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B Sistemas Administrativos
Contratos de Fideicomiso
Dr. Fernando Rojas
Contador Pblico Colegiado, Universidad Catlica Santa Mara
de Arequipa. Magster en Administracin de Negocios graduado
en ESAN, Contador General de FONAFE y de empresas bajo su
mbito. Gerente de Administracin y Finanzas de Entidades del
Sector Pblico.
1. Generalidades
3. Aspectos Conceptuales
2. Marco legal
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ESTRUCTURA DEL FIDEICOMISO
Fideicomiso
Fiduciario
Fideicomisario
fideicomiso
Patrimonio
Fideicometido
Contrato con
Objeto
Explcito
5. Clases de Fideicomiso
Existen diversos tipos de fideicomisos, que son definidos
por el plazo de vigencia, su objeto, el tipo de activos que son
fideicometidos, entre otros. Algunos de ellos son:
Fideicomiso en Garanta: Los bienes integrados en el patrimonio fideicometido estn destinados a asegurar el cumplimiento de determinadas obligaciones, concertadas o por
concertarse, a cargo del fideicomitente o de un tercero. El fideicomisario, en su calidad de acreedor puede requerir al fiduciario la ejecucin o enajenacin de acuerdo al procedimiento
establecido en el acto constitutivo.
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6. Contabilizacin
Las empresas pblicas que se rigen por lo establecido en
la Ley N Ley General de Sociedades, deben elaborar sus
estados financieros sobre la base de los Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados en el Per. Ahora bien la
resolucin N 013-98-EF/93.01 emitida por el Consejo Normativo de Contabilidad dispone que dichos principios comprenden, substancialmente, a las Normas Internacionales de
Contabilidad (NICs), oficializadas mediante Resoluciones del
Consejo Normativo de Contabilidad, y las normas establecidas por Organismos de Supervisin y Control para las entidades de su rea siempre que se encuentren dentro del Marco Terico en que se apoyan las Normas Internacionales de
Contabilidad (2). Por excepcin y en aquellas circunstancias
que determinados procedimientos operativos contables no
estn normados por el Comit de Normas Internacionales de
Contabilidad, (IASC) supletoriamente, se podr emplear los
Principios de Contabilidad aplicados en los Estados Unidos
de Norteamrica (USGAAP) (3).
En ese orden, para la contabilizacin es necesario tener
siempre presente el principio de realidad econmica e in-
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tegridad y priorizar su naturaleza econmica, antes que el
marco legal que las rige. Si bien el patrimonio fideicometido
legalmente es autnomo e independiente de todos los actores del fideicomiso desde el punto de vista financiero; es
indiscutible tambin que dicha autonoma no lo exime de
seguir siendo parte del patrimonio del fideicomitente para
efectos contables.
El artculo 273 de la Ley N 26702 dispone que el patrimonio fideicometido es administrado por el fiduciario
(empresa fiduciaria) y que ste debe llevar contabilidad separada por cada patrimonio fideicometido bajo su dominio
fiduciario en libros debidamente legalizados, sin perjuicio de
las cuentas y registros que corresponden en los libros de la
empresa, cuentas y registros que deben mantenerse conciliados con aqulla. La empresa fiduciaria no tiene derecho
de propiedad sobre los bienes que conforman el patrimonio
fideicometido, siendo solo responsable de la administracin
del mismo.
Bajo este marco conceptual y legal respecto a la contabilizacin del fideicomiso, surgen diversas interrogantes: Las
operaciones provenientes de los activos en fideicomiso constituidos deben afectar los ingresos o gastos y consecuentemente los resultados del fideicomitente?, Los activos fijos
generados con los fondos del fideicomiso son registrados en
la contabilidad del fideicomitente o del fideicomiso?, Solo se
debe atribuir las rentas generadas por el patrimonio fideicomiso al fideicomisario o fideicomitente?
Como premisa inicial es necesario determinar que an cuando los activos son entregados en fideicomiso al fiduciario estos
siguen manteniendo la propiedad por parte del fideicomitente,
por tanto su registro independiente implica solo el control por
separado del patrimonio, mas no la propiedad.
Dependiendo de los tipos de fideicomiso, existen diferentes
alternativas del tratamiento contable que se debe dar, sobre
todo en la contabilidad del fideicomitente. Tiene relevancia fundamental el tipo de fideicomiso, las obligaciones dispuestas en
el acto constitutivo, considerando sobre todo el destino final
de las rentas, el destino de los bienes generados al final del
contrato y transmisin fiduciaria, de ser el caso.
