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TASAS
Cuando existen variaciones de tasas los intereses deben calcularse por tramos:
Ejemplo: El 21 de agosto, cuando la tasa de inters simple mensual fue 3,5%, un
comerciante deposit en su cuenta de ahorros S/. 13 000 y los retir el 22 de agosto,
fecha en que la tasa subi a 5%. Qu tasa de inters debe ganar el depsito?
i = 3,5%
0
21 08
i = 5%
22 08
23 08
Frmula:
I = ?
I = P x i x n
P = 15 000
i = 0,025
n = 73 das
Ejemplo 2.- Qu capital colocado a una tasa anual del 36% producir un inters simple de
S/. 6 600 en el perodo comprendido entre el 18 de abril y 2 de julio?
Solucin
Datos
Frmula:
P=?
P = I / ( i x n )
I = 6 600
i = 0,36
P = 88 000,00117 = 88 000
n = 75 das
Ejemplo 3. Cul ser la tasa mensual de inters simple a cargar en el financiamiento a 75
das sobre un artculo cuyo precio de contado es de S/. 12 000 y al crdito sin cuota inicial
ser de S/. 13 200?
Solucin
Datos
Frmula
i=?
i = I / ( P x n )
I = 1 200
P = 12 000
i = 0,04 x 100 = 4%
n = 75 das
Ejemplo 4. En cunto tiempo podr duplicarse un capital a una tasa de inters simple del
7,5% mensual?
Solucin
Datos
Frmula
n=?
n = I / (P x i)
I = S/.5,00
n = 5 / ( 5 x 0,075 )
P= 5
n = 13,33333333 meses
i = 0,075
VARIACIONES EN LA TASA DE INTERS
Cuando en el mercado se producen variaciones de tasas la frmula (1) debe modificarse
para incluir dichas variaciones durante los perodos de tiempo de vigencia de la tasa:
l = P [ i1 n1 + i2 n2
+ i3 n3 + i4 n4 + ..........+ im nm ]
( 1 )
m
I= P
ik nk
(1 )
K=1
La frmula ( 1 ) calcula el inters simple con variaciones de tasa.
Ejemplo 5: Calcular:
a)
b)
Solucin
a) Inters simple del 6 de julio al 30 de setiembre.
Variacin de tasas
A partir de
Das
Acumulado
6 de julio
i1
24
n1
10
10
16 de julio
i2
n2
62
72
16 de setiembre
i3
18% n3
14
86
30 de setiembre
12%
Clculo del inters simple del 6 de julio al 30 de setiembre
I = 85 000 [(0,24 x 10 / 360) + (0,18 x 62 / 360) + (0,12 x 14 / 360)]
I = 85 000 [0,042333331]; I = 3 598,333135 = 3 598,33
b)
Inters simple del 6 de julio al 30 de setiembre con abono de inters cada fin de mes:
Cuando los intereses simples se abonan mensualmente como lo hacen los bancos para
los depsitos de ahorros, stos se capitalizan y sobre los nuevos capitales se calculan
nuevamente los intereses simples.
Julio
Agosto
Setiembre
Variacin de tasas
A partir de
6 de julio
I
24%
Das
10
16 de julio
18%
15
31 de julio
18%
31
31 de agosto
18%
16
16 de setiembre
12%
14
30 de setiembre
Total
86
VARIACIONES EN EL PRINCIPAL (NUMERALES)
Cuando el saldo de una cuenta corriente, de ahorro, etc. cambia constantemente debido a
los movimientos que se generan en torno a ella (cargos y abonos), el clculo del inters
simple se efecta usando numerales.
Numeral es el producto de cada nuevo saldo de una cuenta y el nmero de das de
permanencia de ese saldo sin movimiento. A una fecha determinada (fin de mes, trimestre,
semestre, etc.)
La siguiente frmula es utilizada para resolver este tipo de problemas:
I = i [ P1 n1 + P2 n2 + P3 n3 + P4n4 + ... Pm.nm. ]
Cada sumando de la expresin entre corchetes es un numeral.
Ejemplo 6:Un comerciante abre una libreta de ahorros el 1 de abril con S/. 1 100 y efecta
a partir de esa fecha durante todo el mes de junio las operaciones detalladas en el cuadro
siguiente. Qu inters habr acumulado al 1 de mayo, si la tasa mensual de inters simple
fue del 3%?
