SERVICIO

CUADRO DE DEMANDA PROYECTADA DE CAMA DE PALETS 2 P

PROYECCIN PORCENTUAL
MERCADO POTENCIAL
MERCADO DISPONIBLE
MERCADO EFECTIVO
MERCADO OBJETIVO
FRECUENCIA DE PEDIDOS ANUAL
SERVICIO ADQUIRIDO POR VISITA
UNIDADES ESTIMADAS
VALOR DE VENTA
VENTAS ESTIMADAS

UNIDAD
%
PERSONAS
PERSONAS
PERSONAS
PERSONAS

S/.
S/.

AO 1
29585
21301
10651
9586
12
1
115026
200.00
23005296

AO 2
1.3%
29970
21578
10789
9710
12
1
116522
200.00
23304365

SERVICIO
PROYECCIN PORCENTUAL
MERCADO POTENCIAL
MERCADO DISPONIBLE
MERCADO EFECTIVO
MERCADO OBJETIVO
FRECUENCIA DE PEDIDOS ANUAL
SERVICIO ADQUIRIDO POR VISITA
UNIDADES ESTIMADAS
VALOR DE VENTA
VENTAS ESTIMADAS

CUADRO DE DEMANDA PROYECTADA DE CAMA DE PALETS 1.5 P

UNIDAD
AO 1
AO 2
%
1.3%
29970
PERSONAS
29585
PERSONAS
21301
21578
PERSONAS
10651
10789
PERSONAS
9586
9710
12
12
1
1
115026
116522
S/.
170.00
170.00
S/.
19554502
19808710

E CAMA DE PALETS 2 PLAZAS

AO 3
1.3%
30359
21859
10929
9836
12
1
118037
200.00
23607322

AO 4
1.3%
30754
22143
11071
9964
12
1
119571
200.00
23914217

AO 5
1.3%
31154
22431
11215
10094
12
1
121126
200.00
24225102

AO 4
1.3%
30754
22143
11071
9964
12
1
119571
170.00
20327084

AO 5
1.3%
31154
22431
11215
10094
12
1
121126
170.00
20591336

CAMA DE PALETS 1.5 PLAZAS

AO 3
1.3%
30359
21859
10929
9836
12
1
118037
170.00
20066223

MUEBLE 1
PERODO
ANUAL
MENSUAL
SEMANAL
DIARIO
TOTAL DIARIO

TAMAO REGULAR
CANTIDAD
115026.48
9586
2396
342
342

PROYECCION DE VENTAS DEL PLAN DE NEGOCIO

(segn el estudio de mercado)

Proyeccin Mensual (Primer Ao)

En unidades
Visitas mensuales
PRODUCTO 1

1
9,586

2
9,586

1
287,566
287,566

4
9,586

9,586

2
287,566
287,566

3
287,566
287,566

4
287,566
287,566

10,544

2
10,544

3
10,544

4
10,544

1
316,323
316,323

2
316,323
316,323

3
316,323
316,323

4
316,323
316,323

11,599

2
11,599

3
11,599

1
347,955
347,955

2
347,955
347,955

3
347,955
347,955

12758

2
12758

3
12758

1
382,751
382,751

2
382,751
382,751

3
382,751
382,751

En Soles
Producto
PRODUCTO 1
Totales

Proyeccin Mensual (Segundo Ao)

En unidades
Producto

PRODUCTO 1
En Soles
Producto
PRODUCTO 1
Totales

Proyeccin Mensual (Tercero Ao)

En unidades
Producto

PRODUCTO 1

4
11,599

En Soles
Producto
PRODUCTO 1
Totales

4
347,955
347,955

Proyeccin Mensual (Cuarto Ao)

En unidades
Producto
PRODUCTO 1

4
12758

En soles
Producto
PRODUCTO 1
Totales

4
382,751
382,751

Proyeccin Mensual (Quinto Ao)

En unidades
Producto
PRODUCTO 1

1
14034

2
14034

3
14034

1
421,026
421,026

2
421,026
421,026

3
421,026
421,026

4
421,026
421,026

14034

En soles
Producto
PRODUCTO 1
Totales

Proyeccin de Ventas Anual del Proyecto

En unidades
Producto

Ao 1
115026.48

Ao 2
126529

Ao 3
139182

Ao 4
153100

Producto
PRODUCTO 1
Totales

Ao 1
3,450,794
3,450,794

Ao 2
3,795,874
3,795,874

Ao 3
4,175,461
4,175,461

Ao 4
4,593,007
4,593,007

PRODUCTO 1

100%

100%

100%

100%

PRODUCTO 1
En Soles

Instrucciones:
Ingrese el nombre del producto, y la proy
contienen nmeros en ROJO
, la tabla se calcular automticamente.

10

11

9,586

9,586

9,586

9,586

9,586

9,586

9,586

5
287,566
287,566

6
287,566
287,566

7
287,566
287,566

8
287,566
287,566

9
287,566
287,566

10
287,566
287,566

11
287,566
287,566

10,544

6
10,544

7
10,544

8
10,544

9
10,544

10
10,544

11
10,544

5
316,323
316,323

6
316,323
316,323

7
316,323
316,323

8
316,323
316,323

9
316,323
316,323

10
316,323
316,323

11
316,323
316,323

11,599

6
11,599

7
11,599

8
11,599

9
11,599

10
11,599

11
11,599

5
347,955
347,955

6
347,955
347,955

7
347,955
347,955

8
347,955
347,955

9
347,955
347,955

10
347,955
347,955

11
347,955
347,955

6
12758

7
12758

8
12758

12758

12758

10
12758

11
12758

5
382,751
382,751

6
382,751
382,751

7
382,751
382,751

8
382,751
382,751

9
382,751
382,751

10
382,751
382,751

11
382,751
382,751

5
14034

6
14034

7
14034

8
14034

5
421,026
421,026

6
421,026
421,026

7
421,026
421,026

8
421,026
421,026

Ao 5
168410

Ao 5
5,052,308
5,052,308

100%

9
14034

10
14034

11
14034

9
421,026
421,026

10
421,026
421,026

11
421,026
421,026

ones:
nombre del producto, y la proyeccin de ventas en las celdas que
nmeros en ROJO
se calcular automticamente.
Factor de Crecimiento

