como objetivo que en 2020 el sector industrial recupere el nivel
del 20% de la actividad econmica. En Espaa, se est bastante lejos de esta
cifra, pero otros pases estn en ese umbral e incluso lo superan (por ejemplo,
Alemania est en torno al 22%).
En la figura 7.3 se resumen los ejes prioritarios de actuacin que establece la
Comisin Europea y sobre los cuales insta a los Estados miembros a trabajar y
activar un plan de medidas concretas. As, en Espaa el ministerio public en
julio de 2014 la Agenda para el fortalecimiento del sector industrial en Espaa.
Propuestas de actuacin 11 donde se concretan y particularizan estos ejes de
poltica.

11

Vase: http://www.minetur.gob.es/industria/esES/Servicios/Documents/Agenda%20para%20el%20fortalecimiento%20del%20sector%20industrial%20
en%20Espa%C3%B1a.pdf

16

Figura 7.3: Ejes de actuacin para la Poltica Industrial Europea.

POTENCIAR UN MERCADO NICO EUROPEO INTEGRADO QUE ATRAIGA A EMPRESAS Y
PRODUCCIN. Para ello se debe actuar:
El entorno empresarial
El marco regulador e institucional

MODERNIZACIN INDUSTRIAL. A travs de:

La inversin en innovacin y nuevas tecnologas
Aumentar la productividad y el uso eficiente de los recursos
Adaptar el modelo educativo a las necesidades empresariales

APOYAR A LAS PYME Y EL ESPRITU EMPRESARIAL

Polticas de estmulo especficas
Facilitar el acceso de las PYMES a la financiacin

FOMENTAR LA INTERNACIONALIZACIN DE LAS EMPRESAS DE LA UE

Mejora de los servicios de apoyo y asesoramiento de nuevos mercados,

Fuente: Elaboracin propia a partir de CE (2014).

7.3.

EL SECTOR ENERGTICO EN ESPAA12

7.3.1 Especializacin productiva y consumo energtico: el problema de

la dependencia.
En este apartado se analiza la evolucin del sector energtico en Espaa en
relacin al consumo, la produccin y el autoabastecimiento. Este examen pone
de manifiesto el problema de la dependencia de la economa espaola
respecto a las importaciones de petrleo y gas natural. Despus, se estudia la
especializacin y la eficiencia productiva y se finaliza con una exposicin de la
poltica sectorial cuyo objetivo fundamental ha sido liberalizar los mercados
energticos.
El anlisis de la evolucin de la estructura del consumo de energa primaria
(vase el cuadro 7.2) muestra propiedades interesantes. En primer lugar,
respecto a la evolucin del consumo de energa primaria se observa un
crecimiento significativo entre 1975 y 2005 con una tasa media anual del 3%
(bastante elevada teniendo en cuenta que es un perodo de 30 aos en el que
12

El volumen 134 de Papeles de Economa Espaola se dedica al estudio del sector energtico espaol.
Aunque en esta seccin se citan algunos artculos, se recomienda al lector interesado en conocer ms
elementos de este sector la lectura de dicho monogrfico.

17

ha habido etapas de recesin). Desde ese momento se produce un

estancamiento que pasa a ser contraccin en 2009. La explicacin de la
reduccin del consumo reside en la crisis econmica en la medida en que se
ha reducido la actividad econmica y el sector industrial -muy intensivo en
energa- ha sufrido muy intensamente estos efectos negativos.
En segundo lugar, atendiendo a la evolucin en la estructura energtica se
aprecia una prdida de la importancia del carbn que, con la recesin
econmica, ha llegado a situarse por debajo del 10% del total de energa
primaria consumida. En cuanto al petrleo se observa una reduccin drstica
entre 1975 y 1985 como ajuste a las crisis del petrleo de los setenta y
posteriormente una reduccin en su peso relativo mucho ms lenta aunque
continua. En contraposicin, el gas natural escala posiciones situndose ya
como la segunda energa primaria ms consumida. Por su parte, la energa
nuclear que se consider en su momento como viable para bajar la
dependencia energtica, con la firma de la moratoria nuclear paraliz su
crecimiento 13. Dentro de lo que se consideran energas limpias, Espaa tiene
una ventaja para la energa hidrulica pero ya desde los aos setenta estaba
muy utilizada. Lo que s se ha producido recientemente es un crecimiento sin
precedentes en el uso de otras energas limpias como la elica, la solar o los
biocombustibles, pero ha estado apoyado en un sistema de subvenciones muy
generoso.
Cuadro 7.2: Estructura del consumo de energa primaria*
(en % sobre el consumo total anual de energa primaria que est en ktep)
1975