1 abril
Depsitos
1 100
Retiros
4 de abril
150
6 abril
200
18 de abril
300
10 abril
100
27 de abril
630
23 abril
60
26 abril
480
28 abril
Solucin
100
Datos
I =?
P1 = 1 100
n1= 3
P6= 1 010
n6= 3
P2 = 950
n2= 2
P7= 1 490
n7= 1
P3 = 1 150
n3= 4
P8= 860
n8= 1
P4 = 1 250
n4= 8
P9= 960
n9= 3
P5 = 950
n5= 5
Frmula:
I = i [ P1 n1 + P2 n2 + P3 n3 + P4n4 + ... Pm. nm. ]
m
I= i
PK nk
K=1
D / R
Importe
Movimiento
01.04
1 1000
Debe
0,0
04.04
150
150
06.04
200
10.04
18.04
Saldo
Haber
1 100
Das
acreedor
Numerales
acreedores
1 100
3 300
0,0
950
1 900
0,0
200
1 150
4 600
100
0,0
100
1 250
10 000
300
300
0,0
950
4 750
23.04
60
0,0
60
1 010
3 030
26.04
480
0,0
480
1 490
1 490
27.04
630
630
0,0
860
860
28.04
01.05
100
Multiplicador fijo:
01.05
I
D = depsito;
0,0
100
960
Totales
0,03 / 30 x 32 810 = 32,81
32,81
0,0
R = retiro; I = inters
3
30
2 880
32 810
992,81
2)
ejemplo, el saldo inicial acreedor de S/.1 100 ha permanecido tres das con dicho
importe desde el 1 al 3 de abril.
3)
Calculamos los numerales: multiplicando los saldos acreedores PK por los das nK que la
cuenta ha permanecido con ese saldo y obtenemos la sumatoria de las operaciones
acumuladas durante el mes que es de S/. 32 810 la misma que viene a representar los
numerales que servirn para el clculo del inters.
4)
Se halla el inters del mes, multiplicando la tasa diaria por la sumatoria de los
numerales acreedores
S/. 500, 300, y 400 el 6, 9 y 20 de setiembre; asimismo retir: S/. 600 y 200 el 6 y 25 del
mismo mes. Si la tasa baj al 2% a partir del 16 de setiembre y la entidad financiera abona
los intereses simples en la cuenta de ahorros el primer da del mes siguiente, cul es el
importe, disponible del cliente el 1 de octubre?
Solucin
Clculo de inters simple con variacin de tasas a travs de numerales
D
Da
Movimiento
Importe
acreedor Das
Debe
Saldo
Numerales
Tasas
acreedores
diarias
Inters
Haber
01.09
2 000
2 000
2 000
10 000
0,00100
10,00
06.09
500
500
2 500
0,00100
0,00
06.09
600
600
1 900
5 700
0,00100
5,70
09.09
300
300
2 200
15 400
0,00100
15,40
16.09
2 200
8 800
0,00066
5,87
20.09
400
400
2 600
13 000
0,00066
8,67
25.09
200
200
2 400
14 400
0,00066
9,60
01.1
Totales
0
01.10
55,24 0,0
D = Depsito;
30
55,24
55,24 2 455,24
R = Retiro;
( 2 )
S = P + Pin
S = P (1 + in) ( 3 )
En esta frmula la tasa de inters y el tiempo se refieren a una misma unidad de tiempo y
(1 + in) es el factor simple de capitalizacin a Inters simple.
De la ecuacin (3) despejarnos i y n:
S / P - 1
i =
S / P - 1
( 4 )
n =
( 5 )
n
i
Ejemplo 8. Qu monto habr acumulado una persona en una cuenta de ahorros, del 02 al
29 de agosto a una tasa de inters simple del 3% mensual, si el depsito inicial fue de
S/ 25 000?
Solucin,
Datos:
Frmula
S=?
S = P(1 +in)
P = 25 000
i = 0,03
S = 25 000 (1,027)
n = 27/ 30
S = 25 675
Ejemplo 9: Una automvil cuyo precio de contado es de $. 16 000 dlares fue adquirida
con una cuota inicial de $. 12 000 dlares y el saldo financiado con una letra a 45 das por
el importe de $. 6 000 dlares. Cul fue la tasa mensual de inters simple cargada?
$ 12
Frmula
i =?