1.012

Valor de Venta
(Nuevos Soles)

12
9,586

Total
115,026

Producto
PRODUCTO 1

PV

12
287,566
287,566

Total
3,450,794
3,450,794

1/ Estimacion segn el estudio de mercado

En los sgtes. aos se considera incremento

30.00

Precio de Venta
(Nuevos Soles)

12
10,544

Total
126,529

12
316,323
316,323

Total
3,795,874
3,795,874

Producto
PRODUCTO 1

PV
30.00

Precio de Venta
(Nuevos Soles)

12
11,599

Total
139,182

12
347,955
347,955

Total
4,175,461
4,175,461

Producto
PRODUCTO 1

PV
30.00

Precio de Venta
(Nuevos Soles)

12
12758

Total
153100

12
382,751
382,751

Total
4,593,007
4,593,007

Producto
PRODUCTO 1

PV
30.00

(Nuevos Soles)

12
14034

Total
168410

12
421,026
421,026

Total
5,052,308
5,052,308

Producto
PRODUCTO 1

PV
30.00

Calculos

% de Ventas
9,586

100%

EMPRESA DE SERVICIO:

"LA CASA DEL HELADO"

Un negocio dedicado a la venta de helados personalizados a gusto del cliente con diferentes ingredientes
que los clientes pueden escoger.
Como misin: Somos una organizacin que busca satisfacer los caprichos de nuestros clientes, ofreciendoles la
oportunidad de combinar los ingredientes de su preferencia en cada helado.
Como visin se plantea: Ser una empresa reconocida como lder en la ciudad de Huancayo por ofrecer helados con insumos de calidad y diseos nicos.
Nuestros productos son:
* Helado Clasic
* Helado two

Con 2 ingredientes adicionales a gusto del cliente

* Helado four

Con 4 ingredientes adicionales a gusto del cliente

Las estimaciones y evaluaciones, de Ingresos y Egresos, consideran precios sin el impuesto a la venta.
DETERMINACION DEL COK (Costo del Capital o Tasa Minima Aceptable de Rendimiento TMAR, para el negocio).
Hay varios metodos, para definir la tasa con que se aplicara la ecuacion de valor del VAN, para determinar la viabilidad del proyecto.
Aplicamos este metodo que considera:

(f)

Inflacin prom. Anual (se mantiene estable)

Tasa de rendimiento del mercado prom. Anual

(i)

Tasa de Riesgo del Inversionista

Entonces i = 10%+15% =

3.5%

lo primero que debe recuperar el inversionista es la inflacion (para mantener los rendimientos reales)

10%

rendimiento de la industria o sector

15%

es subjetivo, cada inversionista tiene diferente adversion al riesgo.

25%

Costo de Oportunidad del Capital (COK)

29.4%

f:inflacion promedio

COK = TMAR = f + i + (f x i)

o Tasa Minima Aceptable de Rendim. (TMAR)

i:premio al riesgo del sector o mercado + riesgo adicional

considerado por el empresario

La inversion inicial, es cubierta por el empresario (no hay financiamiento).

Las proyecciones de ventas, considera los estudios previos de mercado.
Se considera un incremento de las ventas del 10% respecto del ao anterior, en los siguientes aos.

DETERMINACION DEL WACC (Costo Promedio Ponderado del Capital CPPC; para aplicarse cuando hay financiamiento de terceros).
La evaluacion del proyecto se realizar previo calculo del Costo del Capital (COK), as como el Costo Promedio Ponderado del Capital (WACC),
en el ao cero.

ESTIMACION DE LA TASA DE DESCUENTO : WACC

AO : 0

Tipos de Fuentes
Tipos de Fuentes

APORTE PROPIO

Valor $

Valor $

Total Inversin
S/.

PRSTAMO

TOTAL

%v

Inversiones
Activos Fijos

58,270.00

0.00

58,270.00

Intangibles
Capital de Trabajo

3,420.00
51,074.48

0.00
0.00

3,420.00
51,074.48

52%
3%
45%
100%

Peso

TOTAL INVERSION
COSTO
COK

100%

0%

100%

112,764.48

0.00

112,764.48

29.4%

24.65%

29.38%
WACC

DETERMINAR:
Las proyecciones de Ingresos, cuadro de Inversion Inicial, Depreciacion, Costos, Costo Unitario, Precio de Venta, Punto de
Equilibrio, Flujo de Caja Economico y Evaluacion Economica del proyecto y el Analisis Financiero (Plan Financiero, analisis de Rentabilidad).

Fuente: Banco Central de Reserva

INVERSIONES DEL PLAN DE NEGOCIO

ESTRUCTURA DE LA INVERSION INICIAL
Inversiones (soles)
CONCEPTO

U.M.

ACTIVOS FIJOS
I. Maquinaria y equipo
Tv plasma
Computadoras
Refrigeradora
Cmaras de seguridad

ud
ud
ud
ud

Equipo de sonido

ud

Mquina de acomodo de pinos

ud

Mquina de devolucin de bolos

ud

Lustradora

ud

II. Muebles y enseres

Mesas
Sillas
sofas
Escritorio
Vitrinas zapatillas
cacilleros

ud
ud
ud
ud
ud
ud

III CAPITAL DE TRABAJO

Costos variables

mes

Costos y gastos fijos

mes

IV GASTOS PREOPERATIVOS
Plan de negocio e investigacin
Licencias y constitucion de empresa
Publicidad
Software de venta
Obras civiles (decoracion del local, pintura)

ud
ud
ud
ud
m2

Total Inversiones
CASO 1: PARA DETERMINAR EVALUACION ECONOMICA (VANE Y TIRE)
FINANCIAMIENTO DE LA INVERSION : AO 0
Tipos de Fuentes

APORTE
PROPIO

Inversiones
Activos Fijos
Intangibles
Capital de Trabajo

23,308.00
1,368.00
20,429.79
40%

Peso

TOTAL INVERSION

45,105.79

Nota: Se considera que el 100% de la Inversion inicial, lo asumir el Inversionista.

