PROYECTO ECONOMICO-FINANCIERO PARA EL FINANCIAMIENTO DEL PLAN DE EXPANSION PARA EXPRESS DAY CLINIC C.A.

MARCAIBO, ENERO 2013

INDICE GENERAL
Pagina INTRODUCCION I II III IV V VI VII VIII IX X RESUMEN ASPECTOS GENERALES DEL PROYECTO ANALISIS DEL MERCADO TAMAO Y LOCALIZACION ASPECTOS TECNICOS INVERSIONES Y FINANCIAMIENTO FLUJO DE CAJA PROYECTADO EVALUACION ORGANIZACIN CONCLUSIONES 3 9 19 25 37 42 49 56 66 71 75

INTRODUCCION

INTRODUCCIN
CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., constituida el 29 de Marzo de 2012, es una empresa nacional privada dedicada inicialmente a disear modelos eficientes y eficaces de Gestin de Servicios de Salud que garantizan el aprovechamiento tecnolgico y los recursos financieros, materiales y humanos de unidades de asistencia mdica, clnicas y hospitales, pblicos o privados; adicionalmente brindar asesora y conducir programas a nivel regional y nacional en materia de: Asistencia Mdica Integral y/o Seguridad y Salud Ocupacional; as como brindar Servicios Mdicos Asistenciales, por medios de sus propios recursos, al personal de empresas y sus familiares, a afiliados de seguros y la comunidad en general, en las areas de Consulta Mdica General y Especializada, Exmenes de Laboratorio, Estudios Diagnostico Especializados, Emergencia, Maternidad, Ciruga y Hospitalizacin. Enmarcado dentro del sector Salud, CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., orienta sus objetivos, hacia la oferta de diseo e implantacin de Modelos de Gestin de Servicios Mdicos Asistenciales; el asesoramiento y la conduccin de Servicio de Medicina Ocupacional y el Servicio de Atencin Medica Integral, dentro de los cuales se insertan los siguientes: Determinar las necesidades de provenientes del sector salud. Gestin de Servicio Mdico Asistencial

Disear Modelos de Gestin de Servicios Mdicos Asistenciales eficientes y adecuados para organizaciones o centros de salud ya existentes. Conformar equipos multidisciplinarios de trabajo con alta capacidad profesional, capaces de mejorar la eficacia, la efectividad y la eficiencia de los centros de salud y optimizar el uso de los recursos asignados a ellos. Coordinar y administrar servicios mdicos hospitalarios y asistenciales de Centros de Salud Brindar asistencia mdica directa dispensadoras de servicios de salud. dentro de sus propias instituciones

Brindar asesora, gestin, desarrollo y conduccin de programas en materia Medicina Ocupacional, Higiene y Ambiente de Trabajo ajustado a las normas vigentes de LOPCYMAT y las Normas COVENIN. Organizar y realizar eventos mdicos, cientficos, sociales y culturales de todo tipo. Desarrollar estudios encaminados a la conservacin, fomento y rehabilitacin fsica y/o psicosocial de los individuos y la colectividad. Desarrollar cualquier otra actividad o negocio de lcito comercio relacionado con su objeto principal, o asociarse o conformar grupos de inters con otras empresas afines o semejantes. Comprar, vender, representar, distribuir, comercializar, exportar e importar, al mayor y/o al detal, medicamentos, material mdico quirrgico, reactivos, aparatos instrumentos, equipos mdicos, de laboratorio, odontolgicos y biolgicos, as como productos naturales, medicina sistmica, productos estupefactivos, psicotrpicos y cosmticos debidamente registrados en el pas.

Frente al crecimiento poblacional de la regin Zuliana, el cual ha inducido a un crecimiento desmedido y variado en la demanda de servicios de salud, CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., se ve presionado a incrementar su capacidad de Servicio. Como repuesta a esta situacin la empresa establece la estrategia de adquirir nuevos equipos, tecnologa mdica de avanzada, proveerse de materia prima de calidad y contratar nuevos profesionales que le permita incrementar sus operaciones acorde a la exigencia de la demanda. Por lo antes expuesto y en miras al desarrollo integral y el fortalecimiento econmico de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A.., los directivos de la empresa adquirieron recientemente un inmueble de dos plantas, 426,69 mts de terreno y 1.025,00 mts de construccin ubicado en el Sector Paraso. Maracaibo, Estado Zulia, as mismo adquirieron unos equipos mdicos (Ecgrafo, Mamgrafo, Tomgrafo, equipo de Rx) de avanzada tecnologa para realizar estudios diagnsticos. En la actualidad la empresa, despus de esa fuerte inversin, no tiene el capital suficiente para el acondicionamiento fsico del inmueble y la instalacin y puesta en marcha de los equipos de diagnostico medico adquiridos.
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El presente PROYECTO ECONOMICO-FINANCIERO PARA EL FINANCIAMIENTO DEL PLAN DE EXPANSION PARA CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., tiene por objeto introducir en el BANCO DE VENEZUELA los soportes y avales financieros de la empresa junto con el planteamiento de expansin para que sean evaluados y considerados por la entidad bancaria con miras a un otorgamiento de un crdito por un monto de

Bs.f 12.000.000,00 (Bs.f Doce millones),

a la tasa de inters

preferencial aplicadas a este tipo de crdito y a cinco (5) aos de plazo, para dar cobertura de financiamiento en acondicionar la infraestructura fsica y operativa de EXPRES SALUD, C.A., y adquirir los activos correspondientes para conformar una Clnica Mdico Quirrgica con Hospitalizacin de corta estancia. El monto financiado seria invertido en: (a) construir y equipar 2 Salas de Ciruga Ambulatoria, (b) construir y equipar el rea de Hospitalizacin para cirugas de corta estancia con disposicin de 6 camas, (c) construir y equipar el Laboratorio Clnico, (d) acondicionar las reas e instalar los equipos de diagnostico mdico (Radiologa, Ecografa, Mamografa y Tomografa) y (e) disponer de un capital de trabajo inicial (adquisicin de insumos y material mdico quirrgico y cancelacin de la nomina), requerido por el proceso de expansin de las operaciones. Como soporte del crdito solicitado ser otorgado al BANCO DE VENEZUELA como garanta Hipotecaria bienes inmuebles pertenecientes a CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., y la fianza directa de la Presidente de la empresa, cuya valoracin en conjunto tienen una relacin 2 a 1 en proporcin al monto de crdito solicitado. As mismo se suministrar como garanta de repago a nivel financiero la proyeccin de resultados de la empresa demostrada a nivel de estado financieros histricos y la proyeccin de resultados de los prximos cinco (5) aos de la empresa, tiempo este similar al periodo de vigencia del financiamiento solicitado al BANCO DE VENEZUELA para alcanzar los objetivos comerciales que se han trazado en la empresa.

INFORMACION COMERCIAL Y FISCAL DE LA EMPRESA:

Razn Social Registro Mercantil

CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A. 29 de Marzo de 2012. Registro Mercantil Cuarto de la Circunscripcin Judicial del Estado Zulia. Bajo el No. 29 Tomo 30-A RM 4to J-40066264-8

Registro nico de Informacin Fiscal (RIF)

Accionistas

Lcda. Esther Mara Villalobos Medina. T.S.U. Milagros C. Villalobos Medina. Ing. Luis Adafel Vargas Suarez. Ing. Ana Paula Vivas Moran.

CAPITULO I RESUMEN

I.

RESUMEN

En este captulo se sintetizan los aspectos ms resaltantes del PROYECTO ECONOMICO-FINANCIERO PARA EL FINANCIAMIENTO DEL PLAN DE EXPANSION DE CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., a fin de que el Comit de Evaluacin de Crditos del BANCO DE VENEZUELA obtenga una visin general y sumarizada de la solicitud y de los soportes que luego son presentados en detalle. ESTUDIO DEL MERCADO En esta seccin se presentan se los aspectos ms resaltantes sobre la demanda, la oferta, los precios y la comercializacin de los productos y servicios de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., a fin de determinar el volumen de venta actual y potencial de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., la distribucin geogrfica de los mismos y los aspectos relacionados con la el canal de distribucin y comercializacin. Como se sealo anteriormente, la actividad econmica de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., enmarcada dentro del sector Salud, est sustentada sobre tres pilares: (a) disear modelos eficientes y eficaces de Gestin de Servicios de Salud que garantizan el aprovechamiento tecnolgico y los recursos financieros, materiales y humanos de unidades de asistencia mdica, clnicas y hospitales, pblicos o privados; (b) brindar asesora y conducir programas a nivel regional y nacional en materia de: Asistencia Mdica Integral y/o Seguridad y Salud Ocupacional; y (c) brindar Servicios Mdicos Asistenciales, por medios de sus propios recursos, al personal de empresas y sus familiares, a afiliados de seguros y la comunidad en general, en las areas de Consulta Mdica General y Especializada, Exmenes de Laboratorio, Estudios Diagnostico Especializados, Emergencia, Maternidad, Ciruga y Hospitalizacin CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., posee una demanda de sus productos y servicios proveniente de comunidades, empresas pblicas y privadas e instituciones gubernamentales (PDVSA, Contratistas Petroleras, Alcaldas, Gobernaciones, Operadoras, etc.) de las ciudades de: Maracaibo, Cabimas, Ciudad Ojeda, Lagunilla,
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Barraquero, Santa Rita, Los Puertos de Altagracia y otros poblados adyacentes. Esta demanda es conservadora para el 1er ao de operaciones y pese a que la poblacin crece exponencialmente a rata de 1,708 % por ao, segn las estadsticas del 2009 del Instituto Nacional de Estadsticas (INE), y en forma equivalente y proporcional crece la demanda del mercado por Servicios de Salud, mantendremos en nuestra proyeccin, por ser bastante conservadores, el mismo volumen de demanda de servicios para el 2do., 3er., 4to. y 5to. ao de operacin que pueden ser atendida por CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A. COMPETENCIA DE MERCADO En el amplio segmento de mercado del sector Salud, CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., por su diversidad de productos y servicios tiene un amplio abanico de competencia a nivel local, regional y nacional: (a) en relacin al diseo modelos de Gestin de Servicios de Salud, en el Zulia la Gobernacin del Estado gerencia la Prestacin de Servicios de Salud en Hospitales y ambulatorios dependientes del Gobierno Regional, (b) en relacin a la conduccin de programas de Asistencia Mdica Integral y/o Seguridad y Salud Ocupacional existen en el Zulia un gran nmero de empresas de Medicina Prepagada (Sanitas, Amezulia, Servimdica, Mediplus, Venesalud, MediSalud, etc), Administradoras de Servicios de Salud (Corporacin Medica Su Vida, Cooperativa MedSalud) y empresas de Medicina Ocupacional (Expres Salud, Consa, Mediwork Servicios, SOHICA, Opse Salud, PSY Consultores), que comparten una porcin muy pequea de este segmento de mercado y (c) en relacin a la prestacin de Servicios Mdicos Asistenciales (Consulta Mdica General y Especializada, Exmenes de Laboratorio, Estudios Diagnostico Especializados, Emergencia, Maternidad, Ciruga y Hospitalizacin), existe un alto nmero de clnicas, hospitales, unidades Diagnosticas y laboratorios clnicos, a nivel local y regional comparten este segmento del mercado con CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., a mencionar: Hospital Clnico, Centro Mdico Paraso, Clnica Falcn, Hospital Coromoto, Centro Clnico Los Olivos, Clnica Amado, Centro Mdico de Occidente, Centro Mdico de Cabimas, Hospital Privado El Rosario, Centro Clnico de Cabimas, Policlnica San Antonio, Resomet, Udimagen, Laboratorio IZRTH, Laboratorio Sor, Laboratorio Clnico VENELAB, entre otras.
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Es de mencionar, que pese al alto nmero de empresas competencia en el mercado para CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., la oferta de todos ellos es todava insuficiente para cubrir la demanda de la poblacin en el Sector Salud. Basta con sealar la observacin y recomendacin realizada por la Organizacin Mundial de Salud (OMS), quien seala en su informe del 2009 que la Republica Bolivariana de Venezuela, con una poblacin de 26.800.000 habitantes y rata de crecimiento de 1,508% anual, tena un dficit de 475 hospitales completos, 1.900 laboratorios clnicos, 2.375 centros diagnsticos, 3.800 quirfanos y 95.000 camas hospitalarias como mnimo, esta necesidad se agudiza en el 2013 y aos subsiguientes, cuando, segn estadsticas del INE, el censo del 2011 seala que la Republica Bolivariana de Venezuela, posee una poblacin de 29.000.000 habitantes y rata de crecimiento de 1,508% anual. Acorde a lo antes sealado y a sabiendas que la empresa actualmente gerencia la Prestacin de Servicio de Salud Ocupacional a las empresas: SIDHCA, SERMALAGO, CRAF,S.A., ASTILLEROS ALTOMARE C.A., STAMBUL ROJAS CORDOVA SUCC. C.A., SOLCIMECA, CONSTRUCCIONES SAHGO C.A. E INVERSIONES EL TIMON, podemos asegurar que la estructura productiva de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., para los prximos cinco (5) aos estar compuesta en un 40% producto de los ingresos provenientes de Servicios Mdicos Ocupacionales y un 60% como resultado de ingresos provenientes de la prestacin directa de Servicios Mdicos Asistenciales (Consulta Mdica General y Especializada, Exmenes de Laboratorio, Estudios Diagnostico Especializados Exmenes de Laboratorio, Rx, Ecografas, Tomografas-, Cirugas Ambulatorias y Cirugas y Hospitalizaciones de corta estancia) derivadas de atenciones directas a miembros de la comunidad o atenciones de afiliados que provienen indirectamente como resultados de ventas de Planes de Servicios de Salud Integral o Planes de Medicina Ocupacional. CANAL DE DISTRIBUCION El Canal de Comercializacin de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., es: (a) Directo para el mercadeo sin intermediacin de programas de Asistencia Mdica Integral y/o Seguridad y Salud Ocupacional de diseo modelos de Gestin de
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Servicios de Salud y la prestacin directa de Servicios Mdicos Asistenciales. Este ltimo se mercadeara en la sede ubicada, Sector Paraso. Maracaibo, Estado Zulia (b) Indirecto (con un agente o Intermediario) para el mercadeo especifico de programas de Asistencia Mdica Integral y/o Seguridad y Salud Ocupacional. Este agente intermediario o Fuerza de Venta, normalmente llamado Asesor de Salud, facilita las ventas de los Planes de Salud Integral u Ocupacional ayudando a establecer tratos comerciales con la comunidad o con las empresas. (c) Directa-Virtual (uso de internet, sitios web, tiendas virtuales y redes sociales) el cual para un futuro muy cercano estaremos mercadeando nuestros productos y servicios en los canales de negocio a negocio, directamente a la comunidad, a las empresas e instituciones pblicas o privadas, locales, regionales, nacionales o internacionales. TAMAO Y LOCALIZACION El Capital a adquirir a travs del BANCO DE VENEZUELA se invertira en: (a) construir y equipar 2 Salas de Ciruga Ambulatoria, (b) construir y equipar el rea de Hospitalizacin para cirugas de corta estancia con disposicin de 6 camas, (c) construir y equipar el Laboratorio Clnico, (d) acondicionar las reas e instalar los equipos de diagnostico mdico (para Radiologa, Ecografa, Mamografa y Tomografa) y (e) disponer de un capital de trabajo inicial (adquisicin de insumos y material mdico quirrgico y cancelacin de la nomina), requerido por el proceso de expansin de las operaciones. Esto ampliara la capacidad instalada de produccin, la cual en dos turnos de trabajo, sera de 386.880 horas/mquina/ao, con una utilizacin proyectadas para el primer ao de operaciones luego del 100% de la inversin capaz de producir como mnimo: 5.184 Cirugas (ambulatorias y de corta estancia) y 99.648 unidades de Servicios Diagnostico Especializado, distribuidos como sigue: 2.304 tomografas, 6.912 Ecografas, 5.760 Mamografas, 6.912 RX y Tele de Trax, 34.560 Exmenes de Laboratorio y 43.200 Consultas. Estos volmenes de produccin, siendo muy conservadores, los mantendremos durante los cinco (5) aos; mas no as el costo de los productos y servicios que debido a y a consecuencia de la inflacin y otras variables socio-econmicas se incrementaran progresivamente durante los cinco (5) aos.
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La ubicacin estratgica de la Clnica Quirrgica Ambulatoria y de Corta Estancia de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., con cercana a las dos grades autopistas (Circunvalacin I y II) y cercana a las principales arterias viales de la ciudad, aunado al alto flujo vehicular circundante y las lneas de transporte pblico que facilitan el acceso a ella, proporciona a la Clnica una ventaja de mercado altamente competitiva a nivel local como regional para la prestacin de sus servicios. ASPECTOS TECNICOS Pese a los esfuerzos del gobierno nacional y regional en garantizar el derecho constitucional de la salud de los venezolanos, es evidente la significativa deficiencia de infraestructura fsica, capital humano, recursos materiales y financieros, tecnologa y conocimiento que existe en el Sector Salud de nuestro pas. A esto se le suma la deficiencia existente en la capacidad y el conocimiento de saber gerenciar la salud en los aspectos macros y micros, especialmente la gerencia de hospitales, clnicas, unidades diagnosticas, laboratorios, consultorios e instituciones y organizaciones administradoras de servicios de salud y planes de salud integral u ocupacional. Preocupado por los aspectos antes sealados, CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., logra gerenciar los conocimientos mdicos-cientficos de profesionales altamente calificados que conforman la empresa y utilizar eficientemente los recursos mdicos quirrgicos disponibles, con el propsito de prestar asesora y asistencia mdica humanizada y de calidad a algunos de los problemas de salud existentes en la regin Zuliana y a nivel nacional. CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., empresa especializada en el rea de Salud, organiza sus esfuerzos en tres grandes producto-servicios: (a) Modelos de Gestin de Servicios de Salud que garanticen el mximo aprovechamiento tecnolgico y de los recursos financieros, materiales y humanos de las unidades de asistencia mdica, clnicas y hospitales, pblicos o privados; (b) Asesora y programas a nivel local, regional y nacional en materia de Asistencia Mdica Integral y/o Seguridad y Salud Ocupacional y (c) Servicios Mdicos Asistenciales, por medios de sus propios recursos, al personal de empresas y sus familiares, a afiliados de seguros y la comunidad en general, en las areas de Consulta Mdica General y Especializada, Exmenes de Laboratorio, Estudios Diagnostico Especializados, Ciruga ambulatorias y
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Cirugas y Hospitalizacin de corta estancia. La lista de Productos / Servicios que oferta CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., se presentan a continuacin: PRODUCTOS / SERVICIOS: 1. GERENCIA DE SERVICIOS MDICOS Y CENTROS DE SALUD Diseo e implantacin de Modelos de Gestin para empresas prestatarias de Servicios de Salud, Centros de Salud, Hospitales y/o Clnicas Diseo e implantacin de Planes Integrales de Salud y Servicios Administrados de Salud

