Laboratorio No.

2
1. Explique en qu consiste la propiedad Fiduciaria, en el contrato de Fideicomiso
Cosa susceptible de fideicomiso
Bien/inmueble del cual es objeto del fideicomiso administrado por el Banco.
2. Indique si el notario est obligado a dar informacin a la superintendencia de Bancos.
Razone su respuesta.
No puede el notario dar informacin a no ser que sea por oden de Juez
competente.
3. Defina el Derecho Bancario
Conjunto de normas e instituciones que tienen por objeto la regulacin,
organizacin y estructura de la Entidad Bancaria.
4. Explique la funcin principal de la bolsa de valores
La prestacin de servicios para facilitar las operaciones burstiles.
5. Explique la funcin principal de los agentes de bolsa, en el mercado de valores.
Personas que intermedian con valores, mercancas o contratos en la bosa.
6. Explique en qu consiste el contrato de suscripcin de valores, segn la legislacin
guatemalteca.
Es el contrato por medio del cual los agentes y sociedades financieras privadas
podran adquirir valores inscritos para oferta pblica.
7. Explique el contrato de fondo de inversin, segn la ley del mercado de valores y mercancas
Es aquel por medio del cual un agente recibe dinero de terceras personas con el
objeto de invertirlo por cuenta de estas de manera sistemtica y profesional.
8. Enumere y explique dos diferencias entre un banco de inversin y un banco comercial, segn
la legislacin guatemalteca
Banco de inversin
1.Capta fondos para realizar inversiones

Banco Comercial
1.Captacin de fondos para Intermediaci

2.

Financiera.
2.

9. Explique la diferencia entre operaciones pasivas y servicios, relativo a la actividad bancaria

Operaciones Pasivas
1.Operaciones pasivas, son obligaciones

Servicios
Y los servios no hay intrmediacin financ

10. Explique en qu consiste el sistema de banca central

Banco oficial que constituye el eje del sistema financiero y la cspide del sistema bancario
Los bancos centrales aparecieron tardamente en los diferentes pases, generalmente
pornacionalizacin de algn banco privado, cuando a alguno de estosbancos se le concedi

el derecho en exclusiva a emitir billetes y monedas de curso legal y

el monopolio pararealizar las operaciones bancarias delEstado. Las principales funciones de
un banco central, denominado ad initio banco central o banco emisor
11. Defina grupo financiero en el contexto de la ley de banco y grupos financieros y su diferencia
con la actividad de financiamiento que pueden realizar personas individuales o jurdicas no
bancarias
a. Definicin.
12. Enumere tres diferencias entre el mercado de valores y el sistema bancario
Mercado de valores
1.
2.
3.

Sistema Bancario
1.
2.
3.

13. Explique cul es la funcin principal de la intendencia de verificacin especial

De conformidad con el artculo 33 de la Ley Contra el Lavado de Dinero u Otros Activos y
20 de la Ley para Prevenir y Reprimir el Financiamiento del Terrorismo son funciones de la
IVE, las siguientes:
1. Requerir y/o recibir de las personas obligadas toda la informacin relacionada con las
transacciones financieras, comerciales o de negocios que puedan tener vinculacin con el
delito de lavado de dinero u otros activos.
2. Analizar la informacin obtenida a fin de confirmar la existencia de transacciones
sospechosas, as como operaciones o patrones de lavado de dinero u otros activos.
3. Elaborar y mantener los registros y estadsticas necesarias para el desarrollo de sus
funciones.
4. Intercambiar con entidades homlogas de otros pases informacin para el anlisis de
casos relacionados con el lavado de dinero u otros activos, previa suscripcin con dichas
entidades de memoranda de entendimiento u otros acuerdos de cooperacin.
5.
En caso de indicio de la comisin de un delito presentar la denuncia correspondiente
ante las autoridades competentes, sealar y aportar los medios probatorios que sean de su
conocimiento u obren en su poder.
6. Proveer al Ministerio Pblico cualquier asistencia requerida en el anlisis de informacin
que posea la misma, y coadyuvar con la investigacin de los actos y delitos relacionados con el
delito de lavado de dinero u otros activos.

