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SO PAULO
2015
Escola
de
Administrao de Empresas de So
Paulo da Fundao Getulio Vargas,
como requisito para obteno de
Diploma
de
Graduao
em
Administrao de Empresas
So Paulo
2015
2
Trabalho
de
Concluso
de
Curso
Data de aprovao:
__/__/____
Banca Examinadora:
__________________________________
Prof. FGV EAESP
__________________________________
Prof. FGV EAESP
RESUMO
ABSTRACT
This business plan analyzes the marketing and financial viability of the establishment of a
cafeteria in the Jardim Paulista district of So Paulo (city), which is characterized by the
execution of a sustainable supply chain and engagement in social and cultural activities.
Its product mix includes take-away food and drinks, without additives and of controlled
origin. The cafeteria also offers physical space for consumption, leisure and work.
The project shows marketing viability because there is market potential for its
establishment, and also due to: 1) the growth of the coffee segment in the food market in
Brazil; 2) the strong and growing coffee drinking habit in the country; 3) the increasing
search for healthy eating and the popularization of the sustainable consumption concept;
4) the new contemporary eating habits (take-away food); and 5) the tendency of social
impact businesses.
The total value of the initial investment in the business is R$ 450.639.36, referring to the
costs prior to the beginning of operations. Investments in the property reform are R$
200,000.00, R$ 50,000.00 in decor, and R$ 80.639.36 in equipment. The value of the
property monthly rent is R$ 60,000.00.
The financial plan developed in this study indicates that the project proves economically
viability in a neutral scenario of business perspective, enabling a R$ 983,000.00 NPV (Net
Present Value) of the explicit cash flow, an IRR (Internal Rate of Return) of 42%, and a
break-even point reached in 1.8 years. The investment pays for itself in 3.3 years (payback
method), or in 3.7 years (discounted payback method). The project presents financial and
marketing viability, and this plan is ready to be executed.
SUMRIO
O NEGCIO ....................................................................................................................................12
1.2
2.2
JUSTIFICATIVA ................................................................................................................................13
2.2.1
2.2.2
2.2.3
2.2.4
2.2.5
2.2.6
2.2.7
ESCOPO ..............................................................................................................................................23
3.1
ATIVIDADES ....................................................................................................................................23
3.2
3.2.1
3.2.2
3.3
4
A LOCALIZAO ..............................................................................................................................25
4.2
4.2.1
As comidas ...........................................................................................................................30
4.2.2
As bebidas ............................................................................................................................35
4.2.3
4.3
4.4
4.5
4.6
4.7
ANLISE DA CONCORRNCIA............................................................................................................42
4.7.1
A Starbucks ..........................................................................................................................42
4.7.2
Pblico-alvo ..........................................................................................................................43
4.7.3
4.7.4
Produto .................................................................................................................................43
4.7.5
Preo ....................................................................................................................................45
4.7.6
Promoo .............................................................................................................................46
4.7.7
Localizao ...........................................................................................................................46
4.8
4.9
4.10
PROMOO ....................................................................................................................................53
4.10.1
Branding ...............................................................................................................................54
4.10.2
Propaganda ..........................................................................................................................54
4.10.3
Promoo de vendas............................................................................................................56
4.10.4
4.11
5
5.2
INFRAESTRUTURA ...........................................................................................................................59
5.3
5.4
5.4.1
5.4.2
5.5
6
PREO ...........................................................................................................................................58
6.2
PLANO FINANCEIRO..........................................................................................................................73
8.1
INVESTIMENTO INICIAL.....................................................................................................................73
8.2
8.2.1
8.2.2
8.2.3
8.3
8.3.1
8.3.2
8.3.3
8.4
8.4.1
8.4.2
8.4.3
8.5
8.5.1
8.5.2
8.5.3
10
11
GLOSSRIO ..................................................................................................................................102
12
REFERNCIAS BIBLIOGRFICAS..............................................................................................105
ANEXOS ....................................................................................................................................................113
LISTA DE FIGURAS
Figura 1 Esquema de estratgia de desenvolvimento de uma cadeia de suprimentos
sustentvel em diversos nveis ................................................................................. pg. 22
Figura 2 Delimitaes do bairro Jardim Paulista .................................................. pg. 26
Figura 3 Detalhe da fachada do imvel selecionado ............................................. pg. 27
Figura 4 Detalhe do espao interno do imvel selecionado .................................. pg. 27
Figura 5 Exemplo de evento sociocultural ............................................................ pg. 29
Figura 6 Exemplo de envolvimento de cafeteria com servio de caridade .......... pg. 29
Figura 7 Exemplo de espao fsico condizente proposta da cafeteria .............. pg. 30
Figura 8 Exemplo da variedade de sanduches a serem oferecidos ................... pg. 31
Figura 9 Exemplo da variedade de saladas a serem oferecidas .......................... pg. 31
Figura 10 Exemplo da variedade de wraps a serem oferecidos .......................... pg. 32
Figura 11 Exemplo da variedade de sopas a serem oferecidas .......................... pg. 32
Figura 12 Exemplo da variedade de itens de padaria a serem oferecidos .......... pg. 33
Figura 13 Exemplo da variedade de bolos e tortas a serem oferecidos .............. pg. 33
Figura 14 Exemplo da variedade de frutas a serem oferecidas ........................... pg. 34
Figura 15 Exemplo da variedade de snacks a serem oferecidos ......................... pg. 34
Figura 16 Exemplo da variedade de produtos orientais a serem oferecidos ....... pg. 35
Figura 17 Exemplo da variedade de cafs a serem oferecidos ........................... pg. 35
Figura 18 Exemplo da variedade de chs a serem oferecidos ............................ pg. 36
Figura 19 Exemplo da variedade de sucos e smoothies a serem oferecidos ...... pg. 36
Figura 20 Exemplo da variedade de itens diversos a serem oferecidos .............. pg. 37