1985

1995

2005

2007

2013

Carbn

17,9

27,0

19,2

14,9

13,6

8,7

Petrleo

73,2

55,9

55,9

50,5

48,4

43,7

Gas
natur.

1,6

3,1

7,7

20,5

21,6

21,4

Nuclear

3,4

10,3

14,8

10,6

9,8

12,2

Hidrulica

3,9

3,8

2,0

3,6

1,6

2,6

Elica, Solar y Geot.

1,7

6,3

Biomasa, biocarb. y residuos

3,7

5,3

Total

57.660,0 70.771,0 97.670,0 142.023,0 142.049,0 121.117,3

Notas: El resto hasta sumar 100 corresponde al saldo elctrico (importacin exportaciones) que
desde 2005 se ha situado de media en el -0,4%. Hasta 2005 la partida del carbn incluye R.S.U. y
otros combustibles slidos consumidos en generacin elctrica y la energa hidrulica incluye la
energa elica.
Fuente: Elaboracin propia con las estadsticas de coyuntura trimestrales del Ministerio de
Industria, energa y turismo (dic-2014).
13

La moratoria nuclear se firm en 1984 y paraliz los proyectos de construccin y definitivamente la Ley
de Ordenacin del Sistema Elctrico Nacional decret en 1994 la paralizacin definitiva de las centrales
de Lemniz, Valdecaballeros y Trillo II. Desde entonces las empresas propietarias de estos proyectos
(Endesa, su filial Sevillana de Electricidad, Unin Fenosa -ahora Gas Natural Fenosa- e Iberdrola) estn
siendo compensadas por la inversin a travs de un fondo de titulacin y tambin a travs de la tarifa que
pagan los consumidores.

18

Un estudio similar sobre el consumo de energa final (vase el cuadro 7.3)

confirma las tendencias ya comentadas en energa primaria y pone de relieve
la fuerte dependencia del sistema energtico espaol respecto del petrleo y el
gas natural, cuyo grado de autoabastecimiento es prcticamente nulo. Es cierto
que se ha reducido el peso de los productos petrolferos pero tambin se est
aumentando el consumo de gas. Teniendo en cuenta que, en la actualidad, se
importa buena parte del carbn consumido lo que resulta es que la economa
espaola presenta un grado medio de autoabastecimiento energtico muy
reducido o, en trminos de su complementario, una tasa
media de
dependencia energtica muy elevada (alrededor del 75%). Esto, unido a que
existe una escasa diversificacin geogrfica de nuestras fuentes de suministro
de hidrocarburos (sobre todo de gas natural donde en torno al 42% de la
importacin total procede de Argelia) supone un elevado grado de
vulnerabilidad para la economa espaola.
Cuadro 7.3: Estructura del consumo de energa final*
(en % sobre el consumo total anual de energa final que est en ktep)

Carbn
P. Petrolferos
Gas
Electricidad

1975

1985

1995

2007

2013

9,5

10,1

3,9

2,0

1,9

74,4

68,5

68,4

58,2

50,8

2,2

3,6

9,5

15,3

17,4

13,9

17,8

18,1

20,4

23,4

4,0

6,2

105.737

85.437

Energas renovables y residuos

TOTAL

41.633

49.766

68.666

Nota: Antes del 2007 no se registra el consumo de energas renovables.