7. Imponer a las personas obligadas las multas administrativas en dinero que corresponda
por las omisiones en el cumplimiento de las obligaciones que les impone esta ley.
14. Enumere dos similitudes que encuentre entre el mercado de capitales y el mercado de dinero,
de acuerdo al
ordenamiento jurdico guatemalteco
Este mercado es definido a mediano y largo plazo, representado por la bolsa de valores, en el
mercado burstil o de capitales intervienen tres elementos principales, adems de la Bolsa de
valores y las autoridades reguladoras:
15. Enumere dos diferencias entre el mercado de capitales y el mercado de dinero de
acuerdo al ordenamiento jurdico guatemalteco
Mercado de capitales
1. Este mercado es definido a mediano

Mercado de dinero
1. Este mercado es definido a corto

y largo plazo, representado por la

plazo y se representa en el sistema

bolsa de valores, en el mercado

bancario.

burstil o de capitales intervienen

tres elementos principales, adems de
la Bolsa de valores y las autoridades
reguladoras
16. Explique en qu consiste las bolsas de comercio.
BOLSAS DE COMERCIO. Las bolsas de comercio son instituciones de derecho mercantil que
tienen por objeto la prestacin de servicios para facilitar las operaciones burstiles.
Las bolsas de comercio podrn realizar las actividades siguientes:
a. Adecuar locales e instalaciones y establecer mecanismos que faciliten las relaciones y
operaciones entre oferentes y demandantes de valores, mercancas o contratos y la
realizacin de cualquier negocio de naturaleza burstil.

b. Inscribir las ofertas pblicas de valores que hubieren sido registradas en el registro y
cumplan con los requisitos de las disposiciones normativas y reglamentarias de carcter
general de las bolsas de comercio en que habr de realizar la oferta pblica.

c. Proporcionar y mantener a disposicin del pblico, informacin sobre las emisiones de

valores y la negociacin de mercancas y contratos que hayan inscrito o autorizado, as
como sobre los emisores de valores y sobre otras operaciones que en ellas se realicen;
inclusive, en su caso, sobre la calificacin de riesgo obtenida por un emisor o por una
emisin de valores en alguna de las empresas calificadoras de riesgo, inscritas para operar

en el pas.

d. Poner a disposicin del pblico, publicaciones peridicas sobre los asuntos

indicados en el inciso anterior.

e. Velar porque las actuaciones de sus agentes y emisores se ajusten a sus disposiciones
normativas y reglamentarias de carcter general.

f. Expedir, a solicitud de parte interesada y conforme sus disposiciones normativas y

reglamentarias de carcter general, certificaciones de las cotizaciones de valores o de las
negociaciones de mercancas o contratos en ellas realizadas.

g. Proporcionar por s, o a travs de terceros, servicios de depsito de valores

conforme a la Ley del Mercado de Valores y Mercancas.

h. Pedir a juez competente de Primera Instancia del Ramo Civil, en la va incidental, la

intervencin de sociedades emisoras y agentes de bolsa, o casas de bolsa, que hubieren
transgredido disposiciones legales, disposiciones normativas o reglamentarias de carcter
general, de la bolsa de comercio respectiva, cuando a su juicio amerite dicha medida. La
intervencin surtir los efectos previstos en el Artculo 661 del Cdigo de Comercio de
Guatemala y a partir de la fecha de la notificacin de la resolucin que decrete dicha
medida; la enajenacin de aquellos activos que no constituyan el giro ordinario de la
empresa slo podr efectuarse con autorizacin judicial. La intervencin podr decretarse
sin audiencia previa a la parte afectada, en vista de circunstancias graves que lo
justifiquen, a juicio del juez.

i. Realizar cualesquiera otros actos y contratos necesarios para el desarrollo de la actividad

burstil, que no les estuvieren vedados por la ley.