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GERENCIA DE SALUD OCUPACIONAL Evaluacin Pre- empleo Evaluacin Post-empleo Evaluacin Pre-vacacional Evaluacin Post-vacacional Evaluacin por cambio de puesto Evaluacin Especial SERVICIO MDICO ASISTENCIAL Consulta externa primaria: Medicina Interna, Ginecologa, Pediatra y Ciruga General Referencia a Consultas externa con otras Especialidades Mdicas Servicios de Laboratorio Clnico Servicios de Imagenologa: Ecografa, Radiologa, Tomografa Referencia a otros Servicios Diagnsticos Servicios de Emergencia Servicios de Ciruga Ambulatoria Servicios de Ciruga y Hospitalizacin de Corta Estancia Servicios de Ciruga y Hospitalizacin mayores Servicios de Maternidad

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4. SERVICIO DE IMPORTACION, EXPORTACION Y COMERCIALIZACION DE EQUIPOS, INSTRUMENTOS Y MATERIALES MEDICOS-QUIRUGICOS, ODONTOLOGICOS Y BIOLOGICOS
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INVERSIONES El monto total de las inversiones en forma consolidada de este Proyecto de Ampliacin alcanza la suma de Bs.f 16.862.260,00 de los cuales la Inversin Fija Neta es de Bs.f 15.316.076,00 (90,83%), con lo cual se proyecta adquirir y ampliar la planta fsica, maquinaria y equipo, herramientas menores e intangibles y el Capital de Trabajo que soporta los aumentos de produccin y ventas planteadas por esta ampliacin, alcanza un monto de Bs.f 1.546.184,00 (9,17%). Tabla 1: Descripcin de la Inversin TIPO DE INVERSION Adquisicin de Inmueble Deuda Pendiente Remodelacin de la Infraestructura Adquisicin de Equipos Mdicos Capital de Trabajo: Materia Prima. 30 das Capital de Trabajo: Mano de Obra. 90 das MONTO DE INVERSION (Bs.f) 3.000.000,00 2.471.785,00 9.844.291,00 700.000,00 846.184,00

Total Inversin del Proyecto

FINANCIAMIENTO

16.862.260,00

El monto de la inversin requerida para formalizar este Proyecto de Ampliacin se financiar un 30,00% con recursos propios y un 70,00% a travs de un financiamiento directo con el BANCO DE VENEZUELA. Este ltimo equivale a Bs.f 12.000.000,00, el cual se dispondra para dar cobertura a parte de la Inversin Fija establecida en Bs.f. 15.316.076,00 correspondiente a la adquisicin y remodelacin de la Planta Fsica, y la adquisicin de maquinarias y equipos tecnolgicos mdicos. La Inversin del Capital de Trabajo que soporta los aumentos de produccin y ventas planteadas por esta ampliacin, alcanza un monto de Bs.f 1.546.184,00 Las condiciones financieras para los Activos Fijos se regir bajo las siguientes condiciones: la tasa de inters ser del 11%; un plazo de Cinco (5) aos; con amortizaciones mensuales de capital e intereses.

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PRESUPUESTOS Los Resultados Proyectados, basados en los ingresos y costos estimados a precio constante para ambos rubros, exhibieron cifras de apreciable significacin, que van desde unos beneficios (Utilidad Lquida) despus del ISRL de Bs.f 10.182.178,57 en el 1 ao, hasta alcanzar en el 5to ao un monto Bs.f 30.539.745,00. La estructura de costos, frente a la funcin de ingresos, permite alcanzar el Punto de Equilibrio con una utilizacin de un 27,00% de la capacidad instalada por el comercio y la poblacin en general, situacin que es superada desde el primer ao de operaciones, desde donde se arranca con una Capacidad utilizada de un 100,00 % y unas ventas de Bs.f 23.478.219,00. La corriente de ingresos y pagos derivada de la operacin prevista para esta empresa, combinada con la estrategia de cobros y pagos, permiti configurar el Estado de Origen y Aplicacin de Fondos (FLUJO DE CAJA PROYECTADO), el cual presenta una corriente de dinero que garantiza el pago de las obligaciones del prstamo, dejando saldos de caja al cierre del periodo de anlisis de Bs.f 29.493.327,00, susceptibles de aplicarse a una poltica de expansin futura o al reparto de dividendos, demostrando con ello la alta Capacidad de generacin de efectivo que presenta el proyecto, para hacer frente a los requerimientos operativos y al pago de las obligaciones financieras que genera el mismo. EVALUACION En el horizonte econmico de este proyecto fijado en cinco (5) aos de evaluacin, la rentabilidad desde el punto de vista de la empresa, ofreci indicadores de aceptables valores, al presentar la TIR para el empresario. La TIR bajo este criterio presento un valor de un 128,92%, que es realmente atractivo para compensar los riesgos posibles que este proyecto implica y para motivar definitivamente a los accionistas a la realizacin del mismo ante la expectativa de atrayentes beneficios. El VPN presenta un monto de Bs.f 19.317.371,80 es lo cual sustenta los comentarios anteriores. Por otra parte, la Relacin B/C ofreci como indicador a un valor de 2,50. As mismo, este proyecto en su vida til generara un Valor Agregado de Bs.f 57.006.757,33, lo que comparado con el Valor de la Produccin que lo gener, da lugar a una razn
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Promedio de 81,00. %. Estos resultados determinan la viabilidad y rentabilidad de las inversiones planteadas y que demuestra la Capacidad de generacin de beneficios netos del proyecto, por lo cual se recomienda su ejectese y financiamiento dado el bajo riego que representa, tanto para los inversionistas privados, como para el ente que otorgara el financiamiento. ORGANIZACION La compaa que ejecuta este proyecto se denomina CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., Constituida legalmente el 29 de Marzo de 2012 y registrada en el Registro Mercantil Cuarto, Bajo el No. 29 Tomo 30-A RM 4to, con sede fiscal en Maracaibo, es una empresa privada conformada por un equipo multidisciplinario de profesionales altamente calificados, titulados y legalmente registrados, dedicados a disear modelos eficientes y eficaces de Gestin de Servicios de Salud que garanticen el aprovechamiento tecnolgico y los recursos financieros, materiales y humanos para la adaptacin y mejora continua de los procesos y servicios que se desarrollan en unidades de asistencia mdica, clnicas y hospitales, pblicos o privados; as como brindar asesora y conducir programas a nivel regional y nacional en materia de: Asistencia Mdica Integral y Seguridad y Salud Ocupacional.

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CAPITULO II ASPECTOS GENERALES DEL PROYECTO

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II. ASPECTOS GENERALES DEL PROYECTO

Antes de entrar en los detalles propios del mercado, revisaremos algunos puntos importantes que tienen que ver con los antecedentes, motivaciones, entorno econmico del proyecto y las proyecciones y expectativas del mismo basadas en el nuevo rumbo del pas dentro del marco de la actual Poltica Econmica del Gobierno Nacional integrando junto con la Banca Comercial un binomio que da apoyo directo a la pequea y mediana industria y comercio, a fin de darle impulso a ese importante sector econmico nacional. Entorno Econmico Nacional y Prioridades del Sector Salud El Sistema de salud comprende la atencin a las personas y al entorno, hecho con la finalidad de promover, proteger y recuperar la salud, o de reducir o de compensar la incapacidad irrecuperable, incluida el suministro de medios, recursos y condiciones para ello; pero tambin se refiere a las actuaciones ejercidas sobre factores determinantes generales de la salud, realizadas con el fin de mejorar la salud o facilitar su atencin, independientemente de la naturaleza de los agentes pblicos, sean estos estatales, no estatales o privados que lo realizan El sistema de salud entonces, debe ser entendido como algo ms amplio que el sistema de atencin a la salud, que tiene como componentes sociales a la sociedad civil y al mercado, al sector pblico no estatal y al propio Estado, en donde, la salud pblica cubre una parte del sistema de atencin en el sector privado, en el sector pblico no estatal y en el sector estatal. La salud pblica corresponde entonces a una pequea parte en cada uno de estos mbitos, tanto privado, pblico no estatal, como estatal, El sector salud, por otro lado, es el conjunto de instituciones, es decir, de organizaciones formalmente organizadas en un rgimen poltico, jurdico y administrativo, cuya finalidad principal es trabajar para la salud y de sus relaciones entre s y con otras instituciones. Componen el Sector Salud los siguientes subsectores: pblico estatal, pblico no estatal, privado de inters pblico y privado relacionado con el mercado.
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El sector salud est constituido por los subsectores: Pblico, Privado y Mixto: El subsector pblico est integrado por mltiples instituciones que operan de forma no integrada, centralizada y desconcentrada, est compuesto entonces, por todas aquellas instituciones que reciben financiamiento mayoritario de fuentes de origen fiscal o contributivo y cuya capacidad de decisin, en lo que respecta a la prestacin de servicios, se encuentra en la esfera pblica. En su organizacin se cuenta con una red de hospitales y ambulatorios que cumplen con actividades de atencin promocin, prevencin y educacin para la salud, existen 4.819 establecimientos de salud del Ministerio de Salud, centralizados y descentralizados, 214 son Hospitales y 4605 son Ambulatorios, los cuales se clasifican en Urbanos Tipo I, II y III y Rurales Tipo I y II; existen 693, 154 y 43 ambulatorios urbanos I, II y III, respectivamente, lo que suman 890 establecimientos urbanos. Asimismo, hay 2852 ambulatorio rurales I y 863 ambulatorios rurales II, para un total de 3715 centros de atencin ambulatoria en rea rural El sector privado abarca todas aquellas instituciones que reciben financiamiento proveniente de fuentes privadas (seguros de hospitalizacin, ciruga y maternidad, empresas de medicina prepagada, pagos directos, entre otros) y cuya capacidad de decisin, especialmente en lo referente a servicios prestados e inversin, est bajo la responsabilidad de organizaciones independientes (hospitales, clnicas, ambulatorios, o centros profesionales). En cuanto a la prestacin de servicios. El subsector privado abarca desde los distintos consultorios con nmero reducido de especialistas, hasta los grandes hospitales y en los cuales existen un gran nivel tecnolgico, especialmente en las grandes ciudades. Para 2009 el nmero total de hospitales privados era de 384. El subprivado tambin tiene participacin en la produccin de frmacos y tecnologa. El sector mixto est representado por aquellas instituciones privadas que reciben financiamiento pblico (a travs de contratos especiales para la prestacin de

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servicios), o aquellas instituciones pblicas que reciben contraprestacin financiera por la atencin de pacientes con seguros privados La Organizacin Panamericana de la Salud (OPS) y la Organizacin Mundial de la Salud (OMS) peridicamente hacen revisin y formulacin sobre estrategias tiles para redefinir su actuacin conforme a las prioridades nacionales en materia de salud. En Venezuela el ltimo fue procesado el ao 2009, para el periodo 2009-2012. Fruto del trabajo conjunto llevado a cabo entre representantes del Ministerio de Salud y los representantes de OPS/OMS en Venezuela en marzo y abril del 2008 se produce las Estrategias y Recomendaciones en materia de Salud para la Republica Bolivariana de Venezuela. El Documento resultante tiene cuatro apartados o temas: 1) El Proceso de los Macro-Determinantes de la salud; 2) El Proceso de la Salud; 3) El Proceso de la Respuesta Institucional a los Problemas de Salud; y 4) La readecuacin de la estrategia de cooperacin tcnica de OPS/OMS con el pas. El ltimo resume las prioridades de la cooperacin externa en salud. La cooperacin tcnica de la OPS/OMS tiene el mandato de adecuarse a las polticas de los pases y en el caso de Venezuela se trata de un pas que viene procesando una transformacin general de su modelo de desarrollo, incluyendo su economa, su institucionalidad, sus polticas sociales y por ende su sistema de salud. El caso de Venezuela es an de mayor complejidad pues se vive un contexto de transformacin no slo del sistema de salud sino de todas las polticas sociales y de la economa, involucrando los macro-determinantes de la salud, terreno que la salud pblica tradicionalmente ha sealado como productor de sobredesgastes, exposicin a factores de riesgos y daos. Todos los pilares sobre los cuales se edific en los ltimos cincuenta aos el esquema de produccin social de la salud, de la enfermedad y de la atencin de la salud en Venezuela, estn en transformacin. Este esquema era contrastante pues con el ingreso nacional de Venezuela no eran comprensibles sus altos niveles de morbimortalidad evitables y la ineficacia del sistema pblico de atencin. En el contexto actual de desarrollo efectivo de una poltica de atencin primaria en salud y de integracin de los mltiples prestadores de servicios en un Sistema Pblico Nacional de Salud, as como de desarrollo de la promocin de la salud
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y la calidad de vida desde el sector salud, desde el campo Social y el campo econmico, la cooperacin tcnica en salud se ve exigida de una readecuacin de su agenda. Venezuela tiene un potencial de desarrollo importante en cuanto a recursos naturales y capacidades de la gente. El territorio venezolano abarca 916,446 Km y es un territorio muy rico, con grandes reservas de recursos naturales. Sobresalen el gas natural y reservas de petrleo y de minerales como hierro, bauxita, carbn, oro y diamante. Tiene tambin recursos esqueros abundantes, recursos forestales y vastas extensiones agrcolas y pecuarias en Los Llanos y en las zonas andinas. Pero lo que marca la potencialidad territorial de Venezuela es que tiene reservas de petrleo estimadas en 64.877 millones de barriles, que extrae mayoritariamente de la cuenca del lago de Maracaibo y de las cuencas Barinas-Apure y la franja Oriental y que constituyen una riqueza que pocos pases tienen. Venezuela, segn el INE, y el ultimo censo, tena para el 2011 una poblacin estimada de 29.000.000 habitantes. Su densidad demogrfica era de 28,51 habitantes por Km y la tasa de crecimiento promedio anual del 1,708%. La organizacin territorial del Estado venezolano es la de un estado federal, organizado en 24 entidades federales, un distrito capital, 335 municipios y 1.084 parroquias. El cuerpo tcnico asesor de la OPS/OMS en conjunto con los representantes del Ministerio Popular para la Salud (MPPS), diagnosticaron, y as lo sealaron en el documento del 2009, que paradjicamente, pese a los altos ingresos provenientes del sector petrolero que lo ubica en el segundo de mayor ingreso percapita de Amrica Latina, Venezuela tiene un dficit en infraestructura y Servicios de salud de al menos: 475 hospitales completos, 1.900 laboratorios clnicos, 2.375 centros diagnsticos, 3.800 quirfanos y 95.000 camas hospitalarias. Este resultado es el producto de una combinacin de estrechez fiscal, mal diseo y bajo desempeo al cual ha sido sometido el Sector Salud del pas en los ltimos 20 aos. La comisin tcnica OPS/OMS y MPPS, recomienda al gobierno, y as lo ha empezado a promover el estado, el desarrollo efectivo de una poltica de atencin primaria y de integracin de los servicios en un Sistema Pblico Nacional de Salud y de desarrollo de
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la promocin de la salud y la calidad de vida desde el sector salud, pero tambin desde el campo social y el campo econmico, el aumento de la inversin social, la poltica de incremento de las remuneraciones y la promocin de una economa popular. Este esquema multisectorial, sostenido en el tiempo, deber establecer un nuevo estndar de vida y de salud en Venezuela. As mismo, la comisin tcnica OPS/OMS y MPPS, plantea como solucin, una ampliacin progresiva de la inversin pblica y privada en la salud, promoviendo y aumentando las facilidades y partidas de financiamiento para incrementar el nmero de establecimientos de salud, el aumento de recursos humanos en este sector y la incorporacin de nuevas y avanzadas tecnologas. Se plantea as, un rediseo global del sistema bajo la idea fuerza de la construccin de un Sistema Pblico Nacional de Salud que considere a la salud como un derecho y por tanto la obligacin del Estado de garantizarla y que tenga como principio: la salud es un derecho fundamental enmarcado en el derecho a la vida; en el cual se debe garantizar la universalizacin del acceso a la atencin; la intersectorialidad efectiva; la priorizacin en la promocin de la calidad de vida y salud y la participacin protagnica de la poblacin.

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CAPITULO III ESTUDIO DE MERCADO

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III. ESTUDIO DE MERCADO

CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., empresa privada enmarcada dentro del sector Salud de la Regin Zuliana, tiene como actividad econmica: : (a) disear modelos eficientes y eficaces de Gestin de Servicios de Salud que garantizan el aprovechamiento tecnolgico y los recursos financieros, materiales y humanos de unidades de asistencia mdica, clnicas y hospitales, pblicos o privados; (b) brindar asesora y conducir programas a nivel regional y nacional en materia de: Asistencia Mdica Integral y/o Seguridad y Salud Ocupacional y (c) brindar Servicios Mdicos Asistenciales, por medios de sus propios recursos, al personal de empresas y sus familiares, a afiliados de seguros y la comunidad en general, en las areas de Consulta Mdica General y Especializada, Exmenes de Laboratorio, Estudios Diagnostico Especializados, Emergencia, Maternidad, Ciruga ambulatoria y Ciruga y Hospitalizacin de corta estancia, Ciruga y Hospitalizacin de larga estancia CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., en la actualidad oferta sus productos y servicios a nivel local, regional y nacional, con alcance directo a las comunidades, empresas pblicas y privadas e instituciones gubernamentales (PDVSA, Contratistas Petroleras, Alcaldas, Gobernaciones, Operadoras, etc.) especialmente en las ciudades de: Maracaibo, Cabimas, Ciudad Ojeda, Lagunilla, Barraquero, Santa Rita, Los Puertos de Altagracia y otros poblados adyacentes. Marco Metodolgico La metodologa usada en el anlisis del mercado de los productos en consideracin est apoyada en las cifras provenientes de las ventas realizados por CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., y la capacidad instalada y futura de su Clnica de Ciruga Ambulatoria y de Ciruga de Corta Estancia, que permite proyectar la potencialidad de venta de la empresa para los prximos cinco (5) aos, periodo seleccionado de evaluacin de los resultados operativos de la empresa.