Fuente: Elaboracin propia con las estadsticas de coyuntura trimestrales del Ministerio
de Industria, energa y turismo (dic-2014).

Cuadro 7.4: Intensidad energtica*

Energa primaria/PIB
Energa Final/PIB

1990
0,192
0,134

2000
0,199
0,143

2005
0,197
0,144

2008
0,177
0,131

2010
0,171
0,129

2012
0,168
0,117

Nota: Relacin entre la energa consumida y el PIB (en euros constantes base 2000).
Fuente: Elaboracin propia con las estadsticas de coyuntura trimestrales del Ministerio de Industria, energa y turismo
(dic- 2014).

La intensidad energtica en Espaa ha aumentado desde los aos noventa. Si

bien, desde el ao 2005 parece haberse invertido esta tendencia (vase el
cuadro 7.4), siendo especialmente importante este fenmeno con la crisis
econmica. El sector industrial es uno de los ms intensivos en energa y,

19

como se ha visto en la primera parte de este captulo, ha sufrido con dureza los
efectos negativos de la crisis econmica reduciendo significativamente la
produccin. Por tanto, la cada en la actividad industrial ha repercutido en un
ahorro energtico que se ha trasladado a una disminucin de la intensidad
energtica media.
7.3.3. Poltica sectorial: de la planificacin a la desregulacin. Retos
pendientes
Durante el desarrollo de la economa espaola el sector energtico ha sido un
sector con una intervencin pblica muy intensa, en cuyo marco, las empresas
privadas apenas tenan margen de maniobra. En las primeras etapas de la
industrializacin y el desarrollo espaol, la planificacin se materializ en los
denominados Planes Energticos Nacionales (PEN). La experiencia, sin
embargo, demostr que la planificacin no era capaz de resolver los problemas
energticos contribuyendo incluso a agravarlos.
En las ltimas dcadas, sin embargo, el objetivo de la poltica energtica ha
sido la consecucin de la liberalizacin de los mercados energticos. As, se ha
abierto a la competencia en el sector elctrico las actividades de generacin y
comercializacin, y en el gas natural las reas de adquisicin, produccin y
comercializacin. De igual modo, se han desregulado las actividades de refino,
transporte, almacenamiento, distribucin y comercializacin de petrleo. Es
claro que las actividades liberalizadas se retribuyen por el mercado, mientras
que las actividades reguladas continan financindose con cargo a tarifas y
peajes. Adems, a diferencia del modelo anterior, la planificacin estatal ahora
es indicativa y no vinculante. No obstante persisten sectores que se han
incentivado a travs del denominado "rgimen especial" como han sido las
energas renovables o la regulacin especfica para el sector del carbn, si bien
desde 2012 la aplicacin de los recortes presupuestarios ha reducido la
generacin de nuevos derechos de primas, reduciendo sensiblemente las
subvenciones a este tipo de energas.
En cualquier caso, no hay que olvidar que con la poltica energtica se
pretende mantener un equilibrio entre la proteccin del consumidor ante la falta
de competencia en algunos mercados energticos pero tambin la seguridad
del suministro 14.
Un punto fundamental que est incidiendo en el sector energtico es la
incorporacin de las nuevas y crecientes exigencias medioambientales, en
concreto, las derivadas del protocolo de Kioto que obligan a reducir las
emisiones de gases de efecto invernadero. Ms recientemente el compromiso
de Espaa de cumplir la nueva Directiva Europea 2009/29/CE en la que se
ampla el Rgimen Comunitario de Comercio de Derechos de emisin de gases
de efecto invernadero y que est dentro de la estrategia energtica europea
20/20/20. Este compromiso implica alcanzar un triple objetivo en el ao 2020, a
saber: el 20% del consumo de energa final debe proceder de energas
14

En CNE (2010) se aporta informacin detallada sobre la competencia y la regulacin en el sector.