43,737.79

CASO 2: PARA DETERMINAR EVALUACION FINANCIERA (VANF Y TIRF)

FINANCIAMIENTO DE LA INVERSION : AO 0

Tipos de Fuentes
Tipos de Fuentes
Inversiones
Activos Fijos
Intangibles
Capital de Trabajo
Peso

TOTAL INVERSION

APORTE
PROPIO
58,270.00
3,420.00
51,074.48

100%

112,764.48

Nota: Para este nivel de inversion inicial, se esta considerando que el 10% de la Inversion inicial, lo asumir
inversionista y el otro 90% restante, se financiara con prestamo bancario.
En este caso de inversion inicial igual o menor a S/. 30,000 al Banco se presentara una necesidad de S/. 27,000 (90%),
y el aporte propio ser de S/. 3,000 (10%).

AN DE NEGOCIO

Tipo de cambio

VERSION INICIAL
CANT.

P.UNIT
S/.

TOTAL
S/.
58,270.00

4
3
1
2

1200.00
1000.00
1500.00
120.00

4800.00
3000.00
1500.00
240.00

1300.00

1300.00

5000.00

20000.00

5000.00

20000.00

500
Sub total S/.

500.00
51,340.00

5
8
8
3
1

150.00
60.00
500.00
200.00
600.00
250
Sub total S/.

750.00
480.00
4000.00
600.00
600.00
500.00
6,930.00

44,093.48

44,093.48

6,981.00

6,981.00

Sub total S/.

51,074.48

500.00
1070.00
170.00
180.00
1500.00
Sub total S/.

500.00
1070.00
170.00
180.00
1500.00
3,420.00

1
1
1
1
1

112,764.48

PERSTAMO

TOTAL

VALOR DE SALVAMENTO =
O VALOR RESIDUAL

Amortizacin

10%

34,962.00
2,052.00
30,644.69

58,270.00
3,420.00
51,074.48

52%
3%
45%

60%

100%

100%

67,658.69

112,764.48

Instrucciones:
Para el caso 1, todo se calcula a
Para el caso 2, de acuerdo a sus
seran aportes propios y los que
Si lo necesita inserte filas y copi
Valor $

Valor $

Total Inversin
S/.

PRESTAMO

TOTAL

%v

0.00
0.00
0.00

58,270.00
3,420.00
51,074.48

52%
3%
45%

0%

100%

100%

0.00

112,764.48

sion inicial, lo asumir

tara una necesidad de S/. 27,000 (90%),

Deprec. Anual
1
2
3
5

Depr Acum.
0.00
0.00
0.00
0.00

0.00
0.00

Instrucciones:
Ingresar las inversiones detalladas en los rubros I, I
tabla se calcular automticamente.
En la Depreciacion, poner la vida util en aos que c
Si lo necesita inserte filas y copie las frmulas dond

3,420.00

342.00
anual

28.50
mensual

s:
, todo se calcula automaticamente.
, de acuerdo a sus necesidades, poner los montos que
propios y los que seran por prestamo.
inserte filas y copie las frmulas donde corresponda.

Valor Residual

0.00

alladas en los rubros I, II, III y IV en las celdas amarillas, la

camente.
a vida util en aos que corresponde.
copie las frmulas donde corresponda.

PRESUPUESTO DE PUBLICIDAD

MEDIO
RADIO

PRESUPUESTO MENSUAL
UM
SPOTS

INTERNET (por
nica vez)
TOTAL

1 WEB SITE
S/. 170.00

PRECIO
20
150

PRESUPUESTO 1ER
UM
SPOTS
1WEB SITE
S/. 390.00

PRESUPUESTO 1ER AO
PRECIO
240
150
S/. 390.00

PRESUPUESTO 2DO AO

3ER AO

4TO AO

5TO AO

Costos de produccin unitario

PRODUCTO 1

Descripcin
bebida

tarjeta de puntucacion
volantes

U.M.
METROS
UNIDAD
UNIDAD

Cantidad
9,586
9,586
9,586

Valor Unitario

Lote de Produccin

4,793

Proveedor

Costo x UM
1.5
0.5
0.3

SPORADE
TEXSEDA
TEXSEDA

TOTAL

SUBTOTAL
14378.31
4792.77
2875.66

22046.74
4.600

Sueldos Administrativos
ES SALUD

RLE MICROEMPRESA

RLE PEQUEA EMPRESA

9% de la RMV
Mensual

9% de la RMV
Mensual

RGIMEN GENERAL
9% de la RMV
Mensual

GRATIFICACIONES (Jul - Dic)

RLE MICROEMPRESA

RLE PEQUEA EMPRESA

RGIMEN GENERAL

No aplica

1/2 remuneracin en
Julio y Diciembre

1 remuneracin en julio y
diciembre

PERSONAL ADMINISTRATIVO
CANTIDAD DE PERSONAL

PUESTO

ESTUDIOS/ TTULOS

CAJERO

TECNICO EN
CONTABILIDAD

RECEPCIONISTA

SEGUNDARIA COMPLETA EXPERIENCIA MINIMA DE 1

AO

VIGILANTE

SEGUNDARIA COMPLETA PERSONAL CALIFICADO

ALMACENERO

EXPERIENCIA MINIMA DE 2
AOS
Profesional en Administracin de
Empresas.
Conocimientos en marketing,
contabilidad y finanzas.

Administrador

Experiencia mnima de tres aos.

Experiencia en manejo de
personal y comunicacin con el
cliente interno y externo.

GASTOS ADMINIS
CARGO

REMUNERACIN SIN
DESCUENTOS

SUELDO ANUAL

PERSONAL ADMINISTRATIVO

S/. 4,250

S/. 51,000

TOTAL

S/. 4,250

S/. 51,000.00

Sueldo Personal de Atencin al C

PERSONAL DE ATENCIN AL CLIENTE
CANTIDAD DE PERSONAL

PUESTO

ESTUDIOS/ TTULOS

JOVEN EXPERIMENADO EN
LOS DEPORTES DE BOWLING

TUTOR

Manejo
de
problemas
y
situaciones conflictivas en su
puesto.
Comunicacin fluida y asertiva.
Trabajo en equipo.
Trato amable y corts con los
clientes.