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Identificacin de los Productos y sus Usos CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., posee una amplia cartera de Productos-Servicios de Salud, vinculadas con las areas: Gerencia de Hospitales (GDH), Seguridad, Higiene y Ambiente (SHA), Servicio Medico Asistencial (SMA), Servicio de Salud Ocupacional (SSO), y Servicio de Importacin, Exportacin y Comercializacin (SIE). La lista de Productos / Servicios que oferta CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., se presentan a continuacin: PRODUCTOS / SERVICIOS: 1. GERENCIA DE SERVICIOS MDICOS Y CENTROS DE SALUD Diseo e implantacin de Modelos de Gestin para empresas prestatarias de Servicios de Salud, Centros de Salud, Hospitales y/o Clnicas Diseo e implantacin de Planes Integrales de Salud y Servicios Administrados de Salud GERENCIA DE SALUD OCUPACIONAL Evaluacin Pre- empleo y Post-empleo Evaluacin Pre-vacacional y Post-vacacional Evaluacin por cambio de puesto de trabajo Evaluacin Especial SERVICIO MDICO ASISTENCIAL Consulta externa primaria: Medicina Interna, Ginecologa, Pediatra y Ciruga General Referencia a Consultas externa con otras Especialidades Mdicas Servicios de Laboratorio Clnico Servicios de Imagenologa: Ecografa, Radiologa, Tomografa Referencia a otros Servicios Diagnsticos Servicios de Emergencia Servicios de Ciruga Ambulatoria Servicios de Ciruga y Hospitalizacin de Corta Estancia Servicios de Ciruga y Hospitalizacin mayores Servicios de Maternidad
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2.

3.

4. SERVICIO DE IMPORTACION, EXPORTACION Y COMERCIALIZACION DE EQUIPOS, INSTRUMENTOS Y MATERIALES MEDICOS-QUIRUGICOS, ODONTOLOGICOS Y BIOLOGICOS

La lista detalla de Productos / Servicios que oferta CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., con sus respectivas areas de vinculacin se presentan a continuacin: Tabla 2: Descripcin de los Productos/ Servicios de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., GERENCIA ASESORIA
x

No. DESCRIPCION DEL PRODUCTO / SERVICIO

AREA

Gerencia de Servicios Mdicos, Hospitalarios y Asistenciales: Administracin de Clnicas y Hospitales. Administracin y Optimizacin de Instalaciones, Equipos y Recursos (humanos, materiales e insumos mdicos quirrgicos) Planes Pre-pagados de Salud: Planes Preventivos de Salud, Planes de HCM y Planes Integrales para la atencin de pacientes previa cancelacin de una cuotas prefijadas por concepto de la prestacin del Servicio Mdico. SANISA asume los riesgos de la atencin Planes Administrados de Salud: Planes Preventivos de Salud, Planes de HCM y Planes Integrales para la atencin de pacientes. CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., administra un fondo cedido por la empresa para administrar y brindar la Asistencia Mdica. Por lo tanto es la empresa quien asume los riesgos de la atencin Servicio de Atencin Primaria de Salud (APS): Medicina Interna, Ginecologa y Pediatra; Referencia a otros Especialistas; Referencias a Estudios Diagnsticos Servicios Mdicos Asistenciales: Consulta externa, Laboratorio Clnico, Radiologa, Ecografa, Tomografa, Mamografa, emergencias, ciruga ambulatoria y hospitalizacin Evaluacin de Riesgos Laborales en los puestos de trabajo: Evaluacin de la empresa o departamento para la determinacin de factores de riesgos laborales en los distintos puestos de trabajo. Determinacin de Factores de Riesgos y su Prevencin. Sealizacin de Riesgos. Valoracin de Accidentes Laborales

GDH

SMA

SMA

SMA

SMA

SHA

TALLER
x x
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Delegados de Prevencin: Legalidad, Atribuciones, Facultades, Derechos y Garantas, Sigilo Profesional, Elecciones de Delegados y su fundamento legal, Registro, Informes del Delegado y la notificacin a las instancias pertinentes Diseo y Elaboracin de Programas de Seguridad y Salud Laboral: desarrollo de sistemas y programas de HSO, entrenamiento de auditores internos. Auditoras de Seguridad, Higiene y Salud Ocupacional: Conduccin de la Auditoria, Anlisis de la Informacin y recomendaciones de la Auditoria. Informe de la Auditoria Evaluacin de Riesgos Ocupacionales en las empresas: Levantamiento de Informacin, identificacin y evaluacin de riesgos potenciales en la empresa y en los puestos de trabajo, diseo de notificacin de riesgos laborales generales y especficos por puesto de trabajo, elaboracin del mapa de riesgos y establecer la prioridad en el control de los mismos, capacitacin, charlas Conformacin del Comit de Seguridad y Salud Ocupacional: Charla inductiva, organizacin y constitucin del Comit de Salud y Seguridad Laboral. Asesora en la organizacin de la documentacin requerida para su tramitacin frente al INPSASEL. Legalidad, Constitucin, Atribuciones, Facultades, Registro, Informes, Libro de Actas Elaboracin del Programa de Seguridad y Salud Laboral (SSL): Diseo y construccin de un documento de Seguridad y Salud Ocupacional propio de la empresa que incluye: Reglas bsica de Seguridad e Higiene, Poltica SHA empresarial, identificacin y evaluacin de riesgos, notificacin de riesgos por puestos de trabajo, estrategias de sealizacin, anlisis de seguridad laboral, estrategias y programacin de adiestramiento operacional, uso de EPP, planes de motivacin y reconocimiento al personal, planes de emergencias y de contingencia, estrategias de inspeccin y evaluacin, estrategia de servicios de salud, monitoreo y vigilancia epidemiolgica, formatos para el registro de morbilidad, gestin de EPP, seguimiento de incidentes y accidentes, atencin preventiva, normas y procedimientos seguros Tramitacin frente al INPSASEL para la aprobacin del Programa de Seguridad y Salud Ocupacional: Evaluacin del programa, y asesora para su tramitacin frente al INPSASEL Asesora en Gerencia de Seguridad, Higiene y Ambiente (SHA) en las Empresas: Evaluacin, Capacitacin, Desarrollo e Implementacin. Conformacin de Comit de Seguridad y Salud Laboral, Informacin del

SHA

SHA

SHA

10

SHA

11

SHA

12

SHA

13

SHA

14

SHA

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Marco legal. Establecimiento de las estrategias de Prevencin de Riesgos Laborales Evaluaciones: Pre-empleo, Post-empleo, Pre-vacacional, Post-vacacional, Por cambio de puesto de trabajo, especiales Control de Perdidas y Coste de Accidentes: Determinacin, evaluacin y peritaje de accidentes laborales Implantacin de un Sistema de Gestin para la Prevencin de Riesgos Laborales: Asesoramiento para el diseo, construccin y puesta en marcha de un sistema propio que coordines estrategias para la prevencin de Riesgos Laborales, en conformidad con la Ley Orgnica de Prevencin, Condiciones y Medio Ambiente de Trabajo (LOPCYMAT). Servicios de Importacin, Exportacin Y Comercializacin de Equipos, Instrumentos y Materiales Mdicos-Quirrgicos, Odontolgicos y Biolgicos

15

SSO

16

SHA

17

SHA

18

SIE

GDH SHA SIE SMA SSO

Gerencia de Hospitales Seguridad, Higiene y Ambiente Servicio de Importacin, Exportacin y Comercializacin Servicio Medico Asistencial Servicio de Salud Ocupacional

Anlisis de la Oferta y Demanda Actual y su Proyeccin Como se expreso anteriormente, en el amplio segmento de mercado del sector Salud, CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., por su diversidad de productos y servicios tiene un amplio abanico de competencia a nivel local, regional y nacional: (a) en relacin al diseo modelos de Gestin de Servicios de Salud, en el Zulia la Gobernacin del Estado gerencia la Prestacin de Servicio de Salud en Hospitales y ambulatorios dependientes del Gobierno Regional, (b) en relacin a la conduccin de programas de Asistencia Mdica Integral y/o Seguridad y Salud Ocupacional existen en el Zulia un gran nmero de empresas de Medicina Prepagada (Sanitas, Amezulia, Servimdica, Mediplus, Venesalud, MediSalud, etc), Administradoras de Servicios de Salud (Corporacion Medica Suvida, Cooperativa MedSalud) y empresas de Medicina Ocupacional (Sanisa, Consa, Mediwork servicios, SOHICA, Opse Salud, PSY Consultores), que comparten una porcin muy pequea de este segmento de mercado y (c) en relacin a la prestacin de Servicios Mdicos Asistenciales (Consulta Mdica
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General y Especializada, Exmenes de Laboratorio, Estudios Diagnostico Especializados, Emergencia, Maternidad, Ciruga y Hospitalizacin), existe un alto nmero de clnicas, hospitales, unidades Diagnosticas y laboratorios clnicos, a nivel local y regional comparten este segmento del mercado con CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., a mencionar: Hospital Clnico, Centro Mdico Paraso, Clnica Falcn, Hospital Coromoto, Centro Clnico Los Olivos, Clnica Amado, Centro Mdico de Occidente, Centro Mdico de Cabimas, Hospital Privado El Rosario, Centro Clnico de Cabimas, Policlnica San Antonio, Resomet, Udimagen, Laboratorio IZRTH, Laboratorio Sor, Laboratorio Clnico VENELAB, entre otras. Es de sealar, que pese al alto nmero de empresas competencia en el mercado para CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., la oferta de todos ellos es todava insuficiente para cubrir la demanda de la poblacin en el Sector Salud. Basta con sealar la observacin y recomendacin realizada por la Organizacin Mundial de Salud (OMS), quien seala en su informe del 2009 que la Republica Bolivariana de Venezuela, con una poblacin actual de 26.800.000 habitantes y rata de crecimiento de 1,508% anual, tiene un dficit de al menos: 475 hospitales completos, 1.900 laboratorios clnicos, 2.375 centros diagnsticos, 3.800 quirfanos y 95.000 camas hospitalarias; esta necesidad se agudiza en el 2013 y aos subsiguientes, cuando, segn estadsticas del INE, el censo del 2011 seala que la Republica Bolivariana de Venezuela, posee una poblacin de 26.800.000 habitantes y rata de crecimiento de 1,508% anual.

Acorde a lo antes sealado y a sabiendas que la empresa actualmente gerencia la la Prestacin de Servicio de Salud Ocupacional a las empresas: SIDHCA, SERMALAGO, CRAF,S.A., ASTILLEROS ALTOMARE C.A., STAMBUL ROJAS CORDOVA SUCC. C.A., SOLCIMECA, CONSTRUCCIONES SAHGO C.A. E INVERSIONES EL TIMON, podemos asegurar que la estructura productiva de EXPRES SALUD, C.A., para los prximos cinco (5) aos estar compuesta estar compuesta en un 40% producto de los ingresos provenientes de Servicios Mdicos Ocupacionales y un 60% como resultado de ingresos provenientes de la prestacin directa de Servicios Mdicos Asistenciales (Consulta Mdica General y Especializada, Exmenes de Laboratorio, Estudios Diagnostico Especializados Exmenes de Laboratorio, Rx, Ecografas,
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Tomografas, Cirugas Ambulatorias y Cirugas y Hospitalizaciones de corta estancia) derivadas de atenciones directas a miembros de la comunidad o atenciones de afiliados que provienen indirectamente como resultados de ventas de Planes de Servicios de Salud Integral o Planes de Medicina Ocupacional. El nivel de demanda proyectado de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., se resume a continuacin: Tabla 3: Demanda Proyectada de Productos / Servicios de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., por ao de Operacin Empresarial
Unidad de Producto / servicio
Cirugas Pacientes Pacientes Pacientes Pacientes Pacientes Pacientes Contratos / Emp. Contratos / Emp. Contratos / Emp.

Producto / Servicio

Volumen Proyectado de demandad de Producto / Servicio por ao de Operacin Empresarial 1er.

3.456 1.728 2.304 6.912 5.760 5.760 46.800 2 4 4

2do.
3.456 1.728 2.304 6.912 5.760 5.760 34.560 46.800 2 4 4

3ro.
3.456 1.728 2.304 6.912 5.760 5.760 34.560 46.800 2 4 4

4to.
3.456 1.728 2.304 6.912 5.760 5.760 34.560 46.800 2 4 4

5to.
3.456 1.728 2.304 6.912 5.760 5.760 34.560 46.800 2 4 4

Ciruga ambulatoria

(1)

Ciruga y Hospitalizacin (2) de corta estancia Tomografas Ecografas Mamografas RX Laboratorio Consultas Medicas Gestin de Servicios de Salud Asistencia Mdica Integral Asistencia Mdica Ocupacional

Exmenes 34.560

(1) Ciruga Ambulatoria: Son procedimientos quirrgicos de mnima invasin en el cual los pacientes no son
hospitalizados y tienen permanencia de recuperacin post quirrgica en la institucin hasta un mximo de 12 horas.

(2) Ciruga de Corta Estancia: Son procedimientos quirrgicos de mnima o mediana invasin que abarca procesos
que precisan que los pacientes sean ingresados a hospitalizacin post quirrgico por lapsos entre 24 a 72 horas mximo,

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Comercializacin y Precios Canal de Comercializacin El Canal de Comercializacin de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., es: (a) Directo (sin agente de intermediacin) para el mercadeo de programas de Asistencia Mdica Integral y/o Seguridad y Salud Ocupacional de diseo modelos de Gestin de Servicios de Salud y la prestacin directa de Servicios Mdicos Asistenciales. Este ltimo se mercadeara en la sede, Maracaibo, Estado Zulia (b) Indirecto (con agente o Intermediario) para el mercadeo especifico de programas de Asistencia Mdica Integral y/o Seguridad y Salud Ocupacional. Este agente intermediario o Fuerza de Venta, normalmente llamado Asesor de Salud, facilita las ventas de los Planes de Salud Integral u Ocupacional ayudando a establecer tratos comerciales con la comunidad o con las empresas. (c) Directa-Virtual (uso de internet, sitios web y tiendas virtuales) el cual para un futuro muy cercano estaremos mercadeando nuestros productos y servicios en los canales de negocio a negocio, directamente a la comunidad, a las empresas e instituciones pblicas o privadas, locales, regionales, nacionales o internacionales. . Precio de Productos El precio de Venta de cada uno de los productos-servicios esta determinado tanto por los mrgenes adecuados sobre los costos de produccin as como anlisis de los precios dentro de los niveles de competencia a nivel del mercado regional que ofrecen variedad de opciones y de buena calidad a la clientela que demanda tales productosservicios. Se Anexa Lista de Precios y Baremos de Servicio para: Servicio de Seguridad, Higiene y Ambiente (SHA) Servicios de Exmenes de Laboratorio Clnico, Estudios Diagnsticos (RX, Ecografa, Mamografa, y Tomografa), y Consultas Mdicas Especializadas

Los precios de los Planes de Salud Ocupacional y Planes Integrales de Salud se estiman partiendo del tamao de la empresa, el nmero de cargos y puestos de
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trabajo, el nmero de empleados y grupo familiar y los riesgos inherentes a cada una de ellas. Por otro lado los precios de las cirugas varan y estn sujetos a la naturaleza propia de la patologa, la especialidad mdica, los honorarios de los cirujanos y anestesilogos, as como de los costos al momento de insumos, material mdico quirrgico y medicamentos. Sin embargo para el anlisis de este proyecto se estimo en promedio: Bs.f 8.000,00 para Cirugas Ambulatorias y Bs.f 12.000,00 para Cirugas y Hospitalizaciones de Corta estancia Tabla 4: Costo Promedio de Productos / Servicios de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A.,
Unidad de Producto Diaria Semanal /Servicio
Pacientes
(2)

Producto /Servicio
Ciruga Ambulatoria
(1)

Anual
3.744 1.872 2.496 7.488 6.240 7.488 37.440 37.440 9.360 2 4 4

Costos Promedio
8.000,00 12.000,00 450,00 250,00 300,00 250,00 240,00 200,00 200,00 500.000,00 1.800.000,00 1.200.000,00

12 6 8 24 20 24 120 120 30 2/365 4/365 4/365

72 36 48 144 120 144 720 720 180 2/52 4/52 4/52

Ciruga y Hospitalizacin de corta estancia Tomografas Ecografas Mamografas RX Laboratorio Consultas Medicas Integrales Consultas Medicas Ocupacionales Gestin de Servicios de Salud Servicios de Asistencia Mdica Integral

Pacientes Pacientes Pacientes Pacientes Pacientes Pacientes Pacientes Pacientes Contratos Contratos Contratos

Servicios de Asistencia Mdica Ocupacional

(1) Ciruga Ambulatoria: Son procedimientos quirrgicos de mnima invasin en el cual los pacientes no son
hospitalizados y tienen permanencia de recuperacin post quirrgica en la institucin hasta un mximo de 12 horas. (2) Ciruga de Corta Estancia: Son procedimientos quirrgicos de mnima o mediana invasin que abarca procesos que precisan que los pacientes sean ingresados a hospitalizacin post quirrgico por lapsos entre 24 a 72 horas mximo,

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Distribucin Geogrfica del Mercado La ubicacin estratgica de la Clnica Quirrgica Ambulatoria y de Corta Estancia de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., en el Sector Paraso, Maracaibo, Estado Zulia, con cercana a las dos grades autopistas y cercana a las principales arterias viales de la ciudad, aunado al alto flujo vehicular circundante y las lneas de transporte pblico que facilitan el acceso a ella, proporciona a la Clnica una ventaja de mercado altamente competitiva a nivel local como regional para la prestacin de sus servicios Los Servicios de Asistencia Mdica, bien Integral o bien Ocupacional, se ofertan a nivel Local en la Clnica Quirrgica Ambulatoria y de Corta Estancia de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., A travs de ella se ofertan y se realizan las consultas medicas especializadas, los exmenes de laboratorio, los RX, los ecogramas, las mamografas, las tomografas, las espirmetrias, las audiometras, as como las cirugas ambulatorias y las cirugas de corta estancias. Los otros Servicios-Productos ofertados por CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., tienen una cobertura local, regional (Estado Zulia) y nacional.