Figura 21 Exemplo da variedade de cafs oferecidos pela Starbucks ................ pg. 44
Figura 22 Exemplo da variedade de sanduches oferecidos pela Starbucks ........ pg. 45
Figura 23 Localizao da loja da Starbucks na rua Haddock Lobo ....................... pg. 48
Figura 24 Detalhe da fachada da loja da rede Starbucks .................................... pg. 48
Figura 25 Detalhe de layout interno da loja da rede Starbucks ........................... pg. 49
Figura 26 Planta baixa projetada do empreendimento ......................................... pg. 62
Figura 27 Hierarquia de cargos do empreendimento ............................................ pg. 69
Figura 28 Detalhe de fluxo compatvel com layout ............................................... pg. 71
9
LISTA DE GRFICOS
Grfico 1 Perfil do consumo de caf no Brasil, entre os anos de 2003 e 2010 ... pg. 15
Grfico 2 Evoluo do consumo interno de caf no Brasil entre 1990 e 2014 .... pg. 16
10
LISTA DE TABELAS
Tabela 1 Cronograma geral previsto do TCC ....................................................... pg. 24
Tabela 2 Estimativa de Potencial de Mercado ..................................................... pg. 41
Tabela 3 Aspectos de inovao e tecnologia envolvidos no negcio .................. pg. 48
Tabela 4 Cotao dos preos de cozinha industrial .............................................. pg. 64
Tabela 5 Cargos e Salrios .................................................................................... pg. 69
Tabela 6 Investimentos Iniciais .............................................................................. pg. 74
Tabela 7 Dados Macroeconmicos ........................................................................ pg. 77
Tabela 8 Premissas Financeiras (Cenrio Neutro) ................................................ pg. 78
Tabela 9 Demonstrativo de Resultados (Cenrio Neutro) ..................................... pg. 80
Tabela 10 Premissas Financeiras (Cenrio Pessimista) ........................................ pg. 81
Tabela 11 Demonstrativo de Resultados (Cenrio Pessimista) ............................. pg. 83
Tabela 12 - Premissas Financeiras (Cenrio Otimista) ............................................. pg. 84
Tabela 13 Demonstrativo de Resultados (Cenrio Otimista) ................................. pg. 86
Tabela 14 Balano Patrimonial (Cenrio Neutro) ................................................... pg. 87
Tabela 15 Balano Patrimonial (Cenrio Pessimista) ............................................ pg. 88
Tabela 16 Balano Patrimonial (Cenrio Otimista) ................................................ pg. 89
Tabela 17 Demonstrativo de Fluxo de Caixa (Cenrio Neutro) ............................. pg. 90
Tabela 18 Demonstrativo de Fluxo de Caixa (Cenrio Pessimista) ....................... pg. 91
Tabela 19 Demonstrativo de Fluxo de Caixa (Cenrio Otimista) ........................... pg. 92
Tabela 20 Comparao de indicadores financeiros em cenrios distintos ............ pg. 93
Tabela 21 Anlise do Investimento (Cenrio Neutro) ............................................ pg. 94
Tabela 22 Anlise do Investimento (Cenrio Pessimista) ...................................... pg. 95
Tabela 23 Anlise do Investimento (Cenrio Otimista) .......................................... pg. 96
Tabela 24 Cronograma de atividades previsto pr-inaugurao ........................... pg. 99
11
1.1
APRESENTAO DO NEGCIO
O negcio
1.2
O core business
O core business da cafeteria a oferta de comidas e bebidas para levar (take-away
12
2.1
OPORTUNIDADE DE NEGCIO
Problema de pesquisa
Existe mercado e retorno financeiro para a abertura de uma cafeteria com cadeia de
2.2
Justificativa
14
Consumo total
90%
80%
Consumo fora de
casa
70%
60%
50%
40%
30%
20%
10%
0%
2003
2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
No grfico 1 podemos verificar o perfil de consumo de caf no Brasil, total versus fora
de casa, entre os anos de 2003 e 2010. Nota-se que o consumo fora de casa apresentou
crescimento no perodo, chegando a 57% em 2010. Verifica-se tambm que mais de 90%
da amostra bebe caf regularmente.
Segundo Pequenas Empresas & Grandes Negcios (2011), R$ 20,00 foi o valor mdio
encontrado para o tquete-mdio das cafeterias Coffee Brown, Coffee Lab, Armazm do
Caf, Club Barista e Santo Gro em 2010, cafeterias de alto padro como a desenvolvida
neste plano de negcios.
Segundo noticiado pela ABIC (2015), o caf continua com penetrao em 98,2% dos
lares dos Brasileiros, sendo que estes possuem em mdia 3,4 pessoas, das quais 2,8
15
bebem caf. Ainda segundo a ABIC (2015), o consumo interno de caf no Brasil, que
registrou queda de 1,23% em 2013, esboou uma recuperao de aproximadamente
1,25% em 2014, atingindo 20,3 milhes de sacas nos doze meses compreendidos entre
novembro de 2013 e outubro de 2014. Tambm houve aumento no consumo per capita,
sendo 4,89 kg/habitante o valor aproximado para caf torrado e modo, e 6,12 kg para
caf verde em gro, o que equivale a 81 litros de caf por habitante ao ano.
17.1
17.7
18.4
19.1
19.7
16.3
14.9
11
11.5
12.2
12.7
13.2
13.6
15.5
14 13.7
10.1
8.2 8.5
9.3
8.9 9.1
A ABIC estima (2015) que o consumo de caf voltar a crescer de maneira mais
acelerada em 2015, alcanando 21 milhes de sacas.
16
Como divulgado pela Agncia Brasil em 2014, ainda tratando sobre o tema
alimentao sustentvel, interessante notar que o Servio Brasileiro de Apoio s Micro
e Pequenas Empresas no Rio de Janeiro (Sebrae-RJ) apresentou, no mesmo ano, uma
proposta de divulgao do segmento, trabalhando principalmente o conceito de
fortalecimento de rede de negcios com pequenos agricultores/fornecedores locais. A
abordagem do tema e incentivo para adoo de prticas conformes, por uma entidade
de fomento ao desenvolvimento de negcios, mostra a relevncia do mesmo no cenrio
nacional.
O portal The Brazil Business publicou em artigo, no incio de 2015, que segundo a
Abrasel, o sucesso do mercado de entrega (delivery) de comida no Brasil se deve
principalmente ao fato da facilidade e da comodidade para se realizar pedidos online ou
por telefone de lanches e refeies, que podem ser entregues em casa e muitas vezes
no trabalho/escritrio do cliente, principalmente em cidades grandes e cosmopolitas
como So Paulo e Rio de Janeiro. A possibilidade de evitar engarrafamentos, filas e
esperas desnecessrias, bem como a comodidade de se evitar o deslocamento tambm
so grandes atrativos.
Ainda segundo o mesmo artigo do portal The Brazil Business (2015), a Abrasel
estima que o mercado de entrega de refeies teve uma receita de R$ 8 bilhes em 2013,
e que h um cenrio positivo de crescimento esperado para o setor no futuro prximo,
sendo a expectativa uma taxa mdia de 14,5% ao ano no mdio prazo.
social, afirmou no incio do mesmo ano que o pas passa por um momento de crescimento
exponencial no nmero dos negcios de impacto social, ou seja, empreendimentos que
constituem uma forte tendncia contempornea ao propor a atuao de empresas que
oferecem solues para questes sociais, muitas vezes atuando sua comunidade a
nvel local, mas impactando positivamente a sociedade como um todo.
De acordo com o portal Localist (2015), existem diversas maneiras com as quais um
negcio pode se beneficiar, de maneira legtima, pela promoo de eventos
socioculturais em suas dependncias. Entre elas esto:
O desenho de uma cadeia de suprimentos sustentvel pode ser iniciado com algumas
aes, segundo artigo da Exame (2014), entre elas:
Em publicao no portal Chengxi Yang (2010), foi desenhado um esquema geral que
identifica aes que podem ser praticadas em diversos nveis para o desenvolvimento de
uma cadeia de suprimentos sustentvel (Figura 1). Aes ao nvel de compliance,
melhoramento contnuo, integrao, inovao e liderana, sendo as mais relevantes: 1)
compartilhamento de inteligncia com stakeholders das diferentes reas da cadeia; 2)
desenvolvimento de processos e produtos sustentveis; 3) co-gesto de processos
diversos junto a fornecedores.