GASTOS DE PERSONAL DE AT
CARGO

REMUNERACIN SIN
DESCUENTOS

SUELDO ANUAL

1 PERSONA DE ATENCIN AL
PBLICO (TIEMPO
COMPLETO)

S/. 1,000

S/. 12,000

TOTAL

S/. 1,000.00

S/. 12,000.00

inistrativos
ASIGNACIN FAMILIAR

RLE MICROEMPRESA

RLE PEQUEA
EMPRESA

No aplica
Mensual

No aplica
Mensual

RGIMEN
GENERAL
10% de la RMV
Mensual

CTS
RLE MICROEMPRESA

No aplica

RLE PEQUEA
EMPRESA

RGIMEN
GENERAL

1
1/2 remuneracin por
remuneracin
ao
por ao

INISTRATIVO
EDAD

SUELDO

TOTAL GASTO

25-35

800

750

18-30

750

750

25--40

750

750

25-35

800

800

30-45 aos

S/. 1,200

S/. 1,200

TOTAL

S/. 4,250.00

GASTOS ADMINISTRATIVOS
ES SALUD

ASIGNACIN FAMILIAR

GRATIFICACIONES

CTS

REMUNERACIN AL
EMPLEADO

382.5

No aplica

No aplica

No aplica

383

S/. 382.50

383

de Atencin al Cliente

CIN AL CLIENTE
EDAD

SUELDO

TOTAL GASTO

20-35 aos

S/. 1,000

S/. 1,000

TOTAL

S/. 1,000.00

STOS DE PERSONAL DE ATENCIN AL CLIENTE

ES SALUD

ASIGNACIN FAMILIAR

GRATIFICACIONES

CTS

REMUNERACIN AL
EMPLEADO

90

No aplica

No aplica

No aplica

S/. 90

S/. 0.00

S/. 0.00

S/. 0.00

S/. 0.00

S/. 0.00

Para el ejemplo, se tomar en Rgimen Laboral Microempresa

GASTO DE EMPLEADOR
MENSUAL

4633
S/. 4,633

GASTO DE EMPLEADOR
MENSUAL

S/. 1,090

S/. 1,090

l Microempresa

ESTRUCTURA DE COSTOS DEL PLAN DE NEG

COSTOS FIJOS MENSUALES

Descripcin

U.M.

Electricidad
Mantenimiento y limpieza
publicidad
internet
licencia de funcionamiento
Agua
Alquiler
Sueldo Administrativo ()
Sueldo de Atencin al Cliente ()
Depreciacion
Amortizacion de intangibles

mes
mes
mes
mes
mes
mes
mes
mes
mes
mes
mes

TOTAL COSTOS FIJOS M

COSTOS VARIABLES (PARA UN MES)

Descripcin

U.M.

PRODUCTO 1

ud

TOTAL COSTOS VARIABLES

Nota: La determinacion de los Costos Fijos y Variables, dependera de ca

gastos de distribucion, etc. Segn como hayan definido atender l
consideraciones que dependeran de cada proyecto, lo importante

DEL PLAN DE NEGOCIO

Cantidad
1
1
1
1
1
1
1
1
1
1
1

Valor Unitario

Monto

150
100
150
80
150
100
500
4633
1090
0
28.5

150.00
100.00
150.00
80.00
150.00
100.00
500.00
4,632.50
1,090.00
0.00
28.50
0.00
0.00
0.00

TOTAL COSTOS FIJOS MENSUAL

6,981.00

Instrucciones:
Ingresar los costos incurridos cad
en las celdas marcadas en ROJO,
se calcular automticamente.
Si lo necesita inserte filas y copie
frmulas donde corresponda.

ES)

BLES

Cantidad
9,586

Valor Unitario
4.60

Monto
44,093.48
0.00
0.00
0.00
0.00

COSTO
VARIABLE
UNIT. X Servicio

Servicio a realizar

4.60

44,093.48

s y Variables, dependera de cada negocio. Algunos requieren considerar mas o menos publicidad,
como hayan definido atender la produccion, maquila, los canales de venta, tercerizaciones y otras
e cada proyecto, lo importante es considerar todo.

nstrucciones:
ngresar los costos incurridos cada mes
n las celdas marcadas en ROJO, la tabla
e calcular automticamente.
i lo necesita inserte filas y copie las
rmulas donde corresponda.

enos publicidad,
rizaciones y otras

Instrucciones:
Ingresar las cantidades necesarias en las celdas
marcadas en ROJO, para producir una unidad de
producto o servicio en un periodo de evaluacion (en
este caso un mes), la tabla se calcular
automticamente.
Si lo necesita inserte filas y copie las frmulas donde
corresponda.

CONCEPTO
TOTAL COSTO FIJO
PRODUCTO 1

PRODUCTO 1 :

COSTOS FIJOS (CF)

PROPORCION DE VENTAS

ASIGNACION (CF)
X SERVICIO

6,981.00
100.0%

6,981.00

PRODUCTO 1

COSTOS UNITARIOS DEL PLAN DE NEGOCIO

COSTO VARIABLE UNITARIO (CVU)
Obtenido en la estructura de costos

CVU

4.60

COSTO FIJO UNITARIO (CFU)

CF: Costo Fijo Mensual

Q : Produccin Estimada Mensual (Cercana al punto de equilibrio)

CF :
Q:

CFU

6,981.00
9,586
0.73

COSTO TOTAL UNITARIO (CTU)

CTU = CVU + CFU

Donde:
CVU Costo Variable Unitario
CFU Costo Fijo Unitario

CTU

5.33

Instrucciones:
Todos los clculos son automticos

utomticos

DETERMINACION DEL VALOR DE VENTA

PRODUCTO 1 :

PRODUCTO 1

PV = CTU + G
Donde:
PVC
CTU
G

Precio de Venta

=
=
=

25.00 Ingrese el precio de venta de la competencia (Referenc

5.33 (clculo automtico)
50.00% ingrese la ganancia esperada como % del precio de ve

10.66 (clculo automtico)

ENTA

Instrucciones:
Poner el precio referencial de la competencia.
Poner el % de margen de ganancia.
El Precio se calcula automaticamente.