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Tabla 5: Anlisis Poblacional

Entidad e Indicadores de Inters Estado Zulia Maracaibo
Estratos Social A-B C D E TOTAL A-B-C-D Ingreso Promedio Mensual A-B C D E (Bs.f) 15.000 8.000 3.500 1.500 897.120.000 2.272.704.000 2.197.944.000 784.980.000 6.152.748.000 913.440.000 2.314.064.000 2.237.945.500 799.266.000 6.264.715.500 930.075.000 2.356.184.000 2.278.675.000 813.813.000 6.378.747.000 946.995.000 2.399.064.000 2.320.150.000 828.625.500 6.494.834.500 964.230.000 2.442.728.000 2.362.377.500 843.706.500 6.613.042.000 981.780.000 2.487.192.000 2.405.371.500 859.062.000 6.733.405.500 999.660.000 2.532.456.000 2.449.149.500 874.696.500 6.855.962.000 % 4 19 42 35 59.808 284.088 627.984 523.320 971.880 60.896 289.258 639.413 532.844 989.567 62.005 294.523 651.050 542.542 1.007.578 63.133 299.883 662.900 552.417 1.025.916 64.282 305.341 674.965 562.471 1.044.588 65.452 310.899 687.249 572.708 1.063.600 66.644 316.557 699.757 583.131 1.082.958

2012
3.754.183 1.495.199

2013
3.821.068 1.522.412

2014
3.887.171 1.550.120

2015
3.952.804 1.578.333

2016
4.017.916 1.607.059

2017
4.082.270 1.636.308

2018
4.146.100 1.666.089

Total Ingreso Mensual (Bs.f) Poblacin Incremento Anual Relativo al ao anterior Total Ingreso Mensual Poblacin Estratos A-B-C-D

111.967.500 5.367.768.000 5.465.449.500

114.031.500 5.564.934.000

116.087.500 5.666.209.000

118.207.500 5.769.335.500

120.363.500 5.874.343.500

122.556.500 5.981.265.500

Fuente: - Republica Bolivariana de Venezuela. Instituto Nacional de Estadstica (INE). - Alcalda de Maracaibo. Direccin de Planificacin, Estadstica y Control de Gestin

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Tabla 6: Determinacin de la Demanda Potencial del Mercado

Indicadores
Poblacin Estimada Poblacin Estratos A-B-C-D Grupos Familiares Estimados Capacidad de Generacin de Consumo Mensual Potencial Proyectada de Ventas Mensuales de EXPRES SALUD Participacin (%) dentro del Consumo. Poblacin Estratos A-B-C ((6/5-1)*100)

2012
1.495.199 971.880 242.970

2013
1.522.412 989.567 247.392

2014
1.550.120 1.007.578 251.895

2015
1.578.333 1.025.916 256.479

2016
1.607.059 1.044.588 261.147

2017
1.636.308 1.063.600 265.900

2018
1.666.089 1.082.958 270.740

5.367.768.000

5.465.449.500

5.564.934.000

5.666.209.000

5.769.335.500

5.874.343.500

5.981.265.500

11.272.313

10.930.899

11.016.881

11.615.728

11.192.511

11.748.687

12.560.658

0,22

0,20

0,20

0,21

0,20

0,20

0,22

Total Potencial de Ventas Anuales de EXPRES SALUD

135.267.756

131.170.788

132.202.572

139.388.736

134.310.132

140.984.244

150.727.896

Fuente: - Estimaciones del Autor - Republica Bolivariana de Venezuela. Instituto Nacional de Estadstica (INE). - Alcalda de Maracaibo. Direccin de Planificacin, Estadstica y Control de Gestin

36

CAPITULO IV TAMAO Y LOCALIZACION

37

IV. TAMAO Y LOCALIZACION

En este captulo se detallan los aspectos relacionados con el tamao de la empresa, que tiene que ver con los niveles de utilizacin de la Capacidad instalada y posteriormente con la localizacin ptima que tienen las plantas de la empresa. Tamao CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., posee una infraestructura fsica (inmueble) de dos plantas y una terraza en un tercer nivel, el cual cuenta con 426,69 mts de terreno y 1.125,00 mts
2 2

de construccin, destinado para la conformacin de la Clnica

Quirrgica Ambulatoria y de Corta Estancia. La actual infraestructura tiene los espacios y dimensiones suficientes para el rediseo y la remodelacin fsica para instalar: (a) Planta Baja: una amplia sala de espera y atencin del paciente, 4 Consultorios Medica Integral y Especializada, 1 Consultorio de Medicina Ocupacional con sus respectivas cabinas para audiometra y espirmetrias, Laboratorio Clnico, rea de RX, rea de Mamografa, rea de Ecografa, rea de Tomografa, salas de bao, reas de faena sucia y limpia: (b) Primer Piso: 2 Quirfanos ambulatorios, rea de Recuperacin con 4 camas, Estar de Enfermera, rea de Hospitalizacin de Corta Estancia con 6 camas y el Cafetn y (c) Segundo Piso: reas administrativas y gerenciales: Presidencia, Gerencia General, Administracin, Contabilidad, Sistemas e Informtica, Facturacin, Mantenimiento e Ingeniera, Direccin Mdica. La remodelacin de la infraestructura fsica seguido con la adquisicin e instalacin de la tecnologa y equipos mdicos (del quirfanos y del laboratorio, Ecgrafo, Mamgrafo, Tomgrafo, equipo de RX) de avanzada tecnologa para realizar cirugas ambulatorias, cirugas de corta estancia, exmenes de laboratorio y estudios diagnsticos y aunado con la Capacidad gerencial y la Capacidad financiera permitir que CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., tenga una Capacidad Instalada de Produccin, en dos turnos de trabajo, de 386.880 horas/mquina/ao, con una utilizacin proyectadas para el primer ao de operaciones luego del 100% de la
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inversin capaz de producir como mnimo: 5.184 Cirugas (ambulatorias y de corta estancia) y 99.648 Servicios Diagnostico Especializado, distribuidos como sigue: 2.304 tomografas, 6.912 Ecografas, 5.760 Mamografas, 5.760 RX y Tele de Trax, 34.560 Exmenes de Laboratorio y 46.800 Consultas (Integrales y Ocupacionales). Estos volmenes de produccin, siendo muy conservadores, para objeto de este anlisis econmico-financiero, los mantendremos fijos durante los tres aos ms no as el costo de los productos y servicios que debido a y a consecuencia de la inflacin y otras variables socio-econmicas se incrementaran progresivamente durante los tres aos. Tabla 7: Determinacin del Volumen de Demanda de Productos / Servicios
Unidad de Producto / Servicio
Cirugas Pacientes Pacientes Pacientes Pacientes Pacientes Exmenes Pacientes Contratos / Empresas Contratos / Empresas Contratos / Empresas

Producto / Servicio

Volumen Proyectado de demanda de Producto / Servicio por ao de Operacin Empresarial 1er.

3.456 1.728 2.304 6.912 5.760 5.760 34.560 46.800 2 4 4

2do.
3.456 1.728 2.304 6.912 5.760 5.760 34.560 46.800 2 4 4

3ro.
3.456 1.728 2.304 6.912 5.760 5.760 34.560 46.800 2 4 4

4to.
3.456 1.728 2.304 6.912 5.760 5.760 34.560 46.800 2 4 4

5to.
3.456 1.728 2.304 6.912 5.760 5.760 34.560 46.800 2 4 4

Ciruga ambulatoria

(1)

Ciruga y Hospitalizacin de corta estancia (2) Tomografas Ecografas Mamografas RX y Tele de Torax Laboratorio Consultas Medicas Gestin de Servicios de Salud Servicios de Asistencia Mdica Integral Servicios de Asistencia Mdica Ocupacional

(1) Ciruga Ambulatoria: Son procedimientos quirrgicos de mnima invasin en el cual los pacientes no son
hospitalizados y tienen permanencia de recuperacin post quirrgica en la institucin hasta un mximo de 12 horas.

(2) Ciruga de Corta Estancia: Son procedimientos quirrgicos de mnima o mediana invasin que abarca procesos
que precisan que los pacientes sean ingresados a hospitalizacin post quirrgico por lapsos entre 24 a 72 horas mximo,

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De acuerdo a la estructura de costos que plantea este dimensionamiento se logra alcanzar el Tamao Mnimo Econmico (Punto de equilibrio) con una utilizacin en 27,00%, obviamente estos nuevos niveles de utilizacin de la Capacidad instalada solo son posibles con la realizacin de las inversiones previstas en este proyecto. Al analizar entonces los aspectos complementarios que pudieran constituirse en lmites para el dimensionamiento o tamao previsto, se concluye: a) Que desde el punto de vista de mercado, la demanda actual y futura permite operar en un lmite donde la Capacidad instalada garantizara minimizacin de los costos basado en la economa de escala de los equipos b) Desde el punto de vista financiero, la Capacidad financiera y econmica de la empresa, as como las condiciones de financiamiento del BANCO DE VENEZUELA, no presentan limitaciones a la inversin que estara respaldada por la Capacidad de Produccin, el alto nivel Tecnolgico y la alta capacidad Gerencial de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A. c) Desde el punto de vista tcnico, el personal de produccin y el resto del recurso humano, es de la ms alta calificacin, lo cual garantiza rendimientos de los activos productivos. En base a las consideraciones anteriores, puede decirse que el tamao previsto en el horizonte de este estudio asegura las mejores condiciones de aprovechamiento de las economas que brindan los equipos y dems recursos que se aplican en el proceso productivo de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A. Localizacin Dentro de los factores que determinan la localizacin de cualquier planta clnica en un mbito geogrfico determinado estn, en forma general, los relacionados con la cercana a las comunidades y centros poblados, relativa proximidad a las fuentes de suministro materia prima y material mdico quirrgico, accesibilidad a los servicios bsicos de: agua, gas, electricidad y transporte, as como las facilidades de acceso y comunicacin en general. La Clnica Quirrgica Ambulatoria y de Corta Estancia de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., dotada con todos los servicios pblicos: agua, gas, luz y transporte, est ubicada estratgicamente en Sector Paraso, Maracaibo, Estado Zulia, con cercana a las dos grades autopistas de la ciudad y cercana a las principales arterias viales de la
40

ciudad, presenta un al alto flujo vehicular circundante y lneas de transporte pblico que facilitan el acceso a ella; situacin que proporciona a la Clnica una ventaja de mercado altamente competitiva tanto a nivel local como regional para la prestacin de sus servicios

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CAPITULO V ASPECTOS TECNICOS

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V. ASPECTOS TECNICOS
El presente capitulo tiene como finalidad la descripcin de los productos y servicios, los aspectos tcnicos relacionados con su proceso de produccin, las correspondiente participaciones de materiales en el producto y la distribucin de los equipos y procesos en la empresa. Descripcin Tcnica de los Productos Los Productos-Servicios ofertados por CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., y los cuales se refiere este estudio estn todos enmarcado dentro del Sector de Servicios de Salud. Estos estn agrupados tres grandes categoras de producto-servicios: (a) Modelos de Gestin de Servicios de Salud que garanticen el mximo aprovechamiento tecnolgico y de los recursos financieros, materiales y humanos de las unidades de asistencia mdica, clnicas y hospitales, pblicos o privados; (b) Asesora y programas a nivel local, regional y nacional en materia de Asistencia Mdica Integral y/o Seguridad y Salud Ocupacional y (c) Servicios Mdicos Asistenciales, por medios de sus propios recursos, al personal de empresas y sus familiares, a afiliados de seguros y la comunidad en general, en las areas de Consulta Mdica General y Especializada, Exmenes de Laboratorio, Estudios Diagnostico Especializados, Ciruga ambulatorias y Cirugas y Hospitalizacin de corta estancia. Los productos ofertados han sido descritos en detalle y sus costos establecidos en el Captulo III, referente al Estudio de Mercado - Descripcin de los Productos y sus Usos y referente a Precios de Productos y sus anexos correspondientes a Baremos de Servicio. Estos productos-servicios son obtenidos mediante evaluacin de las necesidades de mercado y bajo la combinacin ptima de los factores bsicos (tecnologa-equipos, materiales y mano de obra) que conforman las distintas unidades de produccin de la Clnica (Consulta, Laboratorio, RX, Ecografa, Mamografa, Tomografa, Ciruga Ambulatoria, Ciruga y Hospitalizacin de Corta Estancia, Gerencia de Servicios de Salud, entre otras)

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Proceso de Produccin En el caso de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., o cualquier clnica, hospital, laboratorio o unidad de diagnostico, el proceso de produccin son servicios o procedimientos, que consiste en combinar una serie de factores (recursos humanos, profesionales y no profesionales, infraestructura fsica, tecnologa y equipos mdicos, insumos mdicos quirrgicos, medicamentos, etc.) de una determinada manera a fin de permitir la admisin de pacientes, la realizacin de procedimientos diagnsticos y teraputicos, etc. con el fin de resolver una problema de salud o una enfermedad. Los servicios mdicos o de salud son actividades o procesos que realizan el conjunto de las personas que se desempean en la institucin y que pretenden satisfacer las necesidades de cuidado y atencin de un tipo especial de clientes, los pacientes. Esta especialidad se caracteriza porque a diferencia de otros servicios, el ncleo de ste es la especial relacin que se establece entre el paciente y el mdico, y an con cada uno de los distintos actores de la prestacin de salud. Maquinaria, Equipos y Herramientas CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A., fijando como norte la excelencia en el Servicio de Salud fijo estrategias y polticas de evaluacin para la seleccin de los equipos basados en las evidencias cientficas de los alcance de la tecnologa en estudio, los beneficios y las desventajas riesgos que genera su uso. Se fijaron los distintos escenarios y se evaluaron los costos beneficios de estas tecnologas. A continuacin se detalla por rama de servicio el total de inversin en Maquinaria y Equipo requeridos para conformar los Quirfanos, Laboratorios y Unidades Diagnosticas de la clnica y poder realizar todos los estudios y s procedimientos preestablecidos en el Plan Estrategias de desarrollo de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A.

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Tabla 8: Determinacin de Requerimientos de Equipos y Tecnologas P. U Descripcin del Equipo No. Cantidad Monto
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 53 54 55 56 57 58 59 60 61 Caja para Ciruga Abdominoperinal Miltex Caja para Apendicetoma y Hernias Miltex Caja Bsica de Laparotoma Miltex Caja Bsica para Ciruga Menor Miltex Caja para de Reseccin Intestinal Miltex Caja para de Ciruga para Ducto comun Miltex Caja para Hemorroidectomia Miltex Caja para Ginecologia Abdominal Miltex Caja para Plstica Miltex Caja para Mamoplastia Miltex Luz Quirrgica Visum Mayor SV600 de 600 mm Camas Medica Quirrgicas Elctricas Stryker FL28C Monitor Multiparametros Cuidado Intensivo BIONET BM5 Monitor Multiparametros Cuidado Intermedio BIONET BM3 Aspirador Quirrgico THOMAS 1240 Ventilador Portable AQUIEVA MALINECKRODT Desfibrilador Monitor HEWLETT PACKARD Mesa Quirrgica AMSCO 3085 SP Maquinas de Anestesia Quirrgica DATEX OHMEDA S/5 Gastrovideoscopio Ultrasnico OLYMPUS GF-UM 160 Tomgrafo PHILIPS SR-700 Equipo de Rayos X con mesa y Tubo Rayos X Mamgrafo GENERAL ELECTRIC Equipo de Rayos X porttil GENERAL ELECTRIC Equipo de Ultrasonido (Ecgrafo) GE LOGIQ 700+ Cmara STRYKER de 3 Chips 988 Fuente de Luz STRYKER de Xenon 300W Insuflador STRYKER de 40 lts Monitores SONY grado mtrico 20 Tornes para Laparoscopa Trocares de Titanio de 10-11 mm reusables Equipo de Bistur armnico con pedal ptica de 5mm STRYKER 30 Reductor tipo Balita de 10 a 5 mm Pinza Tipo Caimn de 5 mm Grasper Atraumtico de 5 mm Disector Tipo Maryland de 5 mm Trocares de Titanio de 5 mm Disector Tipo Maryland de 5 mm Grasper con ratche MCKERNAN Grasper estndar de 5mm Pinza Tipo Caimn de 10 mm Cauterio monopolar tipo L de 5mm ptica de 10mm STRYKER 30 Unidad Electroquirrgica Valev Alley Labs 40 Mesa Circulante de acero inoxidable Mesa de Mayo Carros auxiliares de Anestesia Camilla silla para recuperacin HAUSTED Silla de ruedas Parales Escabeles de acero inoxidables Estante cromado Cortinas Clnicas de Recuperacin Negatoscopio dobles Tobos con ruedas en acero inoxidable Juegos de Laringoscopio Obturador de seguridad de 10-11 mm Obturador de seguridad de 5mm Cable sincronizado monopolar Espirmetro Audimetro 4 4 4 6 4 2 4 2 4 4 2 10 3 10 2 1 2 2 2 1 1 1 1 1 1 2 2 2 4 4 4 2 2 2 2 2 2 4 2 2 2 2 2 2 2 2 2 2 6 4 10 6 2 10 2 4 4 5 1 1 2 1 136.476,00 101.923,50 78.302,00 33.167,00 106.658,00 104.966,50 56.117,00 107.610,00 106.250,00 98.600,00 199.325,00 52.581,00 93.075,00 50.065,00 41.114,50 95.922,50 44.540,00 323.000,00 241.825,00 323.000,00 1.600.000,00 120.000,00 151.000,00 163.400,00 150.500,00 40.000,00 38.000,00 42.000,00 19.000,00 11.800,00 2.600,00 76.000,00 24.000,00 800,00 3.200,00 3.200,00 3.200,00 2.600,00 3.200,00 3.200,00 3.200,00 3.800,00 1.600,00 26.500,00 80.850,00 13.200,00 2.640,00 2.640,00 36.432,00 1.980,00 2.062,50 1.320,00 8.662,50 660,00 3.960,00 4.620,00 10.890,00 7.920,00 7.920,00 1.584,00 27.625,00 33.957,50 545.904,00 407.694,00 313.208,00 199.002,00 426.632,00 209.933,00 224.468,00 215.220,00 425.000,00 394.400,00 398.650,00 525.810,00 279.225,00 500.650,00 82.229,00 95.922,50 89.080,00 646.000,00 483.650,00 323.000,00 1.600.000,00 120.000,00 151.000,00 163.400,00 150.500,00 80.000,00 76.000,00 84.000,00 76.000,00 47.200,00 10.400,00 152.000,00 48.000,00 1.600,00 6.400,00 6.400,00 6.400,00 10.400,00 6.400,00 6.400,00 6.400,00 7.600,00 3.200,00 53.000,00 161.700,00 26.400,00 5.280,00 5.280,00 218.592,00 7.920,00 20.625,00 7.920,00 17.325,00 6.600,00 7.920,00 18.480,00 43.560,00 39.600,00 7.920,00 1.584,00 55.250,00 33.957,50

TOTAL

10.344.291,00

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Mano de Obra Para el primer ao de operaciones, segn las estimaciones de este proyecto, se requiere un personal directo de 56 trabajadores constituidos por profesionales de alto nivel. A ello se sumaran la nueva fuerza Hombre requerida que alcanza la cifra de nuevos profesionales de mano de Obra Directa. En cuanto a la mano de obra directa se cuenta con una plantilla de 40 personas que intervienen directamente en el proceso de produccin. Finalmente, el personal gerencial y de administracin est constituido por 16 empleados. Todo ello se sumaran y la fuerza Hombre requerida que alcanzara la cifra de 56 empleados de mano de Obra Indirecta. Tabla 9: Determinacin de Requerimientos de Personal No. Cargo Cantidad Sueldo Monto
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 Presidente Vice-Presidente Director Administrativo Director Medico Director de Planificacin y Desarrollo Gerente General Gerente de Relaciones Publicas e Institucionales Gerente de Recursos Humanos Gerente de Compras Asistente Administrativo Asistente Contable Asistente de Compras Asistente de Facturacin Asistente de Cuentas por Cobrar Jefe de Mantenimiento Regente Auxiliar de farmacia Jefe de Laboratorio Bionalistas Auxiliar de Laboratorio Jefe de Imagen y Ultrasonido Ecografista Radilogo Tcnico de Radiologa Medico Intensivista Anestesilogo Jefe de Enfermeras Enfermera Intensivista Enfermeras Instrumentistas Enfermeras Circulantes Personal de Lavandera y Esterilizacin Camareras Personal de Limpieza Vigilante Secretarias 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 2 1 2 1 1 1 1 1 2 2 1 2 1 2 1 2 1 2 4 6 2 2 2 2 2 10.000,00 8.000,00 7.000,00 7.000,00 7.000,00 6.000,00 5.000,00 5.000,00 5.000,00 2.000,00 2.000,00 2.000,00 2.000,00 2.000,00 2.500,00 3.500,00 1.700,00 4.000,00 2.500,00 1.600,00 4.500,00 4.500,00 4.000,00 2.300,00 6.000,00 5.000,00 2.700,00 2.200,00 2.200,00 1.900,00 1.500,00 1.500,00 1.500,00 1.500,00 1.500,00 10.000,00 8.000,00 7.000,00 7.000,00 7.000,00 6.000,00 5.000,00 5.000,00 5.000,00 2.000,00 4.000,00 2.000,00 4.000,00 2.000,00 2.500,00 3.500,00 1.700,00 4.000,00 5.000,00 3.200,00 4.500,00 9.000,00 4.000,00 4.600,00 12.000,00 10.000,00 2.700,00 4.400,00 8.800,00 11.400,00 3.000,00 3.000,00 3.000,00 3.000,00 3.000,00

TOTAL

56

180.300,00

NOTA: Este monto mensual de capital de trabajo no incluye los beneficios de Ley (Cesta Ticket, SSO, P.F., LPH, INCE, Vacaciones, Utilidades y Prestaciones) que percibe cada trabajador y que debe ser estimado y reservado mensualmente o introducido en Fideicomiso. Este monto equivale al 56,5% del peso de una nomina.