S / P - 1
P = 4 000
S = 6 000
i =
6 000 / 4 000 - 1
i =
n = 45/30
n
i=
45 / 30
Ejemplo 10.- En qu tiempo se podr triplicar un capital a una tasa anual de inters
simple del 48%?
Solucin
Datos
Frmula
S / P - 1
n =?
S =3
n =
P=1
i = 0,48
n = 3 / 1 - 1 / 0,48 = 4,166666666 aos
MONTO CON VARIACIONES DE TASA
Cuando se producen variaciones de tasa, aplicarnos la siguiente frmula:
S = P [ 1 + ( i1 n1 + i 2 n2 + i3 n3 + ... + im nm ) ]
(6)
Ejemplo 11: Un prstamo de S/. 20 000 fue pactado para ser devuelto dentro de 8 meses
conjuntamente con los intereses simples generados por el capital original y calculados con
la tasa de inflacin mensual ms un punto adicional. Al final del plazo la inflacin fue del
1.5% y 2,5% para el primer y segundo mes y del 1,2% para los ltimos 2 meses. Calcule el
monto de esa operacin.
Solucin
Datos
Frmula
S=?
S = P [ 1 + ( i1 n1 + i 2
P = 20 000
i1 = 0,025
n1 = 1
S = 20 000 [1 + 0,104]
I2 = 0,035
n2 = 1
S = 22 080
i3 = 0,022
n3 = 2
n2 + i3 n3 ) ]
( 7 )
1 + in
Ejemplo 12: Calcular el capital que impuesto a una tasa de inters simple mensual del 2.5%
durante 120 das, ha producido un monto de S/. 970
Solucin
Frmula
1
P =?
P = S
i = 0,025
1 + in
n = 120/30
S= S/.970
1
P = 970
1 + (0,025 x 120 / 30
P = 970 (0,909090909) = 881,8181818
ECUACIONES DE VALOR EQUIVALENTE A INTERS SIMPLE
Frmula
P = ?
P = S / [ 1 + ( i n )
S1 = 540
S2 = 570
n1 = 4
n2 = 7
i = 0,24 / 12 = 0,02
S1 y S2 son equivalentes en el momento 0 porque sus valores futuros descontados a la tasa
de inters simple del 24% anual originan un mismo valor presente de S /. 500.
Para el clculo de equivalencias de capitales a inters simple es necesario fijar una fecha
focal (fecha de evaluacin) y plantear una ecuacin de equivalencia donde se pongan en
igualdad las condiciones originales y las nuevas condiciones.
Ejemplo 20.- El seor Silva tom en prstamo S/.5 000 para devolverlos dentro de 180 das
pagando una tasa de inters simple mensual del 2,5%. Si durante dicho perodo paga S/. 2
000 el da 35 y 1 000 el da 98, cunto deber pagar el da 180 para cancelar su deuda: a)
procesando los abonos el mismo da; b) tomando como fecha focal el da. 180?
a) Procesando los abonos el mismo da del pago
Datos:
Frmula:
S35 = 2 000
n = 35
S98 = 1 000
n = 98
S180 = ?
n =180
P
Da
S = P [ 1 + (in)]
= 5 000
Valor futuro
Abono
Saldo
35
2 000,00
3 145,83
98
1 000,00
2 310,99
180
S180 =
2 2 468,91
Total
5 468,91
0,00
468,91
35
98
2 000
180
1 000
-------------------------------------------------------------------------------------35 d
63 d
82 d
n = 180
P1 = 2 000
n1 = 180 35 = 145
P2 = 1 000
n2 = 180 98 = 82
i = 0,025;
Frmula Deducida
P(1 +in) = P [ 1 + ( i1 n1 ) + P [ 1 + ( i1 n1 ) ] + X
5 000[1+0,025 x 180 / 30] =2000 [1+0,025 x 145 / 30] +1 000 [1+ 0,025 x 82 / 30 ] + X
5750 = 3 309,99 + X; X = 2 440,00
Total de pagos efectuados: 2 000 + 1000 + 2 440 = 5 440
Puede notarse la diferencia entre :
- El mtodo a: que arroja un pago total de S/. 5 468,91
- y el mtodo b: que arroja el importe de S/. 5 440.
Ejemplo 14. En la fecha, la empresa el Sol S.A. tiene 3 deudas con el Banco Latino por S/.