Precio de Venta fijado por debajo de la competencia

mpetencia (Referencial)
o % del precio de venta

e la competencia.
anancia.
icamente.

PROYECCION DE EGRESOS DEL PLAN DE NEGOCIO

(segn el estudio de mercado)

Proyeccin Mensual (Primer Ao)

En unidades
Visitas mensuales
PRODUCTO 1
Egresos En Soles
Producto
Costos
Costos fijos
Costos variables
Totales

2
9,586

1
6,981
44,093
51,074

3
9,586

4
9,586

9,586

6,981
44,093
51,074

6,981
44,093
51,074

6,981
44,093
51,074

1
10,544

2
10,544

3
10,544

4
10,544

Proyeccin Mensual (Segundo Ao)

En unidades
Producto
PRODUCTO 1
Egresos En Soles
Producto
Costos
Costos fijos
Costos variables
Totales

7,679
48,503
56,182

7,679
48,503
56,182

7,679
48,503
56,182

7,679
48,503
56,182

1
11,599

2
11,599

3
11,599

Proyeccin Mensual (Tercero Ao)

En unidades
Producto
PRODUCTO 1
Egresos En Soles
Producto
Costos
Costos fijos
Costos variables
Totales

8,447
53,353
61,800

Proyeccin Mensual (Cuarto Ao)

En unidades

8,447
53,353
61,800

8,447
53,353
61,800

11,599

8,447
53,353
61,800

Producto
PRODUCTO 1
Egreso En Soles
Producto
Costos
Costos fijos
Costos variables
Totales

1
12758

9,292
58,688
67,980

3
12758

4
12758

9,292
58,688
67,980

12758

9,292
58,688
67,980

9,292
58,688
67,980

Proyeccin Mensual (Quinto Ao)

En unidades
Producto
PRODUCTO 1
Egreso En Soles
Producto
Costos
Costos Fijos
Costos Variables
Totales

1
14034

10,221
64,557
74,778

3
14034

10,221
64,557
74,778

4
14034

3
10,221
64,557
74,778

14034

4
10,221
64,557
74,778

Proyeccin de Egresos Anual del proyecto

Egresos En Soles
Producto
Costos
Costos fijos
Costos variables

Totales

Ao 1

Ao 2

Ao 3

Ao 4

83,772
529,122

92,149
582,034

101,364
640,237

102,209
645,573

612,894

674,183

741,602

747,782

Instrucciones:
Ingrese el nombre del producto, y la
amarillas (1er ao), la tabla se calc

GOCIO

6
9,586

7
9,586

8
9,586

9
9,586

10
9,586

11
9,586

6,981
44,093
51,074

6,981
44,093
51,074

6,981
44,093
51,074

6,981
44,093
51,074

6,981
44,093
51,074

6,981
44,093
51,074

6,981
44,093
51,074

10,544

6
10,544

7
10,544

8
10,544

9
10,544

10
10,544

11
10,544

10

11

7,679
48,503
56,182

7,679
48,503
56,182

7,679
48,503
56,182

7,679
48,503
56,182

7,679
48,503
56,182

7,679
48,503
56,182

7,679
48,503
56,182

11,599

6
11,599

7
11,599

8
11,599

9
11,599

10
11,599

11
11,599

10

11

8,447
53,353
61,800

8,447
53,353
61,800

8,447
53,353
61,800

8,447
53,353
61,800

5
8,447
53,353
61,800

10

9,586

8,447
53,353
61,800

11

8,447
53,353
61,800

7
12758

8
12758

12758

6
12758

9,292
58,688
67,980

9,292
58,688
67,980

9,292
58,688
67,980

14034

6
14034

5
10,221
64,557
74,778

Ao 5
122,651
774,687

897,338

12758

10
12758

11
12758

9,292
58,688
67,980

9,292
58,688
67,980

9,292
58,688
67,980

9,292
58,688
67,980

7
14034

8
14034

10
14034

11
14034

10

11

10,221
64,557
74,778

10,221
64,557
74,778

10,221
64,557
74,778

10,221
64,557
74,778

14034

10,221
64,557
74,778

10,221
64,557
74,778

ciones:
el nombre del producto, y la proyeccin de ventas en las celdas
s (1er ao), la tabla se calcular automticamente.

Precio de Venta
(Nuevos Soles)

12
9,586

Total
115,026

Producto
PRODUCTO 1

12

Total

1/ Estimacion segn el estudio de mercado

6,981
44,093
51,074

CTU

CFU
5.33

0.73

83,772
529,122
612,894

Precio de Venta
(Nuevos Soles)

12
10,544

Total
126,529

12

Total

7,679
48,503
56,182

Producto
PRODUCTO 1

CTU

CFU
5.33

0.73

92,149
582,034
674,183

Precio de Venta
(Nuevos Soles)

12
11,599

Total
139,182

12

Total

8,447
53,353
61,800

Producto
PRODUCTO 1

101,364
640,237
741,602

Precio de Venta
(Nuevos Soles)

CTU

CFU
5.33

0.73

12
12758

Total
140342

9,292
58,688
67,980

102,209
645,573
747,782

Producto
PRODUCTO 1

CTU

CFU
5.33

0.73

Precio de Venta
(Nuevos Soles)

12
14034

Total
168410

12

Total

10,221
64,557
74,778

122,651
774,687
897,338

Producto
PRODUCTO 1

CTU

CFU
5.33

0.73

CVU
4.60

CVU
4.60

CVU
4.60

CVU
4.60

CVU
4.60

DETERMINACION DEL PUNTO DE EQUILIBRIO

VARIOS SERVICIOS
CONCEPTO

Precio de Venta
Costo Variable Unitario
Margen de Contribucion
Proporcion de Ventas