17. Indique cul es el rgimen legal vigente en las relaciones laborales de los trabajadores y
la superintendencia de bancos.
18. Explique la sociedad de inversin, sus elementos personales, reales, formales,
caractersticas
Elementos Personales
Elementos Reales

Elementos Formales
Caractersticas:
19. En qu consiste el Registro del mercado de valores y mercancas.
El Registro del Mercado de Valores y Mercancas tiene como objeto el registro de los
actos que realicen y contratos que celebren, las personas que intervienen en los mercados
burstil y extraburstil.

En dicho contexto, como un aporte a la poltica de transparencia y educacin promovida

por el Gobierno de la Repblica, y enmarcado en la oportuna y amplia difusin de la
informacin pblica que el Registro mantiene, es satisfactorio para el Registro del
Mercado de Valores y Mercancas, presentar al pblico inversionista y pblico en general
la presente pgina web.
20. Que es una oferta pblica
Una emisin constituye el conjunto de valores inscritos para oferta pblica a ser negociados en
el mercado burstil o extraburstil.
La oferta pblica es la invitacin que el emisor hace abiertamente al pblico, por s o por
intermedio de tercero, mediante una bolsa de comercio o cualquier medio de comunicacin masiva
o difusin social, para la negociacin de valores, mercancas o contratos. La utilizacin de los
medios antes relacionados no implica la existencia de una oferta pblica, si la invitacin se dirige
exclusivamente a quienes ya son socios o accionistas de la emisora y las acciones por sta
emitidas no estuvieren inscritas para oferta pblica.
La oferta de valores del Estado, de las entidades descentralizadas, autnomas o semiautnomas,
del Banco de Guatemala, de las municipalidades y de las instituciones fiscalizadas por la
Superintendencia de Bancos, se regir por sus propias leyes.
21. Qu es una oferta privada
Los actos y negocios jurdicos cuyo contenido sea el resultado de ofertas privadas de
valores, mercancas o contratos, inscritos o no para oferta pblica, quedan excluidos de la
presente ley.

22. Defina que es un valor segn la ley de Mercado de valores y mercancas.

VALORES. Se entiende por valores todos aquellos documentos, ttulos o certificados,

acciones, ttulos de crdito tpicos o atpicos, que incorporen o representen, segn sea el
caso, derechos de propiedad, de crdito o de participacin. Los valores podrn crearse o
emitirse y negociarse median te anotaciones en cuenta;
23. Defina que es una mercanca, segn la ley del Mercado de Valores y Mercancas?
MERCANCIAS. Son mercancas todos aquellos bienes que no estn excluidos del
comercio por su naturaleza o por disposicin de la ley;
24. Explique 3 diferencias entre un fideicomiso de inversin y un fideicomiso de
administracin.
Fideicomiso de Inversin
1.
2.
3.

Fideicomiso de administracin
1.
2.
3.

25. Explique en qu consiste un contrato de fondo de inversin?

Es aquel por medio del cual un agente recibe dinero de terceras personas
(inversionistas)con el objeto de invertirlo por cuenta de estas, de manera sistemtica y
profesional, en valores inscritos para oferta pblica; y al vencimiento, durante el plazo
pactado o a la terminacin del contrato, segn sus propias disposiciones, se obliga
condicional o incondicionalmente a devolver el capital recibido, con sus frutos, cargando
una comisin cuyo monto y caractersticas se definen en el propio contrato.
26. Cules son las caractersticas diferenciadoras entre un contrato a plazo y uno al contado,
segn la LMVyM?
Contrato a plazo

Contrato a contado

En los contratos de bolsa en los que las partes

Los contratos de bolsa en los que las partes no

convengan un plazo, las prestaciones se reputarn

establezcan lo contrario, se presumen de contado, las

firmes y debidas al momento del cierre de la

prestaciones se reputan firmen y debidas al momento

operacin burstil y sern exigibles el da y hora

del cierre de la operacin burstil y debern liquidarse

estipulados en el contrato. Las bolsas de comercio

dentro del plazo que establezcan las disposiciones

debern establecer por medio de sus disposiciones

reglamentarias y normativas de carcter general de la

normativas y reglamentarias de carcter general, los

bolsa de comercio en que se realice la negociacin.

trminos y condiciones en que debern operar los

mercados que celebren contratos a plazo.