Las normas especificas de los contratos de fideicomiso en el
Per disponen que el fideicomiso se lleve en una contabilidad
separada, la cual debe ser llevada por el fiduciario; sin embargo,
todos los actores y participantes del fideicomiso deben reflejar
e informar en su informacin financiera los derechos y obligaciones que el fideicomiso les gener. Es importante mencionar
en este punto, que la caracterstica de patrimonio autnomo
de los activos dados en fideicomiso no crea una empresa, ni le
genera personera jurdica; nicamente es una independizacin
de activos que requiere un control contable independiente, lo
cual no exime a los actores de incluirlo en sus estados financieros.
Ahora bien, en el sector pblico, debido a los diversos criterios sobre la contabilizacin de los contratos de fideicomiso,
existen situaciones que generan que los activos del estado desaparezcan por un tratamiento contable errado, o que los activos
fijos generados con fondos del fideicomiso no se revelen en los
estados financieros o que se dupliquen; situaciones que evidentemente distorsionan la contabilidad pblica al momento
de su consolidacin.
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comiso, que como mnimo es Balance General y el Estado de
Ganancias y Prdidas acompaados de las notas explicativas
correspondientes. Puede determinarse la presentacin de informacin adicional; siempre que se justifique dicha presentacin.
Por ejemplo en un fideicomiso de administracin de fondos no
requerir un Estado de Evolucin del Patrimonio Fiduciario, el
cual si ser necesario si se tratase de un fideicomiso de titulacin o ste se financie con ttulos de deuda.
Adems de la informacin que generalmente se presenta
en notas y anexos complementarios a los estados financieros,
es conveniente incluir informacin que explique los aspectos
relevantes y las caractersticas del contrato del fideicomiso, plazo de duracin, participantes, intervinientes, el objeto del fideicomiso, el objetivo de la gestin del fiduciario, mantenimiento
y fuentes de financiamiento, causales de resolucin o trmino
del fideicomiso, entre otros. Esta informacin deber incluirse
en lo pertinente en la informacin complementaria del fideicomitente, fiduciario y fideicomisario.
A continuacin se describen los asientos contables tipo para
el registro de un fideicomiso de administracin de fondos:
Registros de Fideicomitente
DETALLE
DEBE HABER
x
Activos (Inversiones) en Fideicomiso
xxx
Efectivo y Equivalentes de efectivo
Por la transferencia de los activos al
patrimonio fideicometido
(Registro del dominio fiduciario)
xxx
x
Activos (Inversiones) en Fideicomiso
xxx
Ingresos Financieros
Por los intereses ganados por el
patrimonio fideicometido
xxx
x
Gastos (clase 6)
xxx
Suministros (clase 2)
xxx
Activos Fijos (clase 3)
xxx
Activos (Inversiones) en Fideicomiso
Por los desembolsos de las operaciones
con cargo al patrimonio fideicometido
xxx
x
Efectivo y Equivalentes de efectivo
xxx
Activos (Inversiones) en Fideicomiso
Consolidacin de los estados financieros
del fideicomisario con los del fideicomiso,
al cierre del ao.
xxx
x
Patrimonio (clase 5)
xxx
Activos Fijos (clase 3)
Por la transferencia de activos remanentes
al Fideicomisario al trmino de fideicomiso
xxx
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x
Activos Fijos
xxx
Suministros
xxx
Patrimonio
xxx
Por la recepcin de los activos generados
durante la ejecucin del fideicomiso
(Solo en caso que as se haya determinado en el contrato del fideicomiso)
Registros en Patrimonio Fideicometido
DETALLE
DEBE HABER
x
Activos (Inversiones) en Fideicomiso
Cuentas por Pagar
Por la constitucin del fideicomiso
x
Cuentas por Pagar
Activos (Inversiones) en Fideicomiso
Por los desembolsos de las operaciones
con cargo al patrimonio fideicometido
x
Activos (Inversiones) en Fideicomiso
Cuentas por Pagar
Por la intereses ganados por el
patrimonio fideicometido
Registros en el Fiduciario
DETALLE
DEBE HABER
x
Cuentas de Orden
(Fondos en Fideicomiso)
Cuentas de Orden
(Fondos en Fideicomiso)
Por la constitucin del fideicomiso
x
Efectivo y Equivalentes de efectivo
Ingresos
Por las comisiones de gestin del fiduciario
NOTAS
(1) El fideicomiso puede constituirse por un plazo de hasta 30 aos; sin
embargo existen excepciones que van hasta fideicomisos de tiempo
indefinido, que podran superar este plazo.
(2) Las Normas Internacionales de Contabilidad - NICs, se denominan actualmente como Normas Internacionales de Informacin Financiera - NIIFs.
(3) Los Principios de Contabilidad aplicados en los Estados Unidos de
Norteamrica (USGAAP) son aprobados por el Financial Accounting
Standards Board (FASB).
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