6,981.00

Costos Fijos
PUNTO DE EQUILIBRIO UNIDADES
PUNTO DE EQUILIBRIO SOLES (es el PE en Unds. X Precio)

Punto de Equilibrio =

Total de costos fijos

Precio - Costo variable unitario

MARGEN DE CONTRIBUCION

UILIBRIO

PRODUCTO 1
10.66
4.60

6.06
100%
6,981.00

Instrucciones:
Todos los clculos son automtico

1,153
12,283

PRODUCTO 1

PE =

6,981.00
6.06

PE =

1,152.63

:
os son automticos

MgCU
(Promedio
Ponderado
) =

6.06

1153 Unidades
0 Unidades
0 Unidades

FLUJO DE CAJA OPERATIVO DEL PLAN DE NEGOCIO

PRIMER AO
(Expresado en Soles)
CONCEPTO

INGRESOS (A)
Ventas
EGRESOS (B)

287,566
287,566
51,046

51,046
6,981
0
-29
6,953
44,093

51,046
6,981
0
-29
6,953
44,093

236,520.22

236,520.22

Costos
Costos Fijos
Depreciacion
Amortizacion de Intangibles
Costos Fijos Netos
Costos Variables
FLUJO NETO (A-B)

2
287,566
287,566
51,046

SEGUNDO AO
(Expresado en Soles)
CONCEPTO

INGRESOS (A)
Ventas
EGRESOS (B)

316,323
316,323
56,153

56,153
7,679
0
-29
7,651
48,503

56,153
7,679
0
-29
7,651
48,503

260,169.39

260,169.39

Costos
Costos Fijos
Depreciacion
Amortizacion de Intangibles
Costos Fijos Netos
Costos Variables
FLUJO NETO (A-B)

2
316,323
316,323
56,153

TERCER AO
(Expresado en Soles)
CONCEPTO
INGRESOS (A)
Ventas
EGRESOS (B)
Costos
Costos Fijos

2
347,955
347,955
61,772

347,955
347,955
61,772

61,772
8,447

61,772
8,447

Depreciacion
Amortizacion de Intangibles
Costos Fijos Netos
Costos Variables
FLUJO NETO (A-B)

0
-29
8,419
53,353

0
-29
8,419
53,353

286,183.48

286,183.48

CUARTO AO
(Expresado en Soles)
CONCEPTO

INGRESOS (A)
Ventas
EGRESOS (B)

382,751
382,751
67,952

67,952
9,292
0
-29
9,263
58,688

67,952
9,292
0
-29
9,263
58,688

314,798.97

314,798.97

Costos
Costos Fijos
Depreciacion
Amortizacion de Intangibles
Costos Fijos Netos
Costos Variables
FLUJO NETO (A-B)

2
382,751
382,751
67,952

QUINTO AO
(Expresado en Soles)
CONCEPTO
INGRESOS (A)
Ventas
EGRESOS (B)
Costos
Costos Fijos
Depreciacion
Amortizacion de Intangibles
Costos Fijos Netos
Costos Variables
FLUJO NETO (A-B)

2
421,026
421,026
74,750

421,026
421,026
74,750

74,750
10,221
0
-29
10,192
64,557

74,750
10,221
0
-29
10,192
64,557

346,276.02

346,276.02

FLUJO DE CAJA ECONOMIC

(Expresado en Soles)

PERIODO 0

AO 1

A. BENEFICIOS
-

INGRESOS POR VENTAS

3,450,794

V.R. Activos Fijos

V.R Capital de Trabajo

TOTAL BENEFICIOS

3,450,794

B. COSTOS
Costos Fijos

83,430

Costos Variables
Impuesto a la Renta (18%)

529,122

44,860

Inversiones

Activos Fijos

58,270

Intangibles

3,420

Capital de Trabajo

51,074

TOTAL COSTOS

FLUJO DE CAJA ECONMICO

112,764

657,412

-112,764

2,793,382

Elaboracin propia
129.375%

COK ANUAL (%)

COK MENSUAL (%)

VANE
TIRE

29.375%
2.2%
7,809,519
2487.18%

COK : Costo de Oportunidad del Capital (tasa de descuento para calcular el VANE)
VANE : Valor Actual Neto Economico
TIRE : Tasa Interna de Retorno Economico

VANE: Para que el proyecto sea aceptable su

resultado del VANE debe ser mayor a cero

TIR: Es la tasa de descuento que hace que el VPN

sea igual a cero. Debe ser mayor que el COK.