21
22
ESCOPO
3.1
Atividades
3.2
Abordagem metodolgica
3.2.1
23
3.3
Cronograma previsto
Dias de
tarbalho
14
7
60
60
10
30
90
10
10
Maro
Abril
Maio
Junho
Julho
Agosto
Setembro
Outubro
Novembro Dezembro
24
4.1
PLANO DE MARKETING
A Localizao
- fluxo de pessoas;
- proximidade a centros empresariais, colgios e universidades;
- perfil socioeconmico e cultural dos transeuntes;
- proximidade da regio central da cidade de So Paulo;
- facilidade de acesso por transporte pblico;
- proximidade a pontos tursticos da cidade;
- proximidade a comrcio de alto padro;
- regio com vida noturna ativa;
- segurana da regio;
- valor do aluguel por metro-quadrado.
turistas, que tambm buscam explorar as diversas opes de comrcio e lazer de alto
padro da regio.
O bairro tambm se define por uma regio com diversas opes de lazer e
entretenimento para diferentes pblicos, possuindo uma vida noturna dinmica. No que
diz respeito a acesso, possui e est prximo a diversas estaes de metr, e uma regio
bem servida por nibus municipais. O bairro pode ser considerado relativamente seguro,
quando comparado com a maioria das regies da cidade.
4.2
28
29
4.2.1 As comidas
31
- Sopas: Opes pr-prontas, que podem ser finalizadas no local (com adio de
gua quente) ou levadas para viagem.
32
4.2.2 As bebidas
35
- Sucos, gua e smoothies: gua, sucos frescos ou bebidas frias base de frutas
prontos para consumo.
36
4.3
A verificao da qualidade dos produtos produzidos pela cafeteria pode ser realizada
por meio do controle de diferentes etapas do processo logstico e de produo, e por
meio de experimentaes. Assim sendo, importante que os insumos para a produo
das comidas e bebidas sejam transportados da maneira adequada at a cozinha central
da cafeteria, desde seus fornecedores, e que possuam seus lotes e origens identificados
com clareza; e que tambm sejam armazenados conforme as necessidades especficas
de cada um. importante tambm que seja realizado um controle acerca das datas de
validade de cada um dos insumos em estoque, bem como do perodo de dias decorridos
da abertura inicial de seu recipiente. Ainda tratando sobre datas de validade,
fundamental que os produtos desenvolvidos pela cafeteria sejam armazenados da forma
adequada a cada categoria, e que uma data de validade com margem de segurana seja
atribuda a cada um dos produtos elaborados.
37
4.4
- Fluxo de clientes e cultura take-away: existe o risco que de que o fluxo de clientes
na cafeteria no atenda s expectativas, o que pode ser intensificado pelo risco da no
adaptao do pblico cultura de alimentao rpida e para levar (take-away), proposta
central da cafeteria, que no explorada dessa maneira por outros concorrentes no pas;
38
4.5
Considerando-se que 50% do consumo de caf fora do lar ocorre em cafeterias, podese assumir que 15.167 habitantes do Jardim Paulista consomem caf fora do lar
diariamente em cafeterias.
Por fim, considerando que, segundo Pequenas Empresas & Grandes Negcios
(2011), R$ 20,00 foi o valor mdio encontrado para o tquete-mdio das cafeterias Coffee
Brown, Coffee Lab, Armazm do Caf, Club Barista e Santo Gro em 2010, podemos
atualizar esse valor pela inflao acumulada no perodo (IPCA), atualizando-o para R$
26,90 em 2015. Por fim, podemos multiplicar esse valor pelo total de habitantes do Jardim
Paulista que consomem caf fora do lar diariamente em cafeterias, sendo esse o
potencial de mercado total (cafeterias) do bairro por dia: R$ 407.992,30.
40
95%
36%
50%
88.692
95%
84.258
Proporo da populao do bairro Jardim Paulista que consome caf fora do lar
36%
Nmero de pessoas do bairro Jardim Paulista que consomem caf fora do lar
30.333
Proporo da populao do bairro Jardim Paulista que consome caf fora do lar
50%
em cafeterias
Nmero de pessoas do bairro Jardim Paulista que consomem caf fora do lar em
15.167
cafeterias
Valor do tquete-mdio em cafeterias semelhantes
Potencial de mercado total (cafeterias) dirio no bairro Jardim Paulista
R$ 26,90
R$ 407.992
4.6
- solues rpidas e para levar de lanches e refeies, para aquelas pessoas que
no possuem tempo para uma refeio longa ou no local;
- oferta de uma opo de alimentao saudvel, por meio de produtos frescos,
naturais, sem aditivos e de qualidade;
- oferta de um espao para encontros, momentos de bem-estar e produtividade,
disponibilizando um local acolhedor, moderno, criativo e com acesso internet, que
comporta momentos de tranquilidade para o frequentador, pequenos encontros informais,
reunies de estudo ou de trabalho, alm de momentos de descanso e reviso de roteiros
para os turistas. A cafeteria ainda um ponto de encontro da regio em que est inserida,
para pequenos eventos, como palestras, workshops, painis, pequenas apresentaes
musicais, entre outros.
4.7
Anlise da concorrncia
4.7.1 A Starbucks
42
4.7.2 Pblico-alvo
4.7.4 Produto
43
44
4.7.5 Preo
- Comidas
- muffins doces e salgados: R$ 7,00.
- bolos: R$ 7,50.
- cookies: R$ 5,40.
- donuts: R$ 5,90.
- salgados assados diversos: R$ 6,10.
- sanduches: R$ 10,60.
4.7.6 Promoo
4.7.7 Localizao
controlada pela matriz norte-americana. Hoje a rede possui 58 lojas no pas, sendo 42 na
regio metropolitana de So Paulo, e 16 lojas da regio metropolitana do Rio de Janeiro.
A rede segue com modelo de expanso por meio de lojas prprias, e visa a aberturas em
grandes centros urbanos (MEIO&MENSAGEM, 2014).
A loja escolhida para anlise neste estudo est situada na Rua Haddock Lobo,
608, no bairro Jardim Paulista da Cidade de So Paulo. A escolha se deve pelo fato dessa
loja se localizar no mesmo bairro em que a inaugurao da cafeteria take-away
planejada, e tambm por apresentar decorao e layouts afins aos definidos na proposta
da cafeteria take-away.
47
Figura 24 Detalhe da fachada da loja da rede Starbucks situada na rua Haddock Lobo,
em So Paulo.
Fonte: Universo Varejo, 2014.
48
Figura 25 Detalhe de layout interno da loja da rede Starbucks situada na rua Haddock
Lobo, em So Paulo.
