Basileia III: Implantao no Brasil

Fevereiro de 2013

Introduo
Basileia III:
Resposta regulatria crise internacional
Recomendaes de melhores prticas
Aumento da qualidade e quantidade de capital

Objetivos:
Tornar o sistema financeiro mais resiliente

Reduzir custos de crises bancrias

Amparar o crescimento sustentvel

Introduo
Sistema Financeiro Brasileiro slido
Forte regulao e superviso Bem capitalizado

FSAP (FMI e Banco Mundial)

Manuteno do diferencial regulatrio

Reduo do custo de captao

Ampliao das fontes de recursos

Implantao de BIII no Brasil

Estrutura de capital
Quatro resolues (CMN) Quinze circulares (BCB)

Basileia II, Basileia II.5 e Basileia III

Alavancagem / Liquidez

Discusses internacionais em andamento

Alvo de regulao futura

Nova Estrutura de Capital

Trs componentes
Capital Principal: aes e lucros retidos Capital Complementar

(Capital Principal + Capital Complementar = Nvel I Nvel II

(Nvel I + Nvel II = PR)

Nova Estrutura de Capital

2
2,5

Nvel II

Buffer

Nvel II

5,5 2,5 0,8 1,5

Capital Compl. Capital Principal

Nvel I

4,7

Nvel I

4,5

BII Aes Hbridos Aes

BIII Dvida Subordinada

Nova Estrutura de Capital

Principais Dedues do Capital Principal
Crditos tributrios oriundos de prejuzo fiscal Crditos tributrios dependentes de resultados futuros Investimentos em seguradoras capital exigido para riscos atuariais Ativos intangveis

Nova Estrutura de Capital

Cronograma de Dedues:

2013 Dedues do Capital 0%

2014 20%

2015 40%

2016 60%

2017 80%

2018 100%

2019 100%

Nova estrutura de Capital

Basileia II Brasil - Hoje Basileia III

Capital Principal
Nvel I

2%*
4%* 8%

4,7 %*
5,5%* 11%

7% - 9,5%
8,5% - 11% 10,5% - 13%

Patrimnio de Referncia (PR)

Nova estrutura de Capital

2013 Capital Principal (mnimo + adicional) Nvel I (mnimo + adicional) PR (mnimo + adicional)

2014

2015

2016

2017

2018

2019

4,50%

4,50%

4,50%

5,125% 5,75% a 6,375% 7,0% a a 5,75% 7,0% a 8,28% 9,5% 6,625% 7,25% a 7,875% 8,5% a a 7,25 % 8,5% a 9,75% 11,00% 10,5% a 10,5% a 10,5% a 10,5% a 11,125% 11,75% 12,375% 13,0%

5,50%

5,50%

5,50%

11,00%

11,00%

11,00%

Nova Estrutura de Capital

Capital para Risco de Mercado
Ajustes de metodologia e de nomenclatura Sem alteraes no capital requerido

Capital para Risco Operacional

Mantidas as metodologias padro Facultado o uso de modelos internos (AMA)

Nova Estrutura de Capital

Capital para Risco de Crdito
Exposies a Contrapartes Centrais (CCPs): cmaras de compensao e liquidao

Ponderao de 250% para crditos tributrios e

investimentos em seguradoras no deduzidos

Nova cobrana para derivativos de balco (OTCs):

metodologia CVA

Nova Estrutura de Capital

Capital para Risco de Crdito (cont.)
Alteraes de ponderao crdito consignado

crdito imobilirio com LTV at 80%

crdito para grandes empresas

cotas subordinadas de FIDC

Outros aprimoramentos (fundos, compromissos, ...)

Impacto das medidas

Cenrio:
Crescimento dos ativos e rentabilidade de acordo com mdias dos ltimos anos; Reteno de resultados alinhada s prticas atuais

Impacto das medidas

Resultados:

SFN :ndice capital principal de 10,8% (exigidos 7%)

Nenhuma instituio individual com necessidades

adicionais em 2013, 2014, 2015 e 2016.

Necessidades individuais agregadas:
R$ 2,9 bilhes em 2017;
R$ 5,1 bilhes em 2018;

R$ 6,7 bilhes em 2019.

R$ 14,7 bilhes (2% PR)

Consideraes Finais
Contnuo aprimoramento da superviso e da

regulao
Adaptao relativamente tranquila a BIII

Importante avano regulatrio

Fortalece as bases para um crescimento

sustentvel

Consideraes Finais
Efeito neutro no crdito e investimento

SFN slido e bem capitalizado

Reforo da imagem de solidez do sistema e da economia Prazos longos para adaptao

Diretoria de Regulao do Sistema Financeiro Departamento de Normas do Sistema Financeiro

Janeiro de 2013