27. Explique dos de los delitos que contiene la ley de mercado de valores y mercancas
Artculo 87
b. Si fueren condenados en sentencia firme, en virtud de proceso penal seguido por la
imputacin de delitos en contra del patrimonio.
c. Si dejaren de cumplir un laudo arbitral ejecutoriado, dictado con motivo de actividades
y operaciones de carcter burstil.
28. Defina en qu consisten las emisiones de valores mediante anotaciones en cuenta.
Los valores a que se refiere el inciso a) del artculo dos de la presente ley, creados o
emitidos, por entidades privadas, el gobierno de la Repblica, las entidades autnomas y
descentralizadas, las municipalidades y el Banco de Guatemala, podrn representarse por
medio de anotaciones en cuenta, en cuyo, caso, dicha modalidad habr de aplicarse a
todos los valores que integren una misma serie de determinada emisin.
Los valores representados por medio de anotaciones en cuenta tienen la calidad de bienes
muebles.
29. Qu s una calificadora de riesgo
Es una opinin emitida por una entidad calificadora de riesgo, en cuanto a la situacin
financiera de un emisor, todo ello con arreglo a las prescripciones tcnicas reconocidas a
nivel internacional. Las calificadoras de riesgo se inscribirn en el registro del Mercado
de Valores y Mercancas, cumpliendo con los mismos requisitos aplicables a los agentes de
valores.
.
30. Cul es la diferencia entre agente de bolsa y agente de valores
Agente de bolsa
Rol en el mercado de valores

Agente de valores
Persona fsica o moral autorizada por

Intermediarios de valores.

mercado de valores.

Caractersticas
Actan
como intermediarios
de
valores? entre un comprador y un
vendedor.
Agentes

de

Valores y la Bolsa de Valores para

operar como intermediario en el

Demandantes.

Los

la Comisin Nacional Bancaria y de

Valores

cobran

comisiones por su actuar por lo que el

inversionista debe informarse al
respecto.

31. En qu consiste el contrato de suscripcin de valores?

Se encuentran regulados en la Ley del Mercado de Valores y Mercancas, Dto. 36-96.
1. Definicion:
Son aquellos contratos que crean, modifican, extinguen o transmiten obligaciones que se
contraen y liquidan en el seno de una bolsa de valores.
2. Formalidad de los contratos:
El art. 68 establece que no estn sujetos a formalidad alguna para su validez.
3. Solucin de conflictos derivados de estos contratos.
El artculo 69 establece el arbitraje de equidad, como procedimiento obligado, salvo
pacto en contrario.
4. Contratos de contado, de plazo, condicionales y opcionales. Contratos de

contado,son aquellos en los que las prestaciones se reputan firmes y debidas al momento
de liquidarse el contrato (art. 70)Contratos a plazo, las operaciones son firmes y debidas
al cerrarse la operacin burstil, pero son exigibles al cumplirse el plazo del contrato (art.
71)Contratos sujetos a condicin o a opcin, en estos contratos, una o las dos partes
pueden desvincularse del cumplimiento de su respectiva prestacin mediante el pago de
una prima. (art. 72)
32. Defina el Mercado de capitales
El mercado de capitales, tambin conocido como mercado accionario, es un tipo de
mercado financiero en los que se ofrecen y demandan fondos o medios de financiacin a
medio y largo plazo.
33. Enumere tres diferencias entre el mercado de capitales y el mercado de dinero
Mercado de capitales
1. Este mercado es definido a

Mercado de dinero
1. Este mercado es definido a corto

mediano y largo plazo, representado

plazo y se representa en el sistema

por la bolsa de valores, en el

bancario.

mercado burstil o de capitales

intervienen tres elementos

principales, adems de la Bolsa de

valores y las autoridades
reguladoras
2.
3.

2.
3.

34. Por qu se denomina mercado de capitales al mercado burstil?

35. En qu consiste la confidencialidad de operaciones.