Fonte: D2F Engenharia, 2015.
4.8
50
4.9
1) Cadeia de
suprimentos
2) Produo
51
3) Logstica
Parceria
com
instituies
de
caridade
para
4) Ambiente/Loja
fsica e produtos
Alteraes/incluses
espordicas
no
cardpio
(sazonais);
- Oferta de itens especiais do dia;
- Oferecimento de ofertas especiais como decorrncia de
interaes virtuais/sociais (pelo Facebook ou Twitter).
5) Relacionamento
52
4.10 Promoo
53
4.10.1 Branding
Por meio do processo de branding, a cafeteria dota seus produtos e servios com o
poder de uma marca, identificando, como cerne, a identidade, a proposta de valor da
marca. No caso da cafeteria, tem-se que ela no se limita oferta de opes rpidas e
para levar (take-away food) de lanches e refeies; de comidas e bebidas frescas
criativas, saudveis, sem aditivos, de origem controlada e de qualidade: sua proposta de
valor define-se por estabelecer um espao de conexo com um estilo de vida moderno,
dinmico, saudvel, contemplado ainda por interesse e conscientizao cultural e
socioambiental.
4.10.2 Propaganda
Como definido por Kotler (2007), propaganda pode ser definido como qualquer
forma de apresentao no pessoal e promocional de ideias, bens ou servios por um
patrocinador identificado.
54
Anncios impressos
Folders informativos e anncios em revistas de nicho, de modo a transmitir
informaes detalhadas acerca do estabelecimento e seus produtos, com flexibilidade e
mensagens de impacto. A distribuio de folders tambm pode ocorrer em
estabelecimentos afins e prximos ao local da cafeteria.
Internet
Anncios em ferramentas de buscas, portais de interesses afins do pblico-alvo
do estabelecimento, criao de um canal de vdeos, e criao de pginas oficiais em
redes sociais.
Espaos pblicos
Divulgao de anncios, material publicitrio e amostras de produtos do
estabelecimento em locais de circulao pblica, de acordo com a regulamentao de
utilizao e viabilidade de cada espao especificamente. Para tal, so considerados
parques e vias pblicas.
No ponto de venda
A comunicao, do vis da propaganda, tambm pode ocorrer com o consumidor
potencial no prprio ponto de venda, e para a cafeteria trabalhado atravs de anncios
diversos no interior da loja, de experimentao e de atividades interativas
.
Eventos
Por meio da participao em eventos, seja com patrocnio em diferentes escalas,
ou por meio de aes publicitrias diversas, este tpico do programa de publicidade
central na estratgia de negcios do estabelecimento, e visa a:
- criar oportunidades de divulgao e promoes
- criar identificao com seu pblico-alvo e respectivo estilo de vida;
- aumentar a conscientizao de marca e de seus produtos;
- criar e reforar percepes do consumidor quanto a associaes com a imagem da
marca;
55
Cupons
Distribuio cdulas, por meios diversos (como interaes virtuais ou aes em locais
variados), que garantem a seu portador direito a descontos em um ou mais produtos
especficos.
Pacotes de desconto
Oferta de descontos em relao ao preo regular de uma gama de produtos,
quando consumidos em conjunto, como, por exemplo, um item da variedade de refeies
salgadas, somado a uma bebida e um doce.
Programa de fidelidade
Oferta da possibilidade de participao em um programa de fidelidade, oferecendo
aos clientes recompensas atreladas intensidade e frequncia de suas compras.
56
Prmios
Oferta de prmios diversos aos clientes do estabelecimento como resultado de
sua participao em concursos, sorteios e atividades socioculturais diversas promovidas
pela cafeteria.
Experimentao gratuita
De modo a se fortalecer a inteno de compra, a cafeteria oferece a seus clientes
potenciais a possibilidade de experimentao de seus produtos sem nus qualquer, em
momentos de aes promocionais e ativaes de marca diversos.
Promoes combinadas
A cafeteria busca parcerias diversas junto a estabelecimentos afins de seu
posicionamento estratgico de modo a viabilizar a oferta de promoes atrativas para
seu pblico-alvo, e que tragam benefcios a todas as partes envolvidas.
4.11 Preo
- Comidas
- muffins doces e salgados: R$ 6,00.
- bolos: R$ 6,50.
- cookies: R$ 4,50.
- donuts: R$ 5,00.
- salgados assados diversos: R$ 5,00.
- sanduches: R$ 10,00.
58
5.1
PLANO OPERACIONAL
Horrio de Funcionamento
5.2
Infraestrutura
Como indicado no item 4.1 (p. 25), o imvel considerado para a instalao do
estabelecimento se localiza na Alameda Santos, no bairro Jardim Paulista da Cidade de
So Paulo, possuindo rea total e til de 580m2, distribudos em 2 andares; o p-direito
do imvel de 2,65m no andar trreo, e de 2,44m no mezanino (2 andar).
No que diz respeito infraestrutura, o empreendimento contm os seguintes
ambientes:
- rea de consumo: localizada no mezanino, que por sua vez acessado pela
escada ou pela escada adaptada para cadeirantes originada no primeiro andar, um
59
61
62
5.3
Instalaes e Equipamentos
Em contato com a empreiteira A. Palhares Construes, sediada na Vila Suzana,
63
Unidades
Aparelho de televiso
Sistema de som
Roteador
Fogo industrial
Forno eltrico
Mquina de caf
Geladeira
Freezer
Coifa
Expositor eltrico
Caixa Registradora
Computador
Ar condicionado
Balces
Pia
Expositor pequeno
Mesa-balco
Mesa
Cadeira
Sof
Banco
Armrio
Copo
Prato
Jogo de Talheres
TOTAL
2
1
3
1
1
1
1
1
1
1
2
4
4
3
5
3
1
12
34
2
10
3
100
100
100
64
5.4
Tratando-se
de
recursos
tecnolgicos,
existem
computadores
no
5.5
6.1
PLANO GERENCIAL
68
Scio-diretor
Gerente Geral
4 Cozinheiros
2 Assistentes de
Cozinha
6 Atendentes
2 Responsveis
pela Limpeza
6.2
Cargos e Salrios
8,000
3,000
2,500
4,000
2,500
69
PLANO JURDICO
70
A empresa deve adquirir um Alvar e uma Licena de Funcionamento, submetendose a vistorias da Vigilncia Sanitria (que faz uma vistoria minuciosa e completa,
envolvendo toda a estrutura e itens mencionados acima) e do Corpo de Bombeiros (que
verifica se o estabelecimento segue regras de segurana).
Segundo o Artigo 51., Seo V, Captulo III da Portaria CVS 5, de 09 de abril de 2013,
permitida a doao gratuita de alimentos, inclusive sobras de qualquer etapa da
71
produo, desde que a empresa siga as Boas Prticas citadas anteriormente o que
corrobora a inteno da empresa de destinar suas sobras s instituies de caridade.
