PARTE U N O MODELOS DE REGRESION UNIECUACIONALES La parte I de este texto introduce los modelos de regresi6n uniecuacionales. En estos modelos, una variable llamada dependiente, es expresada como funcién lineal de una o més variables, llamadas explicativas. En modelos de ese tipo se supone implicitamente que si existen relaciones causales entre las variables de- pendientes y explicativas, éstas van en una direccién solamente: de las variables explicativas hacia la variable dependiente. En el capitulo 1 se hace una exposicién relacionada con la interpretacién, tanto histérica como moderna, del término regresién y se ilustran las diferen- cias entre las dos interpretaciones con diversos ejemplos tomados de la econo- mia y de otros campos. En el capitulo 2 se introduciran algunos conceptos fundamentales del ana- lisis de regresién con la ayuda del modelo de regresién lineal de dos variables, en el cual la variable dependiente es expresada como una funcién lineal de s6lo una variable explicativa. En el capitulo 3 se seguira manejando el modelo con dos variables y se in- troducira lo que se conoce como el modelo clasico de regresion lineal, que tiene diversos supuestos simplificadores. Con estos supuestos, se introducira el mé- todo de minimos cuadrados ordinarios (MCO) para estimar los parametros del modelo de regresién de dos variables. El método MCO es simple de aplicar y tiene algunas propiedades estadisticas muy deseables. En el capitulo 4, se introducira el modelo de regresi6n lineal clasico normal (de dos variables), un modelo que supone que la variable dependiente aleatoria sigue la distribucién de probabilidad normal. Con este supuesto, los estimadores MCO obtenidos en el capitulo 3 poseen algunas propiedades estad{sticas mas fuertes que las de los modelos de regresién lineal clisicos no normales. Estas propiedades nos permiten llevar a cabo la inferencia estadistica y, en particular las pruebas de hipétesis. 1516 PARTE UNO: MODELOS DE REGRESION UNIECUACIONALES: El capitulo 5 se dedicaré al tema de prueba de hipstesis. En éste se tratara de encontrar silos coeficientes estimados de regresién son compatibles con los valores hipotéticos de tales coeficientes; estos valores son sugeridos por la teo- ria yo por el trabajo empirico anterior. En el capitulo 6 se consideraran algunas extensiones del modelo de regre- sin de dos variables. En particular, se analizaran temas como: 1) la regresién a través del origen, 2) escalas y unidades de medicién, y 3) formas funcionales de modelos de regresién tales como doblelogaritmicos, semilogaritmicos y reci- procos. En el capitulo 7 se considerara el modelo de regresion miiltiple, en el cual hay mas de una variable explicativa y muestra cémo puede extenderse el méto- do MCO para estimar los parametros de tales modelos. En el capitulo 8 se ampliaran los conceptos introducidos en el capitulo 5 al modelo de regresién multiple y se sefialaran algunas de las complicaciones que surgen debido a la introduccién de diversas variables explicativas. El capitulo 9, que trata sobre variables explicativas dicstomas 0 cualitati- vas, concluye la primera parte del texto. Este capitulo hace énfasis en que no todas las variables explicativas necesitan ser cuantitativas (por ejemplo, la ra- z6n de escala). Variables como el género, la raza, la religi6n, la nacionalidad y el lugar de residencia no pueden cuantificarse de manera directa, aunque desem- pefian un valioso papel en la explicacién de muchos fenémenos econdmicos.NATURALEZA DEL ANALISIS DE REGRESION Como se mencioné en la Introduccién, la regresién es una herramienta funda- mental de la econometrfa; en este capitulo consideraremos muy brevemente la naturaleza de este instrumento. 1.1. ORIGEN HISTORICO DEL TERMINO REGRESION El término regresidn fue introducido por Francis Galton. En un famoso articulo Galton planteé que, a pesar de la presencia de una tendencia en la que los pa- dres de estatura alta tenian hijos altos y los padres de estatura baja tenian hijos bajos, la estatura promedio de los nifios nacidos de padres de una estatura dada tendia a moverse o “regresar” hacia la estatura promedio de la poblacién total. En otras palabras, la estatura de los hijos inusualmente altos o de padres in- usualmente bajos tiende a moverse hacia la estatura promedio de la poblacion. La Ley de regresi6n universal de Galton fue confirmada por su amigo Karl Pearson, quien reunié mas de mil registros de estaturas de miembros de grupos familia- res.’ Pearson encontré que la estatura promedio de los hijos de un grupo de padres de estatura alta era menor que la estatura de sus padres y la estatura promedio de los hijos de un grupo de padres de estatura baja era mayor que la estatura de sus padres, generandose un fenémeno mediante el cual los hijos altos e hijos bajos, “regresaban” por igual hacia la estatura promedio de todos los hombres. En palabras de Galton, se trataba de una “regresién hacia la me- diocridad’. " Francis Galton, “Family Likeness in Stature”, Proceedings of Royal Society, Londres, vol. 40, 1886 pp. 42-72, K, Pearson y A. Lee, "On the Laws of Inheritance’, Biometrika, vol. 2, nov. 1903, pp. 402, 7