5 000, 8 000 y 9 000 las cuales vencen dentro de 20, 45 y 60 das respectivamente. Si la
empresa negocia con su banco efectuar un pago nico de
S/. 22 000 en qu fecha debe efectuarlo considerando una tasa anual de inters simple
del 24%?.
Solucin
Para el desarrollo del presente problema es necesario efectuar la equivalencia en la fecha
del ltimo vencimiento. Con los presentes datos la equivalencia se efectuar en el da 60.
P = 5 000
40 d
I------------------------I-----------------------I----------------------------I
0
20
45
60
8 000
9 000
15 d
P [ 1 + ( i1 n1 )] + P[ 1 + ( i2 n2 ) ] + P
= S [ 1 + ( i n ) x n]
5 000 [1+ 0,24 x 40 / 360] + 8 000 [1+ 0,24 x 15 / 360 ] + 9 000 = 22 000 [1+ 0,24 / 360 x
n]
22 213,33 = 22 000 + 14,666666 n
n = 14,54
n1 - n2 = 60 14,54 = 45,46
Con el pago de S/. 22 000 la deuda total quedar cancelada 15 das antes del da 60.
PROBLEMAS DESARROLLADOS DE INTERS SIMPLE
1.
Calcule el inters simple que produce un capital de S/. 122 000 colocado a una tasa
anual del 36% durante el perodo comprendido entre el 13 de abril y 27 de julio del
mismo ao.
Solucin.
Datos
I = ?
P = 122 000
i = 0,36
n = 105 das
Frmula
I = P x i x n
a) Clculo de los das
abril = 17; mayo = 31; junio = 30; julio = 27
Frmula
P = I / in
P = 15 000 / (0,324 x 525 / 360)
I = 15 000
P = 31 746,03181
n= 75 x 7 = 525 das
4.
Frmula
P=?
P = I / in
I = 31 000
P = 31 000 / (0,18 x 90 / 2)
i = 0,18
P = 3 827,160493
n = 90 / 2 = 45 semestres
5.
Cul es la tasa
de S/.
78 000 colocado a 5 aos, 6 meses y 27 das haya ganado S/.230 000 de inters?
Solucin
Datos
Frmula
i = I / Pn
=?
P = 78 000
360)
6.
n = 2 007 das
i = 0,528918017
I = 230 000
i = 52,89180177%
7.
Frmula
i =?
i = I / Pn
P = 37 000
I = 6 900
i = 0,05228593
n = 107 das
i = 5,228593081%
Frmula
n =?
n = I / Pi
P = 50 000
I = 9 000
n = 180 das
i = 0,36
8.
Un capital de S/.36 000 ha producido S/.3 000 de inters simple al 12,5% anual
Determine el tiempo de la operacin.
Solucin
Datos
Frmula
n=?
n = I / Pi
P = 36 000
I = 3 000
n = 240 das
i = 0,125 / 360
n = 0,666666666 aos.
9.
Frmula
I=?
I = P [ i1n1 + i2 n2 ]
P =15 000
i1 = 0,12
-------
n1 = 6 meses
i2 = 0,10
-------
n2 = 6 meses
I = 1 650
10. El 8 de abril cuando la tasa mensual era del 3% una empresa invirti un capital de S/.2
000, el cual retir el 4 de agosto del mismo ao. Calcule el inters simple si durante
dicho perodo las tasas mensuales cambiaron al 2,5% el 6 de mayo y al 2% el 16 de julio
respectivamente.
Solucin:
Variacin de tasas
A partir de
Das
8 de abril
3,0%
28
6 de mayo
2,5%
71
16 de julio
2,0%
19
4 de agosto
---118
Datos:
Frmula
I =?
I = P [ i1n1 + i2 n2 + i3 n3 ]
P = 2 000
i1 = 0,03
n1 = 28
I = 2 000 x 0,099833331
i2 = 0,025
n2 = 71
I = 199,67
i3 = 0,02
n3 = 19
11. El 20 de abril el saldo de una cuenta de ahorros fue de S/. 11 500. Efecte la
liquidacin de dicha cuenta al 31 de mayo del mismo ao, aplicando una tasa anual de
inters simple del 18% .
Solucin
Datos
Frmula
S = ?
S = P(1 + in)
P = 11 500
n = 41 / 360
S = 11 735,75
i = 0,18
12.
descontamos el 10 de abril pagando una tasa anual de inters simple del 18% y necesitamos
disponer de S/. 6 500 en la fecha del descuento?