46

Cronograma de Ejecucin La estimacin del tiempo de actividades y programa de actividades, desde la elaboracin de los estudios y proyectos hasta la liquidacin del capital de trabajo, se puede apreciar en el siguiente cronograma: Tabla 10: Cronograma de Actividades Actividad Estudios y Proyectos Financiamiento Pedido y Recepcin de Equipos Montaje y Puesta en Marcha Utilizacin de Capital de Trabajo Tiempo (meses) 1 2 3 4 X X X X X X X X

47

CAPITULO VI INVERSIONES Y FINANCIAMIENTO

48

VI. INVERSIONES Y FINANCIAMIENTO

Inversiones El monto total de las inversiones en forma consolidada de este Proyecto de Ampliacin de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A, alcanza la suma de Bs.f 16.862.260,00 de las cuales la Inversin Fija Neta es de Bs.f 15.316.076,00 (90,83%), con lo cual se Proyecta adquirir y ampliar la Planta Fsica, maquinaria y equipo, Herramientas menores e intangibles. El Capital de Trabajo que soporte los aumentos de produccin y ventas planteadas por esta ampliacin, alcanza un monto de Bs.f 1.546.184,00 (9,17%), tal como lo muestra la tabla. Tabla 11: Distribucin del Capital en el Proyecto de Inversin
TIPO DE INVERSION MONTO DE INVERSION (Bs.f)

I.- Inversin Fija Neta

Adquisicin de Inmueble Deuda Remodelacin de la Infraestructura Adquisicin de Equipos Mdicos 3.000.000,00 2.471.785,00 9.844.291,00

Total Inversin Fija Neta II.- Capital de Trabajo

Materia Prima. 30 das Mano de Obra. 90 das 700.000,00 846.184,00

15.316.076,00

90,83%

Total Capital de Trabajo

1.546.184,00

9,17%

Total Inversin del Proyecto

Inversiones Fijas

16.862.260,00

Est conformado por todos los activos tangibles e intangibles, cuyos servicios se proyectan ms all de un ao, los cuales incluyen: las Edificaciones, las Maquinarias y Equipos, Herramientas, Licencias y Patentes, Estudios y Proyectos que tiene CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A, hasta la fecha o va ha ser adquiridas con la inversin.

49

Edificaciones Esta partida se refiere a las edificaciones e instalaciones a ser adquiridas y las mejoras de infraestructura planificadas. Maquinaria y Equipos Esta partida comprende las inversiones relacionadas y por realizar en los equipos y maquinarias del proceso de produccin. Herramientas Menores Corresponden a las herramientas y equipos menores de medicin, calibracin, etc. Vehculos Comprende la inversin en las diferentes formas de transporte que posee la empresa. Mobiliario y Equipo de Oficina Estar conformado todo el equipo necesario para la realizacin de las labores en la seccin administrativa de la empresa, incluyendo los equipos (Hardware, Software y Netware) que soportan los sistemas operativos, administrativos y gerenciales de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A Estudios y Proyectos Comprende todos los gastos que se generen por concepto de estudios, asesoramientos, gestiones preliminares y tramitaciones financieras, que estn relacionadas con este proyecto, cuyo monto est estimado Bs.f 20.000,00. Capital de Trabajo Este rubro est formado por los requerimientos adicionales de efectivo, destinados a cubrir las necesidades de corto plazo, inherentes al financiamiento de la facturacin de los clientes incrementada por el programa de expansin de la produccin, necesaria para la operacin ininterrumpida de la empresa. Para la estimacin de este rubro, se tomaron las partidas de Materia Prima y Gastos de Personal, por el lapso de 3 meses. El monto planteado de esta inversin es de Bs.f 1.546.184,00.

50

Financiamiento El monto de la inversin requerida para formalizar este proyecto de ampliacin se financiar un 30,00% con recursos propios de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A, y un 70,00% a travs de un Financiamiento otorgado por el BANCO DE VENEZUELA, el cual equivale a un monto de Bs.f 12.000.000,00. Estos montos se utilizarn para dar cobertura a la Inversin Fija (Bs.f 15.316.076,00) en planta fsica, maquinaria y equipo tecnolgico y a la Inversin Capital de Trabajo (Bs.f 1.546.184,00). El monto del Financiamiento del Proyecto a ser otorgado por el BANCO DE VENEZUELA se regir bajo las siguientes Condiciones de Contratacin Crediticia: tasa de inters ser del 23%, a un plazo de 5 aos; con amortizaciones trimestrales de capital y mensuales de intereses, como se sumarza a continuacin. As mismo se muestra el modelo de financiamiento de este proyecto, que comprende tanto su parte de aportes propios de los accionistas como la parte del crdito. Este modelo de financiamiento de muestra el servicio de la deuda cuyas, corrientes de pagos, intereses, amortizaciones y saldos se exhiben en el Cuadro anexo, cuya condicin crediticia es:

Financiamiento del Proyecto de Expansin de

CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A.,

Entidad Bancaria: Capital a Financiar: Intereses Anuales Fijos: Plazo de Financiamiento: Plazo de Gracia: Vencimiento de Intereses: Amortizacin de Capital:
Tabla 12: Tabla de Amortizacin del Financiamiento

BANCO DE VENEZUELA Bs.f 12.000.000,00 11%

5 aos
0 aos Mensual Trimestral
51

MONTO DE CREDITO TASS DE INTERES ANUAL MONTO CUOTA MENSUAL

12.000.000,00 23% 200,00

TIEMPO CREDITO (AO) TIEMPO CREDITO (MES)

5 AOS 60 MESES

Periodo
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59

Saldo
12.000.000,00 12.000.000,00 12.000.000,00 11.400.000,00 11.400.000,00 11.400.000,00 10.800.000,00 10.800.000,00 10.800.000,00 10.200.000,00 10.200.000,00 10.200.000,00 9.600.000,00 9.600.000,00 9.600.000,00 9.000.000,00 9.000.000,00 9.000.000,00 8.400.000,00 8.400.000,00 8.400.000,00 7.800.000,00 7.800.000,00 7.800.000,00 7.200.000,00 7.200.000,00 7.200.000,00 6.600.000,00 6.600.000,00 6.600.000,00 6.000.000,00 6.000.000,00 6.000.000,00 5.400.000,00 5.400.000,00 5.400.000,00 4.800.000,00 4.800.000,00 4.800.000,00 4.200.000,00 4.200.000,00 4.200.000,00 3.600.000,00 3.600.000,00 3.600.000,00 3.000.000,00 3.000.000,00 3.000.000,00 2.400.000,00 2.400.000,00 2.400.000,00 1.800.000,00 1.800.000,00 1.800.000,00 1.200.000,00 1.200.000,00 1.200.000,00 600.000,00 600.000,00

Inters
230.000,00 230.000,00 230.000,00 218.500,00 218.500,00 218.500,00 207.000,00 207.000,00 207.000,00 195.500,00 195.500,00 195.500,00 184.000,00 184.000,00 184.000,00 172.500,00 172.500,00 172.500,00 161.000,00 161.000,00 161.000,00 149.500,00 149.500,00 149.500,00 138.000,00 138.000,00 138.000,00 126.500,00 126.500,00 126.500,00 115.000,00 115.000,00 115.000,00 103.500,00 103.500,00 103.500,00 92.000,00 92.000,00 92.000,00 80.500,00 80.500,00 80.500,00 69.000,00 69.000,00 69.000,00 57.500,00 57.500,00 57.500,00 46.000,00 46.000,00 46.000,00 34.500,00 34.500,00 34.500,00 23.000,00 23.000,00 23.000,00 11.500,00 11.500,00

Cuota
230.000,00 230.000,00 830.000,00 218.500,00 218.500,00 818.500,00 207.000,00 207.000,00 807.000,00 195.500,00 195.500,00 795.500,00 184.000,00 184.000,00 784.000,00 172.500,00 172.500,00 772.500,00 161.000,00 161.000,00 761.000,00 149.500,00 149.500,00 749.500,00 138.000,00 138.000,00 738.000,00 126.500,00 126.500,00 726.500,00 115.000,00 115.000,00 715.000,00 103.500,00 103.500,00 703.500,00 92.000,00 92.000,00 692.000,00 80.500,00 80.500,00 680.500,00 69.000,00 69.000,00 669.000,00 57.500,00 57.500,00 657.500,00 46.000,00 46.000,00 646.000,00 34.500,00 34.500,00 634.500,00 23.000,00 23.000,00 623.000,00 11.500,00 11.500,00

Amortizacin K
0,00 0,00 600.000,00 0,00 0,00 600.000,00 0,00 0,00 600.000,00 0,00 0,00 600.000,00 0,00 0,00 600.000,00 0,00 0,00 600.000,00 0,00 0,00 600.000,00 0,00 0,00 600.000,00 0,00 0,00 600.000,00 0,00 0,00 600.000,00 0,00 0,00 600.000,00 0,00 0,00 600.000,00 0,00 0,00 600.000,00 0,00 0,00 600.000,00 0,00 0,00 600.000,00 0,00 0,00 600.000,00 0,00 0,00 600.000,00 0,00 0,00 600.000,00 0,00 0,00 600.000,00 0,00 0,00

52

60

600.000,00

11.500,00

611.500,00

600.000,00

TOTALES

7.245.000,00

12.000.000,00

53

Tabla 13: Resumen de Inversin de Activos

INVERSION
MONTO INVERSION TIEMPO DEPRECIA. Y AMORTIZA.

DEPRECIACION (BS.f) POR PERIODO

1
ER

(Aos)

2DO
248.589,25 6.666,67 1.034.429,10 1.289.685,02 154.618,40 1.444.303,42

3ER
248.589,25 6.666,67 1.034.429,10 1.289.685,02 154.618,40 1.444.303,42

4TO
248.589,25 0,00 1.034.429,10 1.283.018,35 154.618,40 1.437.636,75

5TO
248.589,25 0,00 1.034.429,10 1.283.018,35 154.618,40 1.437.636,75

Inversin de Edificacin Costo de Proyecto Consto de Equipos * Total Inversin * Capital de Trabajo TOTAL INVERSION

4.971.785,00 20.000,00 10.344.291,00 15.336.076,00 1.546.184,00

20 3 10

248.589,25 6.666,67 1.034.429,10 1.289.685,02

10

154.618,40 1.444.303,42

16.882.260,00

Tabla 14: Resumen de Cotizacin y Adquisicin de Equipos No.

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39

Descripcin del Equipo

Caja para Ciruga Abdominoperinal Miltex Caja para Apendicetoma y Hernias Miltex Caja Bsica de Laparotoma Miltex Caja Bsica para Ciruga Menor Miltex Caja para de Reseccin Intestinal Miltex Caja para de Ciruga para Ducto comun Miltex Caja para Hemorroidectomia Miltex Caja para Ginecologia Abdominal Miltex Caja para Plstica Miltex Caja para Mamoplastia Miltex Luz Quirrgica Visum Mayor SV600 de 600 mm Camas Medica Quirrgicas Elctricas Stryker FL28C Monitor Multiparametros Cuidado Intensivo BIONET BM5 Monitor Multiparametros Cuidado Intermedio BIONET BM3 Aspirador Quirrgico THOMAS 1240 Ventilador Portable AQUIEVA MALINECKRODT Desfibrilador Monitor HEWLETT PACKARD Mesa Quirrgica AMSCO 3085 SP Maquinas de Anestesia Quirrgica DATEX OHMEDA S/5 Gastrovideoscopio Ultrasnico OLYMPUS GF-UM 160 Tomgrafo PHILIPS SR-700 Equipo de Rayos X con mesa y Tubo Rayos X Mamgrafo GENERAL ELECTRIC Equipo de Rayos X porttil GENERAL ELECTRIC Equipo de Ultrasonido (Ecgrafo) GE LOGIQ 700+ Cmara STRYKER de 3 Chips 988 Fuente de Luz STRYKER de Xenon 300W Insuflador STRYKER de 40 lts Monitores SONY grado mtrico 20 Tornes para Laparoscopa Trocares de Titanio de 10-11 mm reusables Equipo de Bistur armnico con pedal ptica de 5mm STRYKER 30 Reductor tipo Balita de 10 a 5 mm Pinza Tipo Caimn de 5 mm Grasper Atraumtico de 5 mm Disector Tipo Maryland de 5 mm Trocares de Titanio de 5 mm Disector Tipo Maryland de 5 mm

Cantidad
4 4 4 6 4 2 4 2 4 4 2 10 3 10 2 1 2 2 2 1 1 1 1 1 1 2 2 2 4 4 4 2 2 2 2 2 2 4 2

Precio Unitario
136.476,00 101.923,50 78.302,00 33.167,00 106.658,00 104.966,50 56.117,00 107.610,00 106.250,00 98.600,00 199.325,00 52.581,00 93.075,00 50.065,00 41.114,50 95.922,50 44.540,00 323.000,00 241.825,00 323.000,00 1.600.000,00 120.000,00 151.000,00 163.400,00 150.500,00 40.000,00 38.000,00 42.000,00 19.000,00 11.800,00 2.600,00 76.000,00 24.000,00 800,00 3.200,00 3.200,00 3.200,00 2.600,00 3.200,00

Monto
545.904,00 407.694,00 313.208,00 199.002,00 426.632,00 209.933,00 224.468,00 215.220,00 425.000,00 394.400,00 398.650,00 525.810,00 279.225,00 500.650,00 82.229,00 95.922,50 89.080,00 646.000,00 483.650,00 323.000,00 1.600.000,00 120.000,00 151.000,00 163.400,00 150.500,00 80.000,00 76.000,00 84.000,00 76.000,00 47.200,00 10.400,00 152.000,00 48.000,00 1.600,00 6.400,00 6.400,00 6.400,00 10.400,00 6.400,00

54

40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 53 54 55 56 57 58 59 60 61

Grasper con ratche MCKERNAN Grasper estndar de 5mm Pinza Tipo Caimn de 10 mm Cauterio monopolar tipo L de 5mm ptica de 10mm STRYKER 30 Unidad Electroquirrgica Valev Alley Labs 40 Mesa Circulante de acero inoxidable Mesa de Mayo Carros auxiliares de Anestesia Camilla silla para recuperacin HAUSTED Silla de ruedas Parales Escabeles de acero inoxidables Estante cromado Cortinas Clnicas de Recuperacin Negatoscopio dobles Tobos con ruedas en acero inoxidable Juegos de Laringoscopio Obturador de seguridad de 10-11 mm Obturador de seguridad de 5mm Cable sincronizado monopolar Espirmetro Audimetro

2 2 2 2 2 2 2 2 2 6 4 10 6 2 10 2 4 4 5 1 1 2 1

3.200,00 3.200,00 3.800,00 1.600,00 26.500,00 80.850,00 13.200,00 2.640,00 2.640,00 36.432,00 1.980,00 2.062,50 1.320,00 8.662,50 660,00 3.960,00 4.620,00 10.890,00 7.920,00 7.920,00 1.584,00 27.625,00 33.957,50

6.400,00 6.400,00 7.600,00 3.200,00 53.000,00 161.700,00 26.400,00 5.280,00 5.280,00 218.592,00 7.920,00 20.625,00 7.920,00 17.325,00 6.600,00 7.920,00 18.480,00 43.560,00 39.600,00 7.920,00 1.584,00 55.250,00 33.957,50

TOTAL

10.344.291,00

55

CAPITULO VII FLUJO DE CAJA PROYECTADO

56

VII. PRESUPUESTOS FINANCIEROS

En este captulo se analizan los ingresos y costos que se generan en el horizonte econmico de este proyecto a cinco (5) aos, tomando como premisa fundamental la permanencia de los componentes de valoracin en la serie analizada, vale decir que los distintos rubros de ingresos y costos sern valorados a precios constantes; esta premisa se apoya en el razonamiento de que los aumentos de los precios que ocurriesen en el futuro sern generalizados en las distintas partidas de ingresos y costos lo que mantendra los mrgenes de beneficios constante, dada la competitividad y productividad demostrada por la empresa a lo largo de todo su proceso productivo desde el inicio o arranque de sus operaciones en el mercado de Clnica Quirrgica Ambulatoria y de Corta Estancia con todos los Servicios de Salud descritos anteriormente. El ordenamiento de estos rubros dio lugar a la configuracin de los Estados de Resultados Proyectados Ganancias y Prdidas, a partir de los cuales y bajo la estrategia financiera a manejar, se elabor el Estado de Origen y Aplicacin de Fondos (Flujo de Caja Proyectado); luego como consecuencia de la interaccin de estos dos estados previos, se disearon los Balances Proyectados y el Punto de Equilibrio. 1. Ingresos La estimacin de los ingresos por ventas que se muestran en la Cuadro N VII-1 , se efectu usando las cifras del programa de produccin, el cual se deriva de los incrementos en la Capacidad utilizada y el porcentaje de captacin de mercado y la estructura de las ventas, aplicndole los precios promedios respectivos. De esa manera podemos observar que para el primer ao proyectado se obtienen ingresos brutos por ventas de Bs.f 23.478.219,00 hasta alcanzar Bs.f 70.434.657,00 para cinco (5) aos de operaciones. 2. Costos El anlisis de los costos se ha discriminado por rubros de acuerdo a su incidencia (directa o indirecta) en el producto. En efecto cada uno de los costos se ha agrupado en uno de los siguientes ttulos: Costo Primo, Gastos de Fabricacin, Gastos de Administracin y Ventas y Gastos Financieros. El monto global de costos para el 1
57

perodo de la serie analizada se ubica en Bs.f 8.052.721,00 hasta alcanzar para el 5to. Periodo Bs.f 24.168.453,00 manteniendo su estructura porcentual similar para todo el periodo de anlisis de proyecciones, tal como puede apreciarse en forma discriminada en la Cuadro Anexo de Estado de Resultados Proyectados. 2.1 Costo Materia Prima Esta partida est constituida por los costos de materia prima, los fletes y los costos de la mano de obra directa empleada en el proceso productivo. Se distribuye de la forma como se detalla a continuacin. 2.1.1. Materia Prima La determinacin del costo de esta partida se realiz utilizando las cifras del balance de materiales, precios y el programa de produccin, ponderndolo a los costos unitarios de cada tipo de insumo. Como se puede apreciar el monto que alcanza por este concepto para el 1 ao es de Bs.f 2.347.822,00 hasta alcanzar para el 5to ao Bs.f 7.043.466,00 manteniendo su estructura porcentual de participacin similar para todo el periodo de anlisis de proyecciones.