72
PLANO FINANCEIRO
8.1
Investimento Inicial
- O registo da marca j consta nas atividades prestadas pelo arquiteto Pedro Altheman,
responsvel pelo projeto de reforma e decorao do estabelecimento, mas tambm por
seu registro;
73
R$ '000
Funcionrios
Treinamento de Funcionrios
Capital de Giro
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
Imobilizado Bruto
Investimento Anual
451
Adequao do Imvel
2 meses de aluguel (+ 1 de carncia)
Itens de cozinha industrial, eletrnicos e infraestrutura
2017
2018
2019
2020
2021
451
23
473
473
24
497
497
25
522
522
26
548
548
27
575
0
95
95
95
99
95
5
194
104
95
5
5
298
110
95
5
5
5
95
194
298
408
408
115
95
5
5
5
5
523
5%
Saldo Inicial
Investimento no Perodo
Saldo Final
Depreciao
Prazo de Depreciao
Saldo Inicial
Depreciao do Perodo
2017
2018
2019
2020
2021
Saldo Final
Quantidade / Descrio
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
8.2
Projeo de Resultados.
- Considera-se que 30% do valor dos itens comercializados referente a seus custos,
como indica LOVELOCK (2011) em sua literatura acerca da comercializao de produtos
de gnero alimentar em cafeterias, lanchonetes e restaurantes;
76
Unidade
PIB nominal
PIB real
IGPM
IPCA
CDI nominal
CDI real
%
%
%
%
%
%
2015
2016
2017
2018
2019
2020
2021
2022
6.0%
-3.3%
9.4%
9.6%
14.1%
4.1%
3.8%
-2.0%
5.5%
6.0%
13.0%
6.6%
6.6%
1.5%
5.0%
5.0%
11.9%
6.6%
7.6%
2.5%
5.0%
5.0%
10.9%
5.6%
8.2%
3.5%
5.0%
4.5%
9.9%
5.2%
8.2%
3.5%
5.0%
4.5%
9.9%
5.1%
8.2%
3.5%
5.0%
4.5%
9.9%
5.1%
8.2%
3.5%
5.0%
4.5%
9.9%
5.1%
77
Dec-17
2017
Dec-18
2018
Dec-19
2019
Dec-20
2020
Dec-21
2021
R$ '000
2,475
3,587
4,793
6,091
7,495
x
x
x
x
x
x
x
x
2201
259
259
259
259
388
388
388
2915
343
343
343
343
514
514
514
3628
427
427
427
427
640
640
640
4342
511
511
511
511
766
766
766
5056
595
595
595
595
892
892
892
R$
28.25
29.66
30.99
32.39
33.84
%
%
2%
5%
2%
5%
2%
5%
2%
5%
2%
5%
74.60
30.0%
103.73
30.0%
134.94
30.0%
168.75
30.0%
205.34
30.0%
R$ '000
70
74
77
81
85
Nmero de Funcionrios
Gerente Geral
Atendente de Balco
Limpeza Geral
Cozinheiros
Assistentes de Cozinha
#
#
#
#
#
#
15
1
1
2
4
7
15
1
1
2
4
7
15
1
1
2
4
7
15
1
1
2
4
7
15
1
1
2
4
7
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
8
3
3
4
3
9
3
3
4
3
9
3
3
5
3
10
4
3
5
3
10
4
3
5
3
34.8%
34.8%
34.8%
34.8%
34.8%
Receitas
Receita Total
Nmero de Clientes
Ocupao Mdia / semana
Segunda-Feira
Tera-Feira
Quarta-Feira
Quinta-Feira
Sexta-Feira
Sbado
Domingo
Ticket Mdio / Pessoa
Dedues
PIS
Cofins
Premissas Custos
Produtos Vendidos
R$ '000
% Receita do Preo de Venda
%
Premissas Despesas
Funcionrios
Funcionrios
INSS + FGTS
78
(CONCLUSO)
Despesas Operacionais
Despesas Imvel
Aluguel
Luz
Gs
Agua
Outras Despesas
Carto
Mensalidade
Taxa
Taxa %
% Vendas com Carto
Materiais de Limpeza
Materiais de Banheiro
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
851
735
31
49
37
894
772
32
51
39
939
810
34
54
41
993
851
40
57
44
1,053
893
49
61
49
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
% Receita
% Receita
R$ '000
R$ '000
79
70
1
69
4.0%
70.0%
2
6
110
101
1
100
4.0%
70.0%
2
6
144
135
1
134
4.0%
70.0%
2
6
184
172
1
171
4.0%
70.0%
6
6
229
211
1
210
4.0%
70.0%
12
6
10.9%
10.9%
10.9%
10.9%
10.9%
5.0%
5.0%
5.0%
5.0%
5.0%
5.0%
5.0%
5.0%
4.5%
5.0%
5.0%
4.5%
4.5%
5.0%
5.0%
4.5%
4.5%
5.0%
5.0%
4.5%
IR
Presumido
Suporte
Ajuste Ticket Mdio
Ajuste Despesa Funcionrios
Ajuste Despesa Imvel
Ajuste Outras Despesas
IPCA
IGPM
IGPM
IPCA
8
8
8
8
79
DRE
Receita Bruta
Crescimento %
R$ '000
%
2,475
-
3,587
45%
4,793
34%
6,091
27%
7,495
23%
(-) Dedues
Receita Lquida
R$ '000
R$ '000
-165
2,311
-239
3,348
-319
4,474
-405
5,686
-498
6,997
(-) CPV
Margem Bruta
% Receita Lquida
R$ '000
R$ '000
%
-743
1,568
68%
-1,076
2,272
68%
-1,438
3,036
68%
-1,827
3,858
68%
-2,249
4,748
68%
(-) Despesas
EBITDA
% Receita Lquida
R$ '000
R$ '000
%
-1,751
-183
-8%
-1,862
410
12%
-1,983
1,053
24%
-2,123
1,735
31%
-2,275
2,473
35%
(-) D&A
EBIT
% Receita Lquida
R$ '000
R$ '000
%
-95
-277
-12%
-99
311
9%
-104
949
21%
-110
1,626
29%
-115
2,358
34%
R$ '000
R$ '000
%
0
-277
-12%
0
311
9%
0
949
21%
0
1,626
29%
0
2,358
34%
R$ '000
R$ '000
%
-269
-547
-24%
-390
-79
-2%
-521
427
10%
-663
963
17%
-815
1,543
22%
80
Dec-17
2017
Dec-18
2018
Dec-19
2019
Dec-20
2020
Dec-21
2021
R$ '000
1,733
2,511
3,355
4,263
5,247
x
x
x
x
x
x
x
x
2201
259
259
259
259
388
388
388
2915
343
343
343
343
514
514
514
3628
427
427
427
427
640
640
640
4342
511
511
511
511
766
766
766
5056
595
595
595
595
892
892
892
R$
19.77
20.76
21.69
22.67
23.69
%
%
2%
5%
2%
5%
2%
5%
2%
5%
2%
5%
52.22
30.0%
72.61
30.0%
94.46
30.0%
118.13
30.0%
143.74
30.0%
R$ '000
70
74
77
81
85
Nmero de Funcionrios
Gerente Geral
Atendente de Balco
Limpeza Geral
