CICLO DE CONVERSION DEL EFECTIVO

Rotacin de inventarios
Rotacin de Cuentas por Cobrar
Rotacin de Cuentas por Pagar

6
10
12

Periodo de conversin de inventarios

Periodo de cobro de CxC
Periodo de aplazamiento de CxP

60.8333333
36.5 +
30.4166667 -

CICLO DE CONVERSION DE EFETIVO

66.9166667

CICLO DE CONVERSION DE EFECTIVO

SALARIOS,
INVENTARIOS CxC
CxP
PREST..
VENTAS COSTO V GASTOS V
$ 1.00 $ 0.80 $ 0.40
$ 0.15 $ 25.00 $ 10.00
$ 1.50

A) Periodo de conversion de inventarios

B) Periodo de cobro de cxc
C)Periodo de Aplazamiento de cxP
D) CICLO DE CONVERSION DEL EFECTIVO

$ 36.50
$ 11.68
17.4565
$ 30.72

MODELO BAUMOL DE ADMINISTRACION DE EFECTIVO

NECESITARA
TPA
COSTO DE CONVERSION

$ 2,000,000.00
0.0075
$ 300.00

A)Cunto efectivo recaudara cada vez que venda valores?

B)Con que frecuencia debera hacer la venta de valores?
C)Calcule el saldo de efectivo promedio?
D)Calcule los: costo de oportunidad
costo de transaccion
costo total

$ 400,000.00
5
$ 200,000.00
$ 1,500.00
$ 1,500.00
$ 3,000.00

$ 160,000,000,000.00

MODELO MILLER-ORR DE ADMINISTRACION DE EFECTIVO

Desviacion estandar
$ 100,000.00 LCI=
0
tasa de interes
0.00024658 Z=
$ 208,966.96
Costo convertir
$ 300.00
A) Punto de retorno y elpunto limite de control superior
PR
$ 208,966.96
LCS $ 626,900.88
B)Cuando y con que montos debera comprar y vender
si el saldo baja a 0 vende 208966,96
C)Saldo de efectivo promedio
si el saldo sube a 626900,88 Se compra
$ 278,622.61

a 0 vende 208966,96
a 626900,88 Se compra

$ 417,933.92

FLOTANTE
SALDO EN LIBROS
SALDO DISPONIBLE
CHEQUE
FLOTANTE

$ 20,000.00
$ 20,000.00
$ 2,000.00
$ 2,000.00

FLOTANTE
LUNES

MARTES MIERCOLES
100
200
300
FLOTANTE
LUNES
MARTES MIERCOLES JUEVES VIERNES
-100
-300
-600
-500
-300

COSTO DE CREDITO COMERCIAL

TPA
a) 1/10, neto 30
0.18434343
b) 6/10, neto 70
0.38829787
c) 2/15, neto 45
0.24829932

RPA
0.2013172094
0.4570425140
0.2786433150

COSTO DE CREDITO COMERCIAL

2/10, NETO 40
TPA
RPA
A
0.2483 0.2786433150296660000
B

0.16553 0.1780569206485650000

COSTO DE CREDITO COMERCIAL

TPA
1,5/15, NETO 50
0.15881073
DESPUESDE 75 DIAS
0.09263959

COSTO DE PRESTAMO BANCARIO

Tasa Preferencial
Tasa Interes
Saldos Compensadores

0.09
0.1
0.1

COSTO DE PAPEL COMERCIAL

8,5/54, neto 360
TPA
RPA
10.00000000 0.8079761877254880000

COSTO DE PAPEL COMERCIAL

TPA
RPA

22.00000000
0.2624668602449190000

Costo de una transferencia electronica contra un cheque en papel

Transferir
costo cheque=

$ 250,000
CF+CFLOTANTE
$
1.00

$ 102.74

Tranferencia electronica
Es mas economica la tranferencia

$ 103.74
$ 12.00

MODELO BAUMOL DE ADMINISTRACION DE EFECTIVO

C*=
NECESITARA
TPA
COSTO DE CONVERSION

$ 2,000,000.00
0.0075
$ 300.00

A)Cunto efectivo recaudara cada vez que venda valores?

B)Con que frecuencia debera hacer la venta de valores?
C)Calcule el saldo de efectivo promedio?
D)Calcule los: costo de oportunidad
costo de transaccion
costo total

$ 400,000.00
5
$ 200,000.00
$ 1,500.00
$ 1,500.00
$ 3,000.00

$ 160,000,000,000.00

MODELO BAUMOL DE ADMINISTRACION DE EFECTIVO

PAGA POR SUS GASTOS
$ 4,000,000.00
COSTO DE DEPOSITAR
$ 200.00
COSTO DE OPORTUNIDAD
0.04
INTERESES
0.04
A)

B)

C)

C*=
C.OPORTU.
C.TRANS.
COSTO TOTAL
C.OPORTU.
C.TRANS.
COSTO TOTAL
C*=
C.OPORTU.
C.TRANS.
COSTO TOTAL

$ 200,000.00
$ 4,000.00
$ 4,000.00
$ 8,000.00
$ 8,000.00
$ 4,000.00
$ 12,000.00
$ 141,421.36
$ 5,656.85
$ 5,656.85
$ 11,313.71