EGOCIO

287,566
287,566
51,046

287,566
287,566
51,046

287,566
287,566
51,046

287,566
287,566
51,046

51,046
6,981
0
-29
6,953
44,093

51,046
6,981
0
-29
6,953
44,093

51,046
6,981
0
-29
6,953
44,093

51,046
6,981
0
-29
6,953
44,093

236,520.22

236,520.22

236,520.22

236,520.22

316,323
316,323
56,153

316,323
316,323
56,153

316,323
316,323
56,153

316,323
316,323
56,153

56,153
7,679
0
-29
7,651
48,503

56,153
7,679
0
-29
7,651
48,503

56,153
7,679
0
-29
7,651
48,503

56,153
7,679
0
-29
7,651
48,503

260,169.39

260,169.39

260,169.39

260,169.39

347,955
347,955
61,772

347,955
347,955
61,772

347,955
347,955
61,772

347,955
347,955
61,772

61,772
8,447

61,772
8,447

61,772
8,447

61,772
8,447

0
-29
8,419
53,353

0
-29
8,419
53,353

0
-29
8,419
53,353

0
-29
8,419
53,353

286,183.48

286,183.48

286,183.48

286,183.48

382,751
382,751
67,952

382,751
382,751
67,952

382,751
382,751
67,952

382,751
382,751
67,952

67,952
9,292
0
-29
9,263
58,688

67,952
9,292
0
-29
9,263
58,688

67,952
9,292
0
-29
9,263
58,688

67,952
9,292
0
-29
9,263
58,688

314,798.97

314,798.97

314,798.97

314,798.97

421,026
421,026
74,750

421,026
421,026
74,750

421,026
421,026
74,750

421,026
421,026
74,750

74,750
10,221
0
-29
10,192
64,557

74,750
10,221
0
-29
10,192
64,557

74,750
10,221
0
-29
10,192
64,557

74,750
10,221
0
-29
10,192
64,557

346,276.02

346,276.02

346,276.02

346,276.02

CAJA ECONOMICO DEL PROYECTO

AO 2

AO 3

AO 4

AO 5

3,795,874

4,175,461

4,593,007

5,052,308

51,074

3,795,874

4,175,461

4,593,007

5,103,383

91,807

101,022

111,159

122,309

582,034

640,237

704,261

774,687

49,346

54,281

59,709

65,680

723,188

795,541

875,129

962,676

3,072,686

3,379,921

3,717,879

4,140,707

BENEFICIO
COSTO

PR
B/C

9,783,693.82
1974174.3
7,922,284
4.96

10

287,566
287,566
51,046

287,566
287,566
51,046

287,566
287,566
51,046

287,566
287,566
51,046

51,046
6,981
0
-29
6,953
44,093

51,046
6,981
0
-29
6,953
44,093

51,046
6,981
0
-29
6,953
44,093

51,046
6,981
0
-29
6,953
44,093

236,520.22

236,520.22

236,520.22

236,520.22

10

316,323
316,323
56,153

316,323
316,323
56,153

316,323
316,323
56,153

316,323
316,323
56,153

56,153
7,679
0
-29
7,651
48,503

56,153
7,679
0
-29
7,651
48,503

56,153
7,679
0
-29
7,651
48,503

56,153
7,679
0
-29
7,651
48,503

260,169.39

260,169.39

260,169.39

260,169.39

10

347,955
347,955
61,772

347,955
347,955
61,772

347,955
347,955
61,772

347,955
347,955
61,772

61,772
8,447

61,772
8,447

61,772
8,447

61,772
8,447

0
-29
8,419
53,353

0
-29
8,419
53,353

0
-29
8,419
53,353

0
-29
8,419
53,353

286,183.48

286,183.48

286,183.48

286,183.48

10

382,751
382,751
67,952

382,751
382,751
67,952

382,751
382,751
67,952

382,751
382,751
67,952

67,952
9,292
0
-29
9,263
58,688

67,952
9,292
0
-29
9,263
58,688

67,952
9,292
0
-29
9,263
58,688

67,952
9,292
0
-29
9,263
58,688

314,798.97

314,798.97

314,798.97

314,798.97

10

421,026
421,026
74,750

421,026
421,026
74,750

421,026
421,026
74,750

421,026
421,026
74,750

74,750
10,221
0
-29
10,192
64,557

74,750
10,221
0
-29
10,192
64,557

74,750
10,221
0
-29
10,192
64,557

74,750
10,221
0
-29
10,192
64,557

346,276.02

346,276.02

346,276.02

346,276.02

LIQUIDACION

IMPUESTO A LA RENTA

Valor de
Rescate

El Rgimen General de
Renta

Rgimen Especial de
Renta

30%

18%

De las utilidades

De los ingresos

Instrucciones:
Todos los clculos para el Flujo Operativo, del primero al
quinto ao, son automticos

11

12
287,566
287,566
51,046

287,566
287,566
51,046

51,046
6,981
0
-29
6,953
44,093

51,046
6,981
0
-29
6,953
44,093

236,520.22

236,520.22

11

12
316,323
316,323
56,153

316,323
316,323
56,153

56,153
7,679
0
-29
7,651
48,503

56,153
7,679
0
-29
7,651
48,503

260,169.39

260,169.39

11

12
347,955
347,955
61,772

347,955
347,955
61,772

61,772
8,447

61,772
8,447

Total
3,450,794
612,552

2,838,242.59

Total
3,795,874
673,841

3,122,032.65

Total
4,175,461
741,260

0
-29
8,419
53,353

0
-29
8,419
53,353

286,183.48

286,183.48

11

12
382,751
382,751
67,952

382,751
382,751
67,952

67,952
9,292
0
-29
9,263
58,688

67,952
9,292
0
-29
9,263
58,688

314,798.97

314,798.97

11

12
421,026
421,026
74,750

421,026
421,026
74,750

74,750
10,221
0
-29
10,192
64,557

74,750
10,221
0
-29
10,192
64,557

346,276.02

346,276.02

3,434,201.72

Total
4,593,007
815,420

3,777,587.69

Total
5,052,308
896,996

4,155,312.26

Tasa de Prestamo Bancario =

Comision

CRONOGRAMA DE PAGOS
Monto a financiar (o prstamo)
Tasa de inters mensual
Periodo de financiamiento
Periodo de gracia
Cuota Fija
Amort
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
25
26
27
28
29
30
31
32
33
34
35
36
37
38
39
40

0
0
0
554
568
582
596
611
626
641
657
673
690
707
724
742
761
779
799
818
839
859
880
902
924
947
971
995
1,019
1,044
1,070
1,097
1,124
1,151
1,180
1,209
1,239
1,269
1,301
1,333

Interes
1,670
1,670
1,670
1,670
1,657
1,643
1,628
1,614
1,599
1,583
1,567
1,551
1,534
1,517
1,500
1,482
1,464
1,445
1,426
1,406
1,386
1,365
1,344
1,322
1,300
1,277
1,254
1,230
1,205
1,180
1,154
1,128
1,101
1,073
1,045
1,015
986
955
924
892

Cuota
1,670
1,670
1,670
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224

Comision

Portes
34
34
34
34
34
33
33
33
32
32
32
31
31
31
30
30
30
29
29
28
28
28
27
27
26
26
25
25
24
24
23
23
22
22
21
21
20
19
19
18

4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4

41
42
43
44
45
46
47
48
49
50
51
52
53
54
55
56
57
58
59
60

1,366
1,399
1,434
1,469
1,506
1,543
1,581
1,620
1,660
1,701
1,743
1,786
1,830
1,875
1,922
1,969
2,018
2,067
2,118
2,171

859
825
790
755
719
682
643
604
564
523
481
438
394
349
303
255
207
157
106
54

67,659

64,141

Elaboracin propia

2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224
2,224

17
17
16
15
15
14
13
12
11
11
10
9
8
7
6
5
4
3
2
1

4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4
4

1,299

240

34.0%

0.099140471

0.05%

3.0155754667

FRC

Instrucciones:
Ingrese la tasa de inters(en
financiar y periodo de gracia
modalidad de financiamient
base para determinar el Fluj

67,658.69

S/.
%
meses
meses
S/.