2.1.2. Mano de Obra Directa Bajo este concepto se presentan las remuneraciones de tres (3) profesionales directamente involucrados en el proceso productivo. En el horizonte econmico del proyecto esta partida alcanz un monto anual para el 1er ao de Bs.f 2.930.184,00 incluyendo en las estimaciones un recargo de un 44,00% por concepto de carga social, o sea, bonos de transporte, alimentacin, prestaciones sociales, utilidades, aportes patronales a las cotizaciones del IVSS, Ley de Poltica Habitacional, I.N.C.E., etc. manteniendo su estructura porcentual de participacin similar para todo el periodo de anlisis de proyecciones, hasta alcanzar para el 5to ao Bs.f 8.790.553,00. 2.3. Gastos de Administracin En esta seccin se incluyen los costos originados por las unidades organizativas que auxilian al proceso productivo, permitiendo el logro de los objetivos generales de produccin, ventas, administracin y financiamiento. Para el 1 ao de la serie estos
58

gastos alcanzan la cifra de Bs.f 2.774.715,00, hasta alcanzar para el 5to ao Bs.f 8.334.434,00 manteniendo su estructura porcentual de participacin similar para todo el periodo de anlisis de proyecciones. 2.4. Gastos Financieros En esta seccin se agrupan los costos involucrados en el uso del dinero adquirido por la va de financiamiento tramitado ante el BANCO DE VENEZUELA y las obligaciones actuales de la empresa, comprendiendo los intereses Flat, los intereses normales del prstamo y los diferidos, que se originan por los plazos de gracia. Para el primer ao se cancelan en conjunto Bs.f 1.950.000.00 3. Impuesto Sobre la Renta Este concepto se calcul aplicndole a la Utilidad Neta la tarifa vigente de la Ley de impuesto Sobre la Renta, aplicable a las rentas de las personas jurdicas. Para el primer ao de operacin se ha estimado una contribucin de Bs.f 5.243.319,00 producto de la compensacin del 10% de las inversiones a llevar cabo a nivel fiscal y todo el horizonte econmico una tributacin de Bs.f 15.726.460,00. 4. Estados de Resultados Proyectados En el anlisis de resultados se muestran los resultados operacionales previstos en el horizonte econmico de este proyecto; en el cual se observa una corriente de resultados con sentido positivo (utilidades) en cada uno de los aos de serie considerada, comparando las cifras resultantes de Ingresos versus los Costos, experimentndose un crecimiento interanual preexistente, lo cual constituye en un elemento que ayuda a demostrar la viabilidad econmica de este producto. Concretamente, la Utilidad Lquida comienza en el 1 ao con un monto de Bs.f 10.182.178,57 hasta llegar en el 5to ao a una cantidad de Bs.f 30.539.745,00 1.050.000, hasta alcanzar el 5to periodo a Bs.f

59

Tabla 15: Proyeccin de Resultados Componentes / Subcomponentes Peso Descripcin

(%)

Periodos
1
er

do

3ro
41.702.572 90.500.02 132.202.572 13.220.257 0 13.220.257 118.982.315

4to
41.702.572 90.500.03 132.202.572 13.220.257 0 13.220.257 118.982.315

5to
41.702.572 90.500.04 132.202.572 13.220.257 0 13.220.257 118.982.315

Ingresos
Ventas Netas por Contratos Actuales Ventas Netas por Nuevas Actividades * Total Ventas Costos de Ventas Costos de Materiales Total Costos de Ventas *Margen Bruto

100

10 90

41.702.572 90.500.000 132.202.572 13.220.257 0 13.220.257 118.982.315

41.702.572 90.500.01 132.202.572 13.220.257 0 13.220.257 118.982.315

Gastos Administrativos
Gastos Personal de Gerencia Gastos Personal Directo Gastos Personal Tcnico Gastos Personal otros *Total Costos de Personal Gastos de Mantenimiento Gastos de Servicios Depreciacin de Mobiliarios y Equipos Amortizacin de Gastos Impuestos y Tasas Gastos Operacionales Gastos Operacionales y Administrativos otros *Total Costos Administrativos

1,05 1,51

1.389.187,20 1.995.548,64 0 0 3.384.735 198.304 211.524 1.444.303 898.977 198.304 3.354.088 766.775 7.072.275

1.389.187,20 1.995.548,64 0 0 3.384.735 198.304 211.524 1.444.303 898.977 198.304 3.354.088 766.775 7.072.275

1.389.187,20 1.995.548,64 0 0 3.384.735 198.304 211.524 1.444.303 898.977 198.304 3.354.088 766.775 7.072.275

1.389.187,20 1.995.548,64 0 0 3.384.735 198.304 211.524 1.444.303 898.977 198.304 3.354.088 766.775 7.072.275

1.389.187,20 1.995.548,64 0 0 3.384.735 198.304 211.524 1.444.303 898.977 198.304 3.354.088 766.775 7.072.275

2,56 0,15 0,16 1,09 0,68 0,15 2,54 0,58 5,35

Beneficios
Beneficio Bruto (antes retencin impuestos) Retencin de Impuestos (ISLR) *Beneficio Neto *Coeficiente de Ventas (%) 108.525.303 36.898.603 71.626.700 54,18 108.525.303 36.898.603 71.626.700 54,18 108.525.303 36.898.603 71.626.700 54,18 108.525.303 36.898.603 71.626.700 54,18 108.525.303 36.898.603 71.626.700 54,18

5. Punto de Equilibrio El punto de equilibrio se concibe como el nivel de produccin o ventas en el que se pueden cubrir los costos, sin generar ganancias ni prdidas. En nuestro anlisis se han hecho dos enfoques de la situacin de equilibrio de esta empresa: uno que se refiere a la posicin relativa de las ventas en cada ao en particular, con la posicin de equilibrio, que llamaremos Equilibrio Financiero, y otro que se refiere al porcentaje de utilizacin de la Capacidad instalada que logra el nivel de ingresos y costos, que denominaremos Equilibrio Operativo. Cabe destacar que el Equilibrio Financiero en el primer ao de operaciones se logra con un volumen de venta de Bs.f 5.704.899,26 (27.00% de la Capacidad instalada), mantenindose ese mismo equilibrio al 5to ao con unas ventas de Bs.f 17.124.986,77 (27,00% de la Capacidad instalada),
60

obviamente por efecto de la disminucin de la carga financiera al haberse cancelado la mayor parte del prstamo con el BANCO DE VENEZUELA 6. Estado de Origen y Aplicacin de Fondos o Flujo de Caja Proyectado En el anlisis del flujo de fondo previsto en los aos de la serie analizada, muestra una condicin financiera favorable para CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A, la cual evidencia la capacidad de la empresa de poder cubrir las obligaciones de pago referentes al servicio de Crdito otorgado por el BANCO DE VENEZUELA, dejando libres recursos susceptibles de aplicarse a una poltica de reparto de dividendos y/o a la realizacin de unas inversiones, demostrando con ello la alta Capacidad de generacin de efectivo que presenta el proyecto, para hacer frente a los requerimientos operativos y al pago de las obligaciones financieras que genera el mismo. En todos los saldos operacionales de caja de este estado se muestran valores positivos. Se estima una disponibilidad para el 1er. Periodo en operaciones de Bs.f 8.315.287,00, alcanzando una disponibilidad de Bs.f 29.493.327,00 al cierre de periodo de evaluacin, luego de la cancelacin de todas las obligaciones financieras contratadas, lo que demuestra la capacidad generadora de efectivo de la empresa CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A Tabla 16: Determinacin del Flujo de Caja Proyectado
Componentes / Subcomponentes Operaciones
Ingresos
Saldo Inicial Financiamiento Bancario Ventas Netas por Contratos Actuales Ventas Netas Nuevas Actividades Otros Ingresos Ingresos por Cobranza 230.500 12.000.000 41.702.572 90.500.000 0 5.360.061 149.793.133 67.524.729 0 41.702.572 90.500.000 0 5.360.061 205.087.362 13.220.257 3.536.594 10.457.011 0 0 2.001.000 2.400.000 31.614.862 58.980.650 67.524.729 0 9.600.000 0 7.200.000 114.491.850 0 41.702.572 90.500.000 0 5.360.061 252.054.483 145.854.469 0 41.702.572 90.500.000 0 5.360.061 283.417.102 166.918.118 0 41.702.572 90.500.000 0 5.360.061 304.480.751 230.500 12.000.000 208.512.860 452.500.000 0 26.800.305 1.194.832.831 0,02% 1,00% 17,45% 37,87% 0,00% 2,24% 100%

Periodos
1er 2do 3er 4to 5to

Monto Total Proyecto

Est. Rel. Total Ventas

*Total Ingresos Egresos

Costos por Materiales Pago de Obligaciones Comerciales Netas Gastos Administrativos Inversiones en Equipos Tecnolgicos Inversiones Muebles y Mejoras Intereses Amortizacin

13.220.257 3.536.594 10.457.011 10.344.291 4.971.785 2.553.000 2.400.000 47.482.938 34.785.466

13.220.257 3.536.594 10.457.011 0 0 1.449.000 2.400.000 31.062.862 75.137.151 114.491.850 0 4.800.000

13.220.257 3.536.594 10.457.011 0 0 897.000,00 2.400.000 30.510.862 85.988.122 145.854.469 0 2.400.000

13.220.257 3.536.594 10.457.011 0 0 345.000 2.400.000 29.958.862 93.337.442 166.918.118 0 0

66.101.286 17.682.970 52.285.055 10.344.291 4.971.785 7.245.000 12.000.000 170.630.387 348.228.831 181.184.447

5,53% 1,48% 4,38% 0,87% 0,42% 0,61% 1,00% 14,28% 29,14% 15,16%

*Total Egresos
ISLR

Saldo Disponible
Saldo de Financiamiento Corto Plazo Saldo de Financiamiento Largo Plazo

61

Saldo de Financiamiento Garanta Hipot. Tasa Inters Activa Promedio Mercado Tasa Inters Pasiva Recursos

0 24% 5% 23% 10%

0 24% 5% 23% 10%

0 24% 5% 23% 10%

0 24% 5% 23% 10%

0 24% 5% 23% 10%

Excedentarios Tasa Inters Activa Financiamiento Costo Mercanca

Tabla 17: Determinacin del Flujo de Caja

Componentes / Subcomponentes
Operaciones
Saldo Inicial en Cuenta

Periodos (mes)
1
230.500 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 11.694.053 202.104 11.491.949

2
8.389.604 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 19.853.157 202.104 19.651.053

3
17.964.785 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 29.428.338 202.104 29.226.234

4
26.939.965 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 38.403.518 202.104 38.201.414

5
36.626.646 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 48.090.198 202.104 47.888.094

6
46.713.326 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 58.176.879 202.104 57.974.775

Ingresos
Ventas Netas por Contratos Actuales Ventas Netas Nuevas Actividades Ingresos por Cobranza *Total Disponible por Ingresos Costos Operativos Pagos a Proveedor *Margen Bruto

Gastos Administrativos
G. Personal G. Publicidad y Promocin G. Reparacin y Mantenimiento G. Alquileres G. Seguros G. Servicios Pblicos G. Papelera G. Operacionales G. Otros Impuestos *Total Gastos Administrativos *Efectivo Neto de Operaciones
282.061,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.552 10.830.397 282.061,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.552 18.989.501 282.061,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.552 28.564.681 282.061,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.552 37.539.862 282.061,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.552 47.226.542 282.061,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.552 57.313.223

Financiamiento
Prstamo Financiamiento Bancario Amortizacin Financiamiento Pago Intereses Financiamiento Pago de Obligaciones Comerciales *Efectivo Neto de Financiamiento
12.000.000 0 230.000 294.716 11.475.284 0 0 230.000 294.716 -524.716 0 600.000 230.000 294.716 -1.124.716 0 0 218.500 294.716 -513.216 0 0 218.500 294.716 -513.216 0 600.000 218.500 294.716 -1.113.216

Plan de Inversiones
Inversiones en Equipos Tecnolgicos Inversiones en Activos Muebles *Total Inversiones
10.344.291 3.571.785 13.916.076 8.389.604 0 0 500.000 500.000 17.964.785 0 0 500.000 500.000 26.939.964 0 0 400.000 400.000 36.626.643 0 0 0 0 46.713.320 0 0 0 0 56.199.996 0

Disponible Neto Acumulado

Saldo de Financiamiento Corto Plazo

62

Saldo de Financiamiento Largo Plazo Tasa Inters Activa Promedio Mercado Tasa Inters Pasiva Promedio Mercado Tasa Inters Colocaciones Excedentarios Costo Operativo Costo Administrativo

12.000.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

12.000.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

12.000.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

11.400.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

11.400.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

11.400.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

Componentes / Subcomponentes
Operaciones
Saldo Inicial en Cuenta

Periodos (mes)
7
56.200.006 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 67.663.559 202.104 67.461.455

8
66.298.187 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 77.761.740 202.104 77.559.636

9
76.396.367 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 87.859.920 202.104 87.657.816

10
85.894.548 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 97.358.100 202.104 97.155.996

11
96.004.228 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 107.467.781 202.104 107.265.677

12
106.113.909 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 117.577.461 202.104 117.375.357

Ingresos
Ventas Netas por Contratos Actuales Ventas Netas Nuevas Actividades Ingresos por Cobranza *Total Disponible por Ingresos Costos Operativos Pagos a Proveedor *Margen Bruto

Gastos Administrativos
G. Personal G. Publicidad y Promocin G. Reparacin y Mantenimiento G. Alquileres G. Seguros G. Servicios Pblicos G. Papelera G. Operacionales G. Otros Impuestos *Total Gastos Administrativos *Efectivo Neto de Operaciones
282.066,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.552 66.799.903 282.067,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.552 76.898.083 282.068,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.552 86.996.264 282.069,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.552 96.494.444 282.070,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.552 106.604.125 282.071,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.552 116.713.805

Financiamiento
Prstamo Financiamiento Bancario Amortizacin Financiamiento Pago Intereses Financiamiento Pago de Obligaciones Comerciales *Efectivo Neto de Financiamiento
0 0 207.000 294.716 -501.716 0 0 207.000 294.716 -501.716 0 600.000 207.000 294.716 -1.101.716 0 0 195.500 294.716 -490.216 0 0 195.500 294.716 -490.216 0 0 207.000 294.716 -1.090.216

Plan de Inversiones
Inversiones en Equipos Tecnolgicos Inversiones en Activos Muebles *Total Inversiones
0 0 0 66.298.187 0 0 0 76.396.367 0 0 0 85.894.548 0 0 0 96.004.228 0 0 0 106.113.909 0 0 0 115.623.589

Disponible Neto Acumulado

63

Saldo de Financiamiento Corto Plazo Saldo de Financiamiento Largo Plazo Tasa Inters Activa Promedio Mercado Tasa Inters Pasiva Promedio Mercado Tasa Inters Colocaciones Excedentarios Costo Operativo Costo Administrativo

0 10.800.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

0 10.800.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

0 10.800.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

0 10.200.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

0 10.200.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

0 10.200.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

Componentes / Subcomponentes
Operaciones
Saldo Inicial en Cuenta

Periodos (mes)
13
115.623.589 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 127.087.142 202.104 126.885.038

14
125.744.769 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 137.208.322 202.104 137.006.218

15
135.865.950 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 147.329.503 202.104 147.127.399

16
145.387.130 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 156.850.683 202.104 156.648.579

17
155.519.811 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 166.983.363 202.104 166.781.259

18
165.652.491 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 177.116.044 202.104 176.913.940

Ingresos
Ventas Netas por Contratos Actuales Ventas Netas Nuevas Actividades Ingresos por Cobranza *Total Disponible por Ingresos Costos Operativos Pagos a Proveedor *Margen Bruto

Gastos Administrativos
G. Personal G. Publicidad y Promocin G. Reparacin y Mantenimiento G. Alquileres G. Seguros G. Servicios Pblicos G. Papelera G. Operacionales G. Otros Impuestos *Total Gastos Administrativos *Efectivo Neto de Operaciones
282.072,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.522 661.562 126.223.486 282.073,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 136.344.666 282.074,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 146.465.846 282.075,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 155.987.027 282.076,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 166.119.707 282.077,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 176.252.388

Financiamiento
Prstamo Financiamiento Bancario Amortizacin Financiamiento Pago Intereses Financiamiento Pago de Obligaciones Comerciales *Efectivo Neto de Financiamiento
0 0 184.000 294.716 -478.716 0 0 184.000 294.716 -478.716 0 600.000 184.000 294.716 -1.078.716 0 0 172.500 294.716 -467.216 0 0 172.500 294.716 -467.216 0 600.000 172.500 294.716 -1.067.216