Cozinheiros
Assistentes de Cozinha
#
#
#
#
#
#
15
1
1
2
4
7
15
1
1
2
4
7
15
1
1
2
4
7
15
1
1
2
4
7
15
1
1
2
4
7
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
8
3
3
4
3
9
3
3
4
3
9
3
3
5
3
10
4
3
5
3
10
4
3
5
3
34.8%
34.8%
34.8%
34.8%
34.8%
Receitas
Receita Total
Nmero de Clientes
Ocupao Mdia / semana
Segunda-Feira
Tera-Feira
Quarta-Feira
Quinta-Feira
Sexta-Feira
Sbado
Domingo
Ticket Mdio / Pessoa
Dedues
PIS
Cofins
Premissas Custos
Produtos Vendidos
R$ '000
% Receita do Preo de Venda
%
Premissas Despesas
Funcionrios
Funcionrios
INSS + FGTS
81
(CONCLUSO)
Despesas Operacionais
Despesas Imvel
Aluguel
Luz
Gs
Agua
Outras Despesas
Carto
Mensalidade
Taxa
Taxa %
% Vendas com Carto
Materiais de Limpeza
Materiais de Banheiro
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
894
735
49
61
49
939
772
51
64
51
986
810
54
68
54
1,035
851
57
71
57
1,087
893
60
74
60
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
% Receita
% Receita
R$ '000
R$ '000
67
49
1
49
4.0%
70.0%
12
6
89
71
1
70
4.0%
70.0%
12
6
113
95
1
94
4.0%
70.0%
12
6
138
120
1
119
4.0%
70.0%
12
6
166
148
1
147
4.0%
70.0%
12
6
10.9%
10.9%
10.9%
10.9%
10.9%
5.0%
5.0%
5.0%
5.0%
5.0%
5.0%
5.0%
5.0%
4.5%
5.0%
5.0%
4.5%
4.5%
5.0%
5.0%
4.5%
4.5%
5.0%
5.0%
4.5%
IR
Presumido
Suporte
Ajuste Ticket Mdio
Ajuste Despesa Funcionrios
Ajuste Despesa Imvel
Ajuste Outras Despesas
IPCA
IGPM
IGPM
IPCA
8
8
8
8
82
DRE
Receita Bruta
Crescimento %
R$ '000
%
1,733
-
2,511
45%
3,355
34%
4,263
27%
5,247
23%
(-) Dedues
Receita Lquida
R$ '000
R$ '000
-115
1,617
-167
2,344
-223
3,132
-284
3,980
-349
4,898
(-) CPV
Margem Bruta
% Receita Lquida
R$ '000
R$ '000
%
-520
1,098
68%
-753
1,591
68%
-1,007
2,126
68%
-1,279
2,701
68%
-1,574
3,324
68%
(-) Despesas
EBITDA
% Receita Lquida
R$ '000
R$ '000
%
-1,782
-685
-42%
-1,886
-296
-13%
-2,000
125
4%
-2,120
581
15%
-2,247
1,077
22%
(-) D&A
EBIT
% Receita Lquida
R$ '000
R$ '000
%
-95
-779
-48%
-99
-395
-17%
-104
21
1%
-110
471
12%
-115
962
20%
R$ '000
R$ '000
%
0
-779
-48%
0
-395
-17%
0
21
1%
0
471
12%
0
962
20%
R$ '000
R$ '000
%
-189
-968
-60%
-273
-668
-29%
-365
-344
-11%
-464
8
0%
-571
391
8%
83
Dec-17
2017
Dec-18
2018
Dec-19
2019
Dec-20
2020
Dec-21
2021
R$ '000
2,970
4,304
5,752
7,309
8,994
x
x
x
x
x
x
x
x
2201
259
259
259
259
388
388
388
2915
343
343
343
343
514
514
514
3628
427
427
427
427
640
640
640
4342
511
511
511
511
766
766
766
5056
595
595
595
595
892
892
892
R$
33.89
35.59
37.19
38.86
40.61
%
%
2%
5%
2%
5%
2%
5%
2%
5%
2%
5%
89.51
30.0%
124.47
30.0%
161.93
30.0%
202.51
30.0%
246.40
30.0%
R$ '000
70
74
77
81
85
Nmero de Funcionrios
Gerente Geral
Atendente de Balco
Limpeza Geral
Cozinheiros
Assistentes de Cozinha
#
#
#
#
#
#
15
1
1
2
4
7
15
1
1
2
4
7
15
1
1
2
4
7
15
1
1
2
4
7
15
1
1
2
4
7
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
8
3
3
4
3
9
3
3
4
3
9
3
3
5
3
10
4
3
5
3
10
4
3
5
3
34.8%
34.8%
34.8%
34.8%
34.8%
Receitas
Receita Total
Nmero de Clientes
Ocupao Mdia / semana
Segunda-Feira
Tera-Feira
Quarta-Feira
Quinta-Feira
Sexta-Feira
Sbado
Domingo
Ticket Mdio / Pessoa
Dedues
PIS
Cofins
Premissas Custos
Produtos Vendidos
R$ '000
% Receita do Preo de Venda
%
Premissas Despesas
Funcionrios
Funcionrios
INSS + FGTS
84
(CONCLUSO)
Despesas Operacionais
Despesas Imvel
Aluguel
Luz
Gs
Agua
Outras Despesas
Carto
Mensalidade
Taxa
Taxa %
% Vendas com Carto
Materiais de Limpeza
Materiais de Banheiro
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
894
735
49
61
49
939
772
51
64
51
986
810
54
68
54
1,035
851
57
71
57
1,087
893
60
74
60
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
% Receita
% Receita
R$ '000
R$ '000
102
84
1
83
4.0%
70.0%
12
6
139
121
1
121
4.0%
70.0%
12
6
180
162
1
161
4.0%
70.0%
12
6
224
206
1
205
4.0%
70.0%
12
6
271
253
1
252
4.0%
70.0%
12
6
10.9%
10.9%
10.9%
10.9%
10.9%
5.0%
5.0%
5.0%
5.0%
5.0%
5.0%
5.0%
5.0%
4.5%
5.0%
5.0%
4.5%
4.5%
5.0%
5.0%
4.5%
4.5%
5.0%
5.0%
4.5%
IR
Presumido
Suporte
Ajuste Ticket Mdio
Ajuste Despesa Funcionrios
Ajuste Despesa Imvel
Ajuste Outras Despesas
IPCA
IGPM
IGPM
IPCA
8
8
8
8
85
DRE
Receita Bruta
Crescimento %
R$ '000
%
2,970
-
4,304
45%
5,752
34%
7,309
27%
8,994
23%
(-) Dedues
Receita Lquida
R$ '000
R$ '000
-198
2,773
-286
4,018
-382
5,369
-486
6,823
-598
8,396
(-) CPV
Margem Bruta
% Receita Lquida
R$ '000
R$ '000
%
-891
1,882
68%
-1,291
2,727
68%
-1,726
3,644
68%
-2,193
4,630
68%
-2,698
5,698
68%
(-) Despesas
EBITDA
% Receita Lquida
R$ '000
R$ '000
%
-1,817
65
2%
-1,937
790
20%
-2,067
1,577
29%
-2,205
2,425
36%
-2,351
3,346
40%
(-) D&A
EBIT
% Receita Lquida
R$ '000
R$ '000
%
-95
-30
-1%
-99
691
17%
-104
1,472
27%
-110
2,315
34%
-115
3,231
38%
R$ '000
R$ '000
%
0
-30
-1%
0
691
17%
0
1,472
27%
0
2,315
34%
0
3,231