2.5%
60
3
2,224.36

Total Pago
1,708
1,708
1,708
2,262
2,262
2,262
2,261
2,261
2,261
2,260
2,260
2,260
2,259
2,259
2,259
2,258
2,258
2,258
2,257
2,257
2,256
2,256
2,256
2,255
2,255
2,254
2,254
2,253
2,253
2,252
2,252
2,251
2,251
2,250
2,250
2,249
2,248
2,248
2,247
2,246

Saldo
67,659
67,659
67,659
67,659
67,105
66,537
65,956
65,360
64,749
64,123
63,482
62,825
62,152
61,462
60,755
60,030
59,288
58,527
57,748
56,949
56,131
55,293
54,433
53,553
52,651
51,726
50,779
49,808
48,814
47,794
46,750
45,680
44,583
43,460
42,308
41,129
39,920
38,681
37,411
36,111
34,778

Fn
-67,659
1,708
1,708
1,708
2,262
2,262
2,262
2,261
2,261
2,261
2,260
2,260
2,260
2,259
2,259
2,259
2,258
2,258
2,258
2,257
2,257
2,256
2,256
2,256
2,255
2,255
2,254
2,254
2,253
2,253
2,252
2,252
2,251
2,251
2,250
2,250
2,249
2,248
2,248
2,247
2,246

Comision y
Portes

Escudo Fiscal
38
38
38
38
38
37
37
37
36
36
36
35
35
35
34
34
34
33
33
32
32
32
31
31
30
30
29
29
28
28
27
27
26
26
25
25
24
23
23
22

-512
-512
-512
-512
-508
-504
-500
-495
-490
-486
-481
-476
-471
-466
-460
-455
-449
-443
-438
-432
-425
-419
-413
-406
-399
-392
-385
-378
-370
-362
-354
-346
-338
-330
-321
-312
-303
-293
-284
-274

2,246
2,245
2,244
2,244
2,243
2,242
2,241
2,241
2,240
2,239
2,238
2,237
2,236
2,235
2,234
2,234
2,233
2,232
2,231
2,229
133,339

33,412
32,013
30,579
29,109
27,604
26,061
24,480
22,860
21,200
19,499
17,756
15,970
14,140
12,265
10,343
8,374
6,357
4,289
2,171
0
CEM =
CEA =

2,246
2,245
2,244
2,244
2,243
2,242
2,241
2,241
2,240
2,239
2,238
2,237
2,236
2,235
2,234
2,234
2,233
2,232
2,231
2,229

21
21
20
19
19
18
17
16
15
15
14
13
12
11
10
9
8
7
6
5

2.53%
34.91%

1,539

-264
-254
-243
-232
-221
-210
-198
-186
-174
-161
-149
-135
-122
-108
-94
-79
-64
-49
-34
-18

CEM : El Costo Efectivo Mensual rea

CEA : El Costo Efectivo Anual realme

cciones:
la tasa de inters(en % anual), % de comision, periodo total a
ar y periodo de gracia en celdas amarillas. De acuerdo a la
dad de financiamiento, se debe adecuar esta tabla. Este cuadro es la
ara determinar el Flujo de Financiamiento Neto (ver sgte. pestaa).

Costo Efectivo Mensual realmente.

Costo Efectivo Anual realmente.

Flujo de Caja Econmico - Plan de Negocio

SYSA Cultura Emprendedora
www.culturaemprendedora.com

RESULTADO DE LA SIMULACIN

Empresarial - Empresarial
Monto
Solicitado

5000

Moneda
T.E.A.(%)

Soles
45.93

T. Inters
Moratoria Anual

129.6

Nmero de
Cuotas

12

Cuota a Pagar
(cuota aprob)

511.39

Total Intereses a
Pagar

1119.44

Total I.T.F.

0.24

Total a
Pagar(Inc. ITF)

6137.16

Tasa Costo
Efectivo Anual

46.85

FECHA PAGO

0
1
2
3
4
5
6
7
8
9

6/11/2014
7/11/2014
8/11/2014
9/11/2014
10/11/2014
11/11/2014
12/11/2014
1/11/2015
2/11/2015
3/11/2015

10
11
12

4/11/2015
5/11/2015
6/11/2015

DIAS ENTRE
CUOTAS
0
30
31
31
30
31
30
31
31
28

# DIAS ENTRE
SALDO CAPITAL
CUOTAS
0
30
61
92
122
153
183
214
245
273

5,000.00
4,651.13
4,296.03
3,929.01
3,545.33
3,153.07
2,744.18
2,325.02
1,891.77
1,437.71

CAPITAL

348.87
355.09
367.02
383.68
392.25
408.89
419.16
433.25
454.05

INTERS

160
153.88
142.13
125.73
117.29
100.9
90.79
76.92
56.44

SEG. DESG.(*)

2.5
2.4
2.22
1.96
1.83
1.58
1.42
1.2
0.88

31
30
31

304
334
365

974.65
494.96
0

463.06
479.69
494.99
5,000.00

47.57
31.19
16.6
1,119.44

0.74
0.49
0.26
17.48

SEG. Y COM.(**)

0
0
0
0
0
0
0
0
0

TOT. CUOTA
-5,000.00
511.37
511.37
511.37
511.37
511.37
511.37
511.37
511.37
511.37

I.T.F.

TOT. CUO + ITF

0.02
0.02
0.02
0.02
0.02
0.02
0.02
0.02
0.02

511.39
511.39
511.39
511.39
511.39
511.39
511.39
511.39
511.39

0
0
0
0

511.37
511.37
511.85

0.02
0.02
0.02
0.24

511.39
511.39
511.87
6,137.16