Plan de Inversiones
Inversiones en Equipos Tecnolgicos Inversiones en Activos Muebles
0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

64

*Total Inversiones

0 125.744.769 0 9.600.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

0 135.865.950 0 9.600.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

0 145.387.130 0 9.600.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

0 155.519.811 0 9.000.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

0 165.652.491 0 9.000.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

0 175.185.171 0 9.000.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

Disponible Neto Acumulado

Saldo de Financiamiento Corto Plazo Saldo de Financiamiento Largo Plazo Tasa Inters Activa Promedio Mercado Tasa Inters Pasiva Promedio Mercado Tasa Inters Colocaciones Excedentarios Costo Operativo Costo Administrativo

Componentes / Subcomponentes
Operaciones
Saldo Inicial en Cuenta

Periodos (mes)
19
175.185.171 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 186.648.724 202.104 186.446.620

20
185.329.352 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 196.792.905 202.104 196.590.801

21
195.473.532 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 206.937.085 202.104 206.734.981

22
205.017.713 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 216.481.265 202.104 216.279.161

23
215.173.393 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 226.636.946 202.104 226.434.842

24
225.329.073 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 236.792.626 202.104 236.590.522

Ingresos
Ventas Netas por Contratos Actuales Ventas Netas Nuevas Actividades Ingresos por Cobranza *Total Disponible por Ingresos Costos Operativos Pagos a Proveedor *Margen Bruto

Gastos Administrativos
G. Personal G. Publicidad y Promocin G. Reparacin y Mantenimiento G. Alquileres G. Seguros G. Servicios Pblicos G. Papelera G. Operacionales G. Otros Impuestos *Total Gastos Administrativos *Efectivo Neto de Operaciones
282.072,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 185.785.068 282.073,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 195.929.248 282.074,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 206.073.429 282.075,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 215.617.609 282.076,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 225.773.290 282.077,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 235.928.970

Financiamiento
Prstamo Financiamiento Bancario Amortizacin Financiamiento Pago Intereses Financiamiento Pago de Obligaciones Comerciales *Efectivo Neto de Financiamiento
0 0 184.000 294.716 -455.716 0 0 184.000 294.716 -455.716 0 600.000 184.000 294.716 -1.055.716 0 0 172.500 294.716 -444.216 0 0 172.500 294.716 -444.216 0 600.000 172.500 294.716 -1.044.216

Plan de Inversiones
Inversiones en Equipos Tecnolgicos
0 0 0 0 0 0

65

Inversiones en Activos Muebles *Total Inversiones

0 0 185.329.352 0 8.400.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

0 0 195.473.532 0 8.400.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

0 0 205.017.713 0 8.400.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

0 0 215.173.393 0 7.800.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

0 0 225.329.073 0 7.800.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

0 0 234.884.754 0 7.800.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

Disponible Neto Acumulado

Saldo de Financiamiento Corto Plazo Saldo de Financiamiento Largo Plazo Tasa Inters Activa Promedio Mercado Tasa Inters Pasiva Promedio Mercado Tasa Inters Colocaciones Excedentarios Costo Operativo Costo Administrativo

Componentes / Subcomponentes
Operaciones
Saldo Inicial en Cuenta

Periodos (mes)
25
34.884.754 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 246.348.307 202.104 246.146.203

26
245.051.934 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 256.515.487 202.104 256.313.383

27
255.219.115 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 266.682.667 202.104 266.480.563

28
264.786.295 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 276.249.848 202.104 276.047.744

29
274.964.976 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 286.428.528 202.104 286.226.424

30
285.143.656 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 296.607.209 202.104 296.405.105

Ingresos
Ventas Netas por Contratos Actuales Ventas Netas Nuevas Actividades Ingresos por Cobranza *Total Disponible por Ingresos Costos Operativos Pagos a Proveedor *Margen Bruto

Gastos Administrativos
G. Personal G. Publicidad y Promocin G. Reparacin y Mantenimiento G. Alquileres G. Seguros G. Servicios Pblicos G. Papelera G. Operacionales G. Otros Impuestos *Total Gastos Administrativos *Efectivo Neto de Operaciones
282.072,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 245.484.650 282.073,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 255.651.831 282.074,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 265.819.011 282.075,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 275.386.192 282.076,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 285.564.872 282.077,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 295.743.553

Financiamiento
Prstamo Financiamiento Bancario Amortizacin Financiamiento Pago Intereses Financiamiento Pago de Obligaciones Comerciales *Efectivo Neto de Financiamiento
0 0 184.000 294.716 -432.716 0 0 184.000 294.716 -432.716 0 600.000 184.000 294.716 -1.032.716 0 0 172.500 294.716 -421.216 0 0 172.500 294.716 -421.216 0 600.000 172.500 294.716 -1.021.216

66

Plan de Inversiones
Inversiones en Equipos Tecnolgicos Inversiones en Activos Muebles *Total Inversiones
0 0 0 245.051.934 0 7.200.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 255.219.115 0 7.200.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 264.786.295 0 7.200.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 274.964.976 0 6.600.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 285.143.656 0 6.600.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 294.722.336 0 6.600.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

Disponible Neto Acumulado

Saldo de Financiamiento Corto Plazo Saldo de Financiamiento Largo Plazo Tasa Inters Activa Promedio Mercado Tasa Inters Pasiva Promedio Mercado Tasa Inters Colocaciones Excedentarios Costo Operativo Costo Administrativo

Componentes / Subcomponentes
Operaciones
Saldo Inicial en Cuenta

Periodos (mes)
31
294.722.336 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 306.185.889 202.104 305.983.785

32
304.912.517 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 316.376.070 202.104 316.173.966

33
315.102.697 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 326.566.250 202.104 326.364.146

34
324.692.878 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 336.156.430 202.104 335.954.326

35
334.894.558 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 346.358.111 202.104 346.156.007

36
345.096.238 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 356.559.791 202.104 356.357.687

Ingresos
Ventas Netas por Contratos Actuales Ventas Netas Nuevas Actividades Ingresos por Cobranza *Total Disponible por Ingresos Costos Operativos Pagos a Proveedor *Margen Bruto

Gastos Administrativos
G. Personal G. Publicidad y Promocin G. Reparacin y Mantenimiento G. Alquileres G. Seguros G. Servicios Pblicos G. Papelera G. Operacionales G. Otros Impuestos *Total Gastos Administrativos *Efectivo Neto de Operaciones
282.072,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 305.322.233 282.073,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 315.512.413 282.074,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 325.702.594 282.075,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 335.292.774 282.076,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 345.494.455 282.077,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 355.696.135

Financiamiento
Prstamo Financiamiento Bancario Amortizacin Financiamiento Pago Intereses Financiamiento Pago de Obligaciones Comerciales
0 0 184.000 294.716 0 0 184.000 294.716 0 600.000 184.000 294.716 0 0 172.500 294.716 0 0 172.500 294.716 0 600.000 172.500 294.716

67

*Efectivo Neto de Financiamiento

-409.716

-409.716

-1.009.716

-398.216

-398.216

-998.216

Plan de Inversiones
Inversiones en Equipos Tecnolgicos Inversiones en Activos Muebles *Total Inversiones
0 0 0 304.912.517 0 6.000.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 315.102.697 0 6.000.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 324.692.878 0 6.000.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 334.894.558 0 5.400.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 345.096.238 0 5.400.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 354.697.919 0 5.400.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

Disponible Neto Acumulado

Saldo de Financiamiento Corto Plazo Saldo de Financiamiento Largo Plazo Tasa Inters Activa Promedio Mercado Tasa Inters Pasiva Promedio Mercado Tasa Inters Colocaciones Excedentarios Costo Operativo Costo Administrativo

Componentes / Subcomponentes
Operaciones
Saldo Inicial en Cuenta

Periodos (mes)
37
354.697.919 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 366.161.472 202.104 365.959.368

38
364.911.099 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 376.374.652 202.104 376.172.548

39
375.124.280 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 386.587.832 202.104 386.385.728

40
384.737.460 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 396.201.013 202.104 395.998.909

42
394.962.140 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 406.425.693 202.104 406.223.589

42
405.186.821 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 416.650.374 202.104 416.448.270

Ingresos
Ventas Netas por Contratos Actuales Ventas Netas Nuevas Actividades Ingresos por Cobranza *Total Disponible por Ingresos Costos Operativos Pagos a Proveedor *Margen Bruto

Gastos Administrativos
G. Personal G. Publicidad y Promocin G. Reparacin y Mantenimiento G. Alquileres G. Seguros G. Servicios Pblicos G. Papelera G. Operacionales G. Otros Impuestos *Total Gastos Administrativos *Efectivo Neto de Operaciones
282.072,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 365.297.815 282.073,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 375.510.996 282.074,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 385.724.176 282.075,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 395.337.357 282.076,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 405.562.037 282.077,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 415.786.717

Financiamiento
Prstamo Financiamiento Bancario Amortizacin Financiamiento Pago Intereses Financiamiento
0 0 184.000 0 0 184.000 0 600.000 184.000 0 0 172.500 0 0 172.500 0 600.000 172.500

68

Pago de Obligaciones Comerciales *Efectivo Neto de Financiamiento

294.716 -386.716

294.716 -386.716

294.716 -986.716

294.716 -375.216

294.716 -375.216

294.716 -975.216

Plan de Inversiones
Inversiones en Equipos Tecnolgicos Inversiones en Activos Muebles *Total Inversiones
0 0 0 364.911.099 0 4.800.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 375.124.280 0 4.800.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 384.737.460 0 4.800.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 394.962.140 0 4.200.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 405.186.821 0 4.200.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 414.811.501 0 4.200.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

Disponible Neto Acumulado

Saldo de Financiamiento Corto Plazo Saldo de Financiamiento Largo Plazo Tasa Inters Activa Promedio Mercado Tasa Inters Pasiva Promedio Mercado Tasa Inters Colocaciones Excedentarios Costo Operativo Costo Administrativo

Componentes / Subcomponentes
Operaciones
Saldo Inicial en Cuenta

Periodos (mes)
43
414.811.501 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 426.275.054 202.104 426.072.950

44
425.047.682 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 436.511.234 202.104 436.309.130

45
435.283.862 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 446.747.415 202.104 446.545.311

46
444.920.043 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 456.383.595 202.104 456.181.491

47
455.167.723 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 466.631.276 202.104 466.429.172

48
465.415.403 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 476.878.956 202.104 476.676.852

Ingresos
Ventas Netas por Contratos Actuales Ventas Netas Nuevas Actividades Ingresos por Cobranza *Total Disponible por Ingresos Costos Operativos Pagos a Proveedor *Margen Bruto

Gastos Administrativos
G. Personal G. Publicidad y Promocin G. Reparacin y Mantenimiento G. Alquileres G. Seguros G. Servicios Pblicos G. Papelera G. Operacionales G. Otros Impuestos *Total Gastos Administrativos *Efectivo Neto de Operaciones
282.072,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 425.411.398 282.073,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 435.647.578 282.074,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 445.883.759 282.075,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 455.519.939 282.076,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 465.767.620 282.077,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 476.015.300

Financiamiento
Prstamo Financiamiento Bancario Amortizacin Financiamiento
0 0 0 0 0 600.000 0 0 0 0 0 600.000

69

Pago Intereses Financiamiento Pago de Obligaciones Comerciales *Efectivo Neto de Financiamiento

184.000 294.716 -363.716

184.000 294.716 -363.716

184.000 294.716 -963.716

172.500 294.716 -352.216

172.500 294.716 -352.216

172.500 294.716 -952.216

Plan de Inversiones
Inversiones en Equipos Tecnolgicos Inversiones en Activos Muebles *Total Inversiones
0 0 0 425.047.682 0 3.600.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 435.283.862 0 3.600.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 444.920.043 0 3.600.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 455.167.723 0 3.000.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 465.415.403 0 3.000.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 475.063.084 0 3.000.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

Disponible Neto Acumulado

Saldo de Financiamiento Corto Plazo Saldo de Financiamiento Largo Plazo Tasa Inters Activa Promedio Mercado Tasa Inters Pasiva Promedio Mercado Tasa Inters Colocaciones Excedentarios Costo Operativo Costo Administrativo

Componentes / Subcomponentes
Operaciones
Saldo Inicial en Cuenta

Periodos (mes)
49
475.063.084 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 486.526.637 202.104 486.324.533

50
485.322.264 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 496.785.817 202.104 496.583.713

51
495.581.445 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 507.044.997 202.104 506.842.893

52
505.240.625 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 516.704.178 202.104 516.502.074

53
515.511.305 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 526.974.858 202.104 526.772.754

54
525.781.986 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 537.245.539 202.104 537.043.435

Ingresos
Ventas Netas por Contratos Actuales Ventas Netas Nuevas Actividades Ingresos por Cobranza *Total Disponible por Ingresos Costos Operativos Pagos a Proveedor *Margen Bruto

Gastos Administrativos
G. Personal G. Publicidad y Promocin G. Reparacin y Mantenimiento G. Alquileres G. Seguros G. Servicios Pblicos G. Papelera G. Operacionales G. Otros Impuestos *Total Gastos Administrativos *Efectivo Neto de Operaciones
282.072,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 485.662.980 282.073,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 495.922.161 282.074,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 506.181.341 282.075,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 515.840.522 282.076,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 526.111.202 282.077,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 536.381.882

Financiamiento
Prstamo Financiamiento Bancario
0 0 0 0 0 0

70

Amortizacin Financiamiento Pago Intereses Financiamiento Pago de Obligaciones Comerciales *Efectivo Neto de Financiamiento

0 184.000 294.716 -340.716

0 184.000 294.716 -340.716

600.000 184.000 294.716 -940.716

0 172.500 294.716 -329.216

0 172.500 294.716 -329.216

600.000 172.500 294.716 -929.216

Plan de Inversiones
Inversiones en Equipos Tecnolgicos Inversiones en Activos Muebles *Total Inversiones
0 0 0 485.322.264 0 2.400.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 495.581.445 0 2.400.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 505.240.625 0 2.400.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 515.511.305 0 1.800.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 525.781.986 0 1.800.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 535.452.666 0 2.400.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

Disponible Neto Acumulado

Saldo de Financiamiento Corto Plazo Saldo de Financiamiento Largo Plazo Tasa Inters Activa Promedio Mercado Tasa Inters Pasiva Promedio Mercado Tasa Inters Colocaciones Excedentarios Costo Operativo Costo Administrativo

Componentes / Subcomponentes
Operaciones
Saldo Inicial en Cuenta

Periodos (mes)
55
545.734.847 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 557.198.399 202.104 556.996.295

56
556.017.027 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 567.480.580 202.104 567.278.476

57
565.699.207 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 577.162.760 202.104 576.960.656

58
575.992.888 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 587.456.441 202.104 587.254.337

59
586.286.568 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 597.750.121 202.104 597.548.017

60
545.734.847 11.463.553 3.475.214 7.541.667 446.672 557.198.399 202.104 556.996.295

Ingresos
Ventas Netas por Contratos Actuales Ventas Netas Nuevas Actividades Ingresos por Cobranza *Total Disponible por Ingresos Costos Operativos Pagos a Proveedor *Margen Bruto

Gastos Administrativos
G. Personal G. Publicidad y Promocin G. Reparacin y Mantenimiento G. Alquileres G. Seguros G. Servicios Pblicos G. Papelera G. Operacionales G. Otros Impuestos *Total Gastos Administrativos *Efectivo Neto de Operaciones
282.072,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 546.052.563 282.073,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 556.334.743 282.074,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 566.616.924 282.075,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 576.299.104 282.076,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 586.592.784 282.077,32 0 16.525 0 0 3.035 0 279.507 63.898 16.525 661.562 596.886.465

Financiamiento

71

Prstamo Financiamiento Bancario Amortizacin Financiamiento Pago Intereses Financiamiento Pago de Obligaciones Comerciales *Efectivo Neto de Financiamiento

0 0 184.000 294.716 -317.716

0 0 184.000 294.716 -317.716

0 600.000 184.000 294.716 -917.716

0 0 172.500 294.716 -306.216

0 0 172.500 294.716 -306.216

0 600.000 172.500 294.716 -906.216

Plan de Inversiones
Inversiones en Equipos Tecnolgicos Inversiones en Activos Muebles *Total Inversiones
0 0 0 545.734.847 0 1.200.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 556.017.027 0 1.200.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 565.699.207 0 1.200.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 575.992.888 0 600.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 586.286.568 0 600.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18% 0 0 0 595.980.249 0 600.000 2% 2,90% 0,43% 10% 18%

Disponible Neto Acumulado

Saldo de Financiamiento Corto Plazo Saldo de Financiamiento Largo Plazo Tasa Inters Activa Promedio Mercado Tasa Inters Pasiva Promedio Mercado Tasa Inters Colocaciones Excedentarios Costo Operativo Costo Administrativo

Componentes / Subcomponentes
Operaciones
Saldo Inicial en Cuenta

Total Proyecto
230.500 687.813.165 208.512.860 452.500.000 26.800.305 688.043.665 12.126.240 675.917.425

Estructura. Porcent.(%)
0,03 100,00 30,32 65,79 3,90 100,03 1,76 98,27

Ingresos
Ventas Netas por Contratos Actuales Ventas Netas Nuevas Actividades Ingresos por Cobranza *Total Disponible por Ingresos Costos Operativos Pagos a Proveedor *Margen Bruto

Gastos Administrativos
G. Personal G. Publicidad y Promocin G. Reparacin y Mantenimiento G. Alquileres G. Seguros G. Servicios Pblicos G. Papelera G. Operacionales G. Otros Impuestos *Total Gastos Administrativos *Efectivo Neto de Operaciones
16.923.679 0 991.519 0 0 179.065 0 16.490.931 3.769.977 974.994 39.031.578 636.885.847 2,46 0,14 0,03 2,40 0,55 0,14 5,67 92,60

72

Financiamiento
Prstamo Financiamiento Bancario Amortizacin Financiamiento Pago Intereses Financiamiento Pago de Obligaciones Comerciales *Efectivo Neto de Financiamiento
12.000.000 12.000.000 7.245.000 17.682.970 -24.927.970 1,74 1,74 1,05 2,57 -3,62

Plan de Inversiones
Inversiones en Equipos Tecnolgicos Inversiones en Activos Muebles *Total Inversiones
10.344.291 4.971.785 15.316.076 595.980.249 0 0 24% 35% 5% 10% 18% 1,50 0,72 2,23 86,65