38%
R$ '000
R$ '000
%
-323
-353
-13%
-468
222
6%
-626
847
16%
-795
1,520
22%
-979
2,253
27%
8.3
86
BP
ATIVO
R$ '000
265
258
764
1,049
1,140
Ativo Circulante
Caixa
Contas a Receber
R$ '000
R$ '000
R$ '000
-114
-288
174
-44
-286
242
540
226
315
909
515
394
1,088
609
479
Imobilizado
Imobilizado Bruto
Depreciao Acumulada
R$ '000
R$ '000
R$ '000
379
473
-95
303
497
-194
223
522
-298
140
548
-408
52
575
-523
PASSIVO
R$ '000
265
258
764
1,049
1,140
Passivo Circulante
Funcionrios
Fornecedores
Obrigaes Tributrias
Financiamento
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
311
70
155
86
0
384
74
191
120
0
462
77
229
156
0
549
81
272
196
0
640
85
316
239
0
Patrimnio Lquido
Capital Social
Lucros Acumulados
Saldo inicial
Lucro / Prejuzo do Perodo
Dividendos
Saldo Final
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
-47
500
-547
-518
-547
0
-547
-126
500
-626
-638
-79
0
-626
301
500
-199
-255
427
0
-199
500
500
0
0
963
-764
0
500
500
0
0
1,543
-1,543
0
87
BP
ATIVO
R$ '000
-202
-817
-1,104
-1,035
-577
Ativo Circulante
Caixa
Contas a Receber
R$ '000
R$ '000
R$ '000
-581
-703
122
-1,120
-1,290
169
-1,327
-1,548
220
-1,175
-1,450
276
-629
-965
335
Imobilizado
Imobilizado Bruto
Depreciao Acumulada
R$ '000
R$ '000
R$ '000
379
473
-95
303
497
-194
223
522
-298
140
548
-408
52
575
-523
PASSIVO
R$ '000
-202
-817
-1,104
-1,035
-577
Passivo Circulante
Funcionrios
Fornecedores
Obrigaes Tributrias
Financiamento
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
266
70
135
60
0
319
74
161
84
0
376
77
189
109
0
438
81
219
137
0
504
85
252
167
0
Patrimnio Lquido
Capital Social
Lucros Acumulados
Saldo inicial
Lucro / Prejuzo do Perodo
Dividendos
Saldo Final
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
-468
500
-968
-898
-968
0
-968
-1,136
500
-1,636
-1,593
-668
0
-1,636
-1,480
500
-1,980
-1,965
-344
0
-1,980
-1,473
500
-1,973
-1,988
8
0
-1,973
-1,081
500
-1,581
-1,630
391
0
-1,581
88
BP
ATIVO
R$ '000
496
805
1,028
1,128
1,236
Ativo Circulante
Caixa
Contas a Receber
R$ '000
R$ '000
R$ '000
118
-91
209
502
212
290
805
427
378
988
515
473
1,183
608
575
Imobilizado
Imobilizado Bruto
Depreciao Acumulada
R$ '000
R$ '000
R$ '000
379
473
-95
303
497
-194
223
522
-298
140
548
-408
52
575
-523
PASSIVO
R$ '000
496
805
1,028
1,128
1,236
Passivo Circulante
Funcionrios
Fornecedores
Obrigaes Tributrias
Financiamento
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
349
70
176
103
0
436
74
218
144
0
528
77
263
188
0
628
81
312
235
0
736
85
364
286
0
Patrimnio Lquido
Capital Social
Lucros Acumulados
Saldo inicial
Lucro / Prejuzo do Perodo
Dividendos
Saldo Final
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
147
500
-353
-345
-353
0
-353
369
500
-131
-173
222
0
-131
500
500
0
0
847
-716
0
500
500
0
0
1,520
-1,520
0
500
500
0
0
2,253
-2,253
0
8.4
89
Fluxo de Caixa
Saldo Inicial de Caixa
R$ '000
500
-288
-286
226
515
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
-315
-277
95
-269
137
25
311
99
-390
5
537
949
104
-521
5
1,080
1,626
110
-663
8
1,663
2,358
115
-815
6
R$ '000
R$ '000
-473
-473
-24
-24
-25
-25
-26
-26
-27
-27
R$ '000
R$ '000
R$ '000
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
R$ '000
-788
512
1,054
1,636
R$ '000
R$ '000
0
0
0
0
0
0
-764
0
-1,543
0
R$ '000
-788
512
290
93
R$ '000
-288
-286
226
515
609
90
Fluxo de Caixa
Saldo Inicial de Caixa
R$ '000
500
-703
-1,290
-1,548
-1,450
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
-730
-779
95
-189
144
-563
-395
99
-273
6
-233
21
104
-365
6
124
471
110
-464
6
513
962
115
-571
7
R$ '000
R$ '000
-473
-473
-24
-24
-25
-25
-26
-26
-27
-27
R$ '000
R$ '000
R$ '000
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
R$ '000
-1,203
-587
-258
97
486
R$ '000
R$ '000
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
R$ '000
-1,203
-587
-258
97
486
R$ '000
-703
-1,290
-1,548
-1,450
-965
91
Fluxo de Caixa
Saldo Inicial de Caixa
R$ '000
500
-91
212
427
515
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
-118
-30
95
-323
140
327
691
99
-468
5
956
1,472
104
-626
5
1,635
2,315
110
-795
5
2,373
3,231
115
-979
5
R$ '000
R$ '000
-473
-473
-24
-24
-25
-25
-26
-26
-27
-27
R$ '000
R$ '000
R$ '000
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
R$ '000
-591
303
931
1,609
2,346
R$ '000
R$ '000
0
0
0
0
-716
0
-1,520
0
-2,253
0
R$ '000
-591
303
215
89
93
R$ '000
-91
212
427
515
608
92
8.5
Anlise do Investimento
CENRIO
Pessimista Neutro
VPL fluxo explcito (R$ '000)
-1,448
983
TIR
-31%
42%
Payback - Anos
5.0
3.3
Payback Descontado - Anos
5.0
3.7
Break Even - Anos
3.5
1.8
Otimista
2,328
78%
2.3
2.6
1.2
Segue adiante uma anlise referente aos resultados apresentados para cada um
dos cenrios.