Solucin
Datos
Frmula
S=?
S = P(1 + in)
P = 6 500
n = 61 / 360
S = 6 698,25
i = 0,18
13. Por qu importe debe extenderse un pagar a 60 das para obtener un efectivo
de S/. 12 000 descontndolo racionalmente a una tasa anual de inters simple del 24%? La
empresa financiera adems carga S/.12.00 de gastos, S/. 6.00 de portes y efecta una
retencin del 7,5% sobre el prstamo lquido. Efecte la liquidacin correspondiente
Solucin
Adaptando la frmula ( 3 ) para incluir la tasa de retencin ' y los gastos G tenemos:
Datos
Frmula
S= ?
S = P[1 + ( in + i' )] + G
= 12 000
= 0,24
S = 13 398
= 60 /360
'
= 0,075; G = 18
14. Determinar el inters simple incluido en el monto de S/. 10 000, obtenido el 2 de junio
sobre un capital colocado el 1 de mayo a una tasa anual del 36%.
Solucin
I =?
S = 10 000
n = 32 / 360
i = 0,36
I = S - P
( 1 )
S
P =
( 2 )
[ 1 + ( i n )]
1-
310,08
S/. 1 200 a 45
Frmula
S / P - 1
i =
n = 1,5
S = 1 200
1 200 / 1 000 - 1
i
=
1,5
i
= 0,1333333333%
16. En qu tiempo un capital de S/. 1 000 se habr convertido en un monto de S/. 1 100
a una tasa mensual del 5% de inters simple?
Solucin
Datos
Frmula
S/P-1
n=?
P = 1 000
n=
S = 1 100
i
1 100 / 1 000 - 1
i = 0,05
n=
= 2;
n = 2 meses
0,05
17. Calcular el
colocado
durante 5 meses. La tasa mensual fue del 3% durante los dos primeros meses y del
3,5% durante los 3 meses restantes.
Solucin
Datos
Frmula
S=?
S = P [ 1 + ( i1 n2+ i1 n2 ) ]
P = 5 000
i1 = 0,03
n1 = 2
i2 = 0,035
n2 = 3
i2 = 0,035
n2 = 3
S = 5 000 ( 1,165 )
S = 5 825
18. Dos letras de cambio de S/. 8 000 y S/. 9 000 c /u con vencimiento a 60 y 90 das
respectivamente, son descontadas a una tasa
Frmula
P =?
i = 0,03
S1 = 8 000
S1
S2
P =
S2 = 9 000
+
1 + i n1
1 + i n2
n1 = 2
n2 = 3
8 000
P=
9 000
+
1 + 0,03 x 2
1 + 0,03 x 3
P = 7 547,17 + 8 256,88
P = 15 804,05
19. Actualmente tengo una deuda de S/. 4 000 la cual vencer dentro de 3 meses y acuerdo
con mi acreedor cancelarla hoy, actualizando el monto con las siguientes tasas.
mensuales de inters simple:
Frmula
P=?
S = 4 000
S
P =
i1 = 0,02
1 + ( i1 n1 + i2 n2 )
n1= 1
i2 = 0,025
n2= 0,02
4 000
P=
1 + ( 0,02 x 1 + 0,025 x 2 )
P = 3 738,32
Cuota inicial
Cuotas mensuales
1ra
2da
A
6 500
3 000
3 000
B
7 500
2 500
2 500
Cul es la mejor oferta evaluando cada una a valor presente y asumiendo que el costo
del dinero es del 2% de inters simple mensual?
Solucin
Proveedor A
Datos
Frmula
P = 6 500
S1 = 3 000
S1
S2
A = P+
S2 = 3 000
+
1 + i 1 n1
1 + i2 n2
i1 = 0,02
i2 = 0,02
n1 = 1
3 000
3 000
A = 6 500 +
= 12
325,79
n2 = 2
1 + 0,02 x 1
1 + 0,02 x 2
Proveedor B
Datos
Frmula
P = 7 500
S1 = 2 500
S1
S2
B=P+
S2 = 2 500
+
1 + i1 n1
1 + i2 n 2
i1 = 0,02
i2 = 0,02
n1 = 1
n2 = 2
2 500
B = 7 500 +
2 5 000
+
1 + 0,02 x 1
= 12 354,83
1 + 0,02 x 2