Disponible Neto Acumulado

Saldo de Financiamiento Corto Plazo Saldo de Financiamiento Largo Plazo Tasa Inters Activa Promedio Mercado Tasa Inters Pasiva Promedio Mercado Tasa Inters Colocaciones Excedentarios Costo Operativo Costo Administrativo

73

CAPITULO VIII EVALUACION

74

VIII. EVALUACION
La rentabilidad de este proyecto ha sido cuantificada desde el punto de vista privado usando el mtodo de la Tasa Interna de Retorno (TIR), el Valor Presente Neto (VPN) y la Relacin Beneficio/Costo, tomando como base los criterios de Evaluacin Financiera del Empresario (Privada) y los criterios de Evaluacin Social, como son la Generacin de Empleo, los criterios de evaluacin Macro-econmica como son la generacin de Valor Agregado y el Ahorro de Divisas, estableciendo como horizonte econmico el perodo de 5 aos. 1. Evaluacin Financiera del Empresario Este criterio evala la rentabilidad del proyecto desde el punto de vista del inters de la empresa, es decir, es una va de anlisis que va a indicar a los accionistas la conveniencia o no de realizar las inversiones requeridas para el proyecto. Requiere de ellos el anlisis de comparar el esfuerzo financiero inicial de los accionistas (recursos propios), con un flujo efectivo que considera la totalidad de los ingresos monetarios y los gastos efectivamente realizados, incluyendo los pagos de obligaciones financieras derivadas de los prstamos. La TIR bajo este criterio presento un valor de un 128,92%, que es realmente atractiva para compensar los riesgos posibles que este proyecto implica y para motivar definitivamente a los accionistas a la realizacin del mismo ante la expectativa de atrayentes beneficios. El VPN presenta un monto de Bs.f 19.317.371,80 lo cual sustenta los sealamientos antes expuestos y la Relacin B/C ofreci como indicador un valor de 2,50. Ambos resultados avalan positivamente la viabilidad y rentabilidad de las inversiones planteadas y demuestran la Capacidad de generacin de beneficios netos del proyecto, por lo cual se recomienda su ejectese y financiamiento dado el bajo riego que representa, tanto para los inversionistas privados, como para el ente que otorgara el financiamiento. 2. Criterios de Evaluacin Social Los beneficios sociales de este proyecto se evalan a travs de: Generacin de Empleos, cuyos resultados se comentan a continuacin. 2.1. Generacin de Empleo
75

El coeficiente Inversin/Empleados revela que por cada Bs.f 135.709,92 invertidos en este proyecto se genera un empleo, tal como se determina a continuacin: Inversin Bs.f 7.735.465,27 ------------------ = ----------------------- = N Empleos 57

Bs.f 135.709,92

De esta figura se infiere que esta inversin posee una mediana Capacidad generadora de empleo. Esto es debido fundamentalmente a la moderna y sofisticada tecnologa que se aplica en el proceso de ejecucin de los servicios de laboratorio y as poder compensar los aumentos en los costos de operacin y por otro a los escalamientos de precios habidos en los equipos industriales en los ltimos aos, producto de los niveles de inflacin mundiales y en nuestro caso particular por la devaluacin de nuestro signo monetario. No obstante, el funcionamiento de esta mediana industria contribuye en cierto modo a la dinamizacin de la economa regional en virtud de los efectos directos que logran en forma positiva y los indirectos, en base a dos factores: a) la generacin de empleos en las fbricas que suministran los insumos para sus operaciones y b) los relacionados con las actividades complementarias que dan apoyo al desarrollo de esta actividad bsica del sector salud. 3. Criterios de Evaluacin Macro-econmica Los beneficios Macro-Econmicos de este proyecto se evalan a travs de dos criterios: Generacin de Valor Agregado y Ahorro de Divisas, cuyos resultados se comentan a continuacin. 3.1 Generacin de Valor Agregado El valor del producto de una economa puede ser medido deducindole el Valor Bruto de la Produccin lo correspondiente a los insumos, lo cual se traduce en el Valor que efectivamente se agrega o adiciona a dicha economa. Esta sumatoria de los valores agregados sectoriales conforma lo que se denomina en las cuentas nacionales el Producto Territorial Bruto. En el cuadro anexo se aprecia la corriente de Valor Agregado que genera este proyecto en su vida til, lo cual plantea un VAG promedio en trminos porcentuales de 81,00 % a lo largo de 5 aos.

76

Por otro lado, desde el punto de vista de la distribucin funcional del ingreso, a lo largo de la vida til de este proyecto se presenta las siguientes caractersticas: Tabla 18: Resumen de Distribucin Funcional del Ingreso

Remuneraciones Trabajo Empresario Capital Impuestos Total V. Agregado 3.2 Ahorro de Divisas

Miles Bs.f 8.790.552,83 30.539.744,97 1.950.000,00 15.726.459,53 57.006.757,33

% 15.00 % 54.00 % 3.00 % 28.00 % 100,0 %

Sin lugar a dudas, por tratarse de un proyecto de sustitucin de importaciones, se producir un considerable ahorro de divisas al producir la Clnica Quirrgica Ambulatoria y de Corta Estancia de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A, los productos-servicios que oferta al mercado nacional. Segn la programacin de las Ventas Potenciales de estos productos, que forman parte del Market Share de la empresa, ya analizada anteriormente y aplicando la tasa de cambio de Bs.f 4.3/ 1 US$, a lo largo de todo el tiempo de ejecucin del proyecto, lapso: 2011-2015, se producir un ahorro de 7.102.266 U.S. dlares, circunstancia, que aunada a la entrada de divisas con motivo de tales programas, ser de gran contribucin al desarrollo del pas. Tabla 19: Resumen de Ahorro de Divisas Aos 2.013 2.014 2.014 2.016 2.017 2.018 TOTAL 7.102.266
77

Ahorro de Divisas (Miles US$) 2.367.949 2.367.389 2.366.928

CAPITULO IX ORGANIZACION

78

IX. ORGANIZACION
1. Constitucin Legal CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A, constituida legalmente el 29 de Marzo de 2012, y registrada en el Registro Mercantil Cuarto, de la Circunscripcin Judicial del Estado Zulia, bajo el No. 29 tomo 30-A RM 4to con sede fiscal en Maracaibo, es una empresa nacional privada dedicada inicialmente a disear modelos eficientes y eficaces de Gestin de Servicios de Salud que garantizan el aprovechamiento tecnolgico y los recursos financieros, materiales y humanos de unidades de asistencia mdica, clnicas y hospitales, pblicos o privados; adicionalmente brindar asesora y conducir programas a nivel regional y nacional en materia de: Asistencia Mdica Integral y/o Seguridad y Salud Ocupacional; as como brindar Servicios Mdicos Asistenciales, por medios de sus propios recursos, al personal de empresas y sus familiares, a afiliados de seguros y la comunidad en general, en las areas de Consulta Mdica General y Especializada, Exmenes de Laboratorio, Estudios Diagnostico Especializados, Emergencia, Maternidad, Ciruga y Hospitalizacin 2. Organigrama Su estructura orgnica la integran 3 niveles operativos: la Presidencia, que se ubica en el 1 nivel, un 2do nivel donde se ubica la gerencia operativas y actividad Departamentales, en el 3 nivel: relacionado con las actividades Administracin y Produccin y las secciones especializadas en el mismo orden de: Caja, Cobranzas, Contabilidad, Facturacin, Coordinacin de Ventas y deposito. 2.1 Asamblea de Accionistas Es el rgano superior de la empresa, se ubica en el nivel N 1 del organigrama, tiene carcter directivo superior a travs de la asignacin de autoridades y supervisin peridica de su gestin. Su integracin est determinada por la composicin del capital y sus funciones, periodicidad y procedimiento de reunin estn fijados en los Estatutos.

79

2.2

Presidente

Constituye el N 2 en la organizacin y es el rgano ejecutor de las decisiones de la Junta Directiva, de la cual recibe por delegacin la funcin ejecutiva de administrar la empresa. Fija directrices y coordina la accin del Gerente Operativo, buscando el cumplimiento de las metas y objetivos fijados en el Programa Anual de Actividades. 2.3 Gerencias Operativas Representan el nivel N 4 del Organigrama y son la unidad ejecucin de las actividades, dndose en este nivel la primera especializacin segn las actividades bsicas de la empresa. 2.4 Departamentos Representan el nivel N 5 del Organigrama y son auxiliares de la Gerencia para la ejecucin de las actividades, dndose en este nivel la primera especializacin segn las actividades bsicas de la empresa. Los departamentos estn relacionados con la actividad de la gerencia a la cual estn adscritos.

80

ORGANIGRAMA ESTRUCTURAL
ASAMBLEA DE ACCIONISTAS JUNTA DIRECTIVA PRESIDENCIA VICEPRESIDENCIA DIRECCION MDICA DIRECCION ADMINISTRATIVA DIRECCION PLANIFICACION Y PRODUCCION G. PLANIFICACION ESTRATEGICA
U. Sistemas (O y M) U. Calidad U. Informtica U. S.H.A. CONSULTORIA JURDICA

CONSULTORIA FINANCIERA

G. SERVICOS MEDICOS

G. MEDICINA LABORAL

G. ADMINISTRATIVA
RRHH Contabilidad Compra y Suministro Crdito y Cobranza Auditoria

G. PROYECTO
Coord. Proyecto 1 Coord. Proyecto 2 Coord. Proyecto N

G. PRODUCCION

Servicios Generales

81

CAPITULO X CONCLUSION

82

CONCLUSIN
Luego de evaluado y proyectado todos los aspectos externo como interno que afecta directa e indirectamente a CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A, como empresa que oferta Servicios Mdicos que da apoyo a la industria regional y a la comunidad del Estado Zulia a travs de las unidad de negocios que nos ocupa en este estudio Econmico Financiero, detallando las fortalezas y oportunidades que el mercado servicios de Medicina Integral y Medicina Laboral, que viene contribuyendo con el desarrollo de las empresas que a las que prestan sus servicios en tan importante sector de la industria nacional, es importante sealar algunos de los principales aspecto que ayudan a visualizar el potencial de crecimiento que tiene este sector y sus efectos como motor impulsor del sector industrial del pas. Dentro de este entorno CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A, como una empresa de origen nacional, tiene como norte operativo el mejoramiento de los procesos y garanta suministro de los servicios que oferta Es por ello que es importante resaltar algunas bondades de plan de expansin llevado a cabo por la empresa entre las que podemos sealar: Desde su fundacin CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A. evidencia una larga experiencia en las reas de Gerencia y Asistencia en Medicina Integral y Medicina Ocupacional la cual es ofertada y aportada a la comunidad en general, a las empresa e instituciones pblicas y privadas locales, regionales y nacionales Los niveles de endeudamiento actual y futuro de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A, son perfectamente manejables, tal y como lo soporta el anlisis de Disponibilidad Proyectada para el periodo 2013-2018, el cual es de Bs. F. 29.493.327,00. La capacidad de generacin de ventas por parte de CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A, demostrada histrica y estadsticamente, as como el efecto directo
83

que estas han tenido y tendrn sobre los planes de desarrollo econmicos de la empresa, sealan factores de crecimiento sumamente moderados hasta el punto que fueron proyectados por debajo de los ndices de inflacin proyectados.

Los Costos de transformacin de los procesos fueron proyectados considerando los factores de costos histricos de la empresa. La tasa de Rendimiento de las inversiones, 128,92% as como los indicadores a nivel financiero proyectados en el estudio, garantizan el retorno de las mismas tanto a nivel de las diferentes fuentes de financiamiento externo (proveedores comerciales y entidades financieras) como para los inversionistas privados accionistas de la empresa. Las garantas hipotecarias libre de gravamen y la Fianza de la Ciudadana Ana Paula Vivas Moran otorgadas relacin 2:1 para garantizar la fuente de Repago del financiamiento solicitado, son aval suficiente que demuestra el compromiso de los accionistas de alcanzar los objetivos planteados en el presente Estudio Econmico- Financiero.

Es por ello que conjugado todos estos factores de evaluacin se recomienda ampliamente dar apoyo financiero a CLINICA EXPRESS DAY CLINIC, C.A, en su plan de expansin para los prximos 5 aos

84

ANEXOS

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BAREMO DE SERVICIO DE SERVICIO DE SEGURIDAD, HIGIENE Y AMBIENTE

SERVICIO DE SEGURIDAD, HIGIENE Y AMBIENTE (SHA) COSTO Bs.f
01 Auditoras de Seguridad, Higiene y Salud Ocupacional: Conduccin de la Auditoria, Anlisis de la Informacin y recomendaciones de la Auditoria. Informe de la Auditoria Evaluacin de Riesgos Ocupacionales en las empresas: Levantamiento de Informacin, identificacin y evaluacin de riesgos potenciales en la empresa y en los puestos de trabajo, diseo de notificacin de riesgos laborales generales y especficos por puesto de trabajo, elaboracin del mapa de riesgos y establecer la prioridad en el control de los mismos. Conformacin del Comit de Seguridad y Salud Ocupacional: Charla inductiva, organizacin y constitucin del Comit de Salud y Seguridad Laboral. Asesora en la organizacin de la documentacin requerida para su tramitacin frente al INPSASEL. Elaboracin del Programa de Seguridad y Salud Laboral (SSL): Diseo y construccin de un documento de Seguridad y Salud Ocupacional propio de la empresa que incluye: Reglas bsica de Seguridad e Higiene, Poltica SHA empresarial, identificacin y evaluacin de riesgos, notificacin de riesgos por puestos de trabajo, estrategias de sealizacin, anlisis de seguridad laboral, estrategias y programacin de adiestramiento operacional, uso de EPP, planes de motivacin y reconocimiento al personal, planes de emergencias y de contingencia, estrategias de inspeccin y evaluacin, estrategia de servicios de salud, monitoreo y vigilancia epidemiolgica, formatos para el registro de morbilidad, gestin de EPP, seguimiento de incidentes y accidentes, notificacin de inasistencias, permiso laborales, permisos especiales de trabajo, atencin preventiva, normas y procedimientos seguros Tramitacin frente al INPSASEL para la aprobacin del Programa de Seguridad y Salud Ocupacional : Evaluacin del programa, y asesora para su tramitacin frente al INPSASEL Asesora en Gerencia de Seguridad, Higiene y Ambiente (SHA) en las Empresas: Evaluacin, Capacitacin, Desarrollo e Implementacin. Conformacin de Comit de Seguridad y Salud Laboral, Informacin del Marco legal. Establecimiento de las estrategias de Prevencin de Riesgos Laborales Educacin y Orientacin Empresarial y Laboral sobre Seguridad, Higiene y Ambiente: Habilitaciones, Permisos y Presentaciones ante Organismos Nacionales, Estadales y Municipales Diagnostico de Higiene Industrial: Medicin y Anlisis de Fsicos y Qumicos en los puestos de trabajo: Niveles de ruidos, vibraciones, iluminacin, flujo elctrico, flujo magntico, radiaciones, gases, vapores, gases, estrs trmico, etc. 10.000,oo

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Orientacin en procedimientos legales en materia de Seguridad, Higiene y Ambiente: Relevamiento/Actualizacin Legislacin Nacional, Estadales y Municipal Charlas y cursos bsicos de Seguridad y Salud laboral [ 8 horas duracin, mximo 30 participantes]: Control de Pedidas y Coste de Accidentes: Determinacin, evaluacin y peritaje de accidentes laborales Implantacin de un Sistema de Gestin para la Prevencin de Riesgos Laborales: Asesoramiento para el diseo, construccin y puesta en marcha de un sistema propio que coordines estrategias para la prevencin de Riesgos Laborales, en conformidad con la Ley Orgnica de Prevencin, Condiciones y Medio Ambiente de Trabajo (LOPCYMAT). Seguridad y Salud Ocupacional en Proyectos de Obras de Construccin: Elaboracin de planes y estudios de Seguridad y Salud en la Obra. Eleccin y adiestramiento del Coordinador de Seguridad y Salud para Obras de Construccin. Planes de Emergencia, Autoproteccin y Seguridad contra Incendios. Formacin, capacitacin en materia de Seguridad y Salud Laboral. Dirigido a Gerentes, supervisores, coordinadores SHA, delgados de prevencin, comits, tcnicos de Servicios de Prevencin, etc. en materia de Equipos de Proteccin Personal, Proteccin contra Incendios, Manejo de sustancias peligrosas, cursos bsicos de Seguridad y Salud en el Trabajo

(*) 4.000,00 (*)

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COSTO DEL SERVICIO:

(*)

Costo asociado al tamao de la empresa

CONDICIONES DE PAGO:

40% al emitir la orden de ejecucin del Servicio 60% al entregar el informe o culminar el curso o taller segn sea el caso TAMAO DE LAS EMPRESAS:
(*) Tamao de las empresas segn el Nmero de Empleados y el Capital Social. Fuente: Decreto de Fuerza de Ley para la Promocin de Desarrollo de las PyME(s). Gaceta Oficial Extraordinaria No. 5.552 del 21/11/2001
ID. E1 E2 E3 E4 E5 E6 E7 TIPO DE EMPRESA Microempresa Pequea Mediana Grande No. EMPLEADOS N.E. < 11 11 N.E. 50 50 N.E.< 100 N.E. 100 CAPITAL SOCIAL (BsF.) C.S. < 2.000 2.000 C.S. < 30.000 30.000 C.S. < 100.000 100.000 C.S. < 5.000.000 5.000.000 C.S. < 50.000.000 50.000.000 C.S. < 100.000.000 C.S. 100.000.000 COSTO (U.T) 40 80 150 200 300 400 500 87

BAREMO DE SERVICIO DE EVALUACIONES MDICO OCUPACIONAL

Categora Evaluacin / Descripcin Evaluacin
Evaluacin Mdica
Evaluacin Mdica de Pre-ingreso Evaluacin Mdica de Pre-egreso Evaluacin Mdica de Pre-vacaciones Evaluacin Mdica de Post-vacaciones Evaluacin Mdica Eventual Evaluacin Mdica Ocupacional Especial 200,00 200,00 200,00 200,00 200,00 250,00

Costo (Bs.f)

Exmenes de Laboratorio
Hematologa Completa Glicemia Urea Creatinina Triglicridos Colesterol HDL VLDL Heces Orina VDRL HIV Prueba de Embarazo Droga: Cocana Droga: Marihuana 45,00 20,00 20,00 20,00 25,00 25,00 21,00 21,00 20,00 20,00 30,00 56,00 56,00 38,00 36.00

Radiologa e Imgenes
Tele de Trax Rayos X Trax Rayos X Columna LumboSacra AP/LT 110,00 120,00 180,00

Exmenes Complementarios
Espirometra Audiometra Tonal 120,00 210,00

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