93
2017
2018
2019
2020
2021
2022
Receita Lquida
EBITDA
Lucro Lquido
(-) D&A
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
0
0
0
0
2,311
-183
-547
-95
3,348
410
-79
-99
4,474
1,053
427
-104
5,686
1,735
963
-110
6,997
2,473
1,543
-115
EBIT
(-) IR/CSLL (@34%)
NOPAT
Taxa de crescimento
R$ '000
R$ '000
R$ '000
%
0
0
0
-
-277
-269
-547
-
311
-390
-79
-85%
949
-521
427
-
1,626
-663
963
125%
2,358
-815
1,543
60%
(+) D&A
(-) Capital de Giro
(-) Investimento
FCFF (Firm)
Taxa de crescimento
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
%
0
0
-473
-473
-
95
137
-24
-338
-28%
99
5
-25
0
-100%
104
5
-26
511
-
110
8
-27
1,053
106%
115
6
-29
1,634
55%
-473
-294
336
602
813
1.0
1.0
1.0
1.0
1.0
1.0
0.3
0.7
0.0
0.0
983
15%
TIR
Payback - Anos
Payback Descontado - Anos
Break Even - Anos
42%
3.3
3.7
1.8
2017
2018
2019
2020
2021
2022
Receita Lquida
EBITDA
Lucro Lquido
(-) D&A
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
0
0
0
0
1,617
-685
-968
-95
2,344
-296
-668
-99
3,132
125
-344
-104
3,980
581
8
-110
4,898
1,077
391
-115
EBIT
(-) IR/CSLL (@34%)
NOPAT
Taxa de crescimento
R$ '000
R$ '000
R$ '000
%
0
0
0
-
-779
-189
-968
-
-395
-273
-668
-31%
21
-365
-344
-49%
471
-464
8
-102%
962
-571
391
5048%
(+) D&A
(-) Capital de Giro
(-) Investimento
FCFF (Firm)
Taxa de crescimento
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
%
0
0
-473
-473
-
95
144
-24
-753
59%
99
6
-25
-588
-22%
104
6
-26
-260
-56%
110
6
-27
96
-137%
115
7
-29
484
404%
-473
-655
-445
-171
55
241
1.0
1.0
1.0
1.0
1.0
1.0
1.0
1.0
1.0
1.0
-1,448
15%
TIR
Payback - Anos
Payback Descontado - Anos
Break Even - Anos
-31%
5.0
5.0
3.5
2017
2018
2019
2020
2021
2022
Receita Lquida
EBITDA
Lucro Lquido
(-) D&A
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
0
0
0
0
2,773
65
-353
-95
4,018
790
222
-99
5,369
1,577
847
-104
6,823
2,425
1,520
-110
8,396
3,346
2,253
-115
EBIT
(-) IR/CSLL (@34%)
NOPAT
Taxa de crescimento
R$ '000
R$ '000
R$ '000
%
0
0
0
-
-30
-323
-353
-
691
-468
222
-163%
1,472
-626
847
281%
2,315
-795
1,520
80%
3,231
-979
2,253
48%
(+) D&A
(-) Capital de Giro
(-) Investimento
FCFF (Firm)
Taxa de crescimento
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
%
0
0
-473
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TIR
Payback - Anos
Payback Descontado - Anos
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2.6
1.2
paga no horizonte de 2,3 anos pelo mtodo do payback, ou em 2,6 anos pelo mtodo do
payback descontado, mostrando que o empreendimento financeiramente vivel.
97
98
2015
Atividades desenvolvidas
Maro
Abril
Maio
Junho
2017
Julho
99
10 RESULTADOS ESPERADOS
101
11 GLOSSRIO
102
Material verde: Engloba os tipos de materiais que vm sendo desenvolvidos nos ltimos
anos visando ao reaproveitamento de materiais pr-existentes, e de uma forma que no
se inutilizem no futuro. Evitam tambm o uso abusivo de matrias primas no-renovveis
na construo civil (ECOLOGIA URBANA, 2014).
Snack: Pode ser um substantivo ou um verbo. O verbo snack o mesmo que comer ou
lanchar. No caso de ser um substantivo, a palavra snack se refere a uma refeio
pequena ou ligeira, onde a pessoa ingere uma poro pequena de comida ou bebida.
geralmente descrita como um lanche que feito entre as principais refeies
(SIGNIFICADOS, 2015).
realizaes humanas que podem servir tanto para organizar a vida comunitria como
para dar-lhe significado (QUE CONCEITO, 2015).
Take-away food (ou comida para levar): o alimento produzido e/ou oferecido em um
estabelecimento comercial, que levado e consumido em outro local. Os
estabelecimentos que comercializam produtos desse tipo podem providenciar servio de
mesa, ou no (OXFORD LEARNERS DICTIONARY, 2007).
Wrap: Alimento que consiste numa massa muito fina base de farinha, que se enrola
sobre si mesma, com vrios tipos de recheio (SIGNIFICADOS, 2015).
104
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<http://untitledmag.fr/wp-
112
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87
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-122
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372
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77
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72
20%
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225
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58
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324
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16%
53
16%
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316
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215
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49
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44
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301
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204
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39
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4
1%
315
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294
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199
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12%
34
12%
-34
0
0%
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29
10%
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279
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9%
24
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-8
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7%
20
7%
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-12
-4%
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263
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15
6%
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-16
-6%
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10
4%
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-20
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5
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Receita Bruta
Crescimento %
DRE
Unidade
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115
258
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-286
242
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217
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208
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375
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R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
Imobilizado
Imobilizado Bruto
Depreciao Acumulada
PASSIVO
Passivo Circulante
Funcionrios
Fornecedores
Obrigaes Tributrias
Financiamento
Patrimnio Lquido
Capital Social
Lucros Acumulados
Saldo inicial
Lucro / Prejuzo do Perodo
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2018
2018
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R$ '000
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Ativo Circulante
Caixa
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2017
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Jan-17 Feb-17 Mar-17 Apr-17 May-17 Jun-17
ATIVO
BP
Unidade
Cenrio Neutro
116
-817
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169
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497
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-817
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159
328
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-689
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-979
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336
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-643
304
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-605
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-596
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-306
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-47
217
235
67
120
48
-18
500
-518
294
-140
-234
94
434
473
-39
294
232
67
119
46
62
500
-438
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-68
-159
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473
-32
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229
67
117
45
145
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5
-82
88
450
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455
226
67
116
43
229
500
-271
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R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
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2018
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R$ '000
2017
2017
2017
2017
2017
2017
Jan-17 Feb-17 Mar-17 Apr-17 May-17 Jun-17
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R$ '000
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R$ '000
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R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
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2018
2018
2018
2018
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2018
2018
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2017
2017
2017
2017
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R$ '000
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2018
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2017
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R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
R$ '000
2018
2018
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