20000000000

40000000000

FLOTANTE

SALDO EN LIBROS
SALDO DISPONIBLE
FLOTANTE

LUNES
MARTES
MIRCOLES JUEVES
VIERNES
SBADO
$ 100.000
$ 50.000
$ 70.000
$ 100.000
$ 110.000
$ 110.000
$ 120.000
$ 100.000
$ 60.000
$ 80.000
$ 130.000
$ 130.000
$ 20.000
$ 50.000
-$ 10.000
-$ 20.000
$ 20.000
$ 20.000

A FAVOR 100000

DOMINGO
PROMEDIO
$ 110.000
$ 650.000
$ 130.000
$ 750.000
$ 20.000
$ 100.000

FLOTANTE
DIA CH.EXTEN DEPOSITO S. LIBRO
S.DISPONI. FLO.DESEM FLO.DISPO FLO.TOTAL
1
$0
$0
$ 10,000
$ 10,000
$0
$0
$0
2
$ 500
$ 1,000
$ 10,500
$ 10,000
$ 500
$ 1,000
-$ 500
3
$ 800
$0
$ 9,700
$ 11,000
$ 1,300
$0
$ 1,300
4
$ 800
$0
$ 8,900
$ 11,000
$ 2,100
$0
$ 2,100
5
$0
$0
$ 8,900
$ 10,500
$ 1,600
$0
$ 1,600
6
$0
$ 2,000
$ 10,900
$ 9,700
$ 800
$ 2,000
-$ 1,200
7
$ 900
$0
$ 10,000
$ 10,900
$ 900
$0
$ 900
8
$0
$0
$ 10,000
$ 10,900
$ 900
$0
$ 900
9
$0
$0
$ 10,000
$ 10,900
$ 900
$0
$ 900
10
$0
$0
$ 10,000
$ 10,000
$0
$0
$0

Costo de una transferencia electronica contra un cheque en papel

CF
CF CHEQUE
INTERES
A) TRANSFERENCIA
CHEQUE
CANTIDAD
B)TRANSFERENCIA
CHEQUE
CANTIDAD
C) PUNTO EQUILIBRO

10
1.5
0.08
10
$ 6.98
5000
10
28.8972603
25000
7756.25

CAJA DE SEGURIDAD
TIEMPO CONVERTIR
COBRA
COSTOS EXTRAS
COSTO OPORTUNIDAD

2.5
$ 120,000.00
7500
0.06

REDUCCION FLOTANTE
VALORDE REDUCCION FLOTANTE
MENOS COSTO OOPERATIVO
UTILIDAD

$ 300,000.00
$ 18,000.00
7500
$ 10,500.00

CAJA DE SEGURIDAD
COBRA
TIEMPO ANTES

20000
2.5

a)
saldo compensador de 30000
la reduccion flotante es
por lo tanto si es atractiva
b)cuota
cheques
costo oportunidad
utilidad

50000

1000
4000
0.06
-2000

se prefiere el saldo compensador

cuotas contra saldo compensador

costo servicios
saldo promedio
creidot mensual

500
6000
$ 100,000.00
0.04 0.03928488 0.00333333

a)
saldo compensador
no, faltarian 166,6
b)

150000

4000

$ 333.33

costo prestamo bancario

prestamo
interes

100
0.15

a)interes vencido
100
0
RPA

-115
1
0.15

B)prestamo descantado
85
0
RPA

-100
1

0.17647059

C) interes vencidos con saldo compensador de 10%

90
-105
0
1t
RPA

0.16666667

D) prestamo descontado con saldo compensador de 10%

75
-90
0
1t
RPA

0.2000

costo prestamo bancario

prestamo
interes

100
0.0375

a)interes vencido
100
0
RPA

-103.75
0.25
0.0375

B)prestamo descantado
96.25
0
RPA

-100
0.25

0.03896104

C) interes vencidos con saldo compensador de 10%

90
-93.75
0
0.25 T
RPA

0.04166667

D) prestamo descontado con saldo compensador de 10%

86.25
-90
0
0.25 t
RPA

0.0435

COSTO DE PRESTAMO BANCARIO

PRESTAMO
A) INTERES
TPA
B)INTERES
SALDO COMP
TPA
C)INTERES
TPA

250000
0.15
0.15 RPA

37500

0.11
0.2
0.1375 RPA

27500
50000

0.14

0.15

0.1375
35000

0.1627907 RPA

EL MAS ECONOMICO ES EL DEL INCISO B

0.1627907

COSTO DE PRESTAMO CON PAGOS PARCIALES

PRESTAMO
INTERES
PAGO MENSUAL
RPA

50000
0.12

0.23830781

56000
4666.66667

FLOTANTE
DEPOSITOS DE 1 DIA
DEPOSITOS DE 2 DIAS
DEPOSITOS DE 3 DIAS
A) Flotante de cobro prom.diario
B)RETARDO DE COBRO prom pond
c( utilidad

utilidad negativa

$ 40,000.00
$ 80,000.00
$ 30,000.00
$ 150,000.00
$ 45,000.00
$ 4,500.00
$ 15,000.00
-$ 10,500.00

cuotas contra saldos compensadores

servicio
por unidad
numero
a)

depositos

ch. aplicados trans. Elect. mant.de ct. transaciones

0.5
0.15
15
25
0.05
400
3000
10
6
1000
200
450
150
150
50
1100

b)cuanto acumulara
interes
0.03
saldo
300000
respuesta
9000
c)
350
d)

440000

750

consultoria
200
0.5
100