20

renovables, las emisiones de gases de efecto invernadero se deben reducir en

un 20% con respecto a las de 1990, y se debe mejorar la eficiencia energtica
en un 20% respecto al consumo tendencial. Para alcanzar estas magnitudes
Espaa se ha fijado como objetivo parcial reducir la intensidad energtica un
2% anual hasta llegar a 2020.
Entre los retos a los que Espaa debe hacer frente en trminos de energa
(Marn, 2012), y que vienen determinados por la propia agenda europea, son: i)
el mantenimiento del suministro seguro que responda el correcto desarrollo de
la actividad econmica; ii) la garanta de que los mercados energticos sean
competitivos puesto que ayudar a mejorar la competitividad en el conjunto de
la economa espaola; y iii) la adopcin de una posicin ventajosa en cuanto a
los requerimientos medioambientales europeos.
Las principales lneas de actuacin para superar esos retos deben afianzarse
en dos pilares; por una parte, disear una regulacin slida con una visin de
largo plazo y, por otra, apostar definitivamente por el desarrollo tecnolgico y la
innovacin. Bajando a propuestas ms concretas cabe sealar lo siguiente:
-

En el sector elctrico es crucial abordar, de una vez por todas, el

problema del dficit tarifario que se ha acumulado debido a que se han
establecido precios por debajo del coste. El dficit tarifario, adems de
generar un problema de equidad intergeneracional (al trasladar los
costes reales de la generacin de electricidad a las generaciones
posteriores), no ha incentivado la eficiencia energtica por parte de los
consumidores 15.

Incentivar el ahorro y la eficiencia energtica con una visin de largo

plazo.

Un desarrollo ptimo de las infraestructuras de redes de transporte. Aqu

se debe incidir en dos vertientes. Por una parte, se debe evitar la
sobreinversin puesto que genera ineficiencias y un encarecimiento del
producto energtico a travs de los costes fijos. Por otra, se debe
realizar una poltica ms integrada con una visin territorial ms amplia
que simplemente a nivel de comunidades autnomas. En definitiva, se
debe favorecer la implantacin de una adecuada interconexin tanto de
gas como de electricidad entre la Pennsula Ibrica y el resto de Europa.

Apoyo a las energas renovables y otras energas limpias puesto que

son la clave del desarrollo sostenible. En este punto, Espaa ha
realizado un esfuerzo importante en el desarrollo de la energa elica,
pero no se deben descuidar otras alternativas limpias destinadas al
sector de transportes como los biocombustibles o la movilidad elctrica,
ya que dicho sector es el responsable del 50% del consumo energtico
del planeta 16.

15

Vase la discusin de Fabra y Fabra (2012) y Sall (2012) donde se plantean dos puntos de vista
diferentes sobre las causas y soluciones del dficit de tarifa.
16
En Delgado (2012) se presenta una discusin muy interesante de las ventajas de las energas
renovables, pero tambin de las ineficiencias que se pueden dar ante la falta de polticas de apoyo bien
definidas.

21

7.4.

EL SECTOR DE LA CONSTRUCCIN

La actividad de construccin es una de las ms relevantes de la economa

espaola en trminos de participacin en el valor aadido bruto, empleo,
inversin y creacin de empresas. Si bien su condicin de sector arrastre en
la economa se ha perdido con la crisis econmica que, en Espaa, ha
presentado una vertiente muy aguda en este sector 17. El sector de construccin
es el ms intensivo en factor trabajo de la economa, lo cual, en pocas
expansivas favorece las posibilidades de creacin de empleo (si bien con el
inconveniente de lastrar an ms su baja productividad), pero en pocas
recesivas el ajuste en el empleo es muy intenso. En efecto, entre el primer
trimestre de 2008 y el primer trimestre de 2014 se han destruido 1.737,4 mil
empleos en la construccin, lo que supone un 65% de los ocupados en dicho
sector en 2008-TI (segn EPA).
Pero otro de los efectos ms graves de la crisis actual ha sido el importante
nmero de empresas que han desaparecido en el sector de la construccin,
siendo especialmente intenso entre aquellas empresas cuya condicin jurdica
es de persona fsica (en concreto, en 2014 haba un 34,4% menos empresas
de construccin que en 2008).
Es evidente, entonces, que las empresas de construccin son muy
dependientes del ciclo econmico. Para gestionar esta vulnerabilidad y, al
mismo tiempo, poder alcanzar sus objetivos de crecimiento, las empresas
intentaban diversificar sus formas de actividad e incluso algunas han buscado
mercados exteriores en expansin para desarrollar su actividad. De forma
complementaria, la otra gran apuesta estratgica de las empresas fue la
participacin en procesos corporativos y de concentracin que llevaron a la
formacin de grandes grupos empresariales en el sector de la construccin.
Aunque la fuerte crisis tambin ha puesto de manifiesto que la estrategia de
expansin demasiado agresiva ha sido desmedida y se ha asistido a la
suspensin de pagos de alguno de estos grandes grupos empresariales.
Desde otra vertiente del anlisis, en la construccin se puede distinguir entre el
subsector de la edificacin y el de la obra civil. La edificacin es el segmento de
mayor relevancia en el sector, ya que supone alrededor de tres cuartas partes
del volumen del mercado, y dentro de la edificacin es la edificacin residencial
la que mayor peso representa. No obstante, como ya se ha visto en el captulo
4 donde se estudia la formacin bruta de capital fijo, el peso de la inversin en
el sector de vivienda/edificacin as como otra construccin ha cado
considerablemente desde 2007 (vase la figura 4.5).
El sector de la construccin y la burbuja inmobiliaria no han sido los nicos
detonantes de la crisis que ha sacudido a la economa espaola desde 2008,
pero no cabe duda que han tenido un peso muy relevante en cuando a la
exposicin y los efectos de esta situacin de recesin. En efecto, Garca
Montalvo (2013) analiza el ajuste ante la crisis econmica en clave regional y
17

Cuadrado et al., (2010) ofrecen un estudio minucioso del sector de la construccin antes y durante la crisis.

22

su principal conclusin es que las regiones cuya expansin inmobiliaria fue ms

acelerada han sufrido con ms intensidad las consecuencias de la crisis. En la
figura 7.4 se muestra la relacin entre la tasa de decrecimiento total entre 2008
y 2012 de cada comunidad autnoma respecto del peso relativo en el PIB (a
precios de mercado) que representaba el sector de la construccin ms las
actividades inmobiliarias (del sector servicios) al inicio de la recesin (en 2008).
La evidencia muestra que, en media, las regiones con menor dependencia de
la construccin (Madrid, Navarra y Pas Vasco) son las que mejor han
soportado los efectos de la recesin, mientras que regiones donde una parte
muy elevada de su riqueza proceda de la construccin como Murcia o la
Comunidad Valenciana han registrado una cada en su PIB, entre 2008 y 2012,
superior al 8%.

Figura 7.4: Relacin entre la contribucin al PIB (pm) de 2008 de la

construccin y las actividades inmobiliarias y la cada registrada entre
2008-2012 en el PIB (pm) de cada regin*
0
14

15

16

17

18

19

20

21

22

23

24

-1
-2
-3
-4
-5

Navarra
Pas Vasco
C. Madrid

Catalua

Castilla y Len

La Rioja

-6

Galicia
Canarias

Cantabria

Aragn
Andaluca

-7
-8

Baleares

Castilla - La Mancha

Asturias

Extremadura

Murcia

-9

C. Valenciana

-10

Nota: La lnea punteada representa la tendencia lineal estimada (Y=5,376 0,573X; R2 adjustado=0,481).
Fuente: Elaboracin propia a partir de la Contabilidad Regional de Espaa (INE).

23

7.5.

IDEAS BSICAS

El desarrollo de la industria durante la dcada de los 60 se sustent en una

profunda capitalizacin junto con ahorro de trabajo, por consiguiente, aument
la productividad. Pero no se afrontaron los desequilibrios de la estructura
productiva resultado del desarrollo industrial al margen de la competencia
internacional y orientado totalmente a la demanda interna. Por ello, la crisis
energtica de 1973 y la mayor competencia internacional supusieron un fuerte
revs para la industria espaola que, en 1984, se enfrent a una intensa
reconversin que puso las bases para una nueva etapa de crecimiento a partir
de 1986. Esta expansin tambin estuvo incentivada por las buenas
expectativas con la incorporacin a la CEE, pero pronto se volvera a la
recesin consecuencia de la contraccin en la demanda interna y el incremento
de los costes laborales. El paso hacia la expansin iniciada en 1995 se apoy
en una fuerte reestructuracin de las plantillas (con el consiguiente aumento de
la productividad) y la mejora de competitividad internacional mediante la
devaluacin de la peseta. Hasta 2007 se asiste a un perodo de crecimiento
sostenido del sector industrial, sin embargo, esto no impide que desde el ao
2000 pierda peso en el conjunto de la economa. Con la Gran Recesin la
industria ha sufrido una reestructuracin muy notoria reflejada
fundamentalmente en una salida masiva de empresas y una destruccin neta
de empleo sin precedentes, aunque desde 2010 presenta mejores resultados
econmicos que la media y esto ha permitido recuperar la relevancia perdida
(en trminos de VAB). Pero todava quedan aspectos por mejorar y afianzar:
-

Las exportaciones en algunos subsectores, puesto que se ha

comprobado que los subsectores enfocados no solo a la demanda
interna presentan mejores resultados.

La incorporacin de tecnologa en los procesos productivos para

aumentar la productividad y la competitividad (reduciendo costes).

La potenciacin de las empresas ms eficientes, independientemente de

su tamao.

El sector energtico es un sector estratgico que influye en la competitividad y

los resultados del conjunto de la actividad econmica. Tradicionalmente ha sido
un sector muy regulado, si bien en la ltima dcada se ha asistido a un
importante proceso de liberalizacin dirigido a potenciar la competencia. En el
sector elctrico se han liberalizado la generacin y la comercializacin,
mientras que en el sector del gas natural se han liberalizado la adquisicin,
produccin y comercializacin. El problema energtico fundamental es la
elevada tasa de dependencia en relacin al petrleo y ms recientemente al
gas natural. Este problema se puede corregir en parte por el ahorro y la
eficiencia energtica as como con el uso de energas renovables.
Entre los retos que el sector energtico debe hacer frente se encuentran:

24

La garanta del suministro seguro acorde con el desarrollo de la

actividad econmica,
La garanta de un funcionamiento competitivo de los mercados
energticos (el dficit de tarifa en el sector elctrico, por ejemplo, sigue
siendo un problema).
La adopcin de una posicin ventajosa respecto a los requerimientos
medioambientales de la UE.

La construccin es uno de los sectores ms relevantes de la economa

espaola en trminos de participacin en el valor aadido bruto, empleo,
inversin y creacin de empresas, a pesar del intenso ajuste vivido desde
2008. Es un sector intensivo en mano de obra, por tanto, presenta una
productividad muy baja. Adems, su actividad es muy dependiente del ciclo
econmico de manera que en recesin sufre los efectos nocivos de forma muy
intensa tanto en empleo como en reduccin de empresas.

7.6.

GLOSARIO DE TRMINOS

Coste laboral unitario (CLU): Coste de personal por unidad producida.

=

=
=
=

Donde: CL = Costes Laborales

Y = Valor monetario de la produccin
P = Precios de mercado de la produccin
Q = Produccin (unidades fsicas).
L = Trabajo
PMeL = Productividad media del trabajo.

Intensidad Energtica: cantidad de energa empleada por unidad de PIB

producida.
Productividad aparente del trabajo: se calcula como la ratio entre el VAB a
coste de los factores y el nmero de trabajadores.
Ratio de concentracin, CR4: Suma de las cuotas de mercado de las cuatro
empresas ms grandes del mercado.
Tasa de dependencia energtica: Porcentaje de consumo energtico que se
abastece con energa importada.

25

7.7.

BIBLIOGRAFA

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